股票代碼：601328股票簡稱：交通銀行編號：臨2007－002

　　交通銀行股份有限公司截至2007年3月31日止第一季度業(yè)績公告

　　一、重要提示

　　（一）交通銀行股份有限公司（「本銀行」）董事會、監(jiān)事會及董事、監(jiān)事、高級管理人員保證本公告所載資料不存在任何虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。

　　（二）本公告是依據(jù)本銀行2005年6月在香港聯(lián)合交易所（「香港聯(lián)交所」）發(fā)行Ｈ股招股說明書中有關信息披露的承諾，并根據(jù)香港聯(lián)交所《上市規(guī)則》的要求編制和披露。由于本公司已于2007年5月15日在上海證券交易所掛牌上市，根據(jù)中國證券監(jiān)督管理委員會《上市公司信息披露管理辦法》第二條及《上海證券交易所股票上市規(guī)則》16．1條的規(guī)定，在境內(nèi)市場同時發(fā)布此公告。

　�。ㄈ�）本銀行及其附屬公司（「本集團」）截至2007年3月31日止三個月（「相關期間」），根據(jù)國際會計準則委員會頒布的國際會計準則第34號《中期財務報告》編制未經(jīng)審計的合并財務信息（「第一季度業(yè)績」）。本銀行董事會審計委員會已審閱并確認此第一季度業(yè)績。

　　二、財務信息摘要

　　（除另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　附注1：根據(jù)當期凈利潤除以相關期間期末資產(chǎn)總額計算。

　　附注2：根據(jù)當期凈利潤除以相關期間期末股東權益計算。

　　附注3：屬于本銀行股東的權益。

　　附注4：根據(jù)其他營業(yè)支出除以營業(yè)收入（包括凈利息收入，凈手續(xù)費及傭金收入，股息收入，交易活動所得收益減損失，終止確認投資類證券所得收益減損失，其他經(jīng)營收入）計算。

　　附注5：根據(jù)相關期間期末減值貸款余額除以撥備前貸款余額計算。

　　附注6：依照中國人民銀行和中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會頒布的公式及依照中國公認會計準則計算。

　　三、未經(jīng)審計的簡要合并財務信息

　�。ㄒ唬┪唇�(jīng)審計的簡要合并利潤表

　�。ǔ�另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　�。ǘ�）未經(jīng)審計的簡要合并資產(chǎn)負債表

　　（除另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　（三）未經(jīng)審計的簡要合并股東權益變動表

　　（除另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　�。ㄋ模┪唇�(jīng)審計的簡要合并現(xiàn)金流量表

　　（除另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　（五）未經(jīng)審計的簡要合并財務信息附注

　　1、編制基礎和會計政策

　　本未經(jīng)審計的簡要合并財務信息按國際會計準則委員會頒布的《國際會計準則》第34號－“中期財務報告”編制。

　　本集團未經(jīng)審計的簡要合并財務信息應連同2006年度的財務報告一起閱讀。

　　本集團采用了下列自2007年1月1日以來生效的準則及修訂內(nèi)容。

　�。�1）國際財務報告準則第7號（2007年1月1日生效）－金融工具：披露；

　�。�2）國際會計準則第1號修訂內(nèi)容（2007年1月1日生效）－資本披露；

　　執(zhí)行以上新的準則及修訂內(nèi)容對本集團的會計政策并無重大影響，同時對2006年3月31日和2007年3月31日的合并財務報表也無重大影響。

　　除上述準則及修訂內(nèi)容，在準備本未經(jīng)審計的簡要合并財務信息時所采用的會計政策和計算方法與截至2006年12月31日止的年度財務報告中采用的相一致。

　　2、凈利息收入

　　（除另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　3、貸款和墊款的減值撥備

　　（除另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　4、所得稅

　�。ǔ�另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　中國大陸所得稅是根據(jù)本銀行及中國大陸境內(nèi)的各子公司于截至2007年3月31日止3個月期間內(nèi)按有關中國所得稅法規(guī)確定的應納稅所得額以33％的法定稅率計算得到。

