保薦人(主承銷商)：

　　大秦鐵路股份有限公司(下稱“發行人”)首次公開發行A股(下稱“本次發行”)網下申購工作已于2006年7月19日結束。A股戰略投資者和參與累計投標詢價的配售對象繳付的申購資金已經北京興華會計師事務所有限責任公司驗資，并出具了驗資報告。本次網下發行過程已經通商律師事務所見證，并對此出具了見證意見。

　　發行人和保薦人(主承銷商)根據本次發行網下申購情況及發行人的籌資需求，協商確定本次發行的最終數量和發行價格為：發行價格為4.95元/股，發行數量為303，030.3030萬股。

　　本次發行向A股戰略投資者定向配售90，907.7萬股，約占本次發行數量的30%；網下向配售對象配售106，060.6030萬股，約占本次發行數量的35%(回撥機制啟用前)；其余106，062萬股，約占本次發行數量的35%將向網上發行(回撥機制啟用前)。

　　一、A股戰略投資者承諾認購情況及配售結果

　　根據《大秦鐵路股份有限公司首次公開發行A股網下累計投標和股票配售發行公告》(下稱“《網下發行公告》”)的規定：A股戰略投資者的獲配股數等于其認購金額除以本次發行價格，獲配股數將精確到千股。A股戰略投資者總計獲配股數為90，907.7萬股，約占本次發行數量的30%。A股戰略投資者獲配股數如下：

　　注：在7月13日《大秦鐵路首次公開發行A股發行安排及初步詢價公告》中披露的13家戰略投資者中，泰康資產管理有限責任公司由于受保監會《關于保險資金股票投資有關問題的通知》的限制，本次戰略配售最大認購規模為1.5億元；同方投資有限責任公司未按規定申購，未獲配售。這兩家公司承諾認購的剩余部分由中國平安人壽保險股份有限公司和中國人壽保險股份有限公司作為戰略投資者認購。

　　　二、累計投標詢價情況

　　保薦人(主承銷商)根據證監發行字［2004］162號《關于首次公開發行股票試行詢價制度若干問題的通知》和《對首次公開發行股票詢價對象條件和行為的監管要求-股票發行審核標準備忘錄18號》的要求，按照在中國證券業協會登記備案的配售對象名單對參與累計投標詢價的配售對象的資格進行了核查和確認。

　　根據最終收到的所有參與累計投標詢價的配售對象提供的《大秦鐵路股份有限公司首次公開發行A股申購報價表》(下稱“《申購表》”)以及配售對象申購款繳納情況，保薦人(主承銷商)對本次累計投標詢價情況統計如下：

　　在規定的截止時間內，保薦人(主承銷商)共收到231張有效《申購表》，申購總量為2，566，680萬股，凍結資金總額為128，332，700，000元人民幣。

　　在231份《申購表》中，達到發行價格4.95元/股并滿足《網下發行公告》要求的有229份，申購總量為2，566，070萬股。

　　上述231份《申購表》在不同價位的申購情況：

　　三、發行價格及確定依據

　　發行人和保薦人(主承銷商)根據本次發行路演期間向網下配售對象累計投標詢價情況，并綜合考慮發行人基本面、所處行業、可比公司估值水平及市場情況，最終確定本次發行的價格為4.95元/股，對應的市盈率為：

　　1)18倍(每股收益按照2005年經會計師事務所審計的扣除非經常性損益前后孰低的凈利潤除以本次發行后的總股本計算)；

　　2)13.8倍(每股收益按照2005年經會計師事務所審計的扣除非經常性損益前后孰低的凈利潤除以本次發行前總股本計算)。

　　四、回撥機制實施前應退申購款情況

　　根據《網下發行公告》，本次網下申購款多余資金的退款將分兩次進行。2006年7月20日，保薦人(主承銷商)將向投資者退還回撥機制實施前應退申購款(含無效申購款)。

　　回撥機制實施前應退申購款＝投資者繳納的申購款-按照回撥機制實施前發行數量計算的投資者初步獲配股數對應的金額

　　根據回撥機制實施前發行數量106，060.6030萬股計算，本次網下初步配售比例為4.133%。參加網下配售的投資者“回撥機制實施前應退申購款”金額列示如下：

　　投資者名稱 退款金額(元)

