新浪財經(jīng) > 證券 > 正文
泰達荷銀集利債券型證券投資基金2009年半年度報告摘要
泰達荷銀集利債券型證券投資基金
2009年半年度報告摘要
2009年6月30日
基金管理人： 泰達荷銀基金管理有限公司 基金托管人： 中國銀行股份有限公司 送出日期： 2009年8月25日
§1 重要提示
1.1 重要提示
基金管理人的董事會及董事保證本報告所載資料不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。本半年度報告已經(jīng)全部獨立董事簽字同意，并由董事長簽發(fā)。
基金托管人中國銀行股份有限公司根據(jù)本基金合同規(guī)定，于2009年8月20日復核了本報告中的財務指標、凈值表現(xiàn)、收益分配情況、財務會計報告、投資組合報告等內(nèi)容，保證復核內(nèi)容不存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。
基金管理人承諾以誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資產(chǎn)，但不保證基金一定盈利。
基金的過往業(yè)績并不代表其未來表現(xiàn)。投資有風險，投資者在作出投資決策前應仔細閱讀本基金的招募說明書及其更新。
本半年度報告摘要摘自半年度報告正文，投資者欲了解詳細內(nèi)容，應閱讀半年度報告正文。
本報告財務資料未經(jīng)審計。
本報告期自2009年1月1日起至2009年6月30日止。
§2 基金簡介
2.1 基金基本情況
■
2.2 基金產(chǎn)品說明
■
2.3 基金管理人和基金托管人
■
2.4 信息披露方式
■
§3主要財務指標和基金凈值表現(xiàn)
3.1 主要會計數(shù)據(jù)和財務指標
金額單位：人民幣元
■
注：1.本期已實現(xiàn)收益指基金本期利息收入、投資收益、其他收入（不含公允價值變動收益）扣除相關費用后的余額，本期利潤為本期已實現(xiàn)收益加上本期公允價值變動收益
2.所述基金業(yè)績指標不包括基金份額持有人認購或交易基金的各項費用，計入費用后實際收益水平要低于所列數(shù)字
3.截至報告期末本基金成立不滿一年。
3.2 基金凈值表現(xiàn)
3.2.1 基金份額凈值增長率及其與同期業(yè)績比較基準收益率的比較
泰達荷銀集利債券A
■
泰達荷銀集利債券C
■
注：1、本基金業(yè)績比較基準：90%×上證國債指數(shù)收益率+10%×中證紅利指數(shù)收益率
本基金采用上證國債指數(shù)及中證紅利指數(shù)衡量基金的投資業(yè)績，其主要原因如下：
上證國債指數(shù)是以上海證券交易所上市的所有固定利率國債為樣本，按照國債發(fā)行量加
權(quán)而成，具有良好的市場代表性。
中證紅利指數(shù)挑選在上海證券交易所和深圳證券交易所上市、現(xiàn)金股息率高、分紅比較
穩(wěn)定、具有一定規(guī)模及流動性的股票作為樣本股，綜合反映滬深證券市場高股息股票的整體
狀況和走勢。
2、本基金合同生效日為2008年9月26日。
3.2.2自基金合同生效以來基金份額累計凈值增長率變動及其與同期業(yè)績比較基準收益率變動的比較
泰達荷銀集利債券型基金累計份額凈值增長率及與同期業(yè)績比較基準收益率的歷史走勢對比圖
（2008年9月26日至2009年6月30日）
泰達荷銀集利債券A
■
泰達荷銀集利債券C
■
注：1、本基金于2008年9月26日成立，截止本報告期末，本基金成立不滿一年；
2、按基金合同規(guī)定，本基金自基金合同生效起六個月內(nèi)為建倉期，截至報告日本基金的各項投資比例已達到基金合同第九條（三）投資范圍、（四）投資策略和（八）投資限制中規(guī)定的各項比例。
§4 管理人報告
4.1 基金管理人及基金經(jīng)理情況
4.1.1 基金管理人及其管理基金的經(jīng)驗
泰達荷銀基金管理有限公司經(jīng)中國證監(jiān)會證監(jiān)基金字[2002]37號文批準成立。目前本公司股東及持股比例分別為：北方國際信托股份有限公司：51%；荷銀投資管理（亞洲）有限公司: 49%。公司注冊資本為1.8億元人民幣。
報告期末公司旗下管理11只開放式基金，分別為泰達荷銀價值優(yōu)化型成長類行業(yè)證券投資基金、泰達荷銀價值優(yōu)化型周期類行業(yè)證券投資基金、泰達荷銀價值優(yōu)化型穩(wěn)定類行業(yè)證券投資基金、泰達荷銀行業(yè)精選證券投資基金、泰達荷銀風險預算混合型證券投資基金、泰達荷銀貨幣市場基金、泰達荷銀效率優(yōu)選混合型證券投資基金、泰達荷銀首選企業(yè)股票型證券投資基金、泰達荷銀市值優(yōu)選股票型證券投資基金、泰達荷銀集利債券型證券投資基金以及泰達荷銀品質(zhì)生活靈活配置混合型證券投資基金。
4.1.2基金經(jīng)理（或基金經(jīng)理小組）及基金經(jīng)理助理簡介
■
注：證券從業(yè)的含義遵從行業(yè)協(xié)會《證券業(yè)從業(yè)人員資格管理辦法》的相關規(guī)定。
4.3 管理人對報告期內(nèi)本基金運作遵規(guī)守信情況的說明
本報告期內(nèi)，本基金管理人嚴格遵守相關法律法規(guī)以及基金合同的約定，本基金運作整體合法合規(guī)，沒有出現(xiàn)損害基金份額持有人利益的行為。
4.4管理人對報告期內(nèi)公平交易情況的專項說明
4.4.1 公平交易制度的執(zhí)行情況
本基金管理人建立了公平交易制度和流程，并嚴格執(zhí)行制度的規(guī)定。在投資管理活動中，本基金管理人公平對待不同投資組合，確保各投資組合在獲得投資信息、投資建議和投資決策方面享有平等機會；嚴格執(zhí)行投資管理職能和交易執(zhí)行職能的隔離；在交易環(huán)節(jié)實行集中交易制度，并確保公平交易可操作、可評估、可稽核、可持續(xù)；交易部運用交易系統(tǒng)中設置的公平交易功能并按照時間優(yōu)先，價格優(yōu)先的原則嚴格執(zhí)行所有指令，未發(fā)生任何利益輸送的情況。
4.4.2 本投資組合與其他投資風格相似的投資組合之間的業(yè)績比較
本基金沒有與之投資風格相似的投資組合。
4.4.3 異常交易行為的專項說明
本基金管理人建立了對異常交易的控制制度，在本報告期內(nèi)未發(fā)生因異常交易而受到監(jiān)管機構(gòu)處罰的情況。
4.5 管理人對報告期內(nèi)基金的投資策略和業(yè)績表現(xiàn)的說明
泰達荷銀集利債券A
截止報告期末，本基金份額凈值為1.0140元，本報告期份額凈值增長率為-0.71%，同期業(yè)績比較基準增長率為5.68%。
泰達荷銀集利債券C
截止報告期末，本基金份額凈值為1.0110元，本報告期份額凈值增長率為-0.93%，同期業(yè)績比較基準增長率為5.68%。
一、上半年證券市場回顧
回顧09年上半年度，為應對百年一遇的金融危機，世界各國相繼實行定量寬松的貨幣政策和各種形式的財政刺激政策。國內(nèi)政策則一改08年下半年的持續(xù)降息為行政性擴大信貸規(guī)模及規(guī)模空前的財政擴張。“不降息”的邏輯在于，日本經(jīng)驗表明，單純的貨幣放松不能傳導到信貸擴張上，將無助于經(jīng)濟復蘇，反而會使經(jīng)濟滑入流動性陷阱。
