海富通股票證券投資基金更新招募說明書摘要

　　上海證券報 

　　基金管理人：海富通基金管理有限公司

　　基金托管人：中國銀行股份有限公司

　　重要提示

　　海富通股票證券投資基金（以下簡稱"本基金"）經中國證監會2005年5月17日出具的證監基金字【2005】85號文件核準募集。本基金的基金合同于2005年7月29日正式生效。本基金類型為契約型開放式。

　　投資有風險，投資人申購基金時應認真閱讀招募說明書。

　　本摘要根據基金合同和基金招募說明書編寫，并經中國證監會核準。基金合同是約定基金當事人之間權利、義務的法律文件。基金投資人自依基金合同取得基金份額，即成為基金份額持有人和本基金合同的當事人，其持有基金份額的行為本身即表明其對基金合同的承認和接受，并按照《基金法》、《運作辦法》、基金合同及其他有關規定享有權利、承擔義務�；�金投資人欲了解基金份額持有人的權利和義務，應詳細查閱基金合同。

　　基金管理人承諾依照恪盡職守、誠實信用、謹慎勤勉的原則管理和運用基金資產，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。

　　基金的過往業績并不預示其未來表現。本招募說明書所載內容截止日為2006年1月31日，有關財務數據和凈值表現截止日為2005年12月31日，財務數據和凈值表現未經審計。

　　第一節基金管理人

　　（一）基金管理人概況

　　名稱：海富通基金管理有限公司

　　注冊地址：上海浦東新區世紀大道88號金茂大廈37樓

　　辦公地址：上海浦東新區世紀大道88號金茂大廈37樓

　　法定代表人：邵國有

　　成立時間：2003年4月18日

　　電話：021-68604999

　　聯系人：鐘玲琳

　　注冊資本：1億元

　　股權結構：海通證券股份有限公司67%、富通基金管理公司33%。

　　（二）主要人員情況

　　邵國有先生，董事長，副教授。歷任吉林大學校黨委副書記、長春師范學院校黨委書記、長春新世紀廣場有限公司副董事長兼總經理、海通證券股份有限公司宣傳培訓中心總經理。2003年至今任海富通基金管理有限公司董事長。

　　吉宇光先生，董事，碩士，高級經濟師。歷任交通銀行北京分行辦公室副主任、交通銀行北京分行證券部經理、海通證券北京朗家園營業部總經理等職。1997年至今任海通證券股份有限公司副總裁、董事會秘書。

　　艾德加（StewartEdgar）先生，董事，英國籍，學士。歷任英國Ivory&Sime公共有限公司基金經理、美國Fiduciary國際信托公司研究部主任、高級副總裁、英國HD國際有限公司高級基金經理、董事、美國F&C管理公司高級基金經理、董事。1997年至今任富通基金管理公司董事總經理。

　　田仁燦先生，董事、總經理，比利時籍，工商管理學碩士。歷任法國金融租賃EuroequipementS.A.公司總裁助理、富通銀行區域經理、大中華地區主管、富通基金管理亞洲有限公司投資經理、業務發展部總經理、首席執行官。2003年至今任海富通基金管理有限公司董事、總經理。

　　張文偉先生，董事、副總經理，碩士，高級經濟師。歷任交通銀行鄭州分行鐵道支行行長、紫荊山支行行長、私人金融處處長、海通證券辦公室主任、海通證券投資銀行總部副總經理。2003年至今任海富通基金管理有限公司董事、副總經理。

　　董文標先生，獨立董事，碩士。歷任交通銀行鄭州分行黨委書記、行長、中國民生銀行黨委委員、副行長。現任中國民生銀行黨委書記、行長。

　　陳家強先生，獨立董事，美國籍，博士，教授。歷任美國俄亥俄州立大學財務學系副教授、香港科技大學財務學系教授、會計學系主任、香港科技大學工商管理學院副院長。現任香港科技大學財務學系主任、香港科技大學工商管理學院院長。

　　巴約特（MarcBayot）先生，獨立董事。比利時籍，經濟學學士。歷任比利時通用銀行證券分析、基金管理、公司財務等領域的業務主管，資產管理部總經理，比利時布魯塞爾自由大學經濟系教授。現任歐洲投資基金及投資企業協會名譽主席，"養老金基金"委員會主席，歐盟委員會"養老金基金論壇"委員，歐洲議會"養老金基金論壇"委員，INVESTPROTECT公司（布魯塞爾）董事總經理。

