全國人大常委、財(cái)經(jīng)委員會副主任周正慶講話

　　各位領(lǐng)導(dǎo)、各位嘉賓，女士們、先生們：

　　一、對我國資本市場支持高新技術(shù)企業(yè)發(fā)展的簡要回顧

　　1999年中央召開全國科技創(chuàng)新大會，通過了《關(guān)于加強(qiáng)技術(shù)創(chuàng)新、發(fā)展高科技、實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化的決定》。《決定》深刻闡述了加強(qiáng)技術(shù)創(chuàng)新、發(fā)展高科技、實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化對于促進(jìn)

我國國民經(jīng)濟(jì)持續(xù)健康快速發(fā)展的重大戰(zhàn)略意義，明確了通過深化體制改革和采取有效措施，營造有利于技術(shù)創(chuàng)新和發(fā)展高科技、實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化的政策環(huán)境和市場環(huán)境的原則，并提出了要培育有利于高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的資本市場，加大對成長中的高新技術(shù)企業(yè)的支持力度，優(yōu)先支持有條件的高新技術(shù)企業(yè)進(jìn)入資本市場的具體要求。《決定》公布不久，全國人大迅速通過了對《公司法》的修正案，為培育有利于高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的資本市場，加大對成長中的高新技術(shù)企業(yè)的金融支持力度奠定了法律基礎(chǔ)。

　　配合《決定》的實(shí)施，我國資本市場出臺了一系列支持高新技術(shù)企業(yè)發(fā)展的措施。在首次公開發(fā)行上市方面，對于經(jīng)過中科院和國家科委(現(xiàn)科技部)認(rèn)證的高新技術(shù)企業(yè)，可以提出股票發(fā)行申請，不受指標(biāo)和額度的限制。在這一政策扶持下，許多高新技術(shù)企業(yè)通過了“雙高認(rèn)證”，并有數(shù)十家企業(yè)因此優(yōu)先進(jìn)入資本市場。經(jīng)過幾年的發(fā)展，在這些公司中，有不少已經(jīng)成長為具有較強(qiáng)的科技創(chuàng)新能力和良好經(jīng)營業(yè)績的公司，在資本市場上形成了較好的示范效應(yīng)。例如：安徽的“豐原生化”，1999年6月通過科技部和中科院關(guān)于“高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)、高新技術(shù)產(chǎn)品”的雙高論證，當(dāng)月就在深交所發(fā)行股票6000萬股，募集資金3.9億元，2001年又增發(fā)7.2億元，2003年發(fā)可轉(zhuǎn)債5億元，總計(jì)募集資金16.1億元。現(xiàn)已發(fā)展成為總資產(chǎn)71.2億元。今年前九個月主營業(yè)務(wù)收入23.5億元，凈利潤1.16億元的行業(yè)龍頭企業(yè)，形成有機(jī)酸、氨基酸、酒精等系列產(chǎn)品生產(chǎn)能力，位居國內(nèi)第一位；特別是檸檬酸系列產(chǎn)品產(chǎn)量和市場占有率均居世界第一位。展望未來，具有良好的發(fā)展前景，確立了“發(fā)展生物能源和生物材料”的主題。到今年年底，公司將形成44萬噸燃料乙醇生產(chǎn)能力。生物材料產(chǎn)業(yè)也取得很大進(jìn)展。又如，2000年上市的隆平高科，也是受惠于“雙高認(rèn)證”政策上市的公司，公司首次發(fā)行籌集資金6.9億元。上市以后，公司利用募集資金大力發(fā)展以雜交水稻、蔬菜為主的高科技農(nóng)作物種子、種苗的培育、生產(chǎn)和銷售，其業(yè)務(wù)發(fā)展就此步入了快速發(fā)展的軌道。在資本市場支持下，幾年來公司的業(yè)務(wù)經(jīng)營取得了長足發(fā)展，目前公司在高科技農(nóng)作物種子、種苗領(lǐng)域的研究水平已經(jīng)處于世界的最前列，并牢牢掌握著核心技術(shù)。在再融資方面，證券主管部門也陸續(xù)出臺了若干針對高科技企業(yè)的傾斜政策，一是對具有較高科技含量的上市公司進(jìn)行增發(fā)試點(diǎn)；二是進(jìn)一步放寬配股條件，對高科技等國家重點(diǎn)支持的行業(yè)凈資產(chǎn)收益率要求進(jìn)行了適當(dāng)降低。通過這些措施，有力地支持了高科技上市公司做大做強(qiáng)，取得了顯著的成效。例如，在1999年的增發(fā)試點(diǎn)中，證監(jiān)會就把東大阿派等多家主導(dǎo)產(chǎn)品技術(shù)含量較高的上市公司納入試點(diǎn)范圍，支持其通過新的再融資方式增強(qiáng)研發(fā)能力、提高市場占有率和盈利水平，并在其后持續(xù)給予支持。在資本市場的有力支持下，幾年來東大阿派始終呈現(xiàn)出良好的發(fā)展態(tài)勢，目前公司已經(jīng)成為國內(nèi)最大的軟件提供商，在數(shù)字化醫(yī)療產(chǎn)業(yè)、電子政務(wù)和網(wǎng)絡(luò)安全等方面具有很強(qiáng)的實(shí)力，公司具有良好的成長性和較高的科技含量。此外，為了貫徹落實(shí)黨中央發(fā)展高科技、實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化的重大決定，證券主管部門還對設(shè)立高新技術(shù)板塊，方便高新技術(shù)企業(yè)發(fā)行上市和再次籌資進(jìn)行了通盤的考慮和規(guī)劃，為中小企業(yè)板的推出探索了經(jīng)驗(yàn)。對上述這些成功的經(jīng)驗(yàn)應(yīng)認(rèn)真總結(jié)經(jīng)驗(yàn)，同時，也要吸取工作失誤的教訓(xùn)，以更好地為支持高新技術(shù)企業(yè)的發(fā)展做出應(yīng)有的貢獻(xiàn)！

