CFTC持倉報告投機凈頭寸（期貨）（2017-11-21）
據CFTC持倉報告，11月21日，WTI原油、COMEX黃金、ICE美元指數、CME標普500指數等期貨合約投機凈多倉較一周前（11月14日）減少，其中，WTI原油、標普500期貨投機凈多倉由凈增轉為凈減，黃金、美元指數期貨投機凈多倉為持續凈減；CBOT美國10Y國債、Cboe標普500波動率指數期貨的投機凈多倉則持續凈增。（圖片來源：CFTC，新浪財經）NYMEX原油期貨（USO）（USL）凈多倉為577，078手，周變動減少19，388手，持倉變動顯示市場對油價繼續上漲的看法變得謹慎。WTI原油期貨合約每手為1000美式桶。
COMEX黃金期貨（GLD）凈多倉為173，155手，周變動減少21，929手，顯示市場對金價表現看法不如此前樂觀。COMEX黃金期貨合約每手為100金衡盎司。
美國10Y國債期貨（IEF）（TLT）凈多倉周變動36，244手，占凈多倉比重超過1/3，顯示市場變動較大，且更看好多倉方向。美國10Y國債期貨合約每手面值為100，000美元。
芝加哥期權交易所（CBOE）VIX指數期貨（VXX）多單持倉減少102，956手，周變動僅為24，702，顯示市場對該波動率指數上升并不看好。Cboe標普500波動率指數期貨合約每手價值為VIX指數*1000美元。
標普500指數（SPY）期貨和美元指數（DXY）（UUP）期貨凈多倉和周變動均發生減少。
美國商品期貨委員會（ U.S． Commodity Futures Trading Commission，簡稱CFTC）是美國期貨及衍生品市場的監管機構。
期貨及衍生品持倉報告（The Commitments of Traders，簡稱COT）由CFTC公布，逢周五發布（遇節日會順延至下一個交易日），數據截至當周二。該系列報告涵蓋NYMEX、COMEX、ICE、CBOT、Cboe等交易所交易的期貨、期權、互換等衍生品。
通常，投資者更關心“可報告持倉”（Reportable Positions）中的“非商業”部分里的凈多倉（Net Positions）。這個指標是由“非商業”持倉中多倉（Long）減去空倉（Short）得到，投資者關心該值的周度變化。研究者如果將這些數據拉到更長時間窗口去考察，也可以在一定程度識別出該品種投機力量的變化趨勢。
按照CFTC的定義，“商業”（Commercial）是指涉及到大宗商品的生產、加工或銷售的實體。“非商業”（Non-Commercial）則通常指參與“投機”（speculative）的交易商，當中包含對沖基金等資產管理公司。
《線索Clues》引用的數據是COT系列報告中“僅期貨”（Futures Only）部分，即不含期權等其它衍生品。這也是主流財經數據提供應商常用的報告口徑。
（線索Clues / 李濤）
責任編輯：李濤
