上市公司國(guó)有股審批權(quán)下放、地方機(jī)構(gòu)設(shè)置遲緩、監(jiān)管空間收窄--國(guó)資委在路上

　　本報(bào)記者 劉雪梅 北京報(bào)道

　　“以后上市國(guó)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓有可能不需要報(bào)批中央國(guó)資委。”國(guó)資委有關(guān)人士近日向本報(bào)記者透露。

　　據(jù)悉，目前中央國(guó)資委正在考慮制定《上市公司國(guó)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓暫行辦法》(下稱“《辦法》”)，《辦法》對(duì)上市公司國(guó)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓的審批程序和層次可能有所調(diào)整。

　　目前《辦法》爭(zhēng)議最大的地方在于上市公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓的審批權(quán)是否要下放到地方，“現(xiàn)在各地對(duì)這塊兒審批權(quán)爭(zhēng)得很厲害，國(guó)資委并不是不想放權(quán)，但真要下放到地方可能會(huì)面臨許多問題。”這位人士說。

　　此前，根據(jù)財(cái)政部《關(guān)于股份有限公司國(guó)有股權(quán)管理工作有關(guān)問題的通知》(簡(jiǎn)稱“200號(hào)文”)的有關(guān)規(guī)定，中央股東單位的國(guó)有股權(quán)，上市公司國(guó)有股權(quán)發(fā)生直接或間接轉(zhuǎn)讓、劃轉(zhuǎn)以及因司法凍結(jié)、擔(dān)保等引起的股權(quán)變動(dòng)及或有變動(dòng)都需報(bào)財(cái)政部審批。

　　另據(jù)透露，除國(guó)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓的審批權(quán)限外，《辦法》對(duì)國(guó)有股轉(zhuǎn)讓程序和轉(zhuǎn)讓價(jià)格都會(huì)作出相應(yīng)的規(guī)定。

　　這位人士透露，“此前對(duì)上市公司國(guó)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓的指導(dǎo)性規(guī)定分屬好幾個(gè)文件，200號(hào)文確定上市公司國(guó)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓的報(bào)批程序和需要提交的材料，除此之外，國(guó)資局81號(hào)文件、58號(hào)文件，以及《公司法》、《證券法》有關(guān)條款，都是監(jiān)管部門審批國(guó)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓的依據(jù)。”

　　“因此，成立國(guó)資委后，財(cái)政部負(fù)責(zé)上市公司國(guó)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓的審批職能并入國(guó)資委，如果還援用財(cái)政部，甚至國(guó)資局的文件明顯不合適。”他說，“因此，出臺(tái)一個(gè)新的《辦法》應(yīng)該是遲早的事情。”

　　據(jù)透露，備受關(guān)注的上市公司國(guó)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格在《辦法》中不會(huì)有明確規(guī)定，但原則上要求采取公開競(jìng)價(jià)的方式，與之銜接的證監(jiān)會(huì)關(guān)于“交易所協(xié)議轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)辦理規(guī)則”也正在擬定之中。今后，非流通股轉(zhuǎn)讓(包括國(guó)有股在內(nèi))均要求在交易所公開競(jìng)價(jià)。

　　審批權(quán)之爭(zhēng)

　　根據(jù)國(guó)務(wù)院對(duì)中央國(guó)資委的職能定位，目前中央國(guó)資委管理著中央191家國(guó)有企業(yè)。但對(duì)上市公司國(guó)有股權(quán)變動(dòng)的審批權(quán)并未明確。

　　國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心企業(yè)副所長(zhǎng)張文魁先生在接受本報(bào)記者采訪時(shí)表示，“這不是下放的問題，地方的上市公司的股權(quán)從道理上講應(yīng)該歸地方管理，但由于現(xiàn)在這個(gè)權(quán)限還沒有完全明確，造成界限上的模糊。”