　　楊玉良先生，獨立董事，博士，教授。歷任復旦大學化學系高分子專業助教、復旦大學材料科學研究所助教、復旦大學高分子科學系系主任�，F任復旦大學副校長。

　　李礎前先生，監事長，經濟學碩士，高級經濟師。歷任安徽省社聯所屬省新科技發展公司副總經理、海通證券財務會計部總經理、海通證券財務副總監兼財務會計部總經理。

　　余毓繁先生，英籍華人，工商管理榮譽學士。歷任比利時通用銀行香港分行資金部司庫、富通銀行亞洲區環球金融市場業務主管、富通銀行亞洲區商人銀行董事總經理。現任富通銀行亞洲區行政總裁。

　　奚萬榮先生，監事，經濟學碩士。中國注冊會計師協會非執業會員，基金從業人員資格證書持有者，歷任海南省建行秀英分行會計主管、海通證券股份有限公司稽核部稽核員。2003年4月至今任海富通基金管理有限公司稽核經理，監察稽核部負責人。

　　繆鈞偉先生，副總經理，金融學博士。歷任中國證券監督管理委員會基金監管部副處長、海富通基金管理有限公司顧問。2004年5月至今任海富通基金管理有限公司副總經理。

　　章明女士，督察長，碩士。歷任加拿大蒙特利爾BBCCTech&TradeInt'lInc公司高級財務經理、加拿大蒙特利爾DalmaInvestment，FutureElectronics公司產品專家、海通證券股份有限公司對外合作部經理。2003年至今任海富通基金管理有限公司督察長。

　　陳洪先生，投資總監，碩士。歷任君安證券有限公司投資經理、廣東發展銀行深圳分行業務經理、富通基金管理亞洲有限公司基金經理。2003年至今任海富通基金管理有限公司投資總監兼海富通精選證券投資基金基金經理，2005年7月起，兼任海富通股票證券投資基金基金經理。

　　陳紹勝先生，海富通收益增長基金基金經理，碩士。歷任香港英皇金融集團外匯交易員、原上海萬國證券公司分析員、海通證券交易一部投資經理。2003年至今任海富通基金管理有限公司股票分析師。具有12年金融市場投資經驗，海富通收益增長基金基金經理。

　　陳家琳先生，特許金融分析師（CFA），1992年獲得華東師范大學文學士學位，于2001年獲得香港大學－復旦大學MBA碩士學位。在加入海富通基金管理公司之前，先后在三和銀行、嘉里證券和里昂證券從事商業銀行信貸工作和證券市場的投資分析工作，在金融投融資領域積累了豐富的實踐經驗。2003年至今任海富通基金管理有限公司股票分析師、中國股票研究負責人。

　　牟永寧先生，經濟學碩士，10年證券從業經歷，持有基金從業人員資格證書和非執業注冊會計師資格證書。歷任申銀萬國證券研究所分析師、高級分析師、副經理，申萬巴黎基金管理公司高級分析師，美林證券（亞太區）資產管理部、投資銀行部實習經理。2004年8月加入海富通基金管理有限公司，任策略分析師，2005年9月至今任海富通基金管理有限公司研究負責人。

　　鄭拓先生，1968年出生，中國國籍，碩士學位，特許金融分析師（CFA），持有基金從業人員資格證書。歷任黑龍江省進出口公司外銷員、君安證券有限公司業務經理、廣達投資咨詢公司經理、加拿大DonierInternationalHolding，Ltd.經理、美國RobertW.BairdCo.基金分析員。2003年7月至2004年3月任海富通基金管理有限公司股票分析師，2004年4月至今任海富通精選證券投資基金基金經理助理。2005年4月起擔任海富通精選證券投資基金基金經理，2005年7月起兼任海富通股票證券投資基金基金經理。

　　本基金采用投資決策委員會領導下的團隊式投資管理模式。投資決策委員會常設委員有：田仁燦，總經理；陳洪，投資總監；陳家琳，研究負責人；牟永寧，研究負責人；杜曉海，定量分析師。投資決策委員會主席由總經理擔任。討論內容涉及特定基金的，則該基金經理出席會議。