擴張性政策的效果是顯著的。國際金融市場和金融機構(gòu)已經(jīng)度過了系統(tǒng)性崩潰的轉(zhuǎn)折點。美國的房地產(chǎn)市場已經(jīng)得到了穩(wěn)定，雖然國際國內(nèi)的就業(yè)形勢依然嚴峻，經(jīng)濟復蘇的苗頭已經(jīng)逐漸顯現(xiàn)。但如何穩(wěn)定經(jīng)濟復蘇的勢頭，同時消除過渡性的極度擴張政策的負面效應將成為未來一段時間的重大課題。
2009年2季度，債券收益率在一季度大幅度走高之后，四五月份有所回落，進入六月份，收益率繼續(xù)攀升，回到季度初的水平。
二、操作回顧
基金在一季度減持了部分去年四季度買入的長期債券，但事后看來，減持的力度仍然不夠。二季度，基金加大了長久期債券的配置，并進行了一些波段操作。但波段操作整體上并不是很成功。另外，一二季度，基金持有的信用類公司債券比例逐步提升。從經(jīng)濟恢復的角度考慮，信用利差在經(jīng)濟從衰退走出的情況下是收縮的。但是到了二季度，經(jīng)濟復蘇的預期，帶來了收益率的整體提高，其影響超過了信用利差收縮的正面效應。信用債券因此出現(xiàn)了補跌。
在超預期的寬松貨幣信貸政策推動下，二季度A股市場強勁上揚。中國經(jīng)濟早期復蘇的信號更給市場帶來了對上市公司業(yè)績反轉(zhuǎn)向上的信心，本基金在二季度的運作過程中，股票配置保持了適度的比例。行業(yè)配置方面，重點配置了銀行、保險、和煤炭行業(yè)。
4.6 管理人對宏觀經(jīng)濟、證券市場及行業(yè)走勢的簡要展望
展望2009 年下半年，2季度以來經(jīng)濟復蘇的“綠芽”在全球各地萌發(fā)，中國經(jīng)濟復蘇的跡象也越來越明確，在此背景下，下半年我國的貨幣、財政政策可能出現(xiàn)微調(diào)的可能。財政政策的投向和節(jié)奏其可控性相對較強，而貨幣政策在目前的利率匯率環(huán)境下，面臨眾多的制約，貨幣信貸政策即使有所變化預計也幅度不大。
經(jīng)濟復蘇的強度與政策調(diào)整的力度兩者之間互相影響、相互牽制。以美國經(jīng)濟為例，根據(jù)美聯(lián)儲的判斷，只有在GDP維持2.5%的水平上，就業(yè)才能夠得到好轉(zhuǎn)。對于國內(nèi)而言，從歷史數(shù)據(jù)來看，GDP在9%以上，通貨膨脹壓力才會逐漸體現(xiàn)。以上可以看作是宏觀政策轉(zhuǎn)向的一個上限。而時間節(jié)奏上，則可能大約會有一個月到一個季度的滯后。而作為政策的下限，則是國內(nèi)GDP至少要維持7.5%的局面。所謂“七上八下”已經(jīng)是政策接受的底線了，在此以下不排除出臺更大力度政策的可能性。
從目前看下半年，國內(nèi)宏觀經(jīng)濟運行在下限附近的可能性較低，復蘇的力度仍在加強，并在向上限靠攏。美國經(jīng)濟在明年年底之間接近上限的可能性較低，維持在較低水平的可能性相對比較高。但也不排除美國經(jīng)濟在三季度出現(xiàn)較強力度復蘇的可能性。相應地，出口反彈推動下，國內(nèi)將面臨刺激過量的風險。
美國“弱復蘇”的原因，還是在于金融危機捅破了美國高杠桿消費的這層窗戶紙。即使金融機構(gòu)流動性得到恢復，資產(chǎn)負債表得到重組，并不代表美國的金融機構(gòu)包括消費者會回到老路上去。目前泛濫的流動性造成了“再杠桿”效應，但歷史只是相似而不會簡單地重復。風險意識的提高、監(jiān)管環(huán)境的改變，都意味著回到簡單擴張的老路已經(jīng)沒有可能。
預計受到通脹預期不斷強化以及國債密集發(fā)行的影響，三季度利率走勢可能延續(xù)盤升的格局。但考慮到三季度四季度，銀行放貸速度將有所減弱，債券對于買入持有型機構(gòu)的吸引力有所上升，債券市場將趨于啟穩(wěn)。
在寬松流動性和經(jīng)濟復蘇的大環(huán)境下，目前市場對于未來長期通貨膨脹的預期相當強烈。但目前通漲仍未成為現(xiàn)實。富余的流動性更多地為資產(chǎn)價格所吸收，沒有反映到消費品價格上。從宏觀角度分析，目前不理想的就業(yè)狀況意味著消費需求將維持較弱的格局。就業(yè)狀況的改善一般要落后于宏觀經(jīng)濟的改善。這也就意味著消費品領域的通脹，其出現(xiàn)時間可能要晚于市場的預期。因此，下半年債券市場的啟穩(wěn)就有了第二重理由。
但是，債券市場的啟穩(wěn)，是否意味著長期的買入機會？目前還難以斷定。一方面，債券收益率與歷史收益率相比，仍處于偏低的水平。另一方面，從宏觀面分析：如果經(jīng)濟持續(xù)好轉(zhuǎn)，寬松貨幣政策將逐漸退出，壓制收益率的下行空間，而通脹的陰影仍揮之不去；如果經(jīng)濟出現(xiàn)二次探底，政府將進行進一步的大規(guī)模刺激，又不可避免地加大債券的供給量，沖擊市場。相比較而言，“二次探底”也許對債券投資還算是比較有利的情景，畢竟供給沖擊是暫時的。
目前的不確定性仍在于，在2009年底和2010年初這段時間里，通貨膨脹的預期到底會強化到何種程度，才會出現(xiàn)逆轉(zhuǎn)？如果過早地介入市場，可能會面臨較大的價格波動。
經(jīng)濟“二次探底”也許是一種比較極端的說法，如果明年的經(jīng)濟增長呈現(xiàn)逐季度下滑，到達8%附近，并維持到2011年，通脹將不會出現(xiàn)失控的局面。2009年三四季度和2010年一季度較高的經(jīng)濟增長速度，會促使政府在流動性上有所收縮，但不大可能采取加息等力度較大的緊縮措施。這進一步在源頭上降低了出現(xiàn)長期通貨膨脹的風險，從而穩(wěn)定通貨膨脹的預期。
因此，如果在四季度物價的季節(jié)性上漲較歷史同期為低，且流動性逐步收縮，通脹預期可能會發(fā)生逆轉(zhuǎn)。否則，可能要到2010年年初，新的貨幣政策和信貸規(guī)模逐漸披露的時候。
目前三季度的操作將以控制風險為主，并考慮在合適的買點，增持相對安全的短期限、高收益品種，盡可能利用信用利差收縮的正效應，規(guī)避利率上行的負面效應。
然而，隨著債券收益率的抬升，其投資價值也逐漸體現(xiàn)。從左右債券中長期趨勢的主要因素—通貨膨脹預期的變化分析，目前市場對于2009年和2010年的通脹已經(jīng)預期得比較充分。長期看來，全球經(jīng)濟未來難以回到高增長軌道，產(chǎn)能過剩問題將長期困擾主要工業(yè)國，包括一些主要原料供應國。另外，最終決定流動性的因素是金融機構(gòu)的信貸意愿與能力，而非政府的短期政策。金融機構(gòu)的信貸意愿與能力，又取決于實體經(jīng)濟，而非相反。因此，通脹形勢的逆轉(zhuǎn)只是一個時間問題。今年下半年固定收益的整體策略將是耐心等待好的買入時機，并布局長遠。
2009年三季度股票市場將呈現(xiàn)沖高后震蕩的格局。從流動性方面來看，適度寬松的貨幣政策在三季度內(nèi)不會發(fā)生變化。從業(yè)績方面來看，中國宏觀經(jīng)濟基本走上了確定復蘇的道路。但是，目前股票市場的估值水平已經(jīng)達到了歷史的均值，市場已經(jīng)完成了估值回升的過程，從而進入了泡沫化的階段。
