◎本次公開(kāi)發(fā)行的基本情況

　　申購(gòu)簡(jiǎn)稱："中海集運(yùn)"，申購(gòu)代碼為"780866"。

　　一、本次發(fā)行的基本情況

　　1、股票種類

　　本次發(fā)行的股票為境內(nèi)上市人民幣普通股（Ａ股），每股面值人民幣1．00元。

　　2、發(fā)行規(guī)模和發(fā)行結(jié)構(gòu)

　　本次發(fā)行Ａ股股份數(shù)量確定為233，662．5萬(wàn)股。回?fù)軝C(jī)制啟動(dòng)前，網(wǎng)下發(fā)行股份不超過(guò)81，781．9萬(wàn)股，約占本次發(fā)行數(shù)量的35％；其余部分向網(wǎng)上發(fā)行，約為151，880．6萬(wàn)股，約占 本次發(fā)行數(shù)量的65％。

　　網(wǎng)下發(fā)行由本次發(fā)行聯(lián)席保薦人（主承銷商）負(fù)責(zé)組織實(shí)施；網(wǎng)上發(fā)行在網(wǎng)下發(fā)行的最后一天同步進(jìn)行，投資者通過(guò)上證所交易系統(tǒng)實(shí)施，以價(jià)格區(qū)間上限繳納申購(gòu)款。網(wǎng)上、網(wǎng)下發(fā)行申購(gòu)結(jié)束后，發(fā)行人和聯(lián)席保薦人（主承銷商）將根據(jù)本次發(fā)行網(wǎng)下累計(jì)投標(biāo)詢價(jià)和發(fā)行人Ｈ股股價(jià)情況，并參考發(fā)行人基本面、可比公司估值水平和市場(chǎng)環(huán)境等因素，在發(fā)行價(jià)格區(qū)間內(nèi)協(xié)商確定發(fā)行價(jià)格。最終確定的本次發(fā)行價(jià)格將于2007年12月7日（Ｔ＋2）在《定價(jià)、網(wǎng)下發(fā)行結(jié)果及網(wǎng)上中簽率公告》中公布。

　　3、本次網(wǎng)上發(fā)行對(duì)象

　　持有上證所股票賬戶卡的自然人、法人及其他機(jī)構(gòu)（中華人民共和國(guó)法律、法規(guī)及發(fā)行人須遵守的其他監(jiān)管要求所禁止者除外）。

　　4、申購(gòu)價(jià)格

　　本次發(fā)行的發(fā)行價(jià)格區(qū)間為6．00元／股－6．62元／股（含上限和下限）。網(wǎng)上資金申購(gòu)?fù)顿Y者須按照本次發(fā)行價(jià)格區(qū)間上限（6．62元／股）進(jìn)行申購(gòu)。

　　此價(jià)格區(qū)間對(duì)應(yīng)的市盈率區(qū)間為：

　　21．70倍－23．94倍（每股收益按照經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所遵照中國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則審核的2007年歸屬于母公司所有者的損益預(yù)測(cè)數(shù)除以本次發(fā)行后的總股數(shù)計(jì)算）；

　　17．36倍－19．15倍（每股收益按照經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所遵照中國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則審核的2007年歸屬于母公司所有者的損益預(yù)測(cè)數(shù)除以本次發(fā)行前的總股數(shù)計(jì)算）。

　　5、申購(gòu)時(shí)間

　　2007年12月5日（Ｔ日），在上證所正常交易時(shí)間內(nèi)（上午9：30至11：30，下午13：00至15：00）進(jìn)行。如遇重大突發(fā)事件或不可抗力因素影響本次發(fā)行，則按申購(gòu)當(dāng)日通知辦理。

　　6、本次發(fā)行的重要日期安排

　　交易日日期發(fā)行安排

　　Ｔ－511月28日刊登《招股意向書(shū)摘要》、《發(fā)行安排及初步

　　詢價(jià)公告》，初步詢價(jià)起始日

　　Ｔ－311月30日初步詢價(jià)截止日

　　Ｔ－212月3日確定價(jià)格區(qū)間，刊登《網(wǎng)上路演公告》

　　Ｔ－112月4日刊登《初步詢價(jià)結(jié)果及發(fā)行價(jià)格區(qū)間公告》、

　　《網(wǎng)下發(fā)行公告》、《網(wǎng)上資金申購(gòu)發(fā)行公告》，

　　網(wǎng)下發(fā)行起始日，網(wǎng)上路演

　　Ｔ12月5日網(wǎng)上資金申購(gòu)日，網(wǎng)下申購(gòu)繳款截止日

　　Ｔ＋112月6日確定回?fù)芎螅ㄈ缬校┑木W(wǎng)上／網(wǎng)下最終發(fā)行數(shù)

　　量網(wǎng)上申購(gòu)配號(hào)

