銀河證券、國信證券、中金國際、海通證券分列股票基金交易金額、主承銷家數、主承銷金額和股改保薦項目榜榜首

　　□本報記者 趙彤剛 夏麗華

　　中國證券業協會昨日公布的2006年度證券經紀、股票承銷等業務指標排名顯示，參與排名的102家證券公司兩極分化趨勢明顯，市場份額繼續向優質券商集中。

　　前20名券商“得天下”

　　中國證券業協會近日完成了證券公司會員2006年度證券經紀、股票承銷等業務指標的排名工作。102家證券公司參加了本次年度排名，排名指標包括股票基金交易金額即經紀業務、股票基金交易金額(含專用席位)、股票主承銷家數、股票主承銷金額、

　　數據顯示，去年股票基金總成交金額排名前十位的券商為：銀河證券、國泰君安、申銀萬國、廣發證券、國信證券、招商證券、海通證券、中信建投、華泰證券、中信證券。前三名的交易金額為10208.95億元，9379.00億元，7521.89億元，分別比去年上漲一倍多。雖然去年總體交易額有了大幅增長，但交易額排名較上年變化不大，名列2005年股票基金交易總金額前三名的是國泰君安、銀河證券、申銀萬國，其交易金額為4100.01億元，4092.53億元和3030.01億元。

　　值得一提的是，2006年證券公司股票成交金額為90468.91億元，基金成交金額1909.68億元。不難發現，僅這前20名券商的交易額就占據了總額的九成多，而其他80余家公司僅占了不足一成份額。可見，優勢券商的市場集中度繼續提高，呈現“強者恒強”的局面。

　　創新與規范類券商占盡優勢

　　從整體上看，中金、中信、國泰君安等綜合性大券商去年仍然主導了證券承銷業務，競爭格局也相對穩定，但承銷業務的具體排名有所變化。2006年承銷額排前十名的券商分別是，中金公司、中信證券、國泰君安、銀河證券、中銀國際、申銀萬國、招商證券、國信證券、光大證券、廣發證券等；前三名券商的承銷額分別為872.33億元、659.28億元和364.33億元，排在第20名的華龍證券僅承銷了10.11億元，分化趨勢明顯。

　　但如果以承銷家數來排名，國信證券、中信證券、國泰君安、海通證券和平安證券分別列前五名。這驗證了券商的不同定位，一些不靠拿大單子的券商在承銷數量上的優勢凸現。據統計，去年滬深兩市IPO與再融資公司共有139家，而排名靠前的這20家公司承銷數量達112家，占比超過8成。

　　昨日公布的數據還增添了以往沒有的保薦項目這一項。數據顯示，股改以來，海通證券保薦了123家上市公司，名列第二和第三的廣發證券和國信證券分別為104家和75家。值得注意的是，在幾項排名中，創新類券商和規范類券商都占據了絕對優勢。據悉，其他有關的利潤總額、營業收入等財務數據排名情況將隨后發布。

　　兩極分化不可避免

　　“證券業務向優勢券商集中不可避免，是正常的市場行為。”天相投資顧問有限公司董事長林義相表示。他說，從管理層制訂政策出發點考慮，也為部分券商做大做強留有了空間。當然，這其中也應該給予中小券商更多業務自由，不能在政策上限制太多。鼓勵證券公司公平競爭，在競爭中做大做強；而不能對中小券商實行歧視性政策，使其在競爭中處于劣勢地位。不過，對于中小券商要特別注意做好風險控制與風險防范工作。

　　“只有通過廣大中小券商參與競爭，才能沖擊現有大券商地位；從而使其感受到競爭壓力，這種緊迫感將推動其不斷創新發展。”林義相指出，這其中，監管部門需要負責監督好券商信息發布，而由投資者自己選擇證券公司；同時，也要注意維護投資者利益，防止大券商“店大欺客”。

　　2006年股票基金交易金額排名前20位名單

　　(經紀業務)

　　名次 會員單位名稱 股票基金交易總金額 (萬元)

