金盛證券投資基金2006年半年度報告摘要

　　金盛證券投資基金

　　2006年半年度報告摘要

　　一、重要提示

　　基金管理人的董事會及董事保證本報告所載資料不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。本半年度報告已經三分之二以上獨立董事簽字同意，并由董事長簽發。

　　基金托管人中國建設銀行股份有限公司（以下簡稱：中國建設銀行）根據本基金合同規定，于2006年8月25日復核了本報告中的財務指標、凈值表現、收益分 配情況、財務會計報告、投資組合報告等內容，保證復核內容不存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。

　　基金管理人承諾以誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資產，但不保證基金一定盈利。

　　基金的過往業績并不代表其未來表現。投資有風險，投資者在作出投資決策前應仔細閱讀本基金的招募說明書。

　　本半年度報告摘要摘自半年度報告正文，投資者欲了解詳細內容，應閱讀半年度報告正文。

　　二、 基金簡介

　　（一） 基金簡稱：基金金盛

　　交易代碼：184703

　　基金運作方式：契約型封閉式

　　基金合同生效日：2000年4月26日

　　報告期末基金份額總額：500，000，000份

　　基金合同存續期：至2009年11月30日止

　　基金份額上市交易的證券交易所：深圳證券交易所

　　上市日期：2000年6月30日

　　（二）基金產品說明

　　（1）投資目標：本基金是以涉及新興產業的上市公司為投資重點的成長型基金；所追求的投資目標是在盡可能分散和規避投資風險的前提下，謀求基金資產增值和收益的最大化。

　　（2）投資策略：根據國家宏觀經濟環境決定投資的總體策略；根據利率的走勢和通貨膨脹預期決定本基金的債券投資比例；根據國家的產業政策以及行業發展的狀況決定行業投資戰略；根據對上市公司的價值分析和其在行業中的競爭優勢分析選擇所要投資的股票。

　　本基金在行業資產配置中堅持相對集中的投資策略，挖掘具有良好發展態勢的行業，將資產權重的較大部分配置到處于起步或成長階段的行業。

　　（3）業績比較基準：無。

　　（4）風險收益特征：承擔較高風險，獲取較高的超額收益。

　　（三）基金管理人

　　名稱：國泰基金管理有限公司

　　信息披露負責人：丁昌海

　　聯系電話：021-23060282

　　傳真：021-23060283

　　電子郵箱：xinxipilu@gtfund.com

　　（四）基金托管人

　　名稱：中國建設銀行股份有限公司

　　信息披露負責人：尹東

　　聯系電話：010-67595104

　　傳真：010-66275830

　　電子郵箱：yindong@ccb.cn

　　（五）信息披露情況

　　登載半年度報告正文的管理人網址：http://www.gtfund.com

　　半年度報告置備地點：上海市延安東路700號港泰廣場22-23樓

　　北京市西城區鬧市口大街1號院1號樓

　　（100032-33）

　　三、主要財務指標和基金凈值表現

　　（一）各主要財務指標

　　注：所述基金業績指標不包括持有人交易基金的各項費用，計入費用后實際收益水平要低于所列數字。

　　（二）基金金盛凈值增長率與同期業績比較基準收益率比較表

　　注：本基金根據基金合同無業績比較基準。

　　（三）基金金盛累計凈值增長率歷史走勢圖

　　四、基金管理人報告

　　（一）基金管理人及基金經理介紹

　　1、基金管理人介紹

　　國泰基金管理有限公司成立于1998年3月5日，是經中國證監會證監基字[1998]5號文批準的首批規范的全國性基金管理公司之一。公司注冊資本為1.1億元人民幣，公司注冊地為上海，并在北京設有分公司。

　　截至2006年6月30日，本基金管理人共管理4只封閉式證券投資基金：基金金泰、基金金鑫、基金金盛、基金金鼎，以及6只開放式證券投資基金：國泰金鷹增長證券投資基金、國泰金龍系列證券投資基金（包括2只子基金，分別為國泰金龍行業精選證券投資基金、國泰金龍債券證券投資基金）、國泰金馬穩健回報證券投資基金、國泰金象保本增值混合證券投資基金、國泰貨幣市場證券投資基金、國泰金鹿保本增值混合證券投資基金。另外，本基金管理人于2004年獲得社保基金委托資產管理人資格，目前受托管理社保基金投資組合。