　　香港分行或香港子公司所賺取利潤須按估計應課稅利潤繳納香港利得稅，截至2007年3月31日止3個月期間內(nèi)的稅率為17．5％。海外利潤稅項是根據(jù)估計應課稅利潤按截至2007年3月31日止3個月期間內(nèi)本集團經(jīng)營所在國家適用稅率計算。

　　本集團的實際稅額有別于按本集團的稅前利潤與33％稅率計算所得的理論金額。主要調節(jié)事項列示如下：

　�。ǔ�另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　附注1：本集團的免稅收入主要指國債的利息收入，根據(jù)中國的稅法規(guī)定，該利息收入是免稅的。

　　附注2：本集團的不可抵稅支出主要指業(yè)務宣傳費、招待費等超過中國稅法規(guī)定可抵稅限額的那部分費用。

　　2007年3月16日，全國人民代表大會通過了《中華人民共和國企業(yè)所得稅法》。該項法律將于2008年1月1日生效，國內(nèi)企業(yè)所得稅率將從33％降到25％。預計自2008年起，稅率降低將直接減少本集團的實際稅率。按照國際會計準則第12號的規(guī)定，計算遞延所得稅資產(chǎn)和遞延所得稅負債所采用的稅率應為預期收回該資產(chǎn)或清償該負債期間適用的稅率，因此，上述企業(yè)所得稅率的變化對本集團截至2007年3月31日止期間財務狀況影響如下：

　　同時由于截至本會計報表批準報出日，實施新所得稅法的具體辦法尚未頒布，上述估計數(shù)尚未考慮新企業(yè)所得稅法的具體辦法或其他相關法規(guī)中關于應納稅所得額的計算、具體的稅收優(yōu)惠政策、稅收優(yōu)惠政策的過渡辦法等對本集團可能產(chǎn)生的影響。本集團將在上述具體辦法及其他相關規(guī)定頒布后，進一步評價新所得稅法對本集團未來期間的經(jīng)營結果和財務狀況的影響。

　　5、每股基本和稀釋盈利

　　每股基本和稀釋盈利是以銀行股東享有凈利潤除以相關期間內(nèi)已發(fā)行普通股的加權平均數(shù)計算。（除另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　6、分部報告

　　下表呈列本集團經(jīng)營業(yè)績、資產(chǎn)及負債的分部報告。地區(qū)分類如下：

　　（1）華北–包括以下城市及省份：北京、天津、河北、山西、內(nèi)蒙古；

　�。�2）東北區(qū)–包括以下省份：遼寧、吉林、黑龍江；

　�。�3）華東–包括總行、以下城市及省份：上海、江蘇、浙江、安徽、福建、江西及山東；

　�。�4）華中及華南–包括以下省份：河南、湖南、湖北、廣東、廣西、海南；

　�。�5）中國西部–包括以下城市及省份：重慶、四川、貴州、云南、西藏、陜西、甘肅、青海、寧夏及新疆；

　　（6）海外–包括海外附屬公司和以下分行：香港、紐約、新加坡、東京及首爾。

　　地區(qū)分部報告

　�。ǔ�另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　7、財務擔保及信貸承諾、其他承諾和或有負債

　�。�1）財務擔保及信貸承諾

　　下表列示本集團承諾給予客戶展期的財務擔保及信貸承諾合約數(shù)額：

　�。ǔ�另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　（2）資本開支承擔

　�。ǔ�另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　（3）經(jīng)營租賃承擔

　　以本集團為承租人，不可撤銷經(jīng)營租約下有關建筑物的未來最低租金付款如下：

　�。ǔ�另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　�。�4）證券承銷及債券承兌承諾

　�。ǔ�另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　附注1：本銀行受中華人民共和國財政部（「財政部」）委托作為其代理人承銷部分憑證式國債。憑證式國債投資者可以隨時要求提前兌付持有的憑證式國債，而本銀行亦有義務履行兌付責任，兌付金額為憑證式國債本金及至兌付日的應付利息。

