裴中陽：國有資產(chǎn)流失縱橫談(二)

　　三、發(fā)達國家何以發(fā)達？

　　西方發(fā)達國家的文明史不乏“血腥味”。

　　發(fā)達國家何以發(fā)達？是依靠戰(zhàn)爭掠奪、販賣奴隸嗎？

　　否！因為戰(zhàn)爭掠奪只是使社會財富發(fā)生了轉(zhuǎn)移或集中，但并沒有創(chuàng)造出新的社會財富；奴隸本身如果不與生產(chǎn)資料相結(jié)合，也創(chuàng)造不出新的社會財富。甚至包括航海貿(mào)易，它也只是使社會財富發(fā)生了交換或增殖。

　　因而，戰(zhàn)爭等手段只是完成了“強盜國家”的原始積累，但不能使其成為真正的強國。“海盜”國家西班牙、葡萄牙的興衰史，就是例證。

　　換言之，只有在限制王權(quán)、保護和促進民間資本發(fā)展的制度建設(shè)方面走在前列的國家，才能真正建立起社會財富的增殖模式，成為完全意義上的民富國強——這就是英國之所以成為世界上第一個資本主義國家的真正背景。

　　(一)英國的歷史貢獻1553年，英國以公開招股方式成立莫斯科爾公司，1581年成立凡特利公司。開始時，每次航行回來就返還股東投資和分紅，其后改為將資本留在公司內(nèi)長期使用，從而產(chǎn)生了普通股份制度。

　　1661年，股票開始任意轉(zhuǎn)讓，購買股票的人就具有了公司股東資格。

　　1680年，此類公司已達49家，英國在世界上率先確立了公司作為獨立法人的制度。

　　在很大程度上，資本主義的理想和精神追求是通過股份制來體現(xiàn)的：股份制是自由的，買誰的股票、買多少完全是個人的事；股份制是平等的，你有多少股票，你就有多少發(fā)言權(quán)，不涉及任何出身、血統(tǒng)和社會地位；股份制是民主的，你可以對公司經(jīng)營進行舉手表決，也可以拋售股票一走了之。

　　1689年，舉世聞名的英國“光榮革命”爆發(fā)，國王被迫向議會妥協(xié)，通過了劃時代的《權(quán)利法案》和《王位繼承法》：未經(jīng)議會同意，國王不得下令廢止法律；不得任意征稅；不得任意招募軍隊及維持常備軍；王位繼承要經(jīng)國會討論通過；國王必須是新教教徒。自此，英國通過“君主立憲制”跨上了資本主義的快車道，“日不落帝國”迅速形成。

　　總之，真正的財富是創(chuàng)造出來的，是在國家勢力相對開明或讓步條件下，制約國家(剩余)財富的生成與使用，放任社會資本、民間資本創(chuàng)新進取帶來的。

　　(二)美國的“十大財團”

　　后起之秀的美國更加來勢兇猛。1902年，美國鋼鐵公司設(shè)立，創(chuàng)紀錄地募集股本金高達14億美元。經(jīng)過不斷的擴張、兼并，到上世紀20年代，美國形成了十大財團，并壟斷了國民經(jīng)濟的命脈。

　　1.十大財團均為家族性企業(yè)。

　　摩根、洛克菲勒、杜邦與梅隆等主流財團，均屬于典型、清晰的單一家族制企業(yè)；而克利夫蘭、芝加哥、加利福尼亞、德克薩斯和波士頓等次一級的財團，則屬于泛家族制企業(yè)，即由當?shù)厝舾蓚�家族企業(yè)組成的利益集團。

表 1 美國十大財團一覽表

　　1871年，J.P.摩根在其父資財?shù)幕�礎(chǔ)上，與人合伙創(chuàng)辦了德雷克塞爾—摩根公司，從事投資與信貸等銀行業(yè)務(wù)。1894年合伙人逝世，由其獨資經(jīng)營，1895年更名為J.P.摩根公司，并以該公司為大本營，迅速向金融、鋼鐵、鐵路及公用事業(yè)等領(lǐng)域擴張。1912年，摩根財團控制金融機構(gòu)13家，合計資產(chǎn)總額逾30億美元，被稱為“銀行家中的銀行家”。