　　上海汽車集團財務有限責任公司-自營 5，495，542，359.00

　　廣發策略優選混合型證券投資基金 5，495，542，359.00

　　中國人壽保險(集團)公司傳統普保產品 5，035，182，375.00

　　易方達價值精選股票型證券投資基金 5，035，182，375.00

　　航天科技財務有限責任公司-自營 3，836，328，250.00

　　中國人壽股份有限公司-分紅-個人分紅 3，836，328，250.00

　　景順長城新興成長股票型證券投資基金 3，836，328，250.00

　　上海電氣集團財務有限責任公司-自營 3，644，511，590.00

　　交銀施羅德穩健配置混合型證券投資基金 3，644，511，590.00

　　銀華優質增長股票型證券投資基金 3，596，557，425.00

　　中信證券股份有限公司-自營 3，318，423，268.00

　　泰康人壽保險股份有限公司—萬能—個險萬能 2，509，916，046.10

　　中船重工財務有限責任公司-自營 2，301，794，970.00

　　泰康人壽保險股份有限公司-傳統-普通保險 2，097，030，685.45

　　泰康人壽保險股份有限公司-分紅-團體分紅 2，097，030，685.45

　　中船財務有限責任公司-自營 2，039，006，145.80

　　上海浦東發展集團財務有限責任公司-自營 2，014，069，980.00

　　海通證券股份有限公司-自營 1，918，161，650.00

　　國元證券有限責任公司-自營 1，659，209，159.00

　　中國人民財產保險股份有限公司-傳統-普通保險產品 1，438，620，000.00

　　中小企業板交易型開放式指數基金 1，438，620，000.00

　　海富通強化回報混合型證券投資基金 1，342，711，670.00

　　長江證券有限責任公司-長江證券有限責任公司-自營 1，150，895，010.00

　　中糧財務有限責任公司-自營 1，150，895，010.00

　　匯豐晉信2016生命周期開放式證券投資基金 1，150，895，010.00

　　招商證券現金牛集合資產管理計劃 1，150，895，010.00

　　海富通收益增長證券投資基金 1，150，895，010.00

　　中國再保險(集團)公司-傳統-普通保險產品 1，150，895，010.00

　　山西證券有限責任公司-自營 1，074，168，346.00

　　天津信托投資有限責任公司-自營 1，034，845，930.70

　　華寶興業收益增長混合型證券投資基金 1，007，032，515.00

　　光大證券股份有限公司-自營 959，078，350.00

　　兵器財務有限責任公司-自營 959，078，350.00

　　中海石油財務有限責任公司-自營 959，078，350.00

　　中油財務有限責任公司-自營 959，078，350.00

　　中遠財務有限責任公司-自營 911，124，185.00

　　國投瑞銀核心企業股票型證券投資基金 863，170，020.00

　　國都證券有限責任公司-自營 853，579，187.00

　　豐和價值證券投資基金 799，390，980.55

　　華泰財產保險股份有限公司—傳統—理財產品 776，852，523.00

　　華泰財產保險股份有限公司—傳統—普通保險產品 776，852，523.00

　　招商安本增利債券型證券投資基金 767，261，690.00

　　南方避險增值基金 767，261，690.00

　　長城證券有限責任公司-自營 728，898，358.00

　　富通銀行 719，307，525.00

　　太平人壽保險有限公司-傳統-普通保險產品 690，535，026.00

　　興和證券投資基金 671，353，360.00

　　中誠信托投資有限責任公司-自營 665，598，860.20

　　興華證券投資基金 623，399，195.00

　　中信證券避險共贏集合資產管理計劃 575，448，499.95

　　上投摩根雙息平衡混合型證券投資基金 575，449，980.00

　　科瑞證券投資基金 537，086，648.00

　　景福證券投資基金 537，086，648.00

　　漢盛證券投資基金 527，495，815.00

　　紅塔證券股份有限公司-自營 517，904，982.00

　　寶康消費品證券投資基金 508，314，149.00