不能忽視的是，下半年的不確定因素相對上半年增加很多：美國經(jīng)濟在金融危機基本化解之后，經(jīng)濟的復蘇只能是微弱的復蘇，居民去杠桿化的過程會導致其消費非常疲弱，因此中國的出口仍然面臨很大的壓力。資產(chǎn)價格的過快上漲本身就會成為其出現(xiàn)調(diào)整的契機，例如房價的快速上漲會抑制需求，同時導致貨幣政策的從緊。通貨膨脹的抬頭，尤其是原材料價格的回升，將抑制原本已經(jīng)疲弱的需求。本基金在三季度的操作中，將維持適度的股票資產(chǎn)的配置比例，但密切關注可能出現(xiàn)的宏觀經(jīng)濟及流動性方面的變化。
4.7 管理人對報告期內(nèi)基金估值程序等事項的說明
根據(jù)中國證券監(jiān)督管理委員會2008年9月12日發(fā)布的[2008] 38號文《關于進一步規(guī)范證券投資基金估值業(yè)務的指導意見》的相關規(guī)定，本公司成立長期停牌股票等沒有市價的投資品種估值委員會，成員由主管基金運營的副總經(jīng)理、督察長、投資總監(jiān)、基金經(jīng)理及研究部、交易部、監(jiān)察稽核部、金融工程部、風險管理部、基金運營部的相關人員組成。職責分工、專業(yè)勝任能力和相關工作經(jīng)歷具體如下：
主管基金運營的副總經(jīng)理擔任估值委員會主任，督察長、投資總監(jiān)擔任副主任。主要負責估值委員會的組織、管理工作，并對涉及估值委員會的重大事項做出決策。
基金經(jīng)理:基金經(jīng)理參與估值委員會的日常工作，主要對長期停牌股票行業(yè)類別和重估方法提出建議。參與估值的基金經(jīng)理具有上市公司研究和估值、基金投資等方面較為豐富的經(jīng)驗，熟悉相關法律法規(guī)和估值方法。
研究部負責人及行業(yè)研究員：負責長期停牌股票等沒有市價的投資品種所屬行業(yè)的專業(yè)研究，參與長期停牌股票行業(yè)類別和重估方法的確定。他們具有多年的行業(yè)研究經(jīng)驗，能夠較好的對行業(yè)發(fā)展趨勢做出判斷，熟悉相關法律法規(guī)和估值方法。
交易部負責人：參與估值委員會的日常工作，主要對長期停牌股票的行業(yè)類別和重估方法提出建議。該成員具有多年的股票交易經(jīng)驗，能夠較好的對市場的波動及發(fā)展趨勢作出判斷，熟悉相關的法律法規(guī)和估值方法。
監(jiān)察稽核部負責人:負責對有關估值政策、估值流程和程序、估值方法等相關事項的合法合規(guī)性進行審核和監(jiān)督，發(fā)現(xiàn)問題及時要求整改。該成員具有一定的會計核算估值知識和經(jīng)驗，熟知與估值政策相關的各項法律法規(guī)，了解估值原則和估值方法。
金融工程部負責人：負責估值相關數(shù)值的處理和計算，確定行業(yè)指數(shù)，計算估值價格，參與確定估值方法。該成員在金融工程工作方面具有較為豐富的經(jīng)驗，具備應用多種估值模型的專業(yè)能力，熟悉相關法律法規(guī)和估值方法。
風險管理部負責人：負責估值相關數(shù)值的處理和計算，復核由金融工程部提供的行業(yè)指數(shù)和估值價格。該成員在基金的風險控制與績效評估工作方面具有較為豐富的經(jīng)驗，熟悉相關法律法規(guī)和估值方法。
基金運營部負責人:參與長期停牌股票估值方法的確定，并與相關托管行進行核對確認，如有不符合的情況出現(xiàn)，立即向估值委員會反映情況，并提出合理的調(diào)整建議。該成員具備多年基金從業(yè)經(jīng)驗，在基金核算與估值方面掌握了豐富的知識和經(jīng)驗，熟悉基金估值法律法規(guī)、政策和估值方法。
基金經(jīng)理參與估值委員會對相關停牌股票估值的討論，發(fā)表相關意見和建議，但涉及停牌股票的基金經(jīng)理不參與最終的投票表決。
本公司參與估值流程各方之間沒有存在任何重大利益沖突。
本公司現(xiàn)沒有進行任何定價服務的簽約。
4.8 管理人對報告期內(nèi)基金利潤分配情況的說明
根據(jù)本基金合同及基金實際運作的情況，本基金于2009年3月23日按每10份基金份額派發(fā)0.18元進行利潤分配。A類和C類分配金額分別為9，867，210.82 元和3，965，721.25 元，共分配13，832，932.07 元。
§5 托管人報告
5.1 報告期內(nèi)本基金托管人遵規(guī)守信情況聲明
本報告期內(nèi)，中國銀行股份有限公司（以下稱“本托管人”）在對泰達荷銀集利債券型證券投資基金（以下稱“本基金”）的托管過程中，嚴格遵守《證券投資基金法》及其他有關法律法規(guī)、基金合同和托管協(xié)議的有關規(guī)定，不存在損害基金份額持有人利益的行為，完全盡職盡責地履行了應盡的義務。
5.2 托管人對報告期內(nèi)本基金投資運作遵規(guī)守信、凈值計算、利潤分配等情況的說明
本報告期內(nèi)，本托管人根據(jù)《證券投資基金法》及其他有關法律法規(guī)、基金合同和托管協(xié)議的規(guī)定，對本基金管理人的投資運作進行了必要的監(jiān)督，對基金資產(chǎn)凈值的計算、基金份額申購贖回價格的計算以及基金費用開支等方面進行了認真地復核，未發(fā)現(xiàn)本基金管理人存在損害基金份額持有人利益的行為。
5.3 托管人對本半年度報告中財務信息等內(nèi)容的真實、準確和完整發(fā)表意見
本半年度報告中的財務指標、凈值表現(xiàn)、收益分配情況、財務會計報告、投資組合報告等數(shù)據(jù)核對無誤。（注：財務會計報告中的“金融工具風險管理”部分未在托管人復核范圍內(nèi)。）
§6半年度財務會計報告（未經(jīng)審計）
6.1資產(chǎn)負債表
會計主體：泰達荷銀集利債券型證券投資基金
報告截止日：2009年6月30日
單位：人民幣元
■
注：1、報告截止日2009年6月30日，A類基金份額凈值1.0140元，C類基金份額凈值1.0110元。基金份額總額 270，970，542.87份，其中，A類基金 164，389，667.86份，C類基金 106，580，875.01份。
2、本基金于2008年9月26日成立。
6.2 利潤表
會計主體：泰達荷銀集利債券型證券投資基金
本報告期：2009年1月1日至2009年6月30日
單位：人民幣元
■
6.3 所有者權(quán)益（基金凈值）變動表
會計主體：泰達荷銀集利債券型證券投資基金
本報告期：2009年1月1日至2009年6月30日
單位：人民幣元
■
6.4 報表附注
6.4.1 基金基本情況
泰達荷銀集利債券型證券投資基金(以下簡稱“本基金”)經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會(以下簡稱“中國證監(jiān)會”) 證監(jiān)許可(2008]第955號《關于核準泰達荷銀集利債券型證券投資基金募集的批復》核準，由泰達荷銀基金管理有限公司依照《中華人民共和國證券投資基金法》和《泰達荷銀集利債券型證券投資基金基金合同》負責公開募集。本基金為契約型開放式，存續(xù)期限不定，首次設立募集不包括認購資金利息共募集2，293，797，894.35元，業(yè)經(jīng)普華永道中天會計師事務所有限公司普華永道中天驗字(2008)第140號驗資報告予以驗證。經(jīng)向中國證監(jiān)會備案，《泰達荷銀集利債券型證券投資基金基金合同》于2008年9月26日正式生效，基金合同生效日的基金份額總額為2，294，126，340.90份基金份額，其中認購資金利息折合328，446.55份基金份額。本基金的基金管理人為泰達荷銀基金管理有限公司，基金托管人為中國銀行股份有限公司(以下簡稱“中國銀行”)。