　　2、基金經理介紹

　　王雄輝，男，經濟學碩士，9年證券從業經歷。曾任南開大學教師，國泰基金管理有限公司研究開發部行業研究員，金泰基金基金經理助理，金泰基金基金經理，投資決策委員會秘書，理財部投資經理，現任金盛基金的基金經理。

　　（二）基金管理合規性聲明

　　本報告期內，本基金管理人嚴格遵守《證券法》、《證券投資基金法》及其他相關法律法規的規定，以及基金合同和招募說明書的約定，本著誠實信用、勤勉盡責、最大限度謀求基金份額持有人合法權益的原則管理和運用基金資產，在嚴格控制風險的基礎上為基金份額持有人謀求最大利益。

　　報告期內本基金整體運作合法、合規，未發生任何損害基金份額持有人利益的行為。基金投資運作符合法律法規和基金合同的規定，沒有發生違法違規行為，沒有運用基金財產進行內幕交易、操縱市場、不當關聯交易、以及其他任何有損于基金投資人利益的行為。信息披露及時、準確、完整，本基金與本基金管理人所管理的其他基金資產、與公司資產之間嚴格分開、公平對待，基金管理小組保持獨立運作，并通過科學決策、規范運作、精心管理和健全內控體系，有效保障了基金份額持有人的合法權益。

　　（三）2006上半年證券市場與投資管理回顧

　　2006年上半年A股市場的運行讓我們似乎聽到了牛市的腳步。在經歷了兩年的曲折后，上證指數重又回到2004年上半年1700點附近的水平，2004年和2006年的兩波上漲顯示了市場與2001年以來的熊市做抗爭的力量，即：2004年上半年的行情是中國新一輪經濟周期的啟動，2006年上半年的行情在延續經過調整的經濟周期之外，又多了股權分置改革這一制度變革的基礎。

　　具體來說，一季度A股市場延續去年底的漲勢一舉升至1300點附近并蓄勢盤整，股改持續推進帶來的賺錢效應、人民幣持續升值帶來的地產等行業的資產升值、國際經濟和寬松貨幣環境下的商品價格上漲是支撐市場強勢的三個最主要因素；二季度市場普漲特征明顯，市場熱點層出不窮，融資功能恢復和股改后首批解禁股份上市不僅沒有拖累市場，反而成為新的投資機會，投資者信心恢復后的牛市思維引領指數直沖1700點，即便受海外市場大幅調整的沖擊仍強勢不改。

　　在具體投資運作上，本基金基本上堅持了2004年以來的投資理念和操作原則，堅持價值投資，在價值判斷原則基礎上注重企業的持續盈利能力，以及保證這種能力的發展戰略、治理結構、管理水平、行業特性、政策環境等因素。就一季度來說，本基金股票組合主體基本契合了市場方向，在一些長期持有的優勢企業之外，比較突出的是對于有色金屬股的把握；二季度，因為考慮到國際商品價格的高波動性，對有色金屬股做了減持，并大幅增持了行業前景明朗、業績增長強勁的機械裝備行業，同時保持了估值雖高但增長潛力仍在的食品零售行業的龍頭企業。

　　在牛市行情里，要想保持基金業績的持續增長并戰勝大盤，對于個股的把握和集中度是一個重要的因素。另外，一些綜合競爭力平平但發展前景大大改善、價值處于低估狀態的企業也往往會有出眾的市場表現。本基金上半年在這些原則的把握方面有所改善，但需要繼續加強。

　　（四）2006年下半年證券市場及投資管理展望

　　因為制度的變化和對于中國經濟發展前景的樂觀看法，我們對下半年及以后的行情持相對樂觀的態度。盡管三季度在創下年內新高后有調整壓力，但是任何的等待都會有回報。在組合構建上，本基金的總體理念和原則不會有什么變化。與以前不同的一個思路是，在全流通環境下選擇個股時，我們會更加注重公司重構帶來的價值提升機會，這將會大大開拓我們的選股視野和投資機會，同時也讓我們面臨一個更大的挑戰。我們要做的，就是更加努力，為基金持有人帶來長期穩定的回報。

　　五、基金托管人報告

　　中國建設銀行股份有限公司根據《金盛證券投資基金基金合同》和《金盛證券投資基金托管協議》，托管金盛證券投資基金（以下簡稱金盛基金）。

　　本報告期，中國建設銀行股份有限公司在金盛基金的托管過程中，嚴格遵守了《證券投資基金法》、基金合同、托管協議和其他有關規定，依法安全保管了基金財產，按規定如實、獨立地向中國證監會提交了本基金運作情況報告，不存在損害基金份額持有人利益的行為，完全盡職盡責地履行了基金托管人應盡的義務。

