《上市公司控股股東及實際控制人行為準則》正在制訂中

　　監管層將嚴管大股東“八宗罪”

　　正在制訂的《上市公司控股股東及實際控制人行為準則》從持有權益披露監管等七個方面入手

　　有關人士日前透露，針對當前上市公司控股股東或實際控制人行為存在的八類問題，監管部門正在制訂《上市公司控股股東及實際控制人行為準則》，將從七個方面入手，對大股東和控制人行為進行規范。

　　據悉，監管部門在日常監管實踐中發現，上市公司控股股東或實際控制人的行為主要存在八類問題，具體包括：一是在信息披露、定期報告中不按要求披露到真實的實際控制人；二是不及時、充分履行信披義務，使中小股東無法確知重大事件的發生及其影響；三是操控上市公司業績；四是違規買賣上市公司股票；五是干預經營管理，影響上市公司的獨立性；六是擅自設置障礙，限制中小股東的投票權；七是置中小股東利益于不顧，不切實履行股改承諾；八是利用控股地位掏空上市公司。

　　為解決上述問題，監管部門的思路是：建立完善相應的規則體系，制訂出臺《上市公司控股股東及實際控制人行為準則》（下稱《準則》）；強化信息披露監管，同時進一步發揮轄區監管責任制作用，強化監管。在操作層面，監管部門也已經出臺一些措施，如要求在年報中準確披露公司的控股股東和實際控制人，包括以信托方式形成的實際控制人；強化對控股股東和涉及內幕交易信息知情人的披露責任要求；對董監高、控股股東及實際控制人買賣公司股票加強約束等等。

　　據了解，正在制訂中的《準則》將主要從七個方面進行規范，包括大股東持有權益的披露監管，大股東權益變動的披露監管，對大股東行為的監管，對大股東行使投票權利的監管，對大股東行使交易權利的監管，對大股東同業競爭和關聯交易問題的監管，其他禁止性規定。

　　有關專家表示，全流通的市場環境下，由于利益驅動，控股股東、實際控制人容易做出不當行為。因此，出臺具體的監管措施加以約束，“這是當前形勢下提高監管工作有效性的必然舉措，對保證資本市場長治久安具有重要意義。”（周罛）