　　中信經典配置證券投資基金 483，377，983.20

　　廣發證券股份有限公司-自營 479，541，650.00

　　五礦集團財務有限責任公司-自營 479，541，650.00

　　同盛證券投資基金 479，541，650.00

　　漢興證券投資基金 479，541，650.00

　　全國社保基金六零三組合 479，541，650.00

　　華夏回報證券投資基金 455，564，567.50

　　同益證券投資基金 455，564，567.50

　　海富通精選證券投資基金 431，587，485.00

　　全國社保基金六零四組合 431，587，485.00

　　全國社保基金六零二組合 421，996，652.00

　　泰和證券投資基金 421，037，568.70

　　開元證券投資基金 407，610，402.50

　　華安創新證券投資基金 383，633，320.00

　　申萬巴黎盛利精選證券投資基金 383，633，320.00

　　裕隆證券投資基金 383，633，320.00

　　安信證券投資基金 383，633，320.00

　　寶康靈活配置證券投資基金 383，633，320.00

　　江蘇省國際信托投資有限責任公司-自營 374，042，487.00

　　華寶信托投資有限責任公司-自營 364，451，654.00

　　普惠證券投資基金 350，544，946.15

　　華夏成長證券投資基金 350，065，404.50

　　嘉實增長開放式證券投資基金 345，269，988.00

　　天華證券投資基金 335，679，155.00

　　金鑫證券投資基金 335，679，155.00

　　博時價值增長證券投資基金 335，679，155.00

　　東北證券有限責任公司-自營 316，497，489.00

　　景宏證券投資基金 316，497，489.00

　　云南國際信托投資有限公司-自營 299，233，989.60

　　興業證券投資基金 292，520，406.50

　　平安證券有限責任公司-自營 287，724，990.00

　　上海證券有限責任公司-自營 287，724，990.00

　　富蘭克林國海彈性市值股票型證券投資基金 287，724，990.00

　　銀豐證券投資基金 287，724，990.00

　　嘉實服務增值行業證券投資基金 287，724，990.00

　　寶康債券投資基金 280，531，865.25

　　易方達平穩增長證券投資基金 258，952，491.00

　　景陽證券投資基金 258，952，491.00

　　德邦證券有限責任公司-自營 239，770，825.00

　　中銀國際持續增長股票型證券投資基金 239，770，825.00

　　諾安平衡證券投資基金 239，770，825.00

　　融鑫證券投資基金 239，770，825.00

　　廣發穩健增長證券投資基金 239，770，825.00

　　上海國際信托投資有限公司-自營 228，261，825.40

　　金信證券有限責任公司-自營 227，782，283.75

　　宏源證券股份有限公司-自營 216，752，825.80

　　全國社保基金一零七組合 215，793，742.50

　　中信萬通證券有限責任公司-自營 210，998，326.00

　　第一創業證券有限責任公司-自營 206，202，909.50

　　全國社保基金一零二組合 201，407，493.00

　　普豐證券投資基金 199，009，784.75

　　社保中石化基金-全國社保基金108組合 194，693，909.90

　　廣州證券有限責任公司-自營 191，816，660.00

　　華泰證券有限責任公司-自營 191，816，660.00

　　法國興業銀行 191，816，660.00

　　建信恒久價值股票型證券投資基金 191，816，660.00

　　華泰紫金1號集合資產管理計劃 191，816，660.00

　　博時平衡配置混合型證券投資基金 191，816，660.00

　　嘉實成長收益型證券投資基金 184，143，993.60

　　中海信托投資有限責任公司-自營 182，225，827.00

　　全國社保基金一零四組合 175，032，702.25

　　北京國際信托投資公司-自營 172，634，994.00

　　海富通股票證券投資基金 172，634，994.00

　　富國天瑞強勢地區精選混合型開放式證券投資基金 172，634，994.00

