重要提示

　　融通領先成長股票型證券投資基金（ＬＯＦ）由通寶證券投資基金轉型而成。依據中國證監會2007年4月17日證監基金字［2007］113號文核準的通寶證券投資基金基金份額持有人大會決議，通寶證券投資基金由封閉式基金轉為開放式基金、調整存續期限、終止上市、調整投資目標、范圍和策略、修訂基金合同，并更名為“融通領先成長股票型證券投資基金（ＬＯＦ）”。自2007年4月30日起，由《通寶證券投資基金基金合同》修訂而成的《融通領先成長股票型證券投資基金（ＬＯＦ）基金合同》生效。

　　基金管理人保證招募說明書的內容真實、準確、完整。本招募說明書經中國證監會核準，但中國證監會對本基金的核準，并不表明其對本基金的價值和收益做出實質性判斷或保證，也不表明投資于本基金沒有風險。

　　投資有風險，投資者認購（或申購）基金時應認真閱讀本招募說明書。

　　基金的過往業績并不預示其未來表現。

　　基金管理人依照恪盡職守、誠實信用、謹慎勤勉的原則管理和運用基金資產，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。

　　本基金投資于證券市場，基金凈值會因為證券市場波動等因素產生波動，投資者根據所持有的基金份額享受基金收益，同時承擔相應的投資風險。本基金投資中的風險包括：因整體政治、經濟、社會等環境因素對證券市場價格產生影響而形成的系統性風險，個別證券特有的非系統性風險，由于基金份額持有人連續大量贖回基金產生的流動性風險，基金管理人在基金管理實施過程中產生的積極管理風險，某一基金的特定風險等。融通領先成長股票型證券投資基金（ＬＯＦ）是股票基金，風險高于貨幣市場基金、債券基金和混合基金，屬于高風險、高收益的品種。投資者在投資本基金之前，請仔細閱讀本基金的招募說明書和基金合同，全面認識本基金的風險收益特征和產品特性，并充分考慮自身的風險承受能力，理性判斷市場，謹慎做出投資決策。

　　本招募說明書所載內容截止日為2007年10月30日，有關財務數據和凈值表現截止日為2007年9月30日（財務數據未經審計）

　　一、基金合同生效日期

　　2007年4月30日

　　二、基金管理人

　　（一）基金管理人概況

　　名稱：融通基金管理有限公司

　　注冊地址：深圳市南山區華僑城漢唐大廈13、14層

　　設立日期：2001年5月22日

　　法定代表人：孟立坤

　　辦公地址：深圳市南山區華僑城漢唐大廈13、14層

　　電話：0755－26948043

　　聯系人：秦燕

　　融通基金管理有限公司是經中國證監會證監基金字［2001］8號文核準設立，注冊資本為12500萬元人民幣。目前公司股東及出資比例為：河北證券有限責任公司40％、日興資產管理有限公司（Ｎｉｋｋｏ Ａｓｓｅｔ Ｍａｎａｇｅｍｅｎｔ Ｃｏ．，Ｌｔｄ．）40％，新時代證券有限責任公司20％。

　　（二）主要人員情況

　　1、基金管理人董事會成員

　　董事長孟立坤先生，工學博士。歷任海軍工程學院、太原機械學院教師；北京市豐臺區科委工程師；河北證券有限責任公司總裁助理。2001年至今，任融通基金管理有限公司董事長。

　　獨立董事曹鳳岐先生，教授。歷任北京大學經濟系講師；北京大學經濟學院副教授、教授。現任北京大學光華管理學院教授、北京大學金融與證券研究中心主任、國務院學位委員會學科評議組成員、中國金融學會常務理事、北京市金融學會副會長。

　　獨立董事強力先生，教授。現任西北政法學院教授、經濟法系副主任、經濟法學碩士研究生導師、金融證券法研究中心主任。

　　獨立董事林義相先生，經濟學博士學位。1983年獲北京大學經濟學學士學位；1989年獲法國巴黎第十大學經濟學博士學位。1989年至1994年，就職于法國儲蓄與信托銀行（ＣＤＣ）股票部，從事股票投資分析工作；1994年至1996年，就職于中國證券監督管理委員會，歷任高級專家、研究信息部副主任、證券交易監控系統負責人；1996年至2001年，任職華夏證券有限公司副總裁；2001年至今，任職天相投資顧問有限公司董事長兼總經理。