　　本報告期，按照國家有關規定、基金合同、托管協議和其他有關規定，本托管人對基金管理人－國泰基金管理有限公司在金盛基金投資運作方面進行了監督，對基金資產凈值計算、基金費用開支等方面進行了認真的復核，未發現基金管理人有損害基金份額持有人利益的行為。

　　由金盛基金管理人－國泰基金管理有限公司編制，并經本托管人復核審查的本報告中的財務指標、凈值表現、收益分配、財務會計報告、投資組合報告等內容真實、準確和完整。

　　六、財務會計報告（未經審計）

　　（一）基金會計報表

　　1、資產負債表

　　資產負債表

　　2006年6月30日

　　單位：元

　　2、經營業績表

　　經營業績表

　　2006年1-6月

　　單位：元

　　3、基金收益分配表

　　基金收益分配表

　　2006年1-6月

　　單位：元

　　4、基金凈值變動表

　　基金凈值變動表

　　2006年1-6月

　　單位：元

　　（二）基金會計報表附注

　　1、主要會計政策、會計估計及其變更

　　本基金半年度會計報表所采用的會計政策、會計估計與上年度會計報表相一致。

　　2、關聯方關系及關聯方交易

　　(1)關聯方關系

　　注：經中國證監會證監基金字[2006]4號文批準，本基金管理人股東浙江省國際信托投資有限責任公司將其所持有的本公司20%股權全部轉讓給萬聯證券有限責任公司，2006年1月13日本基金管理人及時進行了公告，相關工商變更手續尚在辦理之中。

　　下述關聯交易均在正常業務范圍內按一般商業條款訂立。

　　(2)通過關聯方席位進行的交易（單位：元）

　　注：根據本基金管理人與關聯方簽訂的席位租賃協議，對關聯方席位發生的交易傭金計算方式等同于其他證券公司，該傭金比例達到了關聯方在席位租賃期內為本基金提供證券綜合研究和信息服務相對應的水平。

　　(3)與關聯方進行銀行間同業市場的債券及回購交易（單位：元）

　　(4)基金管理人報酬

　　①基金管理費按前一日的基金資產凈值的1.5%的年費率計提。計算方法如下：

　　H=E×1.5%/當年天數

　　H為每日應支付的管理人報酬

　　E為前一日的基金資產凈值

　　②基金管理人的管理費每日計算，逐日累計至每月月底，按月支付；并于次月前兩個工作日內從基金資產中一次性支付給基金管理人。

　　③在本報告期內，基金應支付基金管理人管理費共4，832，450.40元，其中已支付基金管理人3，843，154.89元，尚余989，295.51元未支付。2005年1-6月共計提管理費3，738，763.39元，已全部支付。

　　(5)基金托管人報酬

　　①基金托管費按前一日的基金資產凈值的0.25%的年費率計提。計算方法如下：

　　H=E×0.25%/當年天數

　　H為每日應支付的托管人報酬

　　E為前一日的基金資產凈值

　　②基金托管人的托管費每日計算，逐日累計至每月月底，按月支付；并于次月前兩個工作日內從基金資產中一次性支付給基金托管人。

　　③本報告期內，基金應支付基金托管人托管費共805，408.40元，其中已支付基金托管人640，525.82元，尚余164，882.58元未支付。2005年1-6月共計提托管費623，127.18元，已全部支付。

　　(6)由關聯方保管的銀行存款余額及由此產生的利息收入

　　本基金的銀行存款由基金托管人中國建設銀行保管，按銀行同業利率計息。基金托管人于2006年6月30日保管的銀行存款余額為21，519，741.12元(2005年6月30日：25，971，635.16元)。2006年1-6月由基金托管人保管的銀行存款產生的利息收入為98，643.98元(2005年1-6月：102，905.13元)。

　　(7)各關聯方投資本基金情況

　　①本基金管理人本報告期末及2006年6月30日持有本基金的情況：

　　注：截止本報告期末，本基金管理人持有的基金份額系本基金擴募時本基金管理人作為基金發起人認購的份額。報告期內所持有的基金份額無變動。

　　②本基金管理人主要股東及其控制的機構在本報告期末及2005年6月30日持有本基金情況：

　　3、流通轉讓受限制的基金資產

　　(1)流通轉讓受限制的股票

　　①截至2006年6月30日止基金持有的流通轉讓受限制的股票資產明細如下：

　　A、因股權分置改革協商階段或實施階段而停牌：

　　B、因新股配售或增發流通受限：

　　②估值方法

　　上述A類股票已上市，但本基金持有的部分因股權分置改革協商階段或實施階段而停牌。在編制本報表時，根據有關規定，在2006年6月30日按“停牌前估價”進行估值。

　　上述B類股票中，“中國銀行”為網上、網下中簽未上市新股，在編制本報表時，根據有關規定，在2006年6月30日按成本價估值。 “中工國際”、“G 綜超”為網下申購和增發新股，2只股票均已上市，但本基金持有部分未流通。在編制本報表時，根據有關規定，在2006年6月30日按市場均價進行估值。

