文/宗學哲

　　2002年，對居民理財來說可謂喜憂參半，喜的是各種投資品種不斷推出，是歷年來增長最快的一年，單單開放式基金就發(fā)行了十多只；以往排隊還買不著的國債現(xiàn)在可以隨便買；炒匯，房產(chǎn)、債券基金等新的理財方式被越來越多的人所接受———廣大居民的理財觀念更新、投資渠道更廣了。但2002年對廣大股民來說，卻怎么也高興不起來。股市有句老話叫 一盈二平七虧損，但今年持續(xù)走低的行情，卻使這句老話不靈了。華鼎市場調(diào)查公司最新的一份調(diào)查顯示，2002年有八成的股民處于虧損狀態(tài)，盈利者不足一成，且有超過半數(shù)的虧損者虧幅在20%至50%之間。因此，理財專家提示，在總結(jié)2002年理財?shù)檬У那疤嵯拢?003年居民理財原則首先是求穩(wěn)，應在確保家庭資產(chǎn)保值的前提下，靈活運用各種新地理財方式，最大限度的追求穩(wěn)妥增值。

　　炒股關(guān)鍵看心態(tài)

　　從我國的宏觀經(jīng)濟形勢和世界經(jīng)濟格局來看，中國證券市場的發(fā)展前景無疑是十分樂觀的。但目前我國股市一度處于低迷狀態(tài)，有的股民“一朝被蛇咬，十年怕井繩”，對股市產(chǎn)生了厭倦和畏懼心理。這種態(tài)度未免有些偏激，收益和風險是成正比的，要想得到高收益，就得承擔較大風險。炒股首先要有一個良好的心態(tài)，不能掙錢欣喜若狂，賠錢怨天尤人。關(guān)鍵是端正投資理念，盡量避免跟著各種消息追漲殺跌。如果自己是工薪族，且手中被套的股票具有長期投資價值，在股市下跌時完全不必去管它，更沒有必要天天算“今天又賠了多少”等等。“抱定三年，必有回報”也是股市中的一句老話，在如今這種超跌的情況下，戒急戒躁、調(diào)整長期投資心態(tài)是非常重要的。另外，在股市掙錢難度增大的情況下更是要充分利用好股市資源，深滬股市實行市值配售新股后，許多股民由于信息不靈，新股配售均被視為自動放棄，所以這些股民應到證券公司辦理自動配售業(yè)務，以做到拾遺補缺，增加收益。

　　儲蓄投資看中利率

　　目前的存款利率已處于歷史低位，許多人認為反正利率很低，即使絞盡腦汁地算計也增加不了幾個利息，日常的積累全部放在了活期存折上。將手中的余錢存成活期，雖然支取方便了，但個人的利息收益卻受到較大影響。當前活期存款年利率只有0.72%，而定期半年的利率為1.89%，是活期的兩倍。因此，廣大居民還要精打細算，莫忘將手中的活期存款及時轉(zhuǎn)存定期，以減少利息損失。對于金額較大，資金使用較為頻繁的個體業(yè)戶，還可以充分利用通知存款。一天、七天通知存款的年利率分別為1.08%、1.62%，均比活期儲蓄高出不少。另外，經(jīng)人民銀行批準，今年浙江、福建、黑龍江、吉林等部分市、縣的農(nóng)村信用社實行利率改革，存款利率最大可以上浮30%，所以，廣大居民在考慮存款安全的前提下，不妨考慮選擇利率較高的金融機構(gòu)。