　　董事Ｍｉｙａｚａｔｏ Ｈｉｒｏｋｉ（宮里啟暉）先生，1993年畢業于日本東京大學生物理學系，獲碩士學位。1993年至1994年，任職瑞士信貸第一波士頓銀行東京分行債券交易經理助理；1994年至1996年，任職德國農業中央銀行東京分行債券交易經理；1996年至1998年，任職日本長期信用銀行總行債券交易基金經理；1998年至1999年，任職摩根大通銀行東京分行外匯交易全球市場主管；1999年至今，任職日興資產管理有限公司大中華區總監、高級基金經理。

　　董事Ａｌｌｅｎ Ｙａｎ（顏錫廉）先生，2000年畢業于日本一橋大學商學院，獲工商管理碩士學位。2000年至2001年，任職美國富達投資公司財務分析員；2001年至2006年，任職日本富達投資公司財務經理；2006年至今，任職日興資產管理有限公司財務企劃與分析部部長。

　　董事馬金聲先生，高級經濟師。歷任中國人民銀行辦公廳副主任、主任，金銀管理司司長；中國農業發展銀行副行長；國泰君安證券股份有限公司黨委書記兼副董事長。

　　董事呂秋梅女士，工商管理碩士。歷任國信證券有限公司總裁助理；鵬華基金管理有限公司副總經理。2001年至今，歷任融通基金管理有限公司常務副總經理、總經理。

　　董事吳冶平先生，經濟學碩士。歷任中國銀行深圳國際信托咨詢公司證券發行部項目經理；深圳市安信財務顧問有限公司上市策劃部經理；華夏證券有限公司深圳分公司企業購并部經理；國信證券有限公司投資銀行總部副總經理、公司研究部總經理；鵬華基金管理有限公司監事、研究部總監、基金經理助理。2001年至今，歷任融通基金管理有限公司監察稽核部總監、督察長。

　　2、監事

　　監事程燕春先生，大學本科，高級經濟師。長期在中國建設銀行工作，歷任中國建設銀行南昌市城東支行副行長、中國建設銀行總行監察室案件檢查處正科級監察員、中國建設銀行基金托管部市場處負責人、監管處負責人、信息披露負責人，融通基金管理有限公司總經理助理，融通基金管理有限公司上海分公司總經理。

　　3、總經理及其它高級管理人員

　　總經理呂秋梅女士，同上。

　　副總經理劉模林先生，華中理工大學機械工程碩士。具有13年證券從業經驗，曾任武漢市信托投資公司證券總部研究部經理、花橋證券營業部經理；融通基金管理有限公司研究策劃部策略和行業研究員、總監、機構理財部總監、基金管理部總監，現同時擔任融通領先成長股票型證券投資基金基金經理和融通新藍籌證券投資基金基金經理。

　　督察長吳冶平先生，同上。

　　4、基金經理

　　（1）現任基金經理情況

　　劉模林先生，同上。在任職本基金基金經理之前，劉模林先生任融通新藍籌證券投資基金基金經理。

　　陳文濤先生，1968年生，大學本科。具有8年證券、基金從業經驗，曾任武漢生物制品研究所項目工程師、深圳新鵬投資發展有限公司項目工程師、招商證券研究發展中心高級研究員、部門副總經理、招商證券投資管理部副總經理、招商基金管理有限公司股票投資部高級經理，現同時擔任融通基金管理有限公司研究策劃部總監。在任職本基金基金經理之前，陳文濤先生未管理過其他基金。

　　（2）歷任基金經理情況

　　自本基金成立至今一直由劉模林先生和陳文濤先生擔任基金經理。

　　5、投資決策委員會成員

　　公司投資決策委員會成員由總經理呂秋梅女士、副總經理劉模林先生、首席分析師馮宇輝先生、基金管理部總監郝繼倫先生、機構理財部總監陳曉生先生組成。

　　6、上述人員之間不存在近親屬關系。

　　三、基金托管人

　　1、基本情況

　　名稱：中國建設銀行股份有限公司（簡稱：中國建設銀行）

　　住所：北京市西城區金融大街25號

　　辦公地址：北京市西城區鬧市口大街1號院1號樓

　　法定代表人：郭樹清

　　成立時間：2004年09月17日

　　組織形式：股份有限公司

　　注冊資本：壹仟玖佰肆拾貳億叁仟零貳拾伍萬元人民幣

　　存續期間：持續經營

　　基金托管資格批文及文號：中國證監會證監基字［1998］12號

　　聯系人：尹東

　　聯系電話：（010）67595003

　　2、主要人員情況

　　羅中濤，投資托管服務部總經理，曾就職于國家統計局、中國建設銀行總行評估、信貸、委托代理等業務部門并擔任領導工作，對統計、評估、信貸及委托代理業務具有豐富的領導經驗。