　　他表示，改革國(guó)資體制的一個(gè)主要?jiǎng)訖C(jī)就是要使國(guó)有股轉(zhuǎn)讓、國(guó)有企業(yè)改革更簡(jiǎn)單，更方便。通過地方分權(quán)，來促進(jìn)國(guó)有股流動(dòng)和地方國(guó)有企業(yè)改革。

　　“只有通過這種釜底抽薪的辦法才能使國(guó)有企業(yè)的數(shù)量和國(guó)有資產(chǎn)的數(shù)量減少，才可能使國(guó)有資本真正集中于少數(shù)和特殊的行業(yè)，不然這么多資產(chǎn)永遠(yuǎn)也管不好。”

　　他表示，如果明確上市公司的股權(quán)歸地方管理，上市公司的國(guó)有股權(quán)轉(zhuǎn)讓的審批程序必定更為簡(jiǎn)單，操作更方便。上市公司國(guó)有股權(quán)的流通也會(huì)提速。

　　不過，國(guó)資委有關(guān)人士則擔(dān)心，一旦明確地方管理，“現(xiàn)在各地都有強(qiáng)烈的出售國(guó)有資產(chǎn)的沖動(dòng)，上市公司國(guó)有股權(quán)很可能一放就‘水’，甚至可能成為地方政府的小金庫”。

　　“此外，在相關(guān)法律法規(guī)不能很好地銜接之前，審批權(quán)下放還可能給證券監(jiān)管部門的監(jiān)管工作帶來一些困難。”這位人士表示。

　　也有業(yè)內(nèi)人士對(duì)國(guó)有股審批權(quán)下放是否會(huì)對(duì)全國(guó)社保基金的運(yùn)作帶來影響表示擔(dān)心，根據(jù)《全國(guó)社會(huì)保障基金投資管理暫行辦法》，國(guó)有股減持劃入資金及股權(quán)資產(chǎn)是社保基金最重要的來源之一，相應(yīng)地社保理事會(huì)在今年5月成立了股權(quán)部，以負(fù)責(zé)劃入社保基金的國(guó)有股權(quán)的管理工作。如果上市公司股權(quán)下放到地方，中央政府很難切分地方國(guó)資轉(zhuǎn)讓的收益，當(dāng)初設(shè)想的社保基金最主要資金來源很可能懸空。

　　對(duì)此，張文魁認(rèn)為，審批權(quán)下放對(duì)社保基金的資金來源不會(huì)有影響。“現(xiàn)在是分級(jí)社保，地方上缺資金，中央并不缺資金，每年財(cái)政都會(huì)拿出一部分資金補(bǔ)貼部分地區(qū)的社保缺口，審批權(quán)下放后，地方處置國(guó)有資產(chǎn)的權(quán)利更大，完全可以根據(jù)具體情況拿一部分轉(zhuǎn)讓收益充實(shí)地方社保資金的不足。”

　　“另外，大部分優(yōu)質(zhì)企業(yè)集中在中央，占全部國(guó)有資產(chǎn)的60%左右。像中石化、中石油這樣的企業(yè)都在中央，而地方的國(guó)有企業(yè)好的并不多。”他認(rèn)為，中央國(guó)資委對(duì)國(guó)有資本的支配權(quán)還是相對(duì)集中的，因此，社保基金的資金來源不是問題。

　　業(yè)界分析，在審批權(quán)是否下放未明確之前，各地出于擔(dān)心國(guó)資轉(zhuǎn)讓收入被中央切分的考慮，很可能加快處置上市公司國(guó)有股權(quán)，使上市公司國(guó)有股占總股本的比重大幅降低，今后，證券市場(chǎng)的難題很可能不再是國(guó)有股減持，而只是全流通的問題。這對(duì)市場(chǎng)來說，未必不是一件好事。

　　另據(jù)透露，由于國(guó)務(wù)院22號(hào)文(《減持國(guó)有股籌集社會(huì)保障資金管理暫行辦法》)明確上市公司國(guó)有股協(xié)議轉(zhuǎn)讓由財(cái)政部審核，因此，《辦法》出臺(tái)必須獲得國(guó)務(wù)院的批準(zhǔn)，由此推斷，《辦法》的出臺(tái)還有一個(gè)過程。