　　金泰證券投資基金 167，839，577.50

　　國泰君安君得利一號貨幣增強集合資產管理計劃 163，044，161.00

　　中信理財2號集合資產管理計劃 153，453，328.00

　　華泰財產保險股份有限公司—投連—理財產品 153，453，328.00

　　工銀瑞信核心價值股票型證券投資基金 148，657，911.50

　　嘉實債券開放式證券投資基金 148，657，911.50

　　交銀施羅德精選股票證券投資基金 143，862，495.00

　　信誠四季紅混合型證券投資基金 143，862，495.00

　　博時精選股票證券投資基金 143，862，495.00

　　興安證券投資基金 143，862，495.00

　　嘉實穩健開放式證券投資基金 142，903，411.70

　　同智證券投資基金 134，271，662.00

　　國投瑞銀景氣行業基金 134，271，662.00

　　華夏大盤精選證券投資基金 129，476，245.50

　　上投摩根中國優勢證券投資基金 124，680，829.00

　　上投摩根阿爾法股票型證券投資基金 124，680，829.00

　　全國社保基金一零六組合 124，680，829.00

　　瑞銀華寶銀行 124，201，287.35

　　雷曼兄弟國際(歐洲)公司 124，301，287.35

　　中國平安財產保險股份有限公司-傳統-普通保險產品 119，885，412.50

　　華寶興業多策略增長證券投資基金 117，967，245.90

　　東方證券股份有限公司-東方紅1號集合資產管理計劃 115，089，996.00

　　安順證券投資基金 115，089，996.00

　　全國社保基金一零三組合 115，089，996.00

　　國金證券有限責任公司-自營 105，499，163.00

　　南方寶元債券型基金 105，499，163.00

　　漢鼎證券投資基金 105，499，163.00

　　普華證券投資基金 103，580，996.40

　　鵬華行業成長證券投資基金 100，703，746.50

　　華西證券有限責任公司-自營 95，908，330.00

　　漢博證券投資基金 95，908，330.00

　　北方國際信托投資股份有限公司-自營 95，908，330.00

　　東航集團財務有限責任公司-自營 95，908，330.00

　　中國華電集團財務有限公司-自營 95，908，330.00

　　長江超越理財1號集合資產管理計劃 95，908，330.00

　　中銀國際中國精選混合型開放式證券投資基金 95，908，330.00

　　招商先鋒證券投資基金 95，908，330.00

　　鴻陽證券投資基金 95，908，330.00

　　同德證券投資基金 95，908，330.00

　　長盛成長價值證券投資基金 95，908，330.00

　　興科證券投資基金 95，908，330.00

　　中國平安保險(集團)股份有限公司-自營 95，908，330.00

　　金盛證券投資基金 95，908，330.00

　　安久證券投資基金 86，317，497.00

　　招商安泰股票投資基金 81，522，080.50

　　全國社保基金一一二組合 81，522，080.50

　　廈門國際信托投資有限公司-自營 77，206，205.65

　　景業證券投資基金 76，726，664.00

　　興業可轉債混合型證券投資基金 76，726，664.00

　　久富證券投資基金 76，726，664.00

　　長城消費增值股票型證券投資基金 76，726，664.00

　　全國社保基金一零五組合 75，767，580.70

　　銀河收益證券投資基金 71，931，247.50

　　銀華優勢企業證券投資基金 71，931，247.50

　　渤海證券有限責任公司-自營 70，013，080.90

　　東吳證券有限責任公司-自營 67，135，831.00

　　景順長城優選股票證券投資基金 67，135，831.00

　　銀河銀泰理財分紅證券投資基金 67，135，831.00

　　華安寶利配置證券投資基金 67，135，831.00

　　景博證券投資基金 67，135，831.00

　　全國社保基金一一一組合 57，544，998.00

　　本次網下發行的最終配售結果將于2006年7月26日在《中國證券報》和《上海證券報》上刊登的《大秦鐵路股份有限公司首次公開發行A股網下發行結果及網上中簽率公告》中公布。

