⊙本報(bào)記者 商文

　　隨著“刑法修正案七（草案）”提交全國(guó)人大常委會(huì)審議，“老鼠倉(cāng)”在《刑法》規(guī)定中空白的現(xiàn)狀有望改變。而作為最嚴(yán)厲的懲處手段，《刑法》的介入也將給屢禁不止的“老鼠倉(cāng)”現(xiàn)象發(fā)出最為有力而致命的一擊。

　　實(shí)際上，現(xiàn)行的《證券法》、《基金法》以及有關(guān)規(guī)定中都對(duì)“老鼠倉(cāng)”行為做出了禁止性規(guī)定，如證券基金從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)勤勉盡責(zé)，誠(chéng)實(shí)守信，在任期或者法定限期內(nèi)，不得直接或者以化名、借他人名義持有、買賣股票，也不得收受他人贈(zèng)送的股票。不得從事?lián)p害基金財(cái)產(chǎn)和基金份額持有人利益的證券交易及其他活動(dòng)。

　　一些基金公司還根據(jù)證券法和基金法以及中國(guó)證監(jiān)會(huì)的有關(guān)文件規(guī)定，要求員工在公司任職期間，不得從事?lián)p害基金財(cái)產(chǎn)和基金份額持有人利益的證券交易及其他活動(dòng)，不得利用職務(wù)之便為自己或他人謀取不當(dāng)利益，不得進(jìn)行利益輸送；不得買賣境內(nèi)公開發(fā)行的基金。

　　但從實(shí)際執(zhí)行的效果來(lái)看，卻并不盡如人意，“老鼠倉(cāng)”現(xiàn)象一度在市場(chǎng)中愈演愈烈。在中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)基金“老鼠倉(cāng)”開出第一張罰單，對(duì)相關(guān)人員處以沒(méi)收其違法所得，巨額罰款，以及實(shí)行終身市場(chǎng)禁入等一系列嚴(yán)格處罰后，效果依然有限。

　　應(yīng)該說(shuō)，這已經(jīng)是在現(xiàn)有法規(guī)下對(duì)“老鼠倉(cāng)”行為所能做出的最嚴(yán)厲處罰。但對(duì)于這一嚴(yán)重危害市場(chǎng)秩序，破壞誠(chéng)信建設(shè)的行為，其處罰力度是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。

　　按照現(xiàn)行《基金法》的規(guī)定，“基金從業(yè)人員對(duì)基金財(cái)產(chǎn)或者基金份額持有人造成損害，構(gòu)成犯罪的，應(yīng)依法追究刑事責(zé)任。”但在現(xiàn)實(shí)的執(zhí)行過(guò)程中，卻很難實(shí)現(xiàn)。

　　“這主要是由于現(xiàn)行《刑法》中沒(méi)有對(duì)次進(jìn)行相關(guān)規(guī)定，因此對(duì)于老鼠倉(cāng)行為的追究往往止于行政處罰這一層面，很難進(jìn)行更為嚴(yán)厲的懲處。”業(yè)內(nèi)專家指出。

　　去年以來(lái)，“唐健老鼠倉(cāng)事件”的曝光讓基金業(yè)成為眾矢之的，但實(shí)際上，上述專家表示，“老鼠倉(cāng)”現(xiàn)象并非只有基金業(yè)中才存在，包括銀行、證券公司、信托公司在內(nèi)的所有存在委托代理關(guān)系的行業(yè)中都會(huì)出現(xiàn)，只是在具體形式上會(huì)有所區(qū)別。

　　該專家指出，在上述信托行業(yè)中，委托人和受托人之間的相互信任關(guān)系構(gòu)成了行業(yè)發(fā)展的基礎(chǔ)。一旦這種信任關(guān)系遭遇到危機(jī)，行業(yè)生存也將岌岌可危。而在維護(hù)這種信任關(guān)系上，不僅在整個(gè)行業(yè)中樹立誠(chéng)信文化，同時(shí)也需要通過(guò)足夠強(qiáng)大的法律法規(guī)對(duì)這其進(jìn)行威懾和嚴(yán)厲懲處。

　　業(yè)內(nèi)專家指出，此次在刑法修正案七（草案）中新增對(duì)“老鼠倉(cāng)”行為的相關(guān)規(guī)定，將通過(guò)更為嚴(yán)厲的懲處，加大違法者的違法成本，確保行業(yè)信譽(yù)不因個(gè)別行為遭到公眾的質(zhì)疑，維護(hù)行業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)、健康發(fā)展。