　　2.十大財團均為跨行業(yè)經(jīng)營的控股性財團。

　　有無舉足輕重的銀行、保險公司等金融機構(gòu)，成為十大財團經(jīng)營實力的關(guān)鍵標志，實力稍弱的還要在資金融通上依附于其他強勢財團。

　　普遍的跨行業(yè)經(jīng)營，使得各財團之間在相互競爭的同時，又相互妥協(xié)和彼此滲透，以至于(不得不)共同控制一些行業(yè)內(nèi)的領(lǐng)先企業(yè)。如洛克菲勒財團，與梅隆財團共同控制了馬丁和威斯汀豪斯電氣兩大軍火商；與芝加哥財團攜手掌握著印第安納標準石油公司、德士古石油公司等兩大石油巨頭，以及國際收割機公司和履帶拖拉機兩家跨國公司，如此等等。

　　3.財團本身的社會影響力日漸弱化，而其核心企業(yè)的地位迅速上升。

　　十大財團多靠軍火暴富，發(fā)的是“不義之財”，迅速形成以金融機構(gòu)為核心的、跨行業(yè)的財團，以至左右國家政治和社會生活，公眾形象不佳，始終是“反壟斷”所打擊的對象。

　　而財團旗下的核心企業(yè)，由于對社會的貢獻非常直接和清晰，大多資本公開上市，社會地位不斷上升。如摩根財團旗下的國際商用機器(IBM)、通用電氣(GE)，梅隆財團勢力范圍內(nèi)的美國鋁公司、海灣石油公司和固特異等跨國公司，全球影響力越來越大；而財團本身日益成為時代的一種象征而已，風光難再。

　　從1799年的杜邦火藥公司成立，杜邦家族已經(jīng)歷了4個世紀、5代人的苦心經(jīng)營。雖然公司一直是由家族力量控制，但在董事會中的家族成員比例已越來越小。1967年和1971年，總經(jīng)理和董事長等關(guān)鍵職務(wù)史無前例地相繼讓給了杜邦家族以外的人員。1997年，杜邦公司的最大股東已不再是杜邦家族。

　　(三)日本的“六大企業(yè)集團”

　　“企業(yè)集團”概念是日本發(fā)明的。但在日本，公認的企業(yè)集團卻只有6家，它們均是以金融資本與產(chǎn)業(yè)資本相融合為特征的財團型企業(yè)集團(其他被稱為“獨立系企業(yè)”)，包括三井、三菱與住友等3家舊財團系集團，以及芙蓉、三和與第一勸銀等3家新興財團系集團。

表 2 日本六大企業(yè)集團一覽表

　　1.“企業(yè)集團”這一特殊形式與日本戰(zhàn)敗有關(guān)。

　　自19世紀明治維新改革后，日本資本主義、特別是壟斷資本主義得到迅速發(fā)展。到上世紀20年代末期，形成了三井、三菱、住友和安田等四大財閥。與美國財團一樣，戰(zhàn)前的日本財閥也是一種控股性集團公司，即以自然人為代表組成的家族性經(jīng)濟勢力，并不存在、也不需要“經(jīng)理會”這一組織形式，即戰(zhàn)前并不存在現(xiàn)代意義上的企業(yè)集團。

　　1945年日本戰(zhàn)敗投降，以美國為首的占領(lǐng)軍大力促進經(jīng)濟民主化改革，首先是將日本軍國主義的追隨者——財閥進行解體，但唯有銀行不在解散之列。1952年，由于朝鮮戰(zhàn)爭等因素的影響，舊財閥商號的使用禁令被解除，以殘存的財閥銀行為中心，開始是住友，接著三菱、三井等舊財閥又重新集結(jié)起來，組成了“經(jīng)理會”。與此相對抗，芙蓉(原安田系)、三和及第一勸銀也開始了企業(yè)集團的集結(jié)。但由于《壟斷禁止法》不允許控股公司出現(xiàn)，企業(yè)對外投資所持單一企業(yè)股權(quán)比例不得超過5%，新舊財閥只能以“交叉持股”的方式形成利益群體，由此形成了今天的六大企業(yè)集團。

　　2.戰(zhàn)前財閥的發(fā)展，得益于扶持民族資本的開明政策。

　　早在明治維新之前，日本政府對民營資本就采取一種開明的不限制政策；隨后，更是不遺余力地大力發(fā)展民營經(jīng)濟，甚至將國有資產(chǎn)讓利于民，包括電力、通訊和銀行等國民經(jīng)濟的各個領(lǐng)域，對民間資本全方位開放。