　　上述人員之間不存在近親屬關系。

　　第二節基金托管人

　�。ㄒ唬┗�金托管人概況

　　本基金之基金托管人為中國銀行股份有限公司（簡稱"中國銀行"），基本情況如下：

　　住所：北京市西城區復興門內大街1號

　　辦公地址：北京市西城區復興門內大街1號

　　法定代表人：肖鋼

　　企業類型：股份有限公司

　　注冊資本：人民幣壹仟捌佰陸拾叁億玖仟零叁拾伍萬貳仟肆佰玖拾柒元捌角叁分

　　存續期間：持續經營

　　成立日期：1912年2月5日

　　基金托管業務批準文號：中國證監會證監基字【1998】24號

　　托管部門總經理：秦立儒

　　托管部門聯系人：寧敏

　　電話：010-66594977

　　傳真：010-66594942

　　第三節相關服務機構

　　一、基金份額發售機構

　　1.直銷機構

　　名稱：海富通基金管理有限公司

　　注冊地址：上海浦東新區世紀大道88號金茂大廈37樓

　　辦公地址：上海浦東新區世紀大道88號金茂大廈37樓

　　法定代表人：邵國有

　　總經理：田仁燦

　　成立時間：2003年4月18日

　　批準設立機關及批準設立文號：中國證監會證監基金字【2003】48號

　　組織形式：有限責任公司

　　注冊資本：1億元

　　存續期間：持續經營

　　客戶服務中心電話：021-38784858

　　全國統一客戶服務號碼：40088-40099（免長途話費）

　　電話：021-68604999

　　傳真：021-38780084

　　2.代銷機構

　�。�1）中國銀行股份有限公司

　　地址：北京市西城區復興門內大街1號

　　法定代表人：肖鋼

　　客戶服務電話：95566

　　聯系人：王徽

　　網址：www.bank-of-china.com

　�。�2）交通銀行

　　地址：上海市仙霞路18號銀城中路188號

　　法定代表人：蔣超良

　　客戶服務統一咨詢電話：95559

　　電話：021－58781234

　　聯系人：杜宇

　�。�3）興業銀行

　　地址：福州市湖東路154號

　　法定代表人：高建平

　　電話：95561

　　聯系人：陳丹

　�。�4）海通證券股份有限公司

　　地址：上海市淮海中路98號

　　法定代表人：王開國

　　電話：021－53594566－4125

　　聯系人：金蕓

　�。�5）東北證券有限責任公司

　　地址：長春市自由大路1138號

　　法定代表人：李樹

　　電話：0431-5096710

　　聯系人：高新宇

　�。�6）國泰君安證券股份有限公司

　　地址：上海市浦東新區商城路618號

　　法定代表人：祝幼一

　　電話：021－62580818

　　聯系人：芮敏祺

　�。�7）申銀萬國證券股份有限公司

　　地址：上海市常熟路171號

　　法定代表人：王明權

　　電話：021－54033888

　　聯系人：胡潔凈

　�。�8）中信建投證券有限責任公司

　　地址：北京市朝陽門內大街188號

　　法定代表人：黎曉宏

　　電話：010－65183888

　　聯系人：權唐

　�。�9）招商證券股份有限公司

　　地址：深圳市福田區益田路江蘇大廈A座38-45層

　　法定代表人：宮少林

　　電話：0755－82943511

　　聯系人：黃健

　　（10）興業證券股份有限公司

　　地址：福建省福州市湖東路99號標力大廈

　　法定代表人：蘭榮

　　電話：021－68419974

　　聯系人：楊盛芳

　�。�11）長江證券有限責任公司

　　地址：武漢市新華下路特8號

　　法定代表人：明云成

　　電話：027-65799560

　　聯系人：畢艇

　　（12）聯合證券有限責任公司

　　地址：深圳市深南東路5047號深圳發展銀行大廈25、24、10層

　　法定代表人：馬國強

　　電話：0755－82493561

　　聯系人：盛宗凌

　�。�13）廣發證券股份有限公司

　　地址：廣州天河北路大都會廣場36、38、41和42樓

　　法定代表人：王志偉

　　電話：020－87555888－875

　　聯系人：肖中梅

　�。�14）東方證券股份有限公司

　　地址：上海市浦東大道720號20樓

　　法定代表人：王益民

　　電話：021－962506

　　聯系人：盛云

　�。�15）國信證券有限責任公司

　　地址：深圳市羅湖區紅嶺中路1012號國信證券大廈16-26層

　　法定代表人：胡繼之

　　電話：0755-82130833-2181

　　聯系人：林建閩

　　（16）中國銀河證券有限責任公司

　　地址：北京市西城區金融大街35號國際企業大廈C座

　　法定代表人：朱利

　　電話：（010）66568587

　　聯系人：郭京華