根據(jù)《泰達荷銀集利債券型證券投資基金基金合同》和《泰達荷銀集利債券型證券投資基金招募說明書》并報中國證監(jiān)會備案，本基金自募集期起根據(jù)申購費用、贖回費用收取方式的不同，將基金份額分為不同的類別。在投資者申購時收取前端申購費用的，稱為A類；新增不收取前端申購費用，而是從本類別基金資產(chǎn)中計提銷售服務費的基金類別，稱為C類。本基金A類、C類兩種收費模式并存，由于基金費用的不同，本基金A類基金份額和C類基金份額分別計算基金份額凈值，計算公式為計算日各類別基金資產(chǎn)凈值除以計算日發(fā)售在外的該類別基金份額總數(shù)。投資人可自由選擇申購某一類別的基金份額，在基金管理人認為合適的情況下，基金管理人可以根據(jù)相關法律法規(guī)的規(guī)定，提供本基金不同基金份額類別之間的轉(zhuǎn)換服務。
根據(jù)《中華人民共和國證券投資基金法》和《泰達荷銀集利債券型證券投資基金基金合同》的有關規(guī)定，本基金的投資范圍為國債、央行票據(jù)、金融債、企業(yè)(公司)債、資產(chǎn)支持證券、可轉(zhuǎn)換公司債券(含分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券)、債券回購等固定收益類金融工具，以及股票、權(quán)證等權(quán)益類品種和法律法規(guī)及中國證監(jiān)會批準的允許基金投資的其他金融工具。在正常市場情況下，本基金資產(chǎn)配置的比例范圍是：本基金投資于債券類資產(chǎn)(含可轉(zhuǎn)換債券)的比例不低于基金資產(chǎn)的80%，在一般情況下，基金資產(chǎn)將主要投資于企業(yè)(公司)債、金融債、可轉(zhuǎn)換債券、國債及央行票據(jù)等。投資于股票等權(quán)益類證券的比例不超過基金資產(chǎn)的20%，其中包括參與一級市場新股申購、投資二級市場股票、持有可轉(zhuǎn)換公司債券轉(zhuǎn)股后所得股票以及權(quán)證等。基金持有現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券不低于基金資產(chǎn)凈值的5%。如法律法規(guī)或監(jiān)管機構(gòu)以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行適當程序后，可以將其納入投資范圍。本基金的業(yè)績比較基準為：90%×上證國債指數(shù)收益率+10%×中證紅利指數(shù)收益率。
本財務報表由本基金的基金管理人泰達荷銀基金管理有限公司于2009年8月25日批準報出。
6.4.2 會計報表的編制基礎
本基金的財務報表按照財政部于2006年2月15日頒布的《企業(yè)會計準則－基本準則》和38項具體會計準則、其后頒布的企業(yè)會計準則應用指南、企業(yè)會計準則解釋以及其他相關規(guī)定(以下合稱“企業(yè)會計準則”)、中國證監(jiān)會基金部通知[2009]4號關于發(fā)布《證券投資基金信息披露XBRL模板第3號<年度報告和半年度報告>(試行)》等問題的通知、中國證券業(yè)協(xié)會于2007年5月15日頒布的《證券投資基金會計核算業(yè)務指引》、《泰達荷銀集利債券型證券投資基金基金合同》和中國證監(jiān)會允許的如財務報表附注所列示的基金行業(yè)實務操作的有關規(guī)定編制。
6.4.3 遵循企業(yè)會計準則及其他有關規(guī)定的聲明
本財務報表符合企業(yè)會計準則的要求，真實、完整地反映了本基金2009年6月30日的財務狀況以及2009年上半年的經(jīng)營成果和基金凈值變動情況等有關信息。
6.4.4本報告期所采用的會計政策、會計估計與最近一期年度報告相一致的說明
本報告期所采用的會計政策、會計估計與最近一期年度報告相一致
6.4.5 會計政策和會計估計變更以及差錯更正的說明
6.4.5.1 會計政策變更的說明
本報告期間無會計政策的變更情況。
6.4.5.2 會計估計變更的說明
本報告期間無會計估計的變更情況。
6.4.5.3 差錯更正的說明
本報告期間無會計差錯發(fā)生。
6.4.6 稅項
根據(jù)財政部、國家稅務總局財稅[2002]128號《開放式證券投資基金有關稅收問題的通知》、財稅[2004]78號《關于證券投資基金稅收政策的通知》及其他相關稅務法規(guī)和實務操作，主要稅項列示如下：
(a) 以發(fā)行基金方式募集資金不屬于營業(yè)稅征收范圍，不征收營業(yè)稅。
(b) 基金買賣債券的差價收入暫免征營業(yè)稅和企業(yè)所得稅。
(c) 對基金取得的企業(yè)債券利息收入，由發(fā)行債券的企業(yè)在向基金派發(fā)利息時代扣代繳20%的個人所得稅，暫不征收企業(yè)所得稅。
(d) 自2008年9月19日起基金賣出股票按0.1%的稅率繳納股票交易印花稅，買入股票不征收股票交易印花稅。
6.4.7 關聯(lián)方關系
6.4.7.1 本報告期存在控制關系或其他重大利害關系的關聯(lián)方發(fā)生變化的情況
本報告期關聯(lián)方無變化。
6.4.7.2 本報告期與基金發(fā)生關聯(lián)交易的各關聯(lián)方
本報告期無與基金發(fā)生關聯(lián)交易的關聯(lián)方。
6.4.8 本報告期及上年度可比期間的關聯(lián)方交易
6.4.8.1 通過關聯(lián)方交易單元進行的交易
6.4.8.1.1股票交易
本報告期內(nèi)無通過關聯(lián)方交易單元進行的股票交易。
6.4.8.1.2債券交易
本報告期內(nèi)無通過關聯(lián)方交易單元進行的債券交易。
6.4.8.1.3權(quán)證交易
本報告期內(nèi)無通過關聯(lián)方交易單元進行的權(quán)證交易。
6.4.8.1.4 應支付關聯(lián)方的傭金
本報告期內(nèi)無應支付關聯(lián)方的傭金。
6.4.8.2 關聯(lián)方報酬
6.4.8.2.1 基金管理費
單位：人民幣元
■
注：支付基金管理人泰達荷銀基金管理有限公司的管理人報酬按前一日基金資產(chǎn)凈值0.60%的年費率計提，逐日累計至每月月底，按月支付。其計算公式為：日管理人報酬＝前一日基金資產(chǎn)凈值 X 0.60% / 當年天數(shù)。
6.4.8.2.2 基金托管費
單位: 人民幣元
■
注: 支付基金托管人中國銀行的托管費按前一日基金資產(chǎn)凈值0.20%的年費率計提，逐日累計至每月月底，按月支付。其計算公式為：日托管費＝前一日基金資產(chǎn)凈值 X0.20% / 當年天數(shù)。
6.4.8.2.3 銷售服務費
單位：人民幣元
■
注：支付基金銷售機構(gòu)的銷售服務費按C類基金份額前一日基金資產(chǎn)凈值0.40%的年費率計提，逐日累計至每月月底，按月支付給泰達荷銀基金管理有限公司，再由泰達荷銀基金管理有限公司計算并支付給各基金銷售機構(gòu)。其計算公式為：日C類基金份額銷售服務費＝前一日C類基金份額基金資產(chǎn)凈值 X 0.40% / 當年天數(shù)。