　　李春信，投資托管服務部副總經理，曾就職于中國建設銀行總行人事教育部、計劃部、籌資儲蓄部、國際業務部工作，對商業銀行綜合經營計劃、零售業務及國際業務具有較豐富相關工作經驗。

　　3、基金托管業務經營情況

　　截止到2007年6月30日，中國建設銀行已托管興華、興和、泰和、金鑫、金盛、通乾、鴻飛、銀豐等8只封閉式證券投資基金，以及華夏成長、融通新藍籌、博時價值增長、華寶興業寶康系列（包括寶康消費品、寶康債券、寶康靈活配置3只子基金）、博時裕富、長城久恒、銀華保本增值、華夏現金增利、華寶興業多策略增長、國泰金馬穩健回報、銀華－道瓊斯88精選、上投摩根中國優勢、東方龍、博時主題行業、華富競爭力優選、華寶興業現金寶、上投摩根貨幣市場、華夏紅利、博時穩定價值、銀華核心價值、上投摩根阿爾法、中信紅利精選、工銀瑞信貨幣市場、長城消費增值、華安上證180ＥＴＦ、上投摩根雙息平衡、泰達荷銀效率優選、華夏深圳中小企業板ＥＴＦ、交銀施羅德穩健配置、華寶興業收益增長、華富貨幣市場、工銀瑞信精選平衡、鵬華價值優勢、中信穩定債券、華安宏利、上投摩根成長先鋒、博時價值增長貳號、海富通風格優勢、銀華富裕主題、華夏優勢增長、信誠精萃成長、工銀瑞信穩健成長、信達澳銀領先增長、諾德價值優勢、工銀瑞信債券、國泰金鼎價值、富國天博、融通領先成長、華寶興業行業精選等51只開放式證券投資基金。