　　客戶服務熱線：（010）68016655

　�。�17）平安證券有限責任公司

　　地址：深圳市福田區八卦嶺八卦三路平安大廈三樓

　　法定代表人：楊秀麗

　　電話：95511

　　聯系人：任磊

　�。�18）天和證券經紀有限公司

　　地址：杭州市孝女路2-2號

　　法定代表人：趙萬興

　　電話：（0571）96336

　　聯系人：張帆

　�。�19）中信萬通證券

　　地址：青島市市南區東海路28號

　　法定代表人：史浩民

　　電話：0532－023905

　　聯系人：李錦

　�。�20）天相投資顧問有限公司

　　地址：北京市西城區金融街19號富凱大廈B座

　　法定代表人：林義相

　　電話：010-84533151-822

　　聯系人：陳少震

　　（21）華泰證券有限責任公司

　　地址：江蘇省南京市中山東路90號華泰證券大廈

　　法定代表人：吳萬善

　　電話：025－4457777-882

　　聯系人：張雪瑾

　�。�22）光大證券有限責任公司

　　地址：上海市浦東新區浦東南路528號上海證券大廈南塔15-16樓

　　法定代表人：王明權

　　電話：021－68768800

　　聯系人：劉晨

　�。�23）世紀證券有限責任公司

　　地址：深圳市福田區深南大道7088號招商銀行大廈40-42樓

　　法定代表人：段強

　　電話：0755-83199511

　　聯系人：夏尚

　�。�24）中信證券股份有限公司

　　地址：深圳市湖貝路1030號海龍王大廈

　　法定代表人：王東明

　　電話：010-84864818

　　聯系人：陳忠

　�。�25）中銀國際證券有限責任公司

　　地址：上海市浦東銀城中路200號中銀大廈39層

　　法定代表人：平岳

　　電話：021-68604866

　　聯系人：張靜金堅

　　二、注冊登記人

　　名稱:中國證券登記結算有限責任公司

　　注冊地址：北京西城區金融大街27號投資廣場22層

　　法定代表人：陳耀先

　　電話：010-58598835

　　傳真：010-58598907

　　聯系人：任瑞新

　　三、出具法律意見書的律師事務所

　　北京市金杜律師事務所

　　地址：北京市朝陽區東三環中路39號建外SOHUA座31層

　　負責人：王玲

　　電話：010-58785588

　　傳真：010-58785599

　　聯系人：宋萍萍

　　聯系電話：0755-82125533

　　經辦律師：靳慶軍、宋萍萍

　　四、審計基金財產的會計師事務所

　　普華永道中天會計師事務所有限公司

　　注冊地址：上海市浦東新區東昌路568號

　　辦公地址：上海市湖濱路202號普華永道中心11樓

　　法人代表：楊紹信

　　電話：021-61238888

　　傳真：021-61238800

　　聯系人：陳兆欣

　　經辦注冊會計師：肖峰陳玲

　　第四節基金的名稱

　　本基金名稱：海富通股票證券投資基金

　　第五節基金類型

　　基金類型：契約型開放式

　　第六節基金的投資目標

　　本基金的投資目標為：精選景氣行業和積極主動精選股票投資相結合，分享中國經濟高速成長的成果，謀求基金資產的長期最大化增值。

　　第七節基金的投資方向

　　本基金為股票型基金。本基金投資范圍限于具有良好流動性的金融工具，包括國內依法發行上市的股票、債券及法律、法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具。在正常市場情況下，本基金投資組合的基本范圍：股票資產70％-95%，權證投資0-3%，一年期以內的政府債券和現金的比例不低于5％。

　　第八節基金的投資策略

　　一、決策依據

　�。�1）投資決策須符合有關法律、法規和基金合同的規定；

　　（2）投資決策是根據本基金產品的特征決定不同風險資產的配比；

　�。�3）投資部策略分析師、股票分析師、固定收益分析師、定量分析師各自獨立完成相應的研究報告，為投資策略提供依據。

　　二、決策程序

　　本基金采用投資決策委員會領導下的團隊式投資管理模式。投資決策委員會不定期就投資管理業務的重大問題進行討論�；�金經理、分析師、交易員在投資管理過程中既密切合作，又責任明確，在各自職責內按照業務程序獨立工作并合理地相互制衡。具體的決策流程如下：

　　（1）投資決策委員會依據國家有關基金投資方面的法律和行業管理法規，決定公司針對市場環境重大變化所采取的對策；決定投資決策程序和風險控制系統及做出必要的調整；對旗下基金重大投資的批準與授權等。

　　（2）投資總監在公司有關規章制度授權范圍內，對重大投資進行審查批準；并且根據基金合同的有關規定，在組合業績比較基準的基礎上，制定各組合資產和行業配置的偏差度指標。