　　開放式基金擇時而入

　　由于受股市下跌的影響，目前開放式基金基本都跌破了發(fā)行價。但是，如果投資者能夠科學地選擇開放式基金，把握好操作開放式基金的時機和細節(jié)，隨著我國經(jīng)濟的穩(wěn)步發(fā)展和中國股市的長期向好，具有“大眾化、低風險、高收益”特點的開放式基金一定會不辱使命，給大家?guī)�來理想的收益。購買開放式基金一般有認購和申購兩種方式，并且可以不受發(fā)行期的限制。比方說，如果當初某基金發(fā)行的時候，您想認購，但考慮短期內(nèi)股市不太樂觀而未買，但現(xiàn)在該基金已經(jīng)從1元跌到了0.85元，這時購買就相當于增加了15%的收益。同時，開放式基金應避免短期的頻繁購買、贖回，應通過證券類報刊或登錄基金公司、代理銀行的網(wǎng)站等方式，及時掌握基金單位凈值等信息，如果遇到基金非正常的持續(xù)下降，經(jīng)分析認為該基金無持有價值時，也應當機立斷、立即贖回，以避免更大的損失。

　　嘗試個人炒外匯

　　近一兩年來，國內(nèi)各銀行爭相推出“匯市通”、“外匯寶”等炒匯業(yè)務，同時，外匯市場逐步放開，居民可以通過因私購匯等渠道合法取得外匯，從而使炒匯這一過去被認為是“投機倒把”的理財方式堂堂正正地走進了居民生活。炒匯一般是通過套匯、套利來實現(xiàn)盈利，套匯是將一種匯率下降的外匯轉(zhuǎn)換成另外一種匯率上升的外匯，從而獲得匯差收益；套利是將一種利率較低的外匯轉(zhuǎn)換成另外一種利率較高的外匯，從而獲得利差收益。目前各銀行有美元、歐元、日元、港幣、英鎊、加拿大元、瑞士法郎、澳大利亞元、新加坡元等多個炒匯品種供匯民選擇。只要持個人身份證就可開立炒匯賬戶，開戶后根據(jù)個人情況存入一定外匯，您就成了目前非常時髦、可以賺取炒匯收益的“匯民”了。

　　投資國債細看變化

　　國庫券素有“金邊債券”之稱，是各種理財渠道中最安全、穩(wěn)妥的投資種類。從今年幾期憑證式國債發(fā)行情況看，人們選擇國債與免征利息稅、到期利率高于儲蓄等因素有關(guān)，長期投資者購買國債還是較為合算的。但與以往不同的是，2002年幾期憑證式國債的提前支取利率有了較大變化，其收益與以往相比“打了折扣”。比如，2002年11月份發(fā)行的四期憑證式國債，持滿一年按年利率0.72%計息，而一年期定期存款利率為1.98%(稅后1.584%)，利息收益是持有同期國債的兩倍；國債持滿兩年不滿三年的按年利率1.35%計息，而銀行兩年定期儲蓄利率為2.25%(稅后1.8%)，大大高于持有同期國債的利率。另外，國債提前支取還要交納千分之一的手續(xù)費，所以具有短期投資意向的居民，如果買憑證式國債的話，不如存銀行定期合算。

　　買套房子當“房東”

　　隨著房產(chǎn)交易市場的完善以及各種交易稅費的降低，靈活地利用房產(chǎn)這一投資工具，確保家庭資產(chǎn)保值和增值已經(jīng)逐漸成為一種新的理財時尚。個人購房首先要最大限度地掌握房源信息，目前房屋中介機構(gòu)越來越多，可以選擇規(guī)模大、信譽好的中介機構(gòu)，了解和掌握適合自己投資的新住宅房、沿街商業(yè)房或二手房信息；也可以對購房信息進行廣而告之，這樣您就占了買房的主動權(quán)，面對眾多送上門的售房信息，可以對房價、位置、面積等因素仔細比較，綜合衡量，優(yōu)中選優(yōu)。同時，購買房產(chǎn)須防欺詐，盡量選擇三證(房產(chǎn)證、地產(chǎn)證、契證)齊全的房產(chǎn)。房子買來后，可以用買房的辦法發(fā)布出租信息，然后選擇合適的租賃者簽訂租房合同或協(xié)議。這樣，不但能每月收一份固定的房租，而且隨著房產(chǎn)價格攀升，您也實現(xiàn)了保值增值的投資愿望。