　　四、相關服務機構

　　（一）基金份額發售機構

　　1、直銷機構

　　（1）融通基金管理有限公司深圳投資理財中心

　　地址：深圳市南山區華僑城漢唐大廈13、14層

　　郵政編碼：518053

　　聯系人：張權

　　聯系電話：（0755）26948040

　　傳真：（0755）26935005

　　客戶服務中心電話：（0755）26948088 400－883－8088（免長途通話費用）

　　（2）融通基金管理有限公司北京分公司

　　地址：北京市西城區金融大街35號國際企業大廈Ｃ座1241－1243室

　　郵編：100032

　　聯系人：宋雅萍

　　電話：010－66190999轉0975

　　傳真：010－88091635

　　（3）融通基金管理有限公司上海分公司

　　地址：上海市浦東南路588號浦發大廈27層Ｉ、Ｊ單元

　　郵編：200120

　　聯系人：林文兵

　　聯系電話：38424888轉2201

　　傳真：（021）38424884

　　2、代銷機構

　　（1）中國建設銀行股份有限公司

　　住所：北京市西城區金融大街25號

　　辦公地址：北京市西城區鬧市口大街1號院1號樓

　　法定代表人：郭樹清

　　客戶服務電話：95533

　　公司網址：ｗｗｗ．ｃｃｂ．ｃｏｍ

　　（2）招商銀行股份有限公司

　　住所：深圳市福田區深南大道7088號招商銀行大廈

　　辦公地址：深圳市福田區深南大道7088號招商銀行大廈

　　法定代表人：秦曉

　　客服電話：95555

　　公司網址：ｗｗｗ．ｃｍｂｃｈｉｎａ．ｃｏｍ

　　（3）中國銀河證券

　　注冊地址：北京市西城區金融大街35號國際企業大廈Ｃ座

　　法定代表人：肖時慶

　　聯系人：郭京華

　　電話：010－66568587

　　傳真：010－66568536

　　客戶服務電話：010－68016655

　　網址：ｗｗｗ．ｃｈｉｎａｓｔｏｃｋ．ｃｏｍ．ｃｎ

　　（4）國聯證券

　　注冊地址：無錫市縣前東街8號

　　法定代表人：范炎

　　聯系人：袁麗萍

　　電話：0510－2831662

　　傳真：0510－2831589

　　客戶服務電話：0510－2588168

　　網址：ｗｗｗ．ｇｌｓｃ．ｃｏｍ．ｃｎ

　　（5）申銀萬國證券

　　注冊地址：上海市常熟路171號

　　法定代表人：丁國榮

　　聯系電話：021－54033888

　　聯系人：曹曄

　　（6）海通證券

　　注冊地址：上海市淮海中路98號

　　法定代表人：王開國

　　聯系電話：021－53831186

　　聯系人：李曉鳴

　　（7）國盛證券

　　聯系地址：江西省南昌市永叔路15號信達大廈10－13樓

　　法定代表人：管榮升

　　業務聯系人：徐美云

　　電話：0791－6285337

　　傳真：0791－6289395

　　網址：ｗｗｗ．ｇｓｓｔｏｃｋ．ｃｏｍ

　　（8）中信金通證券

　　注冊地址：杭州市中河南路11號萬凱庭院商務樓Ａ座

　　法定代表人：劉軍

　　聯系電話：0571－85783750

　　聯系人：龔曉軍

　　客服電話：0571－96598

　　公司網址：ｗｗｗ．ｂｉｇｓｕｎ．ｃｏｍ．ｃｎ

　　（9）中國工商銀行

　　住所：北京市西城區復興門內大街55號

　　辦公地址：北京市西城區復興門內大街55號

　　法定代表人：姜建清

　　電話：（010）66107900

　　傳真：（010）66107914

　　聯系人：田耕

　　客戶服務電話：95588

　　網址：ｗｗｗ．ｉｃｂｃ．ｃｏｍ．ｃｎ

　　（二）注冊登記人

　　名稱：中國證券登記結算有限責任公司

　　注冊地址：北京市西城區金融街27號投資廣場22、23層

　　法定代表人：陳耀先

　　電話：010－58598839

　　傳真：010－58598907

　　聯系人：朱立元

　　（三）律師事務所

　　名稱：北京市康達律師事務所

　　注冊地址：北京市朝陽區建國門外大街19號國際大廈703室

　　辦公地址：北京市朝陽區建國門外大街19號國際大廈703室

　　法定代表人：傅洋

　　聯系人：婁愛東 周群

　　經辦律師：婁愛東 周群

　　聯系電話：（010）85262828

　　傳真：（010）85262826

　　（四）會計師事務所

　　名稱：安永華明會計師事務所

　　注冊地址：北京朝陽區北大街6號北海萬泰大廈802—807

　　辦公地址：北京市東城區東長安街1號東方廣場東方經貿城東三辦公樓16層

　　法定發表人：葛明

　　經辦注冊會計師：葛明、金馨

　　電話：010－65246688

　　傳真：010－85188298

　　五、基金名稱

　　融通領先成長股票型證券投資基金（ＬＯＦ）

　　六、基金類型

　　上市契約型開放式

　　七、基金的投資目標

　　本基金主要投資于符合中國經濟發展方向，依靠技術自主創新、領先的經營模式或優勢的品牌、渠道等因素獲得業績持續高速成長，從而推動中國經濟結構提升的上市公司，分享中國經濟發展過程中結構性的高速增長；通過積極主動的分散化投資策略，在嚴格控制風險的前提下實現基金資產的持續增長，為基金持有人獲取長期穩定的投資回報。

　　八、基金的投資方向

　　本基金投資于具有良好流動性的金融工具，包括國內依法發行和上市的各類股票、權證、債券、貨幣市場工具、資產支持證券及中國證監會允許基金投資的其他金融工具。

　　本基金股票投資比例范圍為基金資產的60％～95％；權證投資比例范圍為0～3％；債券與貨幣市場工具的投資比例范圍為5％～40％，其中現金和到期日在一年以內的政府債券不低于基金凈資產的5％。因基金規模或市場變化等因素導致投資組合不符合上述規定的，基金管理人應在合理的期限內調整基金的投資組合以符合上述比例限定。

　　九、基金的投資策略

　　1、資產配置策略

　　本基金堅持“自上而下”與“自下而上”相結合的投資策略，把握中國經濟發展的中長期趨勢，深入分析宏觀經濟和行業經濟運行的基本規律，作出資產配置和組合構建。在辨明所屬資產類別，區分不同類別資產基本性質的基礎上，確定對股票、債券及其它金融工具的投資比例和股票資產在不同行業的投資比例，完成資產配置。

　　2、股票投資策略

　　本基金認為股價的上升的主要推動力來自于企業盈利的不斷增長。在中國經濟長期高速增長的大背景下，許多企業在一定時期表現出較高的成長性，但只有企業在技術創新、經營模式、品牌、渠道、成本等方面具有領先優勢，才能保持業績持續高速成長，而這些企業正是本基金重點投資的目標和獲得長期超額回報的基礎。

　　（1）初步篩選：選擇前一年換手率或成交量處于全Ａ股市場前80％的股票作為本基金選股的流動性指標；選擇前一年流通市值的平均規模處于全Ａ股市場前80％的股票作為本基金選股的市值指標；利用以上流動性指標和市值指標選擇上市公司作為投資備選股票庫基礎庫。每季度末對以上指標統計一次，根據統計結果對原有基礎庫進行調整。