6.4.8.3 與關聯(lián)方進行銀行間同業(yè)市場的債券(含回購)交易
單位：人民幣元
■
6.4.8.4 各關聯(lián)方投資本基金的情況
6.4.8.4.1報告期內(nèi)基金管理人運用固有資金投資本基金的情況
本報告期內(nèi)基金管理人未運用固有資金投資本基金
6.4.8.4.2報告期末除基金管理人之外的其他關聯(lián)方投資本基金的情況
截止2009年6月30日，除基金管理人之外的其他關聯(lián)方未持有本基金份額。
6.4.8.5 由關聯(lián)方保管的銀行存款余額及當期產(chǎn)生的利息收入
單位：人民幣元
■
6.4.8.6 本基金在承銷期內(nèi)參與關聯(lián)方承銷證券的情況
報告期內(nèi)，本基金未有在承銷期內(nèi)參與關聯(lián)方承銷證券的情況。
6.4.9 期末（2009年6月30日）本基金持有的流通受限證券
6.4.9.1 因認購新發(fā)/增發(fā)證券而于期末持有的流通受限證券
報告期內(nèi)，未有因認購新發(fā)/增發(fā)證券而于期末持有的流通受限證券。
6.4.9.2 期末持有的暫時停牌股票
報告期末，未持有暫時停牌的股票。
6.4.9.3 期末債券正回購交易中作為抵押的債券
報告期末，未有債券正回購交易中作為抵押的債券。
6.4.10 有助于理解和分析會計報表需要說明的其他事項
根據(jù)中國證券業(yè)協(xié)會2009年6月12日發(fā)布的《關于發(fā)布中證協(xié)SAC基金行業(yè)股票估值指數(shù)的通知》，泰達荷銀基金管理有限公司估值委員會決定自2009年6月15日起，對采用指數(shù)收益法進行估值的股票，在確定指數(shù)時應采用中證協(xié)SAC行業(yè)指數(shù)作為計算依據(jù)，不再采用上海證券交易所和深圳證券交易所公開發(fā)布的相應行業(yè)指數(shù)作為計算依據(jù)。
§7 投資組合報告
7.1 期末基金資產(chǎn)組合情況金額單位：人民幣元
■
7.2 期末按行業(yè)分類的股票投資組合金額單位：人民幣元
■
7.3 期末按公允價值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排序的前十名股票投資明細
■
7.4 報告期內(nèi)股票投資組合的重大變動
7.4.1 累計買入金額超出期初基金資產(chǎn)凈值2%或前20名的股票明細
金額單位：人民幣元
■
7.4.2 累計賣出金額超出期初基金資產(chǎn)凈值2%或前20名的股票明細
金額單位：人民幣元
■
7.4.3 買入股票的成本總額及賣出股票的收入總額
單位：人民幣元
■
注:表中“買入金額”、“賣出金額”均為買賣成交金額（成交單價乘以成交數(shù)量），不考慮相關交易費用。
7.5 期末按債券品種分類的債券投資組合
金額單位：人民幣元
■
7.6 期末按公允價值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排名的前五名債券投資明細
金額單位：人民幣元
■
7.7 期末按公允價值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排名的前十名資產(chǎn)支持證券投資明細
本基金本報告期末未持有資產(chǎn)支持證券。
7.8 期末按公允價值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排名的前五名權(quán)證投資明細
本基金本報告期末未投資權(quán)證。
7.9 投資組合報告附注
■
■
7.9.3 其他資產(chǎn)構(gòu)成
單位：人民幣元
■
7.9.4 期末持有的處于轉(zhuǎn)股期的可轉(zhuǎn)換債券明細
本報告期末基金未持有處于轉(zhuǎn)股期的可轉(zhuǎn)換債券。
7.9.5 期末前十名股票中存在流通受限情況的說明
報告期末本基金未持有流通受限的股票。
7.9.6 投資組合報告附注的其他文字描述部分
由于四舍五入的原因，分項之和與合計項之間可能存在尾差。
§8 基金份額持有人信息
8.1 期末基金份額持有人戶數(shù)及持有人結(jié)構(gòu)
份額單位：份
■
8.2 期末基金管理人的從業(yè)人員持有本開放式基金的情況
■
§9 開放式基金份額變動
單位：份
■
§10 重大事件揭示
10.1 基金份額持有人大會決議
■
10.2 基金管理人、基金托管人的專門基金托管部門的重大人事變動
■
10.3 涉及基金管理人、基金財產(chǎn)、基金托管業(yè)務的訴訟
■
10.4 基金投資策略的改變
■
10.5 為基金進行審計的會計師事務所情況
■
10.6 管理人、托管人及其高級管理人員受稽查或處罰等情況
■
10.7 基金租用證券公司交易單元的有關情況
金額單位：人民幣元
■
注： 交易席位選擇的標準和程序
基金管理人負責選擇代理本基金證券買賣的證券經(jīng)營機構(gòu)，使用其席位作為基金的專用交易席位，選擇的標準是：
（1）經(jīng)營規(guī)范，有較完備的內(nèi)控制度；
（2）具備基金運作所需的高效、安全的通訊條件，交易設施符合證券交易的需要
（3）能為基金管理人提供高質(zhì)量的研究咨詢服務。
10.8其他重大事件
■
基金簡稱
泰達荷銀集利債券
基金運作方式:
契約型開放式
基金合同生效日:
2008年9月26日
報告期末基金份額總額:
270，970，542.87份
下屬兩級基金的基金簡稱
泰達荷銀集利債券A
泰達荷銀集利債券C
下屬兩級基金的交易代碼
162210
162299
報告期末下屬兩級基金的份額總額
164，389，667.86份
106，580，875.01份
投資目標
在有效控制風險及保持流動性基礎上，力求實現(xiàn)基金財產(chǎn)穩(wěn)定的當期收益和長期增值的綜合目標。
投資策略
（3）股票投資策略：新股申購策略根據(jù)股票市場整體估值水平，發(fā)行定價水平及一級市場資金供求及資金成本關系，制定相應的新股認購策略；二級市場股票投資策略主要關注具有持續(xù)分紅能力特征的優(yōu)質(zhì)上市企業(yè)，在符合基金整體資產(chǎn)配置及本基金整體投資風格的前提下，采用“自下而上”的個股精選策略。
（4）權(quán)證投資策略:依據(jù)現(xiàn)代金融投資理論，計算權(quán)證的理論價值，結(jié)合對權(quán)證標的證券的基本面進行分析，評估權(quán)證投資價值。
業(yè)績比較基準
90%×上證國債指數(shù)收益率+10%×中證紅利指數(shù)
收益率。
風險收益特征
屬于具有中低風險收益特征的基金品種，其長期平均風險和預期收益率低于股票基金、混合基金，高于貨幣市場基金。
項目
基金管理人
基金托管人
名稱
泰達荷銀基金管理有限公司
中國銀行股份有限公司
信息披露負責人
姓名
邢穎
寧敏
聯(lián)系電話
010－66577725
010－66594977
電子郵箱
irm@aateda.com
tgxxpl@bank-of-china.com
客戶服務電話
400-69-88888
95566
傳真
010－66577666
010－66594942
