■本報記者 任小雨
目前年報已披露完畢,部分上市公司種種財務問題紛紛浮出水面。根據《證券日報》市場研究中心和WIND數據統計顯示,在滬深兩市的114公司年報被出具“非標”意見的審計報告中,保留意見的審計報告有23份。
逾5成保留意見出自ST公司
統計顯示,被出具“非標”意見的上市公司中,與往年相同的是,ST公司仍是“非標”中保留意見的重災區,占到公司總數的52.17%。大多公司重組期的債務問題為財務報告埋下隱患,“持續經營能力具有不確定性”成為這些ST公司的共性。
比較典型的是蓮花味精,被會計師事務所出具的保留意見原因是2010年4月25日,公司接到中國證監會調查通知書:公司因涉嫌虛增會計利潤、重大訴訟事項未披露等原因,根據《中華人民共和國證券法》的有關規定,中國證監會決定對貴公司進行正式立案調查。2010年6月30日前,公司對已發現的2007年度、2008年度、2009年度涉及的重大會計差錯事項分別進行了更正,內容詳見貴公司2009年度更正后的財務報表。截止審計報告簽發日,我們尚未取得證監會對貴公司的調查結論,無法判斷貴公司上述會計差錯更正的結果及范圍與證監會的調查結論是否一致;同時我們也無法實施其他滿意的替代審計程序,獲取充分、適當的審計證據,以判斷證監會立案調查的貴公司虛增會計利潤、重大訴訟未披露等事項對貴公司2010年度財務報表可能產生的重大影響。
還有*ST金頂,會計師事務所出具的保留意見較多,其一是四川金頂公司對合營企業峨眉協和水泥有限公司的應收賬款4283.11萬元、長期股權投資1777.76萬元共計6060.87萬元全額計提了資產減值準備。我們無法取得峨眉協和水泥有限公司經審計的財務報表、應收賬款詢證回函等資料,也無法實施其他審計程序,以獲取充分、適當的審計證據判斷四川金頂公司計提上述資產減值準備的合理性。
其二是四川金頂公司的濕法水泥生產線于2009年12月15日全面停產,對預收款項中部分余額1343.06萬元,我們無法實施函證及其他審計程序,以獲取充分、適當的審計證據。
其三是除上述導致保留意見的事項外,四川金頂公司財務報表已經按照企業會計準則的規定編制,在所有重大方面公允反映了四川金頂公司2010年12月31日的財務狀況以及2010年度的經營成果和現金流量。
此外,由于以前年度為前大股東華倫集團有限公司違規提供擔保,四川金頂公司自2009年以來面臨多宗訴訟并陷入財務困境,除子公司四川金頂(集團)峨眉山特種水泥有限公司外,四川金頂公司其他水泥生產線于2009年12月15日全面停產,并于2010年2月被債權人申請破產重整。四川金頂公司披露了擬采取的包括但不限于生產自救、積極配合重整等改善措施,但其持續經營能力仍然存在重大不確定性,可能無法在正常的經營過程中變現資產、清償債務。
破產重整之路迥異
對于已資不低債的“T”族而言,破產重整計劃是重組最好的選擇,像*ST盛潤受所得稅原因被會計師事務所出具保留意見的審計報告。立信大華會計師事務所認為,*ST盛潤的資產已按照重整計劃進行了處置,根據重整計劃的規定對負債進行了清償。公司現正在向主管稅務機關辦理其賬面計提的資產減值準備和因擔保形成的預計負債稅前抵扣的報批工作,目前尚未得到主管稅務機關的批準,公司未確認2010年度企業所得稅,對此事項的影響無法獲取充分、適當的審計證據。
會計師事務所指出,如果前述稅前扣除事項未獲得稅務機關批準,將導致2010年度少計提所得稅費用3.77億元,2010年度凈利潤減少3.77億元。
完成破產重整計劃的*ST盛潤旋即馬不停蹄走上資產重組之路。目前,公司已經與富奧汽車零部件股份有限公司簽署《重組意向書》,富奧公司將在重整計劃獲深圳中院裁定批準后,啟動對公司的重大資產重組工作。