　　上述憑證式國債的原始期限為一至五年不等。

　　財政部對提前兌付的憑證式國債不會即時兌付，但會在該等憑證式國債到期時兌付本金和利息。

　�。�5）法律訴訟

　　多為第三方對本集團（作為辯方）提起多項法律訴訟。各期末／年末的尚未了結索償如下：

　�。ǔ�另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　8、衍生金融工具

　　以下衍生工具被本集團用于交易用途：

　　貨幣遠期買賣是指未來購買／出售外匯（包括未交付即期交易）的承諾。外幣和利率期貨是指根據(jù)合同按照匯率或利率的變化以凈額收取或支付的合同，或者在交易所管理的金融市場上按約定價格在將來某日期買進或賣出外幣和利率金融工具的合同。由于期貨合約以現(xiàn)金或適銷證券為抵押，且期貨合約價值變化在交易所內(nèi)每日結算；因此該類合約的信用風險幾乎可以忽略不計。遠期利率合同是經(jīng)單獨協(xié)商而達成的利率期貨合約，要求在未來某一日基于名義本金，根據(jù)合同利率與市場利率的差異與對手計算及現(xiàn)金交割。

　　貨幣及利率掉期是以一組現(xiàn)金流交換另一組現(xiàn)金流的承付。掉期的結果是貨幣或利率的經(jīng)濟交換（例如固定利率交換浮動利率）或所有上述各項的結合（即交叉貨幣利率掉期）。本集團的信貸風險為假使合約對方未履行責任時，掉期合約的可能重置成本。此種風險根據(jù)合約的現(xiàn)有公允價值、名義價值及市場流動性來持續(xù)監(jiān)控。為控制信貸風險水平，本集團以放貸業(yè)務的同一標準來評估合約對方。

　　外幣及利率期權指一種合約協(xié)議，訂明賣方（期權賣方）授予買方（持有人）權利（而非責任），在指定日期或之前或在指定期限內(nèi)，按預定價格買入（如屬認購期權）或賣出（如屬認沽期權）指定數(shù)額的外幣或金融工具。賣方會向買方收取期權金作為承擔外匯或利率風險的代價。期權可在交易所買賣，亦可由本集團及客戶以場外交易方式磋商買賣。

　　某些金融工具的名義金額可以作為資產(chǎn)負債表內(nèi)確認的金融工具的比較基準，但并不一定能表示涉及的未來現(xiàn)金流量或工具的現(xiàn)有公允價值，因此不能表示本集團的信貸風險或價格風險。由于市場利率或匯率波動，衍生工具可能形成有利（資產(chǎn)）或不利（負債）。衍生金融資產(chǎn)和負債的公允價值總和可能不時有重大波動。所持有的衍生工具的公允價值如下表所列。

　�。ǔ�另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　上表列示了本集團于相關期間期末時的未平倉衍生金融工具的公允價值。這些工具（包括外匯及利率衍生工具）可讓本集團及客戶用于轉移、規(guī)避和降低其匯兌及利率風險。

　　本集團與其他金融機構及客戶進行外匯及利率合約交易。管理層已按交易對手、行業(yè)及國家設定該等合約的限額，并定期監(jiān)察及控制實際信貸風險。

　　9、股息

　　（除另有標明外，所有金額均以人民幣百萬元列示）

　　根據(jù)中國公司法和本銀行的公司章程，中國法定財務報表內(nèi)呈報的凈利潤經(jīng)撥作下列各項的準備金后，方可分配作股息：

　　（1）彌補上個年度的累積虧損（如有）；

　�。�2）按中國公認會計準則厘定的銀行10％凈利潤撥入不可分配的法定盈余公積金；

　�。�3）提取法定一般準備金；

　�。�4）經(jīng)銀行股東周年大會批準后，撥入任意盈余公積金。該等公積金構成股東權益的一部分。

　　按照有關法規(guī)，可分配利潤應為（ｉ）根據(jù)中國公認會計準則計算得出的可分配利潤和（ｉｉ）根據(jù)國際財務報告準則計算得出的可分配利潤中的較低者。派發(fā)的現(xiàn)金股利于股東大會批準時確認于資產(chǎn)負債表。于2006年12月31日，根據(jù)上述原則得出的可分配利潤為人民幣126．35億元，即根據(jù)國際財務報告準則（2005年：中國公認會計準則）計算得出的可分配利潤。本銀行董事會于2007年3月8日建議派發(fā)現(xiàn)金股利每股人民幣0．10元，共計人民幣45．80億元。上述利潤分配方案尚需經(jīng)過本銀行股東大會批準。

