各地證監(jiān)局開始檢查相關(guān)券商第三方存管

　　□ 本報記者 侯捷寧

　　記者日前從消息人士處了解到，近日，各地證監(jiān)局開始全面檢查已申請融資融券業(yè)務(wù)的創(chuàng)新類券商的第三方存管實施情況，再經(jīng)過匯總后上報給中國證監(jiān)會，證監(jiān)會將根據(jù)匯總的情況召開評審會。該人士表示，從目前第三方存管實施的情況看，融資融券業(yè)務(wù)年內(nèi)推出的可能性不大。

　　根據(jù)今年8月1日起實施的《證券公司融資融券試點管理辦法》明確規(guī)定，證券公司申請融資融券業(yè)務(wù)試點，應(yīng)當(dāng)具備的條件包括客戶資產(chǎn)安全、完整，客戶交易結(jié)算資金第三方存管方案已經(jīng)證監(jiān)會認(rèn)可，且已對實施進(jìn)度作出明確安排。而從客戶方面講，如果其交易結(jié)算資金未納入第三方存管，證券公司不得向其融資融券。

　　因此，創(chuàng)新類券商要想開展融資融券業(yè)務(wù)，就必須完成客戶保證金第三方存管。根據(jù)《證券法》第139條規(guī)定，證券公司客戶的交易結(jié)算資金應(yīng)當(dāng)存放在商業(yè)銀行，以每個客戶的名義單獨立戶管理。

　　“為了打好融資融券業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)，管理層這次對第三方存管的要求很嚴(yán)格。”一家創(chuàng)新類券商內(nèi)部人士告訴記者，由于第三方存管方案在業(yè)內(nèi)并沒有完全完成，部分券商的第三方存管方案還不過關(guān)，因此，為了不產(chǎn)生任何未能預(yù)期的不良影響，或者帶來新的問題，管理層這次非常謹(jǐn)慎。

　　據(jù)了解，由于業(yè)內(nèi)對第三方存管的費率、操作模式以及券商和銀行誰來主導(dǎo)等諸多問題還存在著一定爭議，另外，從技術(shù)層面講，銀行的相關(guān)系統(tǒng)也需要升級，所以客戶保證金第三方存管一直未能在業(yè)內(nèi)全面推開。

　　“關(guān)于第三方存管的費率問題我們一直在與銀行談判，雙方都在尋找一個合理的價格。”一位負(fù)責(zé)融資融券業(yè)務(wù)的創(chuàng)新類券商負(fù)責(zé)人透露，管理層的意思是“不能損害自己的利益。”該人士表示，目前，國泰君安的第三方存管方案獲得了證監(jiān)會的批復(fù)與推廣，該模式已被定為業(yè)內(nèi)推行的模式，那么，國泰君安與其合作行商定的費率有可能成為業(yè)內(nèi)的指導(dǎo)費率，但最終支付多少費率還需要雙方溝通協(xié)商，確定一個合理的價格。

　　據(jù)了解，目前上海的創(chuàng)新類券商基本上采用的是國泰君安的第三方存管模式，而國泰君安已經(jīng)在上海的兩個營業(yè)部先行試點，工、農(nóng)、中、建、交等商業(yè)銀行也按照國泰君安第三方存管模式已經(jīng)完成或?qū)⒂诮�期完成銀行端第三方存管系統(tǒng)的建設(shè)和調(diào)試工作。同時，申銀萬國證券已正式與工商銀行開始了系統(tǒng)的聯(lián)調(diào)測試工作，并與上海銀行、招商銀行等積極溝通協(xié)調(diào)，爭取早日進(jìn)行第三方存管的業(yè)務(wù)合作。

　　分析人士認(rèn)為，在各方積極準(zhǔn)備的情況下，融資融券試點推出雖然沒有預(yù)期的那么快，但是，在券商自身條件更加成熟后再推出試點，這對券商本身乃至整個市場來說都是非常有利的。