□企業(yè)內(nèi)部控制規(guī)范將從明年起由試點(diǎn)擴(kuò)大到主板上市公司，并將在中小板和創(chuàng)業(yè)板擇機(jī)實(shí)行

　　□證券公司、基金公司和期貨公司的治理水平并沒有領(lǐng)先于上市公司

　　⊙記者 馬婧妤(微博) 王璐

　　中國證監(jiān)會(huì)主席郭樹清昨日在“第十屆中國公司治理論壇”上表示，公司質(zhì)量決定著中國經(jīng)濟(jì)的未來，良好的公司治理與成熟的資本市場(chǎng)互為前提。目前我國企業(yè)素質(zhì)遠(yuǎn)未達(dá)到世界一流，應(yīng)采取有效措施推動(dòng)各方歸位盡責(zé)，共同促進(jìn)上市公司健康發(fā)展。

　　郭樹清表示，改革開放以來，中國企業(yè)和市場(chǎng)同步快速崛起，我國企業(yè)公司治理也取得了歷史性成就，但從總體上看，我國企業(yè)素質(zhì)遠(yuǎn)未達(dá)到世界一流。部分上市公司存在缺乏現(xiàn)實(shí)的“獨(dú)立人格”、企業(yè)內(nèi)部治理機(jī)構(gòu)之間缺乏真實(shí)有效的權(quán)力制衡、投資者利益保護(hù)司法救濟(jì)不足使市場(chǎng)機(jī)制對(duì)公司管理層約束不強(qiáng)等問題。

　　郭樹清指出，公司治理沒有“最好”，只有“更好”，應(yīng)探索采取綜合措施，推動(dòng)各方歸位盡責(zé)，共同促進(jìn)上市公司的健康發(fā)展。其中最緊要的問題是去行政化，做到官商分開，還應(yīng)優(yōu)化活化股權(quán)結(jié)構(gòu)、增強(qiáng)對(duì)股東守法合規(guī)的約束機(jī)制。同時(shí)應(yīng)探索長(zhǎng)期激勵(lì)機(jī)制和員工持股計(jì)劃，為防范風(fēng)險(xiǎn)員工持股比例不宜過高。

　　郭樹清提出應(yīng)從以下六個(gè)方面促進(jìn)完善公司治理。

　　第一，加強(qiáng)對(duì)控股股東、董事、監(jiān)事、高管的監(jiān)管和問責(zé)，加大對(duì)不當(dāng)行為的懲處力度。他透露，國家相關(guān)部委聯(lián)合發(fā)布的企業(yè)內(nèi)部控制規(guī)范，將從明年起由試點(diǎn)擴(kuò)大到主板上市公司，并將在中小板和創(chuàng)業(yè)板上市公司擇機(jī)實(shí)行。第二，進(jìn)一步提高上市公司的透明度，增強(qiáng)信息披露內(nèi)容的針對(duì)性，逐步形成不同行業(yè)、不同類別上市公司的差異化披露。第三，進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)投資者合法權(quán)益的保護(hù)。第四，大力推進(jìn)上市公司并購重組，提高審核效率與透明度。同時(shí)進(jìn)一步完善上市公司退市制度。第五，充分發(fā)揮證券公司、基金公司、審計(jì)機(jī)構(gòu)、法律服務(wù)機(jī)構(gòu)、評(píng)估機(jī)構(gòu)等中介組織在提高上市公司治理水平中的作用。第六，加強(qiáng)與國資委等相關(guān)部委的合作，充分發(fā)揮綜合監(jiān)管體系作用，提升監(jiān)管效率。

　　郭樹清還特別指出，作為資本市場(chǎng)主要中介服務(wù)機(jī)構(gòu)，證券公司、基金公司和期貨公司具有特殊的重要性，應(yīng)努力提高其治理水平。由于種種原因，這些金融中介機(jī)構(gòu)的公司治理水平并沒有領(lǐng)先于上市公司。

　　郭樹清強(qiáng)調(diào)，提高證券、基金和期貨公司的治理水平，應(yīng)從以下幾個(gè)方面采取改進(jìn)措施：

　　一是牢牢樹立服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，服務(wù)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)，服務(wù)各類投資者的自覺意識(shí)，并將此作為證券、基金及資產(chǎn)管理行業(yè)發(fā)展的出發(fā)點(diǎn)和歸宿。

　　二是堅(jiān)持客戶利益和基金持有人利益優(yōu)先的原則。

　　三是完善證券公司和基金公司長(zhǎng)期激勵(lì)約束機(jī)制，研究制定證券公司和基金管理公司員工持股計(jì)劃，探索允許專業(yè)人士參與發(fā)起設(shè)立合伙制資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)。

　　四是強(qiáng)化股東之間的相互制衡，防止一股獨(dú)大和內(nèi)部人控制，平衡股東會(huì)、董事會(huì)、管理層在決策權(quán)方面的安排，探索類別股東表決機(jī)制，加強(qiáng)研究探索設(shè)立公司型基金，完善基金的治理機(jī)制。

　　五是持續(xù)改善證券、基金和期貨公司的外部治理機(jī)制。放松管制，營造良好的金融生態(tài)環(huán)境，推動(dòng)私募基金陽光化、規(guī)范化。同時(shí)加強(qiáng)監(jiān)管，建立健全公司自律、政府監(jiān)管、協(xié)會(huì)引導(dǎo)、公眾監(jiān)督的中介公司治理綜合體系。