　　四、國際財務報告準則報表與中國會計準則報表差異調節(jié)表

　　自2007年1月1日起，本銀行在中國會計準則報表下開始執(zhí)行財政部于2006年2月15日頒布的企業(yè)會計準則（「新企業(yè)會計準則」）。根據(jù)《企業(yè)會計準則第38號－首次執(zhí)行企業(yè)會計準則》的規(guī)定，本銀行對2006年度中國會計準則報表進行了追溯調整。此次追溯調整后，本銀行凈資產(chǎn)及凈利潤在國際財務報告準則報表與中國會計準則報表下的差異調節(jié)列示如下：

　�。▎挝唬喝嗣駧虐偃f元）

　　調節(jié)項目說明：

　　1、固定資產(chǎn)重估增值差異

　　在2006年，本銀行按國際財務報告準則，對土地和建筑物再次進行了評估。由于該次評估不屬法定評估，因此該次評估所產(chǎn)生的重估增值只反映在按國際財務報告準則編制的報表中，而未反映在按中國會計準則編制的報表中，故形成一項準則差異，并在以后年度逐步折舊。

　　2、轉讓給信達資產(chǎn)管理公司的不良貸款交易產(chǎn)生的差異

　　2004年6月27日，本銀行向信達資產(chǎn)管理公司轉讓不良貸款（「不良貸款」），并取得了相應的央行票據(jù)（「央行票據(jù)」）。該次轉讓貸款金額超過央行票據(jù)公允價值部分，在扣除遞延稅項的影響后，計入資本公積，而在中國會計準則下轉讓所得的央行票據(jù)按面值計價。該等確認的公允價值折價在本銀行持有票據(jù)的期間內(nèi)逐步攤銷轉入利潤表———證券利息收入。

　　3、遞延稅項確認差異

　　在中國會計準則和國際財務報告準則下，本銀行均以會計報表上所列示資產(chǎn)和負債數(shù)與稅基間的暫時性差異按負債法計提遞延稅款，因此所有的準則差異都會導致遞延稅項的不同。

　　4、其他

　　所有其他差異都屬于金額較小的準則差異。

　　五、管理層討論與分析

　　2007年一季度，中國宏觀經(jīng)濟繼續(xù)保持較高的增長速度，國內(nèi)生產(chǎn)總值增速為11．10％。2006年中國人民銀行（「人行」）出臺了上調存貸款基準利率和法定存款準備金率等一系列宏觀調控措施，今年一季度人行再次上調存貸款基準利率，并兩次上調存款準備金率。在變化的經(jīng)濟環(huán)境中，本集團積極把握新的機遇，深入實施戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃，大力拓展各項業(yè)務并努力優(yōu)化業(yè)務結構，加大產(chǎn)品創(chuàng)新力度，繼續(xù)加強風險管理，實現(xiàn)盈利能力的穩(wěn)步提高和盈利結構的進一步改善。

　�。ㄒ唬┛傮w經(jīng)營情況

　　資產(chǎn)規(guī)模穩(wěn)步增長，盈利能力持續(xù)增強。截至相關期間期末，本集團資產(chǎn)總額達到人民幣18，179．44億元，比年初增長5．73％；實現(xiàn)凈利潤人民幣38億元，同比增長30．99％，如剔除所得稅一次性因素，同比增長72．04％；按季的資產(chǎn)回報率為0．21％，按季的股東權益報酬率為4．02％，分別比上年同期上升0．02個百分點和0．65個百分點。

