企業內外一體加強內控制度

　　黃格斯

　　眾所周知，我國的資本市場具有“新興加轉軌”的特征，其突出特征就是作為資本市場基石的上市公司在公司治理方面落后于發達資本市場。近幾年來，國內上市公司重大違法、違規事件屢屢曝光，嚴重沖擊了市場，損害了投資者利益。造成這種局面的原因是多方面的，既與違規成本低廉、社會誠信缺失有關，也與公司內部控制不健全或內部控制低效有關。

　　從一些重大違法違規的案例看，這些公司要么治理低效，內部人控制現象嚴重；要么是管理水平偏低、控制意識弱，控制程序和控制措施流于形式。而國際上近年來加強上市公司內部控制，提高公司治理水平也成為了一種大趨勢。美國上世紀90年代發生的安然、世通等股市丑聞，很大程度上也與內控失靈有關，美國國會隨后制定的薩班斯法案從法律上大大強化了上市公司內控制度建設。之后，日本等其他國家和地區的證券市場也紛紛建立了與內控制度有關的披露制度。因此，在這樣的國內國際背景下，制定相關指引，規范我國上市公司的內部控制已十分必要。

　　值得注意的是，建立和完善內部控制制度不僅是監管部門提出的外在要求，同時也是上市公司建立規范、高效的現代企業制度的內在要求。內部控制制度的建立有利于強化內部管理、提高工作效率、增加經營效益。同時，內控制度的建設不是一勞永逸，而是一個發現問題、解決問題、再發現新問題、解決新問題的重復循環的過程，這樣一個過程也有助于提高上市公司的管理水平。從風險管理的角度看，內部控制還是企業風險管理的組成部分。企業風險管理是一個更為健全的管理概念。深交所《內控指引》確定了企業內部控制的8個組成要素。企業參考這一框架，有助于改進現有風險管理水平不足的問題。由此觀之，企業內控制度并非僅僅指向財務報表和信息披露，而是一個涉及到企業內外的系統工程。

　　總而言之，上市公司投入少量的資金建立或完善內控制度并對外披露，不僅是對投資者負責，而且有助于改善管理，提高績效，從根本上提升企業的