東北證券假國債現形記 廣告單錯發到證監局手里

　　金融機構經營信用,這幫職業經理人卻盜用了機構信用,東北證券內控問題正是在此

　　作者:本刊記者 李德林/文

　　2005年9月20日，一份份國債銷售廣告隨著郵政車，流向了上海多戶人家的郵箱。三天后，上海市經偵總隊的一隊人馬直奔吳淞路東北證券營業部，抓捕了該部經理。

　　12月以來，多位投資者致電這個營業部，工作人員稱經理趙正斌“9月23日之后就不在了，我們也聯系不上”。同時，該營業部的多名人員告訴投資人：“那個國債現在不能賣了，聽說是違法的�！�

　　“上海經偵隊介入了，人都抓了�！奔�林證監局機構部向本刊證實，東北

　　這一事件，使東北證券再次因為分支機構經理涉嫌犯罪而蒙羞。不久前開審的王小石一案中，時任東北證券福州辦事處負責人林碧正是賄賂案的主角之一。

　　東北證券前身為吉林證券，2000年6月增資擴股、變更名稱，注冊資本為10.1億元，2003年托管新華證券。東北證券是第一批進駐上海證券市場的異地券商之一，其上海吳淞路營業部成立于1988年。

　　吳淞路營業部假國債案發后，東北證券不得不自掏腰包，退賠投資者的2500萬國債款�！斑@起假國債案件實際跟東北證券沒有關系�！奔�林省證監局機構部負責人告訴本刊。

　　這是中國券商業在一片蕭條之際，分支機構、營業部失控的又一事例。

　　拙劣的集資

　　9月20日，東北證券吳淞路營業部經理與一投資咨詢公司聯合發行國債，國債的年利率為2.28%。為了吸引投資者，該國債推出了買5萬送1000元的優惠措施。

　　“這種國債一看就是假的，根本就沒有一個權威的發行機構。優惠措施實際上提高了國債的利率，一年期達到4.28%。”一名收到過廣告單的上海投資者告訴記者：“當時我看完就扔了，因為到時候可能我一分錢都收不回來。”

　　但是，

　　只是這名營業部經理怎么也沒有想到，上海市證監局的一名官員一大早去郵箱收取報紙信件時，也收到了同樣的宣傳廣告單。這名證監局官員細細讀完廣告單后，馬上致電東北證券，這才發現后者并沒有代理什么國債銷售，甚至對這個國債壓根就沒有聽說過。這意味著：“國債”可能是營業部經理的個人所為。

　　上海證監局迅速調查了這起合謀設計的“以假國債進行公開非法集資”事件。該局當即向上海市經偵總隊聯系。但短短三天時間，假國債銷售已經達到2500萬元。

　　營業部困局

　　上海經偵隊以非法集資的名義，將吳淞路營業部經理以及合謀的投資咨詢公司相關人員逮捕后，不少投資者找到營業部，要求退賠，吳淞路營業部緊急將情況匯報到東北證券總部。

　　“說實話，這都是個人行為，東北證券本著一種社會責任心，用自己的2500多萬元還給投資者了�！奔�林證監局機構部負責人透露，“現在經偵隊正在追查所賣國債獲得的款項”。

　　2004年，轟動市場的王小石案，東北證券一直辨白與自己無關，尤其是關于鳳竹紡織(600493)項目涉嫌違規，東北證券先是公開宣稱不認識項目負責人、原東北證券福州辦事處負責人林碧，后又多次聲稱該項目不存在違規與違法。今年11月，在北京市一中院法庭上，一直沒有露面的林碧交代了鳳竹紡織項目的前因后果，以及林碧在亞盛實業融資過程中，謀取巨額利益等犯罪事實，他獲刑10年。

　　自從接手新華證券以來，東北證券連續發生地方公司負責人違法事件。而此前新華證券正是因為地方營業部大量違法融資，甚至坐莊，導致最終關門。東北證券試圖通過營業部經理輪崗制的形式，杜絕營業部隱患。而由于券業整體萎靡，營業部競爭激烈，無論是投行項目還是客戶資源的開拓，經理人壓力越來越大，在營業部推行的輪崗制對客戶資源的流失影響很大。

　　吳淞路營業部成立時間久遠，資源背景復雜，尤其是一些大戶蝸居于此。一旦經理人在一個營業部時間太長，其個人行為對營業部的影響就相當直接，營業部經理犯罪也就難以杜絕。比如航空證券、銀河證券、華夏證券等等券商都面對過營業部經理引發的罪案。

　　“類似林碧的事件、吳淞路營業部假國債事件，都是經理個人行為。”一名研究券商問題的交易所研究人員認為，一方面是市場越來越萎縮，一方面是經理人的不斷犯罪，券商的營業部怎么管理？

　　“經理人道德犯罪不僅僅是經理人個人的問題，更涉及營業部聲譽以及客戶資源的開拓與流失。”他說。