　　資產(chǎn)質量繼續(xù)改善，撥備覆蓋率進一步提高。減值貸款比率為2．36％，比年初下降0．17個百分點；撥備覆蓋率為75．35％，比年初提高2．52個百分點。

　　運營效率繼續(xù)提高，成本收入比進一步下降。

　　本集團繼續(xù)致力于加強成本管理和控制，提高運營效率，使成本收入比達到良好水平。相關期間，運營成本為人民幣43．45億元，比上年同期減少1．45％，凈營業(yè)收入為人民幣127．96億元，比上年同期增長32．64％，由于運營成本同比有所下降，凈運營收入有較高增長，因此成本收入比為33．96％，比上年同期下降11．75個百分點，比上年全年下降13．7個百分點。

　　資本規(guī)模擴大，資本充足率上升。3月份成功發(fā)行人民幣250億元次級債，資本充足率達到12．57％，比年初提高1．74個百分點；核心資本充足率為8．07％，比年初下降0．45個百分點。

　�。ǘ�）業(yè)務回顧

　　存貸款業(yè)務保持良好增長態(tài)勢。截至相關期間期末，本集團各項存款余額（含息，如無特別說明，下同）達到人民幣15，148．35億元，比年初增加人民幣945．04億元，增幅6．65％，增幅在同業(yè)中處于前列；各項貸款余額（撥備前，含息，如無特別說明，下同）達到人民幣10，226．68億元，比年初增加人民幣952．63億元，增幅10．27％；本集團境內(nèi)分行公司客戶結構繼續(xù)向好，1－5級優(yōu)質客戶占比達到72．30％，比年初提高0．40個百分點；小企業(yè)信貸業(yè)務穩(wěn)步發(fā)展，相關期間期末余額達到人民幣1，077億元，比年初增長5．48％。

　　中間業(yè)務實現(xiàn)較快增長

　　本集團積極發(fā)展中間業(yè)務，進一步加大考核激勵力度，提高相應財務資源的配置水平，適時適度的調整定價策略，資產(chǎn)托管和基金代理業(yè)務，企業(yè)改制、兼并重組、上市等財務顧問咨詢業(yè)務，以及銀行卡業(yè)務在相關期間均有較大發(fā)展，推動收費業(yè)務實現(xiàn)較快增長。相關期間內(nèi)實現(xiàn)手續(xù)費及傭金收入人民幣14．51億元，比上年同期增長90．17％；凈手續(xù)費及傭金收入人民幣12．08億元，比上年同期增長94．52％，在凈營業(yè)收入中的占比達到9．44％，比上年同期提高3個百分點。

　　產(chǎn)品創(chuàng)新、新興業(yè)務拓展步伐加快

　　本集團以更好的滿足客戶需求為己任，加快產(chǎn)品創(chuàng)新，豐富產(chǎn)品種類，積極開拓各類新興業(yè)務。個人理財產(chǎn)品方面，首次推出了連接標的為＂2008北京奧運會贊助商＂一籃子股票的＂得利寶·歡橙＂系列本、外幣理財產(chǎn)品，首家推出兩期連接海外基金投資產(chǎn)品＂得利寶·輝黃＂系列本、外幣理財產(chǎn)品，首家推出＂得利寶·寶藍＂信托理財計劃，三款產(chǎn)品在短時間內(nèi)銷售一空，市場反響熱烈。＂得利寶·寶藍＂開創(chuàng)了國內(nèi)銀行業(yè)與信托業(yè)合作的新模式。2006年8月份率先推出的外匯保證金交易產(chǎn)品＂滿金寶＂目前推廣情況良好，一季度累計交易量達到45．67億美元。

　　對公業(yè)務方面，第三方存管業(yè)務取得實質性進展，已簽訂意向協(xié)議的證券公司達20家；銀期合作業(yè)務逐步深入推進，集中式銀期轉賬的產(chǎn)品優(yōu)勢初顯，成為首批金融期貨特別結算會員單位的籌備工作在同業(yè)中處于領先地位；高端服務品牌＂盈通財富＂的核心產(chǎn)品＂盈通賬戶＂已與多家集團客戶簽訂服務協(xié)議，部分已上線運行；短期融資債券主承銷業(yè)務平穩(wěn)發(fā)展，于相關期間主承銷5只，主承銷金額人民幣77億元，市場占有率居第三。