　　本次網上發行申購日為2006年7月21日。有關網上發行的規定，請詳細閱讀2006年7月20日刊登在《中國證券報》和《上海證券報》上的《大秦鐵路股份有限公司首次公開發行A股網上資金申購定價發行公告》。

　　發 行 人：大秦鐵路股份有限公司

　　保薦人(主承銷商)：中國國際金融有限公司

　　2006年7月20日

　　博時主題行業股票證券投資基金 57，544，998.00

　　科匯證券投資基金 52，749，581.50

　　富國天利增長債券投資基金 52，749，581.50

　　鴻飛證券投資基金 47，954，165.00

　　廣發聚富開放式證券投資基金 47，954，165.00

　　中核財務有限責任公司-自營 47，954，165.00

　　國聯安

德盛小盤精選證券投資基金 47，954，165.00

　　隆元證券投資基金 47，954，165.00

　　富國動態平衡證券投資基金 47，954，165.00

　　全國社保基金一零一組合 47，954，165.00

　　普潤證券投資基金 47，954，165.00

　　大成價值增長證券投資基金 45，076，915.10

　　銀華—道瓊斯88精選證券投資基金 43，158，748.50

　　廣發聚豐股票型證券投資基金 43，158，748.50

　　金元證券投資基金 38，363，332.00

　　中國財產再保險股份有限公司—傳統—普通保險產品 38，363，332.00

　　長盛中信全債指數增強型債券投資基金 35，965，623.75

　　申萬巴黎新動力股票型證券投資基金 33，567，915.50

　　招商優質成長股票型證券投資基金 33，567，915.50

　　景順長城鼎益股票型開放式證券投資基金 33，567，915.50

　　東海證券有限責任公司-自營 28，772，499.00

　　天弘精選混合型證券投資基金 28，772，499.00

　　景順長城動力平衡證券投資基金 28，772，499.00

　　景順長城內需增長開放式證券投資基金 28，772，499.00

　　國海證券有限責任公司-自營 23，977，082.50

　　華寶興業動力組合股票型證券投資基金 22，058，915.90

　　國投瑞銀融華債券型基金 21，579，374.25

　　全國社保基金一一零組合 19，181，666.00

　　天治核心成長股票型證券投資基金 19，181，666.00

　　中信紅利精選股票型證券投資基金 19，181，666.00

　　寶盈泛沿海區域增長股票證券投資基金 19，181，666.00

　　長盛動態精選證券投資基金 19，181，666.00

　　富國天惠精選成長混合型證券投資基金(LOF) 19，181，666.00

　　普天收益證券投資基金 15，824，874.45

　　泰信先行策略開放式證券投資基金 14，386，249.50

　　花旗環球金融有限公司 23，986，249.50

　　天治財富增長證券投資基金 14，386，249.50

　　美林國際 12，947，624.55

　　天治品質優選混合型證券投資基金 11，988，541.25

　　友邦華泰盛世中國股票型開放式證券投資基金 11，508，999.60

　　招商安泰平衡型證券投資基金 11，508，999.60

　　華夏紅利混合型開放式證券投資基金 11，508，999.60

　　萬聯證券有限責任公司-自營 9，590，833.00

　　巨田資源優選混合型證券投資基金 9，590，833.00

　　中國人壽保險股份有限公司萬能險產品 9，590，833.00

　　東吳嘉禾優勢精選混合型證券投資基金 4，795，416.50

　　東方龍混合型開放式證券投資基金 3，836，333.20

　　國聯安德盛安心成長混合型證券投資基金 2，397，708.25

　　平安信托投資有限責任公司-自營 9，420，000.00

　　光大保德信紅利股票型證券投資基金 10，080，000.00

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