　�。�3）分析師根據宏觀經濟、貨幣財政政策、行業發展動向和上市公司基本面等進行分析，提出宏觀策略意見、債券配置策略及行業配置意見。

　�。�4）定期不定期召開基金經理例會，基金經理們在充分聽取各分析師意見的基礎上，確公司對市場、資產和行業的投資觀點，該投資觀點是指導各基金進行資產和行業配置的依據。

　�。�5）基金經理在投資總監授權下，根據基金經理例會所確定的資產/行業配置策略以及偏差度指標，在充分聽取策略分析師宏觀配置意見、股票分析師行業配置意見及固定收益分析師的債券配置意見，進行投資組合的資產及行業配置；之后，在股票分析師設定的股票池內，根據所管理組合的風險收益特征和流動性特征，構建基金組合。

　�。�6）基金經理下達交易指令到交易室進行交易。

　�。�7）定量分析師負責對投資組合進行事前、事中、事后的風險評估與控制。

　�。�8）定量分析師負責完成內部基金業績評估，并完成有關評價報告。

　　投資決策委員會有權根據市場變化和實際情況的需要，對上述投資管理程序做出調整。

　　三、投資管理方法

　　本基金采用雙層次的投資策略。具體來說是：

　　第一層次主要通過對股票市場的系統性風險進行分析，確定股票和現金資產的配置比例。本基金通過分析宏觀經濟因素、政策導向因素、市場環境因素等，全面評估證券市場系統性風險程度和資本市場中長期預期收益率，在設定的投資范圍內調整股票與現金資產的比例，適度控制系統性風險。

　　第二層次主要是通過對行業景氣循環和個股的研究，精選適合本投資組合風險收益特征的股票。公司認為，在不同的經濟發展階段、政策導向和市場環境下，會形成不同的投資環境和處于不同景氣循環周期的產業群，給上市公司帶來不同的投資機會。

　　本基金將采用自上而下的行業分析方法，從經濟發展的不同階段出發，結合對政策導向和市場環境等因素的綜合分析，來判斷各行業處于何種景氣循環階段。然后，對于不同行業景氣度的行業采用自下而上的方法精選不同的上市公司。

　�。�1）景氣上升期

　　<具有成本、技術和市場優勢的行業龍頭上市公司

　　處于景氣上升期的行業，其行業的總體規模迅速擴大，毛利率水平也在上升，整個行業的利潤水平快速提高。此時行業內的龍頭上市公司具有技術、成本、資源、品牌和營銷優勢，不僅能分享行業高成長的成果，提高毛利率水平和生產規模，而且能低成本擴大自己的市場占有率。

　　<具有獨特競爭優勢或在細分市場取得領先地位的高成長公司

　　對于景氣上升行業中的非龍頭上市公司，因整個行業的規模在迅速擴大，來自競爭對手，特別是行業內龍頭上市公司的競爭壓力大大減輕。該類公司若能僅僅圍繞自身的競爭優勢確立有效的競爭策略，就可在某一個或幾個細分市場獲得領先優勢，并且實現高速成長。

　　（2）景氣平穩期

　　<盈利穩定、估值水平合理、有豐厚現金分配的行業龍頭公司

　　處于景氣平穩期的行業，市場規模和利潤水平保持穩定。行業內的發展機會主要來自于各企業市場份額的此消彼長和對新的細分市場的爭奪。行業內的龍頭公司，可以通過自己在行業內的支配地位，利用機會擴大市場份額。

　　<處于高成長期的細分市場中的高成長公司

　　隨著技術的進步，市場和消費結構的變化，即使處于景氣平穩期的行業，也經常會出現新的高成長的子行業。行業內的龍頭公司，因盈利已較穩定，市場份額較大，往往對新的子行業的投資機會不敏感。行業內的二線公司，如果能因應市場的變化而抓住新的投資機會，迅速在新的細分行業中取得領先優勢，就可以成為新的行業龍頭。

　�。�3）景氣下降期

　　<基本面有重大改觀，而股票價格尚未充分反映其基本面的變化的公司。

　　處于景氣下降期的行業，市場份額會不斷萎縮，投資在很多情況下為負增長。行業內的企業為生存而戰，價格戰此起彼伏，行業整合加速，部分企業退出市場。此類行業的投資機會主要來自部分公司退出本身所在的行業而進入其他景氣度高的行業，或因股東的變更或資產的置換等方面的變化而徹底改變了行業內的競爭地位。