　　國(guó)資委困局

　　相對(duì)于銀監(jiān)會(huì)的機(jī)構(gòu)設(shè)置的大刀闊斧，國(guó)資委的地方機(jī)構(gòu)設(shè)置顯得異常遲緩。對(duì)此，有關(guān)人士表示，銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)與國(guó)資委不同，他們的機(jī)構(gòu)設(shè)置是垂直的，地方是中央的派出機(jī)構(gòu)。而地方國(guó)資機(jī)構(gòu)的設(shè)立必須服從各地機(jī)構(gòu)改革的整體安排。

　　據(jù)悉，中央國(guó)資委對(duì)地方國(guó)資機(jī)構(gòu)的主要職能是政策指導(dǎo)，各地的國(guó)資機(jī)構(gòu)不一定參與中央國(guó)資委的做法。“有些地方還保留經(jīng)委，在管理范圍上地方國(guó)資機(jī)構(gòu)的管轄范圍包括所有的國(guó)有資產(chǎn)(含非經(jīng)營(yíng)性國(guó)有資產(chǎn))，現(xiàn)在還沒聽說哪個(gè)地方是分開的，相當(dāng)于此前國(guó)資局。”上述國(guó)資委有關(guān)人士稱，而中央國(guó)資委只管191家企業(yè)。“現(xiàn)在中央國(guó)資委只能一個(gè)省一個(gè)省地跑，督促地方建立相應(yīng)的機(jī)構(gòu)，地方有權(quán)根據(jù)自己的情況來確定如何建立地方國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)。”他表示，什么時(shí)候地方國(guó)資機(jī)構(gòu)全部建立不可能有時(shí)間表，但一些地方已經(jīng)開始著手這方面的工作了。

　　在外界看來，國(guó)資委終結(jié)國(guó)資管理“九龍治水”集多個(gè)部門的職能于一身，理應(yīng)“權(quán)高位重”。但有國(guó)資委人士私下透露，國(guó)資委目前處境尷尬，一方面國(guó)家“設(shè)了這個(gè)廟，你就得念好這本經(jīng)”，國(guó)資委依據(jù)《企業(yè)國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理?xiàng)l例》的有關(guān)規(guī)定，相關(guān)的監(jiān)管辦法必須盡快出臺(tái)，另一方面，這些法律、法規(guī)究竟在多大程度上能夠執(zhí)行卻很難說。他說，由于國(guó)資委的監(jiān)管對(duì)象級(jí)別不低，“對(duì)這樣的企業(yè)，事實(shí)上我們很難監(jiān)管”，他表示。

　　“目前國(guó)資委主要工作還停留在建規(guī)建制階段，對(duì)這些企業(yè)還沒有真正行使出資人權(quán)利就已經(jīng)有企業(yè)指責(zé)國(guó)資委是婆婆了，”他說，“隨著國(guó)有資產(chǎn)的大規(guī)模重組，國(guó)有資產(chǎn)的逐步減少，國(guó)資委的監(jiān)管空間勢(shì)必會(huì)進(jìn)一步縮小，以致有人懷疑中央國(guó)資委是否為成為一個(gè)短期存續(xù)的機(jī)構(gòu)。”他稱。

　　一方面國(guó)資委對(duì)196家企業(yè)很難有效監(jiān)管，另一方面，國(guó)資委的成立是否真正解決了國(guó)有企業(yè)出資人不到位的問題還值得懷疑。

　　張文魁表示，事實(shí)上，國(guó)資委不可能完全解決國(guó)有企業(yè)出資人缺位的難題，國(guó)資委仍然只是代理人，最多只能算作“模擬老板”。“它不是真正的老板，你很難讓它按照真正老板的思路去行使股東權(quán)利。”