　　Ｔ＋212月7日網(wǎng)下申購(gòu)資金退款 網(wǎng)上發(fā)行搖號(hào)抽簽

　　Ｔ＋312月10日刊登《網(wǎng)上資金申購(gòu)發(fā)行搖號(hào)中簽結(jié)果公

　　告》網(wǎng)上申購(gòu)資金解凍

　　注：1、T日為網(wǎng)上發(fā)行申購(gòu)日；

　　2、上述日期為工作日。如遇重大突變事件影響發(fā)行，保薦人（主承銷商）將及時(shí)公告，修改發(fā)行日程。

　　7、擬上市地點(diǎn)：上海證券交易所。

　　◎發(fā)行人歷史沿革、改制重組：

　　（一）發(fā)行人的設(shè)立方式

　　本公司前身為中海集裝箱運(yùn)輸有限公司，經(jīng)中華人民共和國(guó)交通部《關(guān)于組建中海集裝箱運(yùn)輸有限公司的批復(fù)》（交水批[1997]268號(hào)）批準(zhǔn)，于1997年8月28日在上海市工商行政管理局（"上海工商局"）注冊(cè)成立。

　　經(jīng)國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)（"國(guó)資委"）《關(guān)于中海集裝箱運(yùn)輸股份有限公司（籌）國(guó)有股權(quán)管理有關(guān)問(wèn)題的批復(fù)》（國(guó)資產(chǎn)權(quán)[2004]32號(hào)）和《關(guān)于設(shè)立中海集裝箱運(yùn)輸股份有限公司的批復(fù)》（國(guó)資改革[2004]49號(hào)）批準(zhǔn)，中國(guó)海運(yùn)以其全資擁有的中海集裝箱運(yùn)輸有限公司（"中海有限"）的凈資產(chǎn)作為出資獨(dú)家發(fā)起設(shè)立本公司，中海有限截至2003年10月31日經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)折合為本公司總股本383，000萬(wàn)股，全部由中國(guó)海運(yùn)持有。本公司于2004年3月3日在上海工商局登記注冊(cè)。

　　（二）發(fā)起人及其投入的資產(chǎn)內(nèi)容

　　本公司的獨(dú)家發(fā)起人和控股股東是中國(guó)海運(yùn)，目前持有本公司559，550萬(wàn)股股份，占本公司股份總數(shù)的59.87%。中國(guó)海運(yùn)成立于1997年10月7日，目前注冊(cè)資本為662，022.7萬(wàn)元，主要生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)地位于上海，是國(guó)資委履行出資人職責(zé)的特大型國(guó)有企業(yè)之一。

　　本公司由中海有限整體變更成立。中國(guó)海運(yùn)以截至2003年10月31日經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)383，000萬(wàn)元折合為本公司總股本383，000萬(wàn)股。中海有限的整體資產(chǎn)和業(yè)務(wù)依法全部由本公司承繼。

　　◎發(fā)行人主營(yíng)業(yè)務(wù)情況：

　　（一）經(jīng)營(yíng)范圍

　　本公司《企業(yè)法人營(yíng)業(yè)執(zhí)照》記載的經(jīng)營(yíng)范圍為：國(guó)內(nèi)沿海及長(zhǎng)江中下游普通貨船、國(guó)內(nèi)沿海外貿(mào)集裝箱內(nèi)支線班輪運(yùn)輸，國(guó)際船舶運(yùn)輸（含集裝箱班輪運(yùn)輸），集裝箱制造、修理、租賃，船舶租賃，自有集裝箱、自用船舶買賣（涉及行政許可的憑許可證經(jīng)營(yíng)）。

　　（二）主營(yíng)業(yè)務(wù)

　　本集團(tuán)主要從事集裝箱運(yùn)輸及相關(guān)業(yè)務(wù)，業(yè)務(wù)范圍涉及集裝箱運(yùn)輸、船舶租賃、攬貨訂艙、運(yùn)輸報(bào)關(guān)、倉(cāng)儲(chǔ)、集裝箱堆場(chǎng)、集裝箱制造等。本集團(tuán)設(shè)立以來(lái)，主營(yíng)業(yè)務(wù)沒(méi)有發(fā)生重大變化。

　　本集團(tuán)成立以來(lái)，業(yè)務(wù)迅速發(fā)展增長(zhǎng)，已成為全球主要的集裝箱運(yùn)輸公司之一，在建立國(guó)內(nèi)穩(wěn)固的運(yùn)營(yíng)基礎(chǔ)上，服務(wù)范圍覆蓋全球并在核心國(guó)際市場(chǎng)及國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占據(jù)堅(jiān)固的地位。在權(quán)威機(jī)構(gòu)Axsmarine截至2007年7月1日的全球班輪公司運(yùn)力排名中，本集團(tuán)位于全球第六位，中國(guó)第一位。截至2007年6月30日，本集團(tuán)共經(jīng)營(yíng)151艘集裝箱船舶（不包括駁船），總運(yùn)力達(dá)427，107TEU，在國(guó)外104個(gè)和國(guó)內(nèi)30個(gè)港口掛靠。隨著租賃及自有船舶數(shù)量以及船舶運(yùn)載量的增加，本集團(tuán)積極增加國(guó)際航線和國(guó)內(nèi)航線數(shù)量，已覆蓋全球貿(mào)易的主要區(qū)域，先后開(kāi)辟了中國(guó)各主要港口至日本、韓國(guó)、東南亞、南亞、澳大利亞、歐洲（地中海）、美洲、西非、波斯灣等數(shù)十條國(guó)際集裝箱班輪航線和國(guó)內(nèi)沿海內(nèi)貿(mào)線及外貿(mào)內(nèi)支線。