登載基金半年度報告正文的管理人互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)址
http:// www.aateda.com
基金半年度報告?zhèn)渲玫攸c
基金管理人、基金托管人的住所
3.1.1 期間數(shù)據(jù)和指標
報告期（2009年1月1日至2009年6月30日）
泰達荷銀集利債券A
泰達荷銀集利債券C
本期已實現(xiàn)收益
13，695，149.04
6，863，737.54
本期利潤
-11，584，881.81
-5，250，502.60
加權(quán)平均基金份額本期利潤
-0.0239
-0.0212
本期基金份額凈值增長率
-0.71%
-0.93%
3.1.2 期末數(shù)據(jù)和指標
報告期（2009年1月1日至2009年6月30日）
泰達荷銀集利債券A
泰達荷銀集利債券C
期末可供分配基金份額利潤
0.0140
0.0110
期末基金資產(chǎn)凈值
166，687，887.66
107，756，005.36
期末基金份額凈值
1.0140
1.0110
階段
份額凈值增長率①
份額凈值增長率標準差②
業(yè)績比較基準收益率③
業(yè)績比較基準收益率標準差④
①－③
②－④
過去一個月
0.38%
0.11%
0.70%
0.13%
-0.32%
-0.02%
過去三個月
0.57%
0.18%
2.21%
0.17%
-1.64%
0.01%
過去六個月
-0.71%
0.21%
5.68%
0.21%
-6.39%
0.00%
合同生效以來
3.20%
0.19%
7.53%
0.24%
-4.33%
-0.05%
階段
份額凈值增長率①
份額凈值增長率標準差②
業(yè)績比較基準收益率③
業(yè)績比較基準收益率標準差④
①－③
②－④
過去一個月
0.34%
0.11%
0.70%
0.13%
-0.36%
-0.02%
過去三個月
0.45%
0.18%
2.21%
0.17%
-1.76%
0.01%
過去六個月
-0.93%
0.21%
5.68%
0.21%
-6.61%
0.00%
合同生效以來
2.90%
0.19%
7.53%
0.24%
-4.63%
-0.05%
姓名
職務
任本基金的基金經(jīng)理期限
證券從業(yè)年限
說明
任職日期
離任日期
許杰
本基金基金經(jīng)理
2008-9-26
-
7
中國籍。2001年4月畢業(yè)于美國Pepperdine University， 取得MBA (with concentration in Finance)學位。在校期間，任Pepperdine University Student Investment Fund助理基金經(jīng)理職位。畢業(yè)后在Walt Disney公司任金融分析師。2002年3月加入泰達荷銀基金管理有限公司。
沈毅
本基金基金經(jīng)理，固定收益部總經(jīng)理
2008-9-26
-
7
中國籍。工商管理碩士、計量金融碩士。2002年9月至2004年2月任職嘉實基金投資部，擔任固定收益投資經(jīng)理及社保基金投資組合經(jīng)理。2004年4月至2007年9月任職光大保德信基金管理公司，先后擔任高級組合經(jīng)理及資產(chǎn)配置經(jīng)理、貨幣市場基金經(jīng)理、投資副總監(jiān)、代理投資總監(jiān)、固定收益投資總監(jiān)等職務。自2006年1月至2007年9月?lián)喂獯蟊５滦咆泿攀袌龌鸹鸾?jīng)理。2007年10月至2008年1月任職長江養(yǎng)老保險股份有限公司，擔任投資部總經(jīng)理職務。2008年2月起任職于泰達荷銀基金管理公司，擔任固定收益部總經(jīng)理。
資 產(chǎn)
本期末
2009年6月30日
上年度
2008年12月31日
資 產(chǎn)：
銀行存款
19，098，558.15
143，263，447.14
結(jié)算備付金
428，134.15
1，549，384.29
存出保證金
250，000.00
250，000.00
交易性金融資產(chǎn)
249，860，018.82
1，637，598，065.78
其中：股票投資
10，278，458.64
-
基金投資
-
-
債券投資
239，581，560.18
1，637，598，065.78
資產(chǎn)支持證券投資
-
-
衍生金融資產(chǎn)
-
-
買入返售金融資產(chǎn)
-
-
應收證券清算款
4，325，709.19
-
應收利息
3，731，878.72
18，434，146.98
應收股利
-
-
應收申購款
131，991.11
9，428，057.34
遞延所得稅資產(chǎn)
-
其他資產(chǎn)
119，480.70
-
資產(chǎn)總計
277，945，770.84
1，810，523，101.53
負債和所有者權(quán)益
本期末
2009年6月30日
上年度
2008年12月31日
負 債：
短期借款
－
交易性金融負債
－
衍生金融負債
－
賣出回購金融資產(chǎn)款
－
應付證券清算款
-
19，502，163.02
應付贖回款
2，543，023.97
6，192，707.17
應付管理人報酬
178，763.14
865，447.93
應付托管費
59，587.71
288，482.66
應付銷售服務費-C類基金份額
43，591.44
177，277.83
應付交易費用
226，515.09
23，004.15
應交稅費
152，068.80
66，120.00
應付利息
－
－
應付利潤
－
－
遞延所得稅負債
－
－
其他負債
298，327.67
407，671.63
負債合計
3，501，877.82
27，522，874.39
所有者權(quán)益：
實收基金
270，970，542.87
1，715，876，011.71
未分配利潤
3，473，350.15
67，124，215.43
所有者權(quán)益合計
274，443，893.02
1，783，000，227.14
負債和所有者權(quán)益總計
277，945，770.84
1，810，523，101.53
項 目
2009年1月1日至
2009年6月30日
一、收入
-12，097，817.15
1.利息收入
11，901，682.71
其中：存款利息收入
237，699.32
債券利息收入
11，663，983.39
資產(chǎn)支持證券利息收入
－
買入返售金融資產(chǎn)收入
-
其他利息收入
－
2.投資收益（損失以“-”填列）
12，937，745.29
其中：股票投資收益
4，063，995.93
基金投資收益
-
債券投資收益
8，688，810.54
資產(chǎn)支持證券投資收益
－
衍生工具收益
－
股利收益
184，938.82
3.公允價值變動收益（損失以“-”號填列）
-37，394，270.99
4.匯兌收益（損失以“－”號填列）
-
5.其他收入（損失以“-”號填列）
457，025.84
二、費用（以“-”號填列）
-4，737，567.26
1．管理人報酬
-2，316，813.29
2．托管費
-772，271.09
3．銷售服務費-C類基金份額
-518，346.69
4．交易費用
