——□ 本報(bào)記者 林玫娟

　　伴隨股權(quán)分置改革工作的進(jìn)一步深化，我國證券市場總體形勢將會發(fā)生重大變化，一個全新的資本市場將會越來越清晰地顯現(xiàn)。那么，我們目前所面對的證券市場的形勢如何，證券業(yè)的監(jiān)管機(jī)構(gòu)和從業(yè)機(jī)構(gòu)又應(yīng)該怎樣面對這種形勢呢？為此，記者采訪了山東證監(jiān)局副局長尹奉廷。

　　記者(以下簡稱“記”)：您能對我國目前證券市場的形勢談?wù)効捶▎幔?/p>

　　尹奉廷(以下簡稱“尹”)：我認(rèn)為我國目前證券市場的基礎(chǔ)較以前大為改善，整體形勢向好。這首先體現(xiàn)在市場的制度基礎(chǔ)不斷鞏固和完善。2003年國務(wù)院有關(guān)證券市場的“九條意見”的出臺，為我國證券市場指明了方向，是我們證券業(yè)發(fā)展的綱領(lǐng)性文件，隨后證券法和公司法的修改、實(shí)施夯實(shí)了證券市場的基礎(chǔ)，健全了市場的法制環(huán)境。更為值得一提的是，去年開始的股權(quán)分置改革和證券公司綜合治理，已經(jīng)取得了顯著成效，預(yù)示著我國證券市場進(jìn)入了一個新的發(fā)展時期。

　　特別是

證券業(yè)在治理整頓的基礎(chǔ)上整體形勢向好。目前，證券公司的風(fēng)險底數(shù)已基本清晰；整改計(jì)劃落實(shí)臨近尾期，整改成效顯著；高風(fēng)險證券公司得到穩(wěn)妥處置，相關(guān)責(zé)任人員的違法犯罪行為依法受到懲處；行業(yè)系統(tǒng)性風(fēng)險正在逐步化解�？蛻舯ＷC金獨(dú)立存管制度，合規(guī)委托

理財(cái)的風(fēng)險管理制度以及自營業(yè)務(wù)監(jiān)控機(jī)制等證券公司基礎(chǔ)性管理制度正在逐步建立和完善。通過實(shí)施分類監(jiān)管，推動行業(yè)創(chuàng)新，創(chuàng)新試點(diǎn)類和規(guī)范類證券公司得到了較快發(fā)展。

　　與此同時，伴隨著新證券法及其配套法規(guī)的實(shí)施，證券市場逐步回暖，投資者的信心逐步恢復(fù)，上市融資重新開閘，機(jī)構(gòu)投資者的力量進(jìn)一步壯大，證券公司融資融券試點(diǎn)即將起步�？梢姡�我們面臨的生存和發(fā)展環(huán)境大為改觀。

　　記：您對“創(chuàng)新是證券業(yè)發(fā)展的主旋律”如何理解？

　　尹：改革創(chuàng)新是推進(jìn)資本市場持續(xù)發(fā)展的必然要求。創(chuàng)新是一個國家、民族進(jìn)步的靈魂，也是資本市場活力的源泉。創(chuàng)新對券商來說、對整個證券業(yè)來說尤為重要�？v觀近幾年來證券市場包括券商出了這樣那樣的問題，其中原因是多方面的，但創(chuàng)新不足是重要原因之一，許多問題和困難也只有通過創(chuàng)新、在發(fā)展中加以解決；只有創(chuàng)新我們證券業(yè)才能真正走出低迷，步入健康發(fā)展軌道。這一點(diǎn)已經(jīng)成為整個行業(yè)的共識，也已經(jīng)并還將為證券行業(yè)的發(fā)展實(shí)踐所證實(shí)。

　　記：作為山東的證券業(yè)監(jiān)管者和從業(yè)者應(yīng)當(dāng)如何適應(yīng)這種形勢？

　　尹：幾年來，山東證監(jiān)局在中國證監(jiān)會的領(lǐng)導(dǎo)和地方各級政府及有關(guān)部門的支持下，各項(xiàng)工作取得了顯著的成績。山東證監(jiān)局將繼續(xù)積極貫徹中國證監(jiān)會的各項(xiàng)工作部署，嚴(yán)格依法行政，加強(qiáng)證券市場監(jiān)管，把切實(shí)保護(hù)投資者的合法權(quán)益作為監(jiān)管工作的重中之重，為促進(jìn)證券市場規(guī)范和發(fā)展、為山東省經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展做出更大的貢獻(xiàn)。

　　面對證券市場的大好形勢，作為證券公司(包括基金公司)如何定位、如何作為，以便順應(yīng)新形勢，在證券市場的對外開放中占得先機(jī)，這也是各公司應(yīng)當(dāng)首先研究的問題。我認(rèn)為證券公司要開動腦筋，積極思索，立足現(xiàn)實(shí)謀劃未來，加強(qiáng)理論研究與轄區(qū)實(shí)際相結(jié)合，在理論研究上下功夫，在開拓創(chuàng)新上下功夫，在務(wù)求實(shí)效上下功夫，以促進(jìn)自身的發(fā)展，促進(jìn)券商的大發(fā)展，從而推動整個證券市場的大發(fā)展。

　　尹奉廷，畢業(yè)于

武漢大學(xué)經(jīng)濟(jì)系。MBA導(dǎo)師、研究員。歷任青島市證管辦主任，中國證監(jiān)會青島特派辦主任、黨委書記，現(xiàn)任山東證監(jiān)局副局長、黨委副書記，濟(jì)南稽查局副局長。在全國媒體發(fā)表論著240余篇部。

    新浪聲明：本版文章內(nèi)容純屬作者個人觀點(diǎn)，僅供投資者參考，并不構(gòu)成投資建議。投資者據(jù)此操作，風(fēng)險自擔(dān)。