　　在當今日本六大企業(yè)集團中，三菱集團旗下有41家大公司，以雄厚的實力名列榜首。歷史上的三菱，就是在“國退民進”的政策推動下誕生的。

　　1870年，在明治新政府廢止藩營、鼓勵民營的改革措施下，在地方商會任職的巖崎彌太郎得到了3艘藩船的(承包)使用權(quán)，開始經(jīng)營大阪—東京、神戶—高知的海上運輸業(yè)。次年，在當?shù)卣�府的勸說下，彌太郎將商會轉(zhuǎn)為個人經(jīng)營，1873年又更名為“三菱商會”，并宣布原商會的財產(chǎn)及11艘船都由他個人買下，與官方完全斷絕關(guān)系。三菱公司正式誕生。

　　1874年日本出兵侵略我國臺灣，1877年日本國內(nèi)爆發(fā)西南戰(zhàn)爭，三菱全力參與軍事運輸，大發(fā)橫財，一躍而成為“海上霸主”，并逐步將事業(yè)范圍擴大到匯兌業(yè)、海上保險業(yè)和倉儲業(yè)等相關(guān)領(lǐng)域。

　　1885年，三菱與不共戴天的死敵——共同運輸公司合并，成立日本郵船公司，并掌握了控制權(quán)。從此，三菱開始了由“海上三菱”向“陸上三菱”的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)移：以煤礦及造船業(yè)為基石，隨后利用礦業(yè)所得，以50年分期付款方式購買了國有長崎造船廠；收購兩家國立銀行，成立了三菱銀行；內(nèi)燃機制造和電機業(yè)相繼脫離造船業(yè)，而形成了三菱重工。此外，三菱還陸續(xù)開創(chuàng)了商業(yè)、鐵路業(yè)、造紙業(yè)、化工業(yè)和啤酒業(yè)。

　　1893年，三菱正式改組為三菱股份公司，一個包括海運、金融、保險、煤礦、商業(yè)、造船、化學(xué)、紡織和食品等領(lǐng)域的巨大財閥誕生了。

　　3.企業(yè)治理結(jié)構(gòu)、包括知識產(chǎn)權(quán)制度發(fā)育較早。

　　三菱與共同運輸公司合并為郵船公司時，對方的持股比例實際更高，但由于持股比較分散，公司很快被所持股份高度集中在家族內(nèi)部的三菱所掌控。由此可見，日本當時的股份制公司治理機制已比較健全。

　　住友之所以能靠400年前的小雜貨店而迅速崛起，關(guān)鍵在于掌握了銅的冶煉新技術(shù)，而當時的日本產(chǎn)業(yè)界保護其“首創(chuàng)者利潤”，否則早被仿冒、抄襲者打跨了。

　　六大財團型企業(yè)集團與戰(zhàn)前的舊財閥淵源較深，往往規(guī)模極為龐大，其不少成員本身就是獨立系企業(yè)集團，如松下、豐田和日立等；該類超大型企業(yè)集團內(nèi)部并不實行統(tǒng)一指揮和控制，僅靠松散的“經(jīng)理會”進行協(xié)調(diào)，邊界和性質(zhì)比較模糊，不僅發(fā)展緩慢、影響力日益弱化，而且備受以美國為代表的西方發(fā)達國家的抨擊和指責，認為它妨礙了外國企業(yè)進入日本市場的平等競爭，以至于不得不改善和修正自身形象。

　　發(fā)達國家之所以發(fā)達，根本原因就是在有效制約國家對經(jīng)濟生活干預(yù)權(quán)利的前提之下，逐步成長起一大批真正為社會創(chuàng)造財富、推動人類文明進步的集團公司或跨國公司；而且，這些巨型企業(yè)的基礎(chǔ)是典型的家族制民營企業(yè)，隨著歷史的進步而逐步產(chǎn)權(quán)開放、走向資本社會化。

　　換言之，發(fā)達國家的根本標志和真正基礎(chǔ)，不是扶持或拼湊出若干壟斷性國有企業(yè)(更不是將有限的社會財富搜刮、集中到國庫)，而是擁有一大批逐步發(fā)展起來的、真正具有國際化核心競爭力的民營企業(yè)財團。

　　(作者為深圳市金海灣企業(yè)管理咨詢有限公司董事總經(jīng)理）

　　(未完待續(xù))

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