-911，302.79
5．利息支出
-32，950.00
其中：賣出回購金融資產(chǎn)支出
-32，950.00
6．其他費用
-185，883.40
三、利潤總額（虧損總額以“-”號填列）
-16，835，384.41
所得稅費用（以“-”號填列）
-
四、凈利潤（凈虧損以“-”號填列）
-16，835，384.41
項目
2009年1月1日至
2009年6月30日
實收基金
未分配利潤
所有者權(quán)益合計
一、期初所有者權(quán)益（基金凈值）
1，715，876，011.71
67，124，215.43
1，783，000，227.14
二、本期經(jīng)營活動產(chǎn)生的基金凈值變動數(shù)（本期利潤）
-
-16，835，384.41
-16，835，384.41
三、本期基金份額交易產(chǎn)生的基金凈值變動數(shù)
（凈值減少以“-”號填列）
-1，444，905，468.84
-32，982，548.80
-1，477，888，017.64
其中：1.基金申購款
344，636，058.59
11，241，317.98
355，877，376.57
2.基金贖回款（以“-”號填列）
-1，789，541，527.43
-44，223，866.78
-1，833，765，394.21
四、本期向基金份額持有人分配利潤產(chǎn)生的基金凈值變動（凈值減少以“-”號填列）
-
-13，832，932.07
-13，832，932.07
五、期末所有者權(quán)益（基金凈值）
270，970，542.87
3，473，350.15
274，443，893.02
項目
本期
2009年1月1日至2009年6月30日
當期應支付的管理費
2，316，813.29
其中：當期已支付
2，138，050.15
期末未支付
178，763.14
項目
本期
2009年1月1日至2009年6月30日
當期應支付的托管費
772，271.09
其中：當期已支付
712，683.38
期末未支付
59，587.71
獲得銷售服務費的
各關聯(lián)方名稱
本期
2009年1月1日至2009年6月30日
當期應支付的銷售服務費
當期已支付
期末未支付
合計
泰達荷銀基金管理有限公司
4，374.57
857.25
5，231.82
中國銀行股份有限公司
383，221.56
34，872.3
418，093.86
合計
387，596.13
35，729.55
423，325.68
本期
2009年1月1日至2009年6月30日
銀行間市場交易的各關聯(lián)方名稱
債券交易金額
基金逆回購
基金正回購
基金買入
基金賣出
交易金額
利息收入
交易金額
利息支出
中國銀行
-
264，720，980.14
-
-
-
-
關聯(lián)方
名稱
本期末
2009年6月30日
期末余額
當期利息收入
中國銀行股份
有限公司
19，098，558.15
230，073.37
序號
項目
金額（元）
占基金總資產(chǎn)的比例（%）
1
權(quán)益投資
10，278，458.64
3.70
其中：股票
10，278，458.64
3.70
2
固定收益投資
239，581，560.18
86.20
其中：債券
239，581，560.18
86.20
資產(chǎn)支持證券
-
0.00
3
金融衍生品投資
-
0.00
4
買入返售金融資產(chǎn)
-
0.00
其中：買斷式回購的買入返售金融資產(chǎn)
-
0.00
5
銀行存款和結(jié)算備付金合計
19，526，692.30
7.03
6
其他資產(chǎn)
8，559，059.72
3.08
7
合計
277，945，770.84
100.00
代碼
行業(yè)類別
公允價值（元）
占基金資產(chǎn)凈值比例(%)
A
農(nóng)、林、牧、漁業(yè)
2，483，503.20
0.90
B
采掘業(yè)
2，676，862.08
0.98
C
制造業(yè)
-
0.00
C0
食品、飲料
-
0.00
C1
紡織、服裝、皮毛
-
0.00
C2
木材、家具
-
0.00
C3
造紙、印刷
-
0.00
C4
石油、化學、塑膠、塑料
-
0.00
C5
電子
-
0.00
C6
金屬、非金屬
-
0.00
C7
機械、設備、儀表
-
0.00
C8
醫(yī)藥、生物制品
-
0.00
C99
其他制造業(yè)
-
0.00
D
電力、煤氣及水的生產(chǎn)和供應業(yè)
-
0.00
E
建筑業(yè)
1，493，800.00
0.54
F
交通運輸、倉儲業(yè)
-
0.00
G
信息技術(shù)業(yè)
-
0.00
H
批發(fā)和零售貿(mào)易
-
0.00
I
金融、保險業(yè)
3，624，293.36
1.32
J
房地產(chǎn)業(yè)
-
0.00
K
社會服務業(yè)
-
0.00
L
傳播與文化產(chǎn)業(yè)
-
0.00
M
綜合類
-
0.00
合計
10，278，458.64
3.75
序號
股票代碼
股票名稱
數(shù)量（股）
公允價值（元）
占基金資產(chǎn)凈值比例（％）
1
600251
99，980
2，483，503.20
0.90
2
601628
84，946
2，340，262.30
0.85
3
601390
220，000
1，493，800.00
0.54
4
000968
煤 氣 化
78，462
1，399，762.08
0.51
5
601318
25，961
1，284，031.06
0.47
6
000937
33，000
1，277，100.00
0.47
序號
股票代碼
股票名稱
本期累計買入金額
占期初基金資產(chǎn)凈值比例（％）
1
600231
32，040，609.05
1.80
2
600808
23，627，000.00
1.33
3
601318
中國平安
22，530，628.82
1.26
4
601866
17，767，206.50
1.00
5
600978
15，627，078.80
0.88
6
600308
12，659，077.63
0.71
7
600009
11，913，841.94
0.67
8
600016
11，439，000.00
0.64
9
601628
中國人壽
10，164，287.04
0.57
10
601939
9，846，000.00
0.55
11
601919
9，692，353.00
0.54
12
000767
7，616，639.25
0.43
13
601808
6，794，641.14
0.38
14
601390
中國中鐵
6，617，484.79
0.37
15
600153
6，512，301.00
0.37
16
000623
6，273，767.52
0.35
17
600036
6，200，963.00
0.35
18
601666
5，471，828.00
0.31
19
000069
華僑城Ａ
5，255，736.92
0.29
20
600048
5，020，151.00
0.28
序號
股票代碼
股票名稱
本期累計賣出金額
占期初基金資產(chǎn)凈值比例（％）
1
600231
凌鋼股份
30，898，256.06
1.73
2
600808
馬鋼股份
22，699，164.13