　　1 中國銀河證券股份有限公司 102，089，521.23

　　2 國泰君安證券股份有限公司 93，790，000.11

　　3 申銀萬國證券股份有限公司 75，218，911.00

　　4 廣發證券股份有限公司 75，158，523.49

　　5 國信證券有限責任公司 74，221，700.00

　　6 招商證券股份有限公司 58，132，000.00

　　7 海通證券股份有限公司 53，484，666.00

　　8 中信建投證券有限責任公司 50，873，007.24

　　9 華泰證券有限責任公司 46，710，117.50

　　10 中信證券股份有限公司 38，356，450.87

　　11 光大證券股份有限公司 37，609，889.48

　　12 東方證券股份有限公司 33，610，100.00

　　13 中國建銀投資證券有限責任公司 32，494，242.67

　　14 聯合證券有限責任公司 23，717，810.63

　　15 長江證券有限責任公司 22，644，206.00

　　16 興業證券股份有限公司 21，443，620.62

　　17 中信金通證券有限責任公司 20，619，894.36

　　18 中銀國際證券有限責任公司 18，338，934.46

　　19 華西證券有限責任公司 18，207，239.88

　　20 平安證券有限責任公司 17，069，922.23

　　2006年股票主承銷金額排名前20位名單

　　名次 會員單位名稱 股票主承銷金額 (萬元)

　　1 中國國際金融有限公司 8，723，266.67

　　2 中信證券股份有限公司 6，592，840.06

　　3 國泰君安證券股份有限公司 3，643，331.79

　　4 中國銀河證券股份有限公司 3，204，994.95

　　5 中銀國際證券有限責任公司 2，573，018.62

　　6 申銀萬國證券股份有限公司 1，487，235.00

　　7 招商證券股份有限公司 692，100.00

　　8 國信證券有限責任公司 647，734.47

　　9 光大證券股份有限公司 427，815.40

　　10 廣發證券股份有限公司 412，935.00

　　11 第一創業證券有限責任公司 390，687.00

　　12 海通證券股份有限公司 339，921.44

　　13 長江證券承銷保薦有限責任公司 328，283.40

　　14 長城證券有限責任公司 284，400.00

　　15 平安證券有限責任公司 241，310.00

　　16 中信建投證券有限責任公司 240，853.00

　　17 方正證券有限責任公司 209，484.00

　　18 西南證券有限責任公司 105，997.00

　　19 華歐國際證券有限責任公司 101，926.76

　　20 華龍證券有限責任公司 101，144.00

　　注：股票主承銷金額＝主承銷金額＋聯合主承銷中實際承銷金額

　　2006年股票主承銷家數排名前20位名單

　　名次 會員單位名稱 股票主承銷家數

　　1 國信證券有限責任公司 14

　　2 中信證券股份有限公司 9.92

　　3 國泰君安證券股份有限公司 8.79

　　4 海通證券股份有限公司 8

　　5 平安證券有限責任公司 8

　　6 中國銀河證券股份有限公司 7.67

　　7 光大證券股份有限公司 7

　　8 廣發證券股份有限公司 7

　　9 招商證券股份有限公司 6

　　10 中國國際金融有限公司 4.62

　　11 長江證券承銷保薦有限責任公司 4

　　12 中信建投證券有限責任公司 4

　　13 中銀國際證券有限責任公司 3

　　14 第一創業證券有限責任公司 3

　　15 方正證券有限責任公司 3

　　16 華歐國際證券有限責任公司 3

　　17 東海證券有限責任公司 3

　　18 興業證券股份有限公司 3

　　19 宏源證券股份有限公司 3

　　20 長城證券有限責任公司 2

　　注：股票主承銷家數＝主承銷家數＋∑1／聯合主承銷券商數；

　　主承銷家數相同時，按股票主承銷金額從大到小排序

　　05-06年股改保薦項目家數排名前20位名單

　　名次 會員單位名稱 股權分置改革保薦項目家數

　　1 海通證券股份有限公司 123

　　2 廣發證券股份有限公司 104

　　3 國信證券有限責任公司 75

　　4 國泰君安證券股份有限公司 61

　　5 平安證券有限責任公司 61

　　6 光大證券股份有限公司 51

　　7 中國銀河證券股份有限公司 50

　　8 中信證券股份有限公司 41

　　9 申銀萬國證券股份有限公司 41

　　10 興業證券股份有限公司 38

　　11 招商證券股份有限公司 34

　　12 西南證券有限責任公司 30

　　13 華龍證券有限責任公司 26

　　14 華泰證券有限責任公司 26

　　15 東方證券股份有限公司 23

　　16 方正證券有限責任公司 23

　　17 中信建投證券有限責任公司 22

　　18 華歐國際證券有限責任公司 20

　　19 德邦證券有限責任公司 20

　　20 聯合證券有限責任公司 20

　　注： 股權分置改革保薦項目家數為2005年5月至2006年12月31日期間證券公司完成的項目家數