比較典型的是*ST鈦白,被會計師事務所出具的保留意見原因是*ST鈦白2008年度和2009年度連續發生虧損,2010年度依靠非經常性收益實現盈利,但截至2010年12月31日,公司逾期銀行借款21160.00萬元難于展期,無力償還。截至2010年12月31日未分配利潤-27116.58萬元,營運資金為-13568.86萬元。公司2010年為了改善公司經營、財務狀況所進行的重大資產重組終止,公司的持續經營能力存在重大不確定性。
為此,公司股東會決議委托山東東佳集團股份有限公司從2010年12月28日至2011年8月31日對公司整體資產實施托管經營,采取改組管理團隊等重大措施,使貴公司全面復產,生產經營恢復正常,財務狀況、現金流量狀況好轉。但公司未披露托管期滿后如何保持持續經營的有力措施,會計師事務所對公司的持續經營能力仍存疑慮。
7家*ST公司年報審計無法表示意見
《證券日報》市場研究中心和WIND數據顯示,在114份年報非標準審計報告中,有*ST廣夏、*ST東碳、S*ST生化、*ST中華A、*ST科健、*ST大地和*ST創智7家公司被會計師事務所出具無法表示意見的審計報告。
其中ST科健、ST廣夏和ST創智三家公司比較典型。從這三家公司的基本面情況上看,ST廣夏和ST創智2010年歸屬母公司股東的凈利潤分別為-9154.14萬元和-171.94萬元,實現了同比負增長,每股收益分別為-0.133元和-0.0045元。而ST科健2010年則實現歸屬母公司股東的凈利潤4678.21萬元,同比增長360.59%,每股收益0.31元,主要原因為公司及其關聯方債務重組金融債權人委員會于2010年12月22日根據公司的申請,對公司免息事項進行了表決,同意免除公司2010年度金融債務(包括貸款、押匯及各類墊款等)利息,公司因此確認2010年度債務重組利得8314.29萬元,直接導致公司2010年度實現扭虧。
而對于這些被出具無法表示意見的審計報告的原因,主要是會計師事務所受到的審計限制重大且廣泛,因而無法獲取充分、適當的審計證據,無法判斷相關事項的影響。具體看,ST科健、ST廣夏和ST創智三家公司實際均已處于資不抵債的狀態,其中廣夏實業公司主要經營性資產已被法院拍賣。中科健公司面臨多項訴訟、部分資產被查封或凍結,生產經營規模萎縮。
從上述七家公司的行情上看,*ST科健、*ST東碳、*ST中華A和*ST大地四家公司目前仍然在二級市場上交易以外,其余三只個股ST廣夏、S*ST生化與ST創智均早已停盤。其中,*ST科健、*ST東碳和*ST中華A今年以來分別累計上漲了47.16%、25.69%和8.18%,最新動態市盈率分別為29.95倍、863.63倍和36.81倍;*ST大地今年以來累計下跌了35.88%。
比較典型的是ST科健。自2011年1月4日至今累計漲幅已達47.16%,更是于4月1日至4月15日中出現了九連陽,漲幅達26.13%,同時也達到了今年以來的最高股價11.45元,隨后震蕩下挫。武漢眾環會計師事務所認為,導致無法表示意見的事項如財務報表附注(九)所述,中科健公司2010年12月31日合并凈資產為-120202萬元,已嚴重資不抵債,存在多項巨額逾期借款、對外擔保;中科健公司面臨多項訴訟、部分資產被查封或凍結,生產經營規模萎縮;中科健公司已兩次提出重大資產重組方案,但均已中止;已有債權人向法院提出破產重整申請等。截至審計報告日,中科健公司管理層在其書面評價中表示將繼續采取包括資產重組等措施;但由于該等措施并沒有進入實施階段,無法獲取充分、適當的審計證據以證實其能否有效改善中科健公司的持續經營能力,因此無法判斷中科健公司繼續按照持續經營假設編制2010年度財務報表是否適當。
(黃韋達)