　　（2）成長性公司篩選：本基金以ＰＥＧ為核心指標，綜合三方面財務指標分析進行篩選

　　●歷史成長性指標：過往兩年凈利潤復合增長率、主營業務收入增長率、每股收益增長率、每股ＥＢＩＴＤＡ增長率等等

　　●未來成長性評價指標：未來兩年凈利潤復合增長率、未來兩年每股收益的增長率（Ｇ）、預測動態市盈率、ＰＥＧ（靜態市盈率/未來一年每股收益的增長率）

　　●盈利能力指標：過往兩年平均投資回報率（ＲＯＩＣ）、過往兩年平均凈資產收益率（ＲＯＥ）

　　（3）企業領先性分析：本基金管理人運用“融通企業核心競爭力評估體系”，對前兩步選擇出的公司進行定性分析。定性指標主要包括：經營模式、行業地位、人（管理層過往業績評估、公司核心競爭力評估）、財（管理能力評估）、物（市場空間、科技創新能力評估）、環境（行業環境和政策環境評估）、市場經濟專利（區域壟斷、政策壟斷、資源壟斷、技術優勢、營銷優勢、品牌優勢）以及公司分紅派息政策；與此同時，我們還運用企業生命周期識別系統識別企業所處生命周期。最后從重點公司中精選出在以下三方面的價值評估中最具優勢的股票，作為重點投資標的。

　　●具有技術自主創新優勢、領先的經營模式、優勢的品牌渠道和值得信賴的管理層；

　　●盈利能力較強且具有優良增長潛力；

　　●估值水平具有吸引力。

　　（4）行業配置

　　本基金行業配置在資產配置的基礎上，按照“自上而下”的投資方式，充分借鑒歷史統計規律和產業發展路徑，把握符合中國經濟發展方向和經濟增長的變遷趨勢，在剖析行業競爭結構、盈利模式、周期性和景氣度的基礎上判斷各行業未來成長前景，并以此為主要依據實現行業子類的優化配置。

　　通過行業配置達到優化資產配置，減少個股分析失誤，提高風險收益比的作用。

　　3、債券投資策略

　　在債券投資上，我們貫徹“自上而下”的策略，采用三級資產配置的流程

　　（1）久期管理

　　根據對利率趨勢的判斷以及收益率曲線的變動趨勢確定各類債券組合的組合久期策略。

　　（2）類屬配置與組合優化

　　根據品種特點及市場特征，將市場劃分為企業債、銀行間國債、銀行間金融債、可轉換債券、央行票據、交易所國債六個子市場。在幾個市場之間的相對風險、收益（等價稅后收益）進行綜合分析后確定各類別債券資產的配置。具體而言考慮市場的流動性和容量、市場的信用狀況、各市場的風險收益水平、稅收選擇等因素。

　　在久期和類屬配置確定后，根據優化調整的策略，我們將選擇下列三種期限結構配置方法之一構建組合：

　　子彈組合：現金流集中在投資期到期日附近；

　　杠鈴組合：現金流盡量呈兩極分布；

　　梯形組合：現金流在投資期內盡可能平均分布；

　　（3）通過因素分析決定個券選擇

　　從收益率曲線偏離度、絕對和相對價值分析、信用分析、公司研究等角度精選有投資價值的投資品種。本基金力求通過絕對和相對定價模型對市場上所有債券品種進行投資價值評估，從中選擇暫時被市場低估或估值合理的投資品種。

　　我們重點關注：期限相同或相近品種中，相對收益率水平較高的券種；到期期限、收益率水平相近的品種中，具有良好流動性的券種；同等到期期限和收益率水平的品種，優先選擇高票息券種；預期流動性將得到較大改善的券種；公司成長性良好的轉債品種；轉債條款優厚、防守性能較好的轉債品種。

　　為控制組合的整體風險，在選擇可轉換債券時我們遵循以下限定條件：債券溢價不超過15％、銀行擔保、公司連續三年盈利。

　　4、權證投資策略

　　本基金將在有效進行風險管理的前提下，以價值分析為基礎，通過對權證標的證券的基本面研究，在采用數量化模型分析權證合理定價的基礎上，把握市場的短期波動，謹慎進行投資。