　　（三）銷售方式和渠道

　　本集團(tuán)在全球范圍內(nèi)擁有廣泛的銷售和服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，截至2007年6月30日，本集團(tuán)共擁有98個(gè)境內(nèi)和118個(gè)境外銷售和服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)，另外還有82個(gè)境外銷售和服務(wù)公共代理。這些全球性的航線網(wǎng)絡(luò)和銷售服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，使得本集團(tuán)可以為客戶提供優(yōu)質(zhì)的"門到門"服務(wù)。

　　（四）行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)情況

　　國(guó)際集裝箱運(yùn)輸業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)十分激烈。根據(jù)Axsmarine在2007年7月的統(tǒng)計(jì)，以運(yùn)載能力計(jì)算，全球二十大承運(yùn)人控制了大部分集裝箱運(yùn)載能力，但國(guó)際集裝箱運(yùn)輸業(yè)的經(jīng)營(yíng)仍然非常分散，全球共有超過(guò)450名承運(yùn)人。就提供服務(wù)的國(guó)際航線而言，本集團(tuán)須與廣泛的世界性、地區(qū)性承運(yùn)人競(jìng)爭(zhēng)。除單個(gè)公司，本集團(tuán)還面對(duì)來(lái)自多個(gè)集裝箱航運(yùn)公司組成的聯(lián)盟的競(jìng)爭(zhēng)。聯(lián)盟制定的運(yùn)價(jià)對(duì)若干航線的整體運(yùn)費(fèi)具有重要影響，可能直接影響各航線的供需平衡。

　　（五）競(jìng)爭(zhēng)地位

　　本集團(tuán)是中國(guó)最重要的集裝箱航運(yùn)企業(yè)之一，在全球集裝箱運(yùn)輸市場(chǎng)中占據(jù)領(lǐng)導(dǎo)地位。本集團(tuán)自成立以來(lái)，以快速的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)迅速躋身于全球十大班輪公司行列，是以中國(guó)為基地的全球最大和增長(zhǎng)最快的集裝箱航運(yùn)公司之一。近三年，本集團(tuán)集裝箱船舶運(yùn)力從2004年初的206，327TEU增長(zhǎng)至2007年6月的427，107TEU；集裝箱保有量從2004年初的451，529TEU增長(zhǎng)至2007年6月的826，162TEU；營(yíng)業(yè)收入從2004年的2，166，158萬(wàn)元增長(zhǎng)至2006年的3，090，816萬(wàn)元。

　　（六）競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)

　　其他競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手相比，本集團(tuán)的主要優(yōu)勢(shì)在于：

　　（1）擁有卓越的品牌優(yōu)勢(shì)和領(lǐng)先的市場(chǎng)地位，并躋身于全球十大班輪公司行列；

　　（2）擁有強(qiáng)大的船隊(duì)規(guī)模和良好的船隊(duì)結(jié)構(gòu)；

　　（3）擁有反應(yīng)靈活、覆蓋廣泛的全球化銷售網(wǎng)絡(luò)；

　　（4）擁有穩(wěn)固的內(nèi)貿(mào)市場(chǎng)地位，內(nèi)貿(mào)盈利持續(xù)增長(zhǎng)，占據(jù)了內(nèi)貿(mào)航線市場(chǎng)最大的市場(chǎng)份額；

　　（5）運(yùn)營(yíng)效率不斷提升、成本控制精細(xì)有效；

　　（6）管理團(tuán)隊(duì)經(jīng)驗(yàn)豐富、公司治理結(jié)構(gòu)規(guī)范有效。

　　◎十大股東：

　　編號(hào) 股東名稱持股數(shù)量(股) 持股比例(%) 股本性質(zhì)

　　1 中國(guó)海運(yùn)(集團(tuán))總公司361000000059.87國(guó)家股

　　2 HKSCC NOMINESS LIMITED204133043033.85H股流通股

　　3 HUTCHISON INTERNATIONAL LIMITED2417580004.01H股流通股

　　4 CLEVER VENTURE LIMITED1208790002.01H股流通股

　　5 LEUNG KAI LON&LEONG I HONG51000000.08H股流通股

　　6 TSE YU PUI20000000.03H股流通股

　　7 HSBC NOMINESS (HONGKONG) LIMITED 8300000.01H股流通股