　　零售銀行轉型戰(zhàn)略向縱深推進

　　今年是本集團實施零售銀行戰(zhàn)略轉型的第二年，各項零售業(yè)務發(fā)展良好，轉型工作有序推進。

　　相關期間太平洋本外幣借記卡和準貸記卡累計發(fā)卡量4，314萬張，比年初新增180萬張；太平洋貸記卡累計在冊卡量219萬張，比年初增加25．4萬張。

　　組織架構的調整進一步突顯專業(yè)化經(jīng)營方向，在零售信貸管理部下增設小企業(yè)信貸管理二級部。個人客戶品牌建設工作取得突破，對個人客戶差異化、個性化的服務體系與手段得到了進一步提升，面向中端優(yōu)質客戶的服務品牌＂交銀理財＂在上海、深圳率先試點，市場反響良好。全面提升服務質量的工作進一步落實，持續(xù)開展＂神秘人＂計劃，努力建立有效的客戶服務質量監(jiān)督評價機制。

　　風險管理日益精細化

　　本集團通過機構調整，進一步理順風險管理職責，強化風險評估和管理功能：一是授信管理部增設信貸風險計量部；二是成立資產(chǎn)負債管理部，下設市場風險管理二級部，集中管理市場風險；三是在資產(chǎn)保全部內(nèi)部成立個貸保全二級部，專業(yè)處理個人貸款的保全工作。

　　本集團努力提高風險管理技術手段，風險計量技術開發(fā)項目穩(wěn)步推進。公司業(yè)務板塊內(nèi)部評級體系試運行情況符合預期，即將進入項目推廣階段；零售業(yè)務的內(nèi)部評級體系項目正式啟動。

　　本集團進一步強化日常風險監(jiān)控工作，不斷提高集團客戶和關聯(lián)企業(yè)風險的精細化監(jiān)控水平，持續(xù)加強總行對重點風險項目的直接介入和督辦力度；進一步加強個人信貸業(yè)務風險防范，特別加強了嚴禁個貸資金流入股市、高度警惕假按揭操作風險、防范個貸客戶信用風險等方面的管理力度。

　�。ㄈ�）財務業(yè)績

　　1、稅前營業(yè)利潤

　　截至2007年3月31日止，稅前營業(yè)利潤人民幣72億元，比上年同期增加人民幣30．14億元，增幅72％。稅前營業(yè)利潤主要來源于凈利息收入和凈手續(xù)費及傭金收入。