　　十、基金的業績比較基準

　　滬深300指數收益率×80％＋中信標普全債指數收益率×20％

　　十一、基金的風險收益特征

　　本基金是較高預期收益較高預期風險的產品，其預期收益與風險高于混合基金、債券基金與貨幣市場基金。

　　十二、基金投資組合報告

　　本基金管理人的董事會及董事保證本報告中所載資料不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。

　　本基金托管人中國建設銀行根據本基金合同規定，于2007年10月19日復核了本報告中的投資組合報告等內容，保證復核內容不存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。

　　基金管理人承諾以誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資產，但不保證基金一定盈利。

　　基金的過往業績并不代表其未來表現。投資有風險，投資者在作出投資決策前應仔細閱讀本基金的招募說明書。

　　本投資組合報告所載數據截至2007年9月30日，本報告中所列財務數據未經審計。

　　1、報告期末基金資產組合情況

　　行業

　　市 值（元）

　　占基金資產凈值比例

　　Ａ 農、林、牧、漁業

　　0．00

　　0．00％

　　Ｂ 采掘業

　　753，304，019．20

　　8．16％

　　Ｃ 制造業

　　3，087，776，893．47

　　33．44％

　　Ｃ0 食品、飲料

　　724，960，935．38

　　7．85％

　　Ｃ1 紡織、服裝、皮毛

　　0．00

　　0．00％

　　Ｃ2 木材、家具

　　0．00

　　0．00％

　　Ｃ3 造紙、印刷

　　0．00

　　0．00％

　　Ｃ4 石油、化學、塑膠、塑料

　　208，399，360．55

　　2．26％

　　Ｃ5 電子

　　557，392．75

　　0．01％

　　Ｃ6 金屬、非金屬

　　1，486，212，996．73

　　16．09％

　　Ｃ7 機械、設備、儀表

　　667，646，208．06

　　7．23％

　　Ｃ8 醫藥、生物制品

　　0．00

　　0．00％

　　Ｃ99 其他制造業

　　0．00

　　0．00％

　　Ｄ 電力、煤氣及水的生產和供應業

　　0．00

　　0．00％

　　Ｅ 建筑業

　　0．00

　　0．00％

　　Ｆ 交通運輸、倉儲業

　　472，535，250．18

　　5．12％

　　Ｇ 信息技術業

　　0．00

　　0．00％

　　Ｈ 批發和零售貿易

　　439，779，214．74

　　4．76％

　　Ｉ 金融、保險業

　　2，870，087，875．13

　　31．08％

　　Ｊ 房地產業

　　454，338，990．26

　　4．92％

　　Ｋ 社會服務業

　　224，479，650．78

　　2．43％

　　Ｌ 傳播與文化產業

　　238，004，583．49

　　2．58％

　　Ｍ 綜合類

　　0．00

　　0．00％

　　合計

　　8，540，306，477．25

　　92．48％

　　2、報告期末按行業分類的股票投資組合

　　項目

　　金 額（元）

　　占基金資產總值比例

　　銀行存款和清算備付金

　　713，858，856．72

　　7．66％

　　股票投資市值

　　8，540，306，477．25

　　91．63％

　　債券投資市值

　　0．00

　　0．00％

　　權證投資市值

　　37，789，496．64

　　0．41％

　　其他資產

　　28，219，333．09

　　0．30％

　　資產合計

　　9，320，174，163．70

　　100．00％

　　3、報告期末按市值占基金資產凈值比例大小排序的前十名股票明細

　　序號

　　股票代碼

　　股票名稱

　　數量（股）

　　市 值（元）

　　占基金資產凈值的比例

　　1

　　600036

　　招商銀行

　　17，100，000

　　654，417，000．00

　　7．09％

　　2

　　601398

　　工商銀行

　　73，000，000

　　482，530，000．00

　　5．23％

　　3

　　600000

　　浦發銀行

　　8，892，742

　　466，868，955．00

　　5．06％

　　4

　　600030

　　中信證券

　　4，765，639

　　460，884，947．69

　　4．99％

　　5

　　601166

　　興業銀行

　　7，898，036

　　445，607，191．12

　　4．83％

　　6

　　000960

　　錫業股份

　　4，376，626

　　437，662，600．00

　　4．74％

　　7

　　600029

　　南方航空

　　16，641，197

　　398，390，256．18

　　4．31％

　　8

　　000568

　　瀘州老窖

　　6，080，644

　　380，648，314．40