　　③流通受限原因

　　上述A類股票截至2006年6月30日因股權分置改革而暫時停牌，這些股票將在上市公司完成與流通股股東的溝通協商程序后或在股權分置改革規定的程序結束后復牌。

　　上述B類股票為基金網上申購、網下申購及增發中簽的新股。“中國銀行”網上申購部分已于2006年7月5日上市。“中國銀行”網下申購部分中50%的受限期限為三個月，另外50%的受限期限為六個月。“中工國際”的受限期限為三個月，“G 綜超”的受限期限為一年。

　　(2)流通轉讓受限制的債券

　　本基金本報告末無流通轉讓受限制的債券。

　　七、基金投資組合報告

　　（一）基金資產組合情況

　　（二）按行業分類的股票投資組合

　　（三）基金投資的前十名股票明細(按市值占基金資產凈值比例排序)

　　注：投資者欲了解本報告期末基金投資的所有股票明細，應閱讀登載于本管理人網站的半年度報告正文。

　　（四）股票投資組合的重大變動

　　1、累計買入價值占期初基金資產凈值前二十名的股票明細

　　2、累計賣出價值占期初基金資產凈值前二十名的股票明細

　　3、報告期內買入股票的成本總額：559，205，947.61元

　　報告期內賣出股票的收入總額：605，508，525.42元

　　（五）按券種分類的債券投資組合

　　（六）按市值占基金資產凈值比例的前五名債券明細

　　（七）報告附注

　　1、報告期內基金投資的前十名證券的發行主體沒有被監管部門立案調查或在報告編制日前一年受到公開譴責、處罰的情況。

　　2、基金投資的前十名股票中，沒有投資于超出基金合同規定備選股票庫之外的情況。

　　3、其他資產的構成如下：

　　4、報告期末本基金無處于轉股期的可轉換債券。

　　5、本報告期內投資權證明細如下：

　　(1)本報告期末本基金未持有權證。

　　(2)報告期內獲得的權證明細

　　6、本報告期內，未投資資產支持證券。

　　（八）本基金管理人運用固有資金投資本基金情況

　　截止本報告期末，本基金管理人運用固有資金投資本基金的基金份額為2，307，692份，系基金募集時作為發起人認購的份額，報告期內所持有的基金份額無變動。

　　八、基金份額持有人戶數、持有人結構及前十名持有人

　　（一）持有人戶數

　　基金份額持有人戶數：9，247戶

　　平均每戶持有人基金份額：54，071.59份

　　（二）持有人結構

　　（三）前十名持有人

　　九、重大事件揭示

　　1、2006年1月13日，本基金管理人于《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》刊登了《國泰基金管理有限公司關于公司股東股權轉讓的公告》，經中國證監會證監基金字[2006]4號文批準，本基金管理人股東浙江省國際信托投資有限責任公司將其所持有的本公司20%股權全部轉讓給萬聯證券有限責任公司。

　　2、2006年6月14日，本基金管理人于《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》刊登了《國泰基金管理有限公司關于旗下基金投資資產支持證券投資方案的公告》，就本基金投資資產支持證券的方案等事項進行了公告。

　　3、2006年6月30日，本基金管理人于《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》刊登了《國泰基金管理有限公司獲配中國銀行股份有限公司首次公開發行A股的公告》，就本基金通過網下發行和網上資金申購中國銀行新股的獲配數量進行了披露。

　　4、報告期內，基金租用證券公司專用席位的有關情況如下： 單位：元

　　注：在本報告期內，基金無新增租用專用交易席位。

　　5、本基金在本報告期內無收益分配事項。

　　6、報告期內，未召開基金份額持有人大會；無涉及基金管理人、基金財產、基金托管業務的訴訟事項；基金管理人、基金托管人的專門基金托管部門無重大人事變動；基金投資策略無改變；為本基金提供審計服務的

　　國泰基金管理有限公司

　　2006年8月29日