　　下表列示了本集團在所示期間的稅前營業(yè)利潤的部分資料：

　�。ㄈ嗣駧虐偃f元）

　　截至3月31日止3個月期間

　　2007年2006年

　　凈利息收入10，9988，787

　　凈手續(xù)費及傭金收入1，208621

　　貸款和墊款的減值撥備（1，251）（1，052）

　　稅前營業(yè)利潤7，2004，186

　　2． 凈利息收入

　　截至2007年3月31日止，本集團實現(xiàn)凈利息收入為人民幣109．98億元，比上年同期增加人民幣22．11億元，增長25．16％。

　　下表列示了本集團在所示期間的利息收入、利息支出及相關的凈邊際利率和凈利差的主要組成部分：

　�。ㄈ嗣駧虐偃f元，以百分比列示者除外）

　　2007年1至3月2006年1至12月

　　利息收入

　　存放于中央銀行款項7012，096

　　存放于同業(yè)和其他金融機構款項1，6406，141

　　交易性證券＿＿

　　客戶貸款13，34845，321

　　證券投資3，10010，855

　　其他52130

　　利息收入合計18，84164，543

　　利息支出

　　同業(yè)及其他金融機構存放和拆入（1，355）（3，548）

　　客戶存款（6，488）（21，192）

　　利息支出合計（7，843）（24，740）

　　凈利息收入10，99839，803

　　凈利差（1）2．60％（3）2．70％（3）

　　凈邊際利率（2）2．66％（3）2．75％（3）

　�。�1）指本集團平均生息資產(chǎn)總額的平均收益率與平均計息總負債的平均成本率間的差額。

　�。�2）指凈利息收入與平均生息資產(chǎn)的比率。

　�。�3）年度化指標，即根據(jù)截至當年3月31日收支計算的利率乘以4，剔除代理客戶理財產(chǎn)品的影響。

　　本集團的生息資產(chǎn)收益率和計息負債成本率均比上年有所提高，分別提高了0．09和0．19個百分點，凈利差和凈邊際利率均有所下降。

　　客戶貸款和存放同業(yè)及其他金融機構款項平均收益率的提高有利于生息資產(chǎn)整體收益率的提高�？蛻糍J款的平均收益率為5．71％，比上年提高了0．17個百分點；存放同業(yè)及其他金融機構款項的平均收益率為4．65％，比上年提高了0．33個百分點。主要原因：一是人行2006年連續(xù)兩次上調人民幣貸款基準利率；二是客戶貸款中，票據(jù)占比有所下降；三是國際市場美元利率高位運行，歐元不斷小幅加息。

　　客戶存款和同業(yè)及其他金融機構存放和拆入的平均成本率有所上升，帶動了計息負債整體成本率的上升。由于2006年人行上調存款基準利率的滯后影響，相關期間客戶存款的平均利率比上年提高了0．17個百分點。3月份，本集團以較低利率發(fā)行了人民幣250億次級債，降低了整體次級債的平均成本率，較上年降低了0．35個百分點。

　　下表列示了本集團在所示期間的生息資產(chǎn)和計息負債的平均每日結余和利率：

　�。ㄈ嗣駧虐偃f元，以百分比列示者除外）

　　截至2007年3月31日止3個月期間截至 2006年12月31日止12個月期

　　利息收入平均收益利息收入平均收益

　　平均結余（1） （支出） （成本）率（3）平均結余（1） （支出）（成本）率（3）

　　資產(chǎn)

　　現(xiàn)金及存放中央

　　銀行款項194，1897011．44％146，1902，0961．43％

　　存放同業(yè)及

　　其他金融機構款項141，1941，6404．65％142，1586，1414．32％

　　客戶貸款934，40413，3485．71％818，16645，3215．54％

　　投資證券及其它396，4563，1523．18％351，99310，9853．12％

　　生息資產(chǎn)1，652，994（2） 18，664（2） 4．51％1，446，109（2）64，005（2）4．42％

　　非生息資產(chǎn)69，56571，814

　　資產(chǎn)總額1，722，559（2）1，517，923（2）

　　負債及股東權益

　　客戶存款1，443，6806，4881．80％1，303，52421，1921．63％

　　同業(yè)及其他

　　金融機構存放和拆入152，3751，1483．01％100，2152，9742．97％

　　次級債18，6852074．43％12，0005744．78％

　　計息負債1，601，491（2）7，666（2） 1．91％1，403，341（2） 24，202（2）1．72％

　　股東權益及非計息負債 121，068114，582

　　負債及股東權益1，722，559（2）1，517，923（2）

　�。�1） 指根據(jù)中國公認會計準則計算，并按國際財務報告準則作相應調整的每日平均結余。

　　（2） 剔除代理客戶理財產(chǎn)品的影響。

　�。�3）年度化指標，即根據(jù)一季度收支計算的利率乘以4。

　　下表列示了本集團利息收入和利息支出因金額和利率變動而引起的變化。金額和利率變動的計算基準是這些期間內(nèi)平均結余的變化以及有關生息資產(chǎn)和計息負債的利率變化。

　�。ㄈ嗣駧虐偃f元）

　　2007年1至3月

　　與2006年1月至12月的比較2006年與2005年的比較

　　增加／（減少）增加／（減少）

　　由于：由于：

　　凈增加／凈增加／

　　金額利率 （減少）金額利率 （減少）