　　四、權證投資策略

　　本基金的權證投資將以保值為主要投資策略，以充分利用權證來達到控制下跌風險、實現保值和鎖定收益的目的；在個股層面上，充分發掘可能的套利機會，以達到增值的目的

　　本基金可以持有在股權分置改革中被動獲得的權證，并可以根據證券交易所的有關規定賣出該部分權證或行權。

　　本基金將根據權證投資策略主動投資于在股權分置改革中發行的權證。

　　第九節基金的業績比較標準

　　一、本基金股票投資部分的業績比較基準是上證綜合指數，債券投資部分的業績比較基準是上證國債指數。

　　基金業績比較基準＝上證綜合指數×80％＋上證國債指數×20％

　　如果未來我國證券市場推出更具代表性的業績比較基準，本基金可以在履行適當的程序后變更基金業績比較基準。

　　二、本基金管理人認為，適用于本基金的業績比較基準應符合下列條件：

　　1、合理、透明，為廣大投資人所接受；

　　2、有一定市場覆蓋率，并且不易被操縱；

　　3、業績基準的編制和發布有一定的歷史；

　　4、業績基準有較高的知名度和市場影響力。

　　因此，本基金選擇上證綜合指數作為股票投資部分的業績基準，選擇上證國債指數作為基金債券投資部分的業績基準。

　　第十節風險收益特征

　　本基金屬于證券投資基金中較高風險、較高收益的股票型基金產品。

　　第十一節基金的投資組合報告

　　基金管理人的董事會及董事保證本報告所載資料不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。

　　基金托管人中國銀行股份有限公司根據本基金合同規定，于2006年1月16日復核了本報告中的財務指標、凈值表現和投資組合報告等內容，保證復核內容不存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。