1.27
3
601318
中國平安
21，963，589.75
1.23
4
601866
中海集運
19，374，954.07
1.09
5
600978
宜華木業(yè)
16，559，996.85
0.93
6
600308
華泰股份
13，210，558.92
0.74
7
600016
民生銀行
11，496，000.00
0.64
8
600009
上海機場
11，365，159.00
0.64
9
601919
中國遠洋
11，364，089.90
0.64
10
601939
建設銀行
9，698，029.93
0.54
11
000767
漳澤電力
9，439，270.60
0.53
12
601628
中國人壽
7，751，588.50
0.43
13
600036
招商銀行
6，597，321.06
0.37
14
600153
建發(fā)股份
6，583，709.01
0.37
15
601808
中海油服
6，057，525.31
0.34
16
600048
保利地產(chǎn)
5，961，486.16
0.33
17
000623
吉林敖東
5，725，288.60
0.32
18
600104
5，664，779.42
0.32
19
601666
平煤股份
5，520，527.40
0.31
20
601390
中國中鐵
5，454，824.91
0.31
買入股票成本（成交）總額
290，756，684.73
賣出股票收入（成交）總額
285，089，448.61
序號
債券品種
公允價值（元）
占基金資產(chǎn)凈值比例（％）
1
國家債券
125，536，421.80
45.74
2
央行票據(jù)
-
0.00
3
金融債券
-
0.00
其中：政策性金融債
-
0.00
4
企業(yè)債券
114，045，138.38
41.55
5
企業(yè)短期融資券
-
0.00
6
可轉(zhuǎn)債
-
0.00
7
其他
-
0.00
8
合計
239，581，560.18
87.30
序號
債券代碼
債券名稱
數(shù)量（張）
公允價值
占基金資產(chǎn)凈值比例（％）
1
010308
03國債⑻
301，830
30，605，562.00
11.15
2
010303
03國債⑶
299，830
28，867，632.40
10.52
3
010213
02國債⒀
300，000
28，341，000.00
10.33
4
010107
21國債⑺
220，000
23，203，400.00
8.45
5
098045
09昆創(chuàng)控債
200，000
19，646，000.00
7.16
7.9.1報告期內(nèi)基金投資的前十名證券的發(fā)行主體未出現(xiàn)被監(jiān)管部門立案調(diào)查的情況，在報告編制日前一年內(nèi)未受到公開譴責、處罰。
7.9.2基金投資的前十名股票均未超出基金合同規(guī)定的備選股票庫。
序號
名稱
金額
1
存出保證金
250，000.00
2
應收證券清算款
4325709.19
3
應收股利
-
4
應收利息
3731878.72
5
應收申購款
131991.11
6
其他應收款
-
7
待攤費用
119480.70
8
其他
0.00
9
合計
8，559，059.72
份額級別
持有人戶數(shù)(戶)
戶均持有的基金份額
持有人結(jié)構(gòu)
機構(gòu)投資者
個人投資者
持有份額
占總份額比例
持有份額
占總份額比例
泰達荷銀集利債券A
1713
95，965.95
122，171，097.11
74.32%
42，218，570.75
25.68%
泰達荷銀集利債券C
2220
48，009.40
350，206.25
0.33%
106，230，668.76
99.67%
合計
3933
143，975.35
122，521，303.36
148，449，239.51
項目
份額級別
持有份額總數(shù)（份）
占基金總份額比例
基金管理公司所有從業(yè)人員持有本開放式基金
泰達荷銀集利債券A
10，888.53
0.0066%
泰達荷銀集利債券C
52，086.56
0.0489%
合計
62，975.09
0.0555%
A 類
C 類
基金合同生效日（2008年9月26日）基金份額總額
1，620，067，528.70
674，058，812.20
報告期期初基金份額總額
1，085，474，815.85
630，401，195.86
報告期期間基金總申購份額
230，584，894.39
114，051，164.20
報告期期間基金總贖回份額
1，151，670，042.38
637，871，485.05
報告期期間基金拆分變動份額（份額減少以“-”填列）
報告期期末基金份額總額
164，389，667.86
106，580，875.01
報告期內(nèi)本基金沒有召開份額持有人大會。
10.2.1 本報告期內(nèi)本基金管理人未發(fā)生重大的人事變動。
10.2.2 本報告期內(nèi)托管人的專門基金托管部門未發(fā)生重大的人事變動。
本報告期內(nèi)無涉及本基金管理人、基金財產(chǎn)、本基金托管人、基金托管業(yè)務的訴訟事項。
本報告期內(nèi)本基金無投資策略的變化。
本報告期內(nèi)本基金未更換會計師事務所。
本報告期內(nèi)基金管理人、基金托管人及其高級管理人員沒有發(fā)生受到監(jiān)管部門稽查或處罰的任何情況。
券商名稱
交易單元數(shù)量
股票交易
債券交易
權(quán)證交易
回購交易
應支付該券商的傭金
備注
成交金額
占當期股票成交總額的比例
成交金額
占當期債券成交總額的比例
成交金額
占當期權(quán)證成交總額的比例
成交金額
占當期回購成交總額的比例
傭金
占當期傭金總量的比例
廣發(fā)華福
1
505，993，915.98
87.87%
724，246，330.96
83.37%
-
-
245，000，000.00
100.00%
430，091.16
88.34%
齊魯證券
1
69，852，217.36
12.13%
144，507，774.33
16.63%
-
-
-
-
56，756.76
11.66%
序號
公告事項
法定披露方式
法定披露日期
1
《泰達荷銀基金管理有限公司關于增加齊魯證券有限公司為代銷機構(gòu)的公告》
《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》及公司網(wǎng)站
2009-3-20
2
《泰達荷銀集利債券型證券投資基金2008年年度報告 》
《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》及公司網(wǎng)站
2009-3-28
3
《泰達荷銀基金管理有限公司關于降低基金最低贖回份額限制的公告》
《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》及公司網(wǎng)站
2009-6-1
新浪聲明：此消息系轉(zhuǎn)載自新浪合作媒體，新浪網(wǎng)登載此文出于傳遞更多信息之目的，并不意味著贊同其觀點或證實其描述。文章內(nèi)容僅供參考，不構(gòu)成投資建議。投資者據(jù)此操作，風險自擔。