　　4．12％

　　9

　　600547

　　山東黃金

　　1，958，624

　　378，602，019．20

　　4．10％

　　10

　　600005

　　武鋼股份

　　19，986，170

　　353，155，623．90

　　3．82％

　　4、報告期末按券種分類的債券投資組合

　　無

　　5、報告期末基金投資前五名債券明細

　　無

　　6、報告附注

　　（1）報告期內本基金投資的前十名證券中無發行主體被監管部門立案調查的，或在報告編制日前一年內受到公開譴責、處罰的證券；

　　（2）報告期內本基金投資的前十名股票中，無投資于基金合同規定備選股票庫之外的股票；

　　（3）報告期末其他資產的構成如下：

　　項目

　　金 額（元）

　　交易保證金

　　1，576，949．49

　　應收利息

　　196，118．88

　　待攤費用

　　15，123．39

　　應收申購款

　　26，431，141．33

　　合計

　　28，219，333．09

　　（4）本報告期末無處于轉股期的可轉換債券

　　（5）本報告期內無投資資產支持證券

　　（6）本報告期內本基金投資權證業務的情況

　　權證代碼

　　權證名稱

　　本期買入數量（份）

　　成本總額（元）

　　類別（被動持有／主動投資）

　　031001

　　僑城ＨＱＣ1

　　600，000

　　9，699，568．77

　　主動投資

　　030002

　　五糧ＹＧＣ1

　　200，000

　　4，923，492．31

　　主動投資

　　580013

　　武鋼ＣＷＢ1

　　719，740

　　0．00

　　被動投資

　　580989

　　南航ＪＴＰ1

　　7，000，000

　　0．00

　　被動投資

　　031003

　　深發ＳＦＣ1

　　1，802，934

　　35，724，281．09

　　主動投資

　　十三、基金的業績

　　基金管理人依照恪盡職守、誠實信用、謹慎勤勉的原則管理和運用基金財產，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。基金的過往業績并不代表其未來表現。投資有風險，投資者在做出投資決策前應仔細閱讀本基金的招募說明書。

　　基金份額凈值增長率與同期業績比較基準收益率比較表

　　階段

　　凈值增長率①

　　凈值增長率標準差②

　　業績比較基準收益率③

　　業績比較基準收益率標準差④

　　①－③

　　②－④

　　過去3個月

　　48．83％

　　1．89％

　　37．40％

　　1．72％

　　11．43％

　　0．17％

　　基金合同成立至今

　　71．51％

　　1．93％

　　46．61％

　　1．92％

　　24．90％

　　0．01％

　　十四、費用概覽

　　（一）與基金運作有關的費用

　　1、基金費用的種類

　　（1）基金管理人的管理費；

　　（2）基金托管人的托管費；

　　（3）基金財產撥劃支付的銀行費用；

　　（4）基金合同生效后的信息披露費用；

　　（5）基金份額持有人大會費用；

　　（6）基金合同生效后與基金有關的會計師費和律師費；

　　（7）基金的證券交易費用；

　　（8）在中國證監會規定允許的前提下，本基金可以從基金財產中計提銷售服務費，具體計提方法、計提標準在招募說明書或相關公告中載明；

　　（9）依法可以在基金財產中列支的其他費用。

　　上述基金費用由基金管理人在法律規定的范圍內按照公允的市場價格確定，法律法規另有規定時從其規定。

　　2、基金費用計提方法、計提標準和支付方式

　　（1）基金管理人的管理費

　　在通常情況下，基金管理費按前一日基金資產凈值的1．5％年費率計提。計算方法如下：

　　Ｈ＝Ｅ×年管理費率÷當年天數

　　Ｈ為每日應計提的基金管理費

　　Ｅ為前一日基金資產凈值

　　基金管理費每日計提，按月支付。由基金管理人向基金托管人發送基金管理費劃付指令，經基金托管人復核后于次月首日起3個工作日內從基金財產中一次性支付給基金管理人，若遇法定節假日、休息日，支付日期順延。

　　（2）基金托管人的托管費

　　在通常情況下，基金托管費按前一日基金資產凈值的0．25％年費率計提。計算方法如下：

　　Ｈ＝Ｅ×年托管費率÷當年天數

　　Ｈ為每日應計提的基金托管費

　　Ｅ為前一日基金資產凈值

　　基金托管費每日計提，按月支付。由基金管理人向基金托管人發送基金托管費劃付指令，經基金托管人復核后于次月首日起3個工作日內從基金財產中一次性支付給基金托管人，若遇法定節假日、休息日，支付日期順延。

　　（3）除管理費和托管費之外的基金費用，由基金托管人根據其他有關法規及相應協議的規定，按費用支出金額支付，列入或攤入當期基金費用。

　　3、不列入基金費用的項目

　　基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務導致的費用支出或基金財產的損失，以及處理與基金運作無關的事項發生的費用等不列入基金費用。基金合同生效前所發生的信息披露費、律師費和會計師費以及其他費用不從基金財產中支付。