　　本投資組合報告所載數據截至2005年12月31日（"報告期末"）

　�。ㄒ唬﹫蟾嫫谀┗�金資產組合情況

　　項目金額（元）占基金資產總值比例

　　股票887，519，017.4583.92%

　　債券0.000.00%

　　銀行存款和清算備付金合計114，356，415.1110.81%

　　應收證券清算款4，775，833.790.45%

　　權證0.000.00%

　　其他資產50，932，489.184.82%

　　合計1，057，583，755.53100.00%

　�。ǘ�）報告期末按行業分類的股票投資組合

　　行業市值（元）占基金資產凈值比例

　　A農、林、牧、漁業0.000.00%

　　B采掘業101，786，667.489.71%

　　C制造業350，022，553.7733.37%

　　C0食品、飲料111，463，784.9010.63%

　　C1紡織、服裝、皮毛0.000.00%

　　C2木材、家具0.000.00%

　　C3造紙、印刷0.000.00%

　　C4石油、化學、塑膠、塑料33，381，547.143.18%

　　C5電子0.000.00%

　　C6金屬、非金屬10，712，000.001.02%

　　C7機械、設備、儀表82，947，094.987.91%

　　C8醫藥、生物制品111，518，126.7510.63%

　　C99其他制造業0.000.00%

　　D電力、煤氣及水的生產和供應業22，510，068.002.15%

　　E建筑業0.000.00%

　　F交通運輸、倉儲業164，349，089.8615.67%

　　G信息技術業53，288，859.745.08%

　　H批發和零售貿易59，496，982.325.67%

　　I金融、保險業31，760，754.703.03%

　　J房地產業21，645，871.642.06%

　　K社會服務業62，539，785.755.96%

　　L傳播與文化產業640，976.940.06%

　　M綜合類19，477，407.251.86%

　　合計887，519，017.4584.62%

　�。ㄈ�）報告期末按市值占基金資產凈值比例大小排序的前十名股票明細

　　序號股票代碼股票名稱數量（股）市值（元）市值占基金資產凈值比例

　　1600519貴州茅臺1，162，29553，023，897.905.06%

　　2600583海油工程2，000，76351，459，624.364.91%

　　3000858五糧液6，834，59649，619，166.964.73%

　　4600406國電南瑞3，117，51147，822，618.744.56%

　　5000538云南白藥2，032，56342，074，054.104.01%

　　6600761G合力6，455，63535，570，548.853.39%

　　7600628新世界5，090，24732，628，483.273.11%

　　8600787中儲股份8，624，70132，428，875.763.09%

　　9600125鐵龍物流4，273，76328，805，162.622.75%

　　10600033福建高速3，788，38227，730，956.242.64%

　�。ㄋ模﹫蟾嫫谀┌慈�種分類的債券投資組合

　　無

　　（五）報告期末按市值占基金資產凈值比例大小排序的前五名債券明細

　　無

　　（六）投資組合報告附注

　　1、報告期內基金投資的前十名證券的發行主體沒有被監管部門立案調查的，沒有有在報告編制日前一年內受到公開譴責、處罰的。

　　2、基金投資的前十名股票中，沒有投資于超出基金合同規定備選股票庫之外的。

　　3、基金的其他資產構成

　　單位：元

　　項目金額

　　交易保證金420，035.35

　　應收利息46，393.70

　　應收申購款266，060.13

　　其他應收款6，000，000.00

　　買入返售證券44，200，000.00

　　合計50，932，489.18

　　4、報告期末基金持有的處于轉股期的可轉換債券明細

　　無

　　第十二節基金的業績

　　基金業績截止日為2005年12月31日。

　　基金管理人依照恪盡職守、誠實信用、謹慎勤勉的原則管理和運用基金財產，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。基金的過往業績并不代表其未來表現。投資有風險，投資者在做出投資決策前應仔細閱讀本基金的招募說明書。

　�。ㄒ唬┍净�金份額凈值增長率及其與同期業績比較基準收益率的比較

　　階段凈值增長率（1）凈值增長率標準差（2）業績比較基準收益率（3）業績比較基準標準差（4）(1)－(3)(2)－(4)

　　過去1個月5.96%0.70%4.82%0.54%1.14%0.16%

　　過去3個月-3.12%0.74%0.48%0.73%-3.60%0.01%

　　自基金合同生效起至今-0.50%0.69%5.85%0.88%-6.35%-0.19%

　　（二）自基金合同生效以來基金份額凈值的變動情況，并與同期業績比較基準的變動的比較

　　海富通股票基金累計份額凈值增長率與同期業績比較基準收益率的歷史走勢對比圖

　�。�2005年7月29日至2005年12月31日）

　　注：

　　1、本基金合同于2005年7月29日生效，截至2005年12月31日本基金合同生效未滿一年。

　　2、按基金合同規定，本基金自基金合同生效起6個月內為建倉期，截至2005年12月31日本基金仍處于建倉期中。

　　第十三節基金的費用和稅收

　　一、基金費用的種類

　　1、基金管理人的管理費；

　　2、基金托管人的托管費；

　　3、基金的證券交易費用；

　　4、基金合同生效以后的信息披露費用；

　　5、基金份額持有人大會費用；

　　6、基金合同生效以后的會計師費和律師費；

　　7、按照國家有關規定可以列入的其他費用。

　　二、基金費用計提方法、計提標準和支付方式

　　1、基金管理人的管理費

　　基金管理人的基金管理費按基金資產凈值的1.5%年費率計提。

　　在通常情況下，基金管理費按前一日基金資產凈值的1.5%年費率計提。計算方法如下：

　　H＝E×1.5%÷當年天數

　　H為每日應計提的基金管理費

　　E為前一日基金資產凈值

　　基金管理費每日計提，按月支付。由基金管理人向基金托管人發送基金管理費劃付指令，基金托管人復核后于次月首日起五個工作日內從基金財產中一次性支付給基金管理人。

　　2、基金托管人的基金托管費

　　基金托管人的基金托管費按基金資產凈值的0.25%年費率計提。

　　在通常情況下，基金托管費按前一日基金資產凈值的0.25%年費率計提。計算方法如下：

　　H=E×0.25%÷當年天數

　　H為每日應計提的基金托管費

　　E為前一日的基金資產凈值

　　基金托管費每日計提，按月支付。由基金管理人向基金托管人發送基金托管費劃付指令，基金托管人復核后于次月首日起五個工作日內從基金財產中一次性支付給基金托管人。

　　3、本條第（一）款第3至第7項費用由基金管理人和基金托管人根據有關法規及相應協議的規定，列入當期基金費用。

　　三、不列入基金費用的項目

　　基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務導致的費用支出或基金財產的損失，以及處理與基金運作無關的事項發生的費用等不列入基金費用。基金合同生效之前的律師費、會計師費和信息披露費用等不得從基金財產中列支。

　　四、基金管理費、基金托管費的調整

　　基金管理人和基金托管人可協商酌情調低基金管理費、基金托管費，無須召開基金份額持有人大會�；�金管理人必須最遲于新的費率實施日前三個工作日在至少一種指定媒體上刊登公告。

　　五、稅收

　　本基金運作過程中涉及的各納稅主體，依照國家法律法規的規定履行納稅義務。

　　第十四節對招募說明書更新部分的說明

　　一、總體更新

　　本次招募說明書增加了權證業務，"網上交易費率優惠"的相關內容，更新了"基金的投資"、"基金資產的估值"，"基金的轉換"以及公司主要人員情況等內容。

　　二、"重要提示"部分：

　　增加了："本基金的基金合同于2005年7月29日正式生效。本基金類型為契約型開放式。"；"基金的過往業績并不預示其未來表現。本招募說明書所載內容截止日為2006年1月31日，有關財務數據和凈值表現截止日為2005年12月31日。本招募說明書所載的財務數據未經審計。"等內容。