　　目前地方上大規(guī)模出售國(guó)有資產(chǎn)存在相當(dāng)多的問題，一些地方政府變現(xiàn)國(guó)資大搞政績(jī)工程、形象工程，無視地方經(jīng)濟(jì)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。還有一些地方政府也擔(dān)心像前次減持國(guó)有股充實(shí)社保基金的作法一樣，中央政府會(huì)從地方國(guó)有資產(chǎn)的收益中切走一塊利益從而加快變現(xiàn)。更有甚者，利用目前法律法規(guī)不完善監(jiān)管不力的空隙，伺機(jī)權(quán)謀私利，將國(guó)有資產(chǎn)低價(jià)出讓給親戚朋友。

　　針對(duì)目前不規(guī)范的國(guó)資處置行為，國(guó)資委主任李榮融此前指出，目前有些地方在出售國(guó)有資產(chǎn)時(shí)很不規(guī)范，使國(guó)有資產(chǎn)流失。國(guó)有資產(chǎn)屬于國(guó)家所有，實(shí)施三級(jí)管理，資產(chǎn)的增加和減少都是由相關(guān)級(jí)別政府負(fù)責(zé)的。因此，地方政府應(yīng)該不急于對(duì)這些資產(chǎn)進(jìn)行處置。

　　國(guó)資委一位人士稱，“目前各地都有大規(guī)模出售國(guó)有資產(chǎn)的沖動(dòng)。并不是說國(guó)有資產(chǎn)不能流動(dòng)，但在監(jiān)管不到位的前提下，很可能造成大規(guī)模的國(guó)有資產(chǎn)流失。”

　　張文魁表示，國(guó)有資產(chǎn)分級(jí)行使出資人職能后，很難避免地方政府的一些短視行為。他認(rèn)為，中央國(guó)資委應(yīng)盡快出臺(tái)“出售國(guó)有資產(chǎn)的資金使用指導(dǎo)意見”。

　　·資料：國(guó)資委誕生記

　　◎3月10日，第十屆全國(guó)人民代表大會(huì)第一次會(huì)議正式批準(zhǔn)國(guó)務(wù)院機(jī)構(gòu)改革方案，設(shè)立國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)(下稱“國(guó)資委”)。

　　◎3月23日，任命原國(guó)家經(jīng)貿(mào)委主任李榮融為國(guó)資委主任；原中國(guó)石化集團(tuán)黨組書記、總經(jīng)理李毅中為國(guó)資委黨委書記、副主任。

　　◎3月26日，國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議討論并原則通過了新設(shè)立的“國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)”主要職責(zé)、內(nèi)設(shè)機(jī)構(gòu)和人員編制的方案。

　　◎4月6日，“國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)”在原國(guó)家經(jīng)貿(mào)委和原中央企業(yè)工委辦公地址兩地低調(diào)掛牌。

　　◎4月8日，國(guó)資委召開第一次全體員工大會(huì)，會(huì)議宣布了21個(gè)內(nèi)設(shè)機(jī)構(gòu)的牽頭人。

　　◎4月26日，國(guó)資委“三定”正式下發(fā)。

　　◎5月6日，任命王瑞祥、吳曉華、黃淑和為國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)副主任。

　　◎國(guó)資委內(nèi)設(shè)機(jī)構(gòu)，設(shè)18個(gè)職能機(jī)構(gòu)，包括辦公廳、政策法規(guī)局、業(yè)績(jī)考核局、統(tǒng)計(jì)評(píng)價(jià)局、產(chǎn)權(quán)管理局規(guī)劃發(fā)展局、企業(yè)改革局、企業(yè)改組局(全國(guó)企業(yè)兼并破產(chǎn)和職工再就業(yè)工作辦公室)、企業(yè)分配局、監(jiān)事會(huì)工作局、企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人員管理一局、管理領(lǐng)導(dǎo)人員管理二局、黨建工作局、宣傳工作局、群眾工作局、研究室、外事局、人事局。此外，還包括機(jī)關(guān)服務(wù)管理局、機(jī)關(guān)黨委和國(guó)資委紀(jì)律檢查委員會(huì)。國(guó)資委機(jī)關(guān)編制暫定為555名。