　　4、基金管理費和基金托管費的調整

　　基金管理人和基金托管人協商一致后，可根據基金發展情況調整基金管理費率或基金托管費率等相關費率。調高基金管理費率、基金托管費率等，須召開基金份額持有人大會審議；調低基金管理費率、基金托管費率等費率，無須召開基金份額持有人大會。基金管理人必須最遲于新的費率實施日前2個工作日在至少一家指定媒體公告并報中國證監會備案。

　　（二）與基金銷售有關的費用

　　1、申購費

　　申購費用用于基金管理人、基金銷售機構的基金銷售費用。費率表如下：

　　申購金額（Ｍ）

　　申購費率

　　Ｍ＜100萬

　　1．5％

　　100萬≤Ｍ＜200萬

　　1．0％

　　200萬≤Ｍ＜500萬

　　0．5％

　　Ｍ≥500萬

　　單筆1000元

　　具體計算方法見“九、基金份額的申購和贖回”。

　　2、贖回費

　　場外贖回費率：

　　持有時間（Ｔ）

　　贖回費率

　　Ｔ＜1年

　　0．5％

　　1年≤Ｔ＜2年

　　0．25％

　　Ｔ≥2年

　　0

　　注：上表中，1年以365天計算。

　　場內贖回費率：

　　本基金的場內贖回費率為0．5％。

　　具體計算方法見“九、基金份額的申購和贖回”。

　　本基金的贖回費用由贖回基金份額的基金份額持有人承擔，贖回費總額的25％歸基金財產所有，其余部分用于支付注冊登記費和其他必要的手續費。

　　3、基金管理人可以在法律法規和基金合同規定范圍內調整申購費率和贖回費率。費率如發生變更，基金管理人應在調整實施2日前在指定媒體上刊登公告。

　　基金管理人可以在不違背法律法規規定及《基金合同》約定的情形下根據市場情況制定基金促銷計劃，針對特定地域范圍、特定行業、特定職業的投資者以及以特定交易方式（如網上交易、電話交易等）等進行基金交易的投資者定期或不定期地開展基金促銷活動。在基金促銷活動期間，基金管理人可以適當調低基金申購費率和基金贖回費率。

　　（三）基金的稅收

　　基金和基金份額持有人根據國家法律法規的規定，履行納稅義務。

　　十五、對招募說明書更新部分的說明

　　本招募說明書依據《基金法》、《運作管理辦法》、《銷售管理辦法》、《信息披露管理辦法》及其他有關法律法規的要求，對本基金管理人2007年4月30日刊登的本基金招募說明書進行了更新，主要更新的內容如下：

　　1．在“第三節基金管理人”中，對基金管理人的基本情況及主要業務人員情況進行了更新；

　　2．在“第四節基金托管人”中，對基金托管人的基本情況及相關業務經營情況進行了更新；

　　3．在“第五節相關服務機構”部分，更新了直銷機構聯系電話和傳真，新增了代銷機構：銀河證券、國聯證券、申銀萬國證券、海通證券、國盛證券、中信金通證券和工商銀行；

　　4．在“第六節基金的歷史沿革”部分增加了領先成長基金合同生效日期；

　　5．刪除原“第八節基金的集中申購”部分；

　　6．在“第八節基金份額的上市”部分，更新了本基金上市交易的時間；

　　7．在“第九節基金份額的申購和贖回”部分，更新了申購、贖回開始日期；

　　8．在“第十節基金的投資”部分，按規定對投資組合的情況進行了列示；

　　9．在“第十一節基金的業績”部分，按規定對財務數據進行了列示；

　　10．對“第十三節基金資產的估值”進行了更新；

　　11．對“第十四節基金的收益分配”中“基金的收益構成”增加“持有期間產生的公允價值變動”；

　　12．在“第十五節基金的費用和稅收”部分分別按與基金運作有關費用和與基金銷售有關的費用分別說明；

　　13．在“第十六節基金的信息披露”部分（十）基金份額持有人大會決議，增加相關內容；

　　14．在“第二十一節基金托管協議的內容和摘要”部分，修改了基金估值方法和份額凈值錯誤的處理方式；

　　15．在“第二十二對基金份額持有人的服務”部分（四）資訊服務，增加客戶服務中心電話：400－883－8088（免長途通話費用）；

　　16．對“第二十三節其他應披露的事項”進行了更新。

　　17．對“第二十五節備查文件”部分進行了更新。

　　融通基金管理有限公司

　　2007年12月14日