　　三、"第三節基金管理人"中"（二）主要人員情況"部分：

　　（一）加了新聘請擔任本公司第一屆監事會監事的余毓繁先生的簡歷，刪除了不再擔任本公司第一屆監事會監事的秦達明先生（Mr.DennisZiengs）的簡歷。

　�。ǘ�）增加了研究負責人牟永寧先生的簡歷，并對投資決策委員會委員的名單進行了更新。

　　四、"第四節基金托管人"部分更新了基金托管業務經營情況的內容。

　　五、"第五節相關服務機構"部分：

　�。ㄒ唬┲变N機構：

　　增加了海富通基金管理有限公司的全國統一客戶服務號碼40088-40099（免長途話費）

　　（二）代銷機構

　　增加：新增華泰證券、光大證券、世紀證券、中信證券、中銀國際、中信建投五家代銷機構及其相關信息。

　　刪除：刪除了華夏證券的相關信息。

　　更新：分別對中國銀行客戶服務電話和其他相關信息、交通銀行的聯系人信息和長江證券聯系電話予以更新。

　　六、"第八節基金份額的申購和贖回"部分，更新了基金份額申購和贖回的開始時間。

　　七、"第九節基金的轉換"部分，更新了基金轉換的定義和基金轉換受理時間的相關內容。

　　八、第十節的標題由"基金的非交易過戶與轉托管"更新為"基金的非交易過戶、轉托管、凍結與質押"，增加了非交易過戶的種類的定義，并更新了轉托管的程序。

　　九、"第十一節基金的投資"部分：

　　（一）投資方向中，增加了權證投資范圍"權證投資0-3%"；

　�。ǘ�）投資策略中，增加了權證的投資策略；

　�。ㄈ�）在本章節"基金投資組合比例限制"部分，根據"權證通知"的要求增加了權證投資的限制內容，具體表述為：

　　運用基金財產進行權證投資時，不得有下列情形：

　　1)在任何交易日買入權證的總金額，超過上一交易日基金資產凈值的千分之五。

　　2)持有的全部權證，其市值超過基金資產凈值的百分之三。

　　3)本基金與基金管理人管理的其他基金持有同一權證的總和，超過該權證的百分之十。

　　（四）根據《證券投資基金信息披露內容與格式標準》第5號<招募說明書的內容與格式>的有關規定，增加了"（十一）基金投資組合報告"。

　　十、"第十二節基金的業績"

　　根據《證券投資基金信息披露內容與格式標準》第5號<招募說明書的內容與格式>的有關規定，增加"第十二節基金的業績"，基金投資組合報告和基金業績的內容，相關數據截止期為2005年12月31日。

　　十一、"第十四節基金資產的估值"部分，增加了對權證投資估值方法的詳細說明，具體如下：

　　權證：未上市的權證（主要指發行至上市日之間）及停牌，采用B-S模型計算其公允價值；已上市的權證的公允價值以其估值日該權證在證券交易所的收盤價計算；該日無交易的，以最近一個交易日的收盤價計算。

　　十二、"第二十三節對基金份額持有人的服務"部分：

　　在"（八）網上開戶與交易服務"中新增了對投資者通過本公司網上交易系統申購本公司旗下開放式基金實行費率優惠的內容。具體如下：

　　本基金管理人及其合作機構為投資人提供方便快捷的網上在線開戶交易服務。中國銀聯客戶可以通過基金管理人網站實現網上開戶和交易。（包括認購、申購、贖回等）。

　　2005年10月28日，基金管理人與銀聯電子支付服務有限公司合作對2003年7月28日推出的網上交易系統進行全面升級，正式推出網上交易平臺。在原有的網上交易服務基礎上，投資者可在興業銀行全國任一營業網點辦理"興業借記卡"，并通過本基金管理人網站進行開放式基金的開戶及交易等業務。對持有興業銀行興業卡或其他銀聯聯網

　　1．通過本基金管理人網上交易平臺申購海富通精選(基金代碼：519011)、海富通收益（基金代碼：519003）和海富通股票（基金代碼：519005），基金管理人將不以申購金額分檔，統一按0.6%的費率收取申購費。

　　2．投資者通過本基金管理人網上交易平臺申請將其持有的海富通

　　海富通基金管理有限公司

　　2006年2月20日