　　二、公司法和證券法的修訂為資本市場更好地服務(wù)于科技型企業(yè)提供了廣闊的空間。

　　本次兩法修訂涉及面廣泛，內(nèi)涵非常豐富，其中有不少條款的修訂就是為了鼓勵投資創(chuàng)業(yè)、促進(jìn)科技成果轉(zhuǎn)化和完善資本市場服務(wù)功能的。歸納起來，大致有以下幾個方面：第一，完善了公司設(shè)立制度，為投資興辦科技型企業(yè)提供了制度便利。如較大幅度地下調(diào)了公司注冊資本的最低限額，降低了公司設(shè)立的門檻；允許一個自然人或法人單獨(dú)投資設(shè)立一人有限公司；取消了股份公司設(shè)立必須經(jīng)過國家有關(guān)部門或省級人民政府審批的規(guī)定；第二，改革了公司資本制度，提高了知識產(chǎn)權(quán)在公司資本構(gòu)成中的地位，有利于促進(jìn)科技成果的轉(zhuǎn)化。如豐富了股東向公司出資的形式，并將實(shí)繳資本制度改為認(rèn)繳資本制度，允許注冊資本分期繳納；大幅度提高了知識產(chǎn)權(quán)出資的比例，知識產(chǎn)權(quán)出資比例最高可以達(dá)到注冊資本的百分之七十；第三，確定了多層次市場建設(shè)的法律架構(gòu)，為資本市場構(gòu)建分層次的融資平臺，以滿足不同發(fā)展階段的科技型企業(yè)的融資需求提供了空間。規(guī)定了公開發(fā)行的證券可以在證券交易所之外的經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)的其它證券交易場所轉(zhuǎn)讓；第四，適度降低了上市公司股本總額的要求，將公司股本總額從五千萬元降至三千萬元，并取消了連續(xù)三年盈利的要求和千人千股等規(guī)定，為科技股上市創(chuàng)造樂較寬松的環(huán)境。可以說，兩法的修訂是在全面總結(jié)我國公司設(shè)立與運(yùn)作的實(shí)踐和資本市場運(yùn)行規(guī)律的基礎(chǔ)上，按照轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)增長方式的要求和資本市場未來發(fā)展的需要所做出的與時俱進(jìn)的調(diào)整，對于促進(jìn)資本市場的發(fā)展壯大，引導(dǎo)社會資本流向科技型企業(yè)，更好地服務(wù)于國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展將產(chǎn)生積極而深遠(yuǎn)的影響。

　　剛剛通過的“十一五規(guī)劃”，把增強(qiáng)自主創(chuàng)新能力、建設(shè)創(chuàng)新型國家提高到了國家戰(zhàn)略的高度，明確提出了要把增強(qiáng)自主創(chuàng)新能力作為科技發(fā)展的戰(zhàn)略基點(diǎn)和調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)增長方式的中心環(huán)節(jié)，大力提高原始創(chuàng)新能力、集成創(chuàng)新能力和引進(jìn)消化吸收再創(chuàng)新能力，這在我國經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展史上還是第一次。從這個意義上講，兩法的修訂應(yīng)該說是正當(dāng)其時，為資本市場服務(wù)于增強(qiáng)自主創(chuàng)新能力這一新的國家戰(zhàn)略做好了法律準(zhǔn)備。

　　三、深入貫徹落實(shí)“兩法”，拓寬科技型企業(yè)通往資本市場之門。

　　我國科技型企業(yè)以中小企業(yè)為主，其融資難的問題一直沒有很好解決。在新的歷史時期和新的法律環(huán)境之下，資本市場應(yīng)該在緩解科技型中小企業(yè)融資難的問題上邁出更加實(shí)質(zhì)性的步伐，發(fā)揮更大、更積極的作用。有關(guān)部門應(yīng)以“十一五規(guī)劃”和即將召開的全國科技大會為契機(jī)，結(jié)合貫徹落實(shí)“兩法”，抓緊研究配套措施，為解決中小企業(yè)、高新技術(shù)企業(yè)融資難的問題有所作為，取得實(shí)質(zhì)性的進(jìn)展。

　　中小企業(yè)板已經(jīng)率先完成

　　可以預(yù)見，在未來的幾年中，中小企業(yè)板有能力建立起面向廣大科技型中小企業(yè)的便捷融資渠道，也應(yīng)當(dāng)服務(wù)于更多的自主創(chuàng)新能力強(qiáng)、盈利前景好、成長速度快的科技型企業(yè)，成為培育我國科技發(fā)展中堅(jiān)力量的重要推動力。

　　兩法的修訂為資本市場的改革開放和穩(wěn)定發(fā)展提供了新的機(jī)遇，我相信，在有關(guān)各方的共同努力下，資本市場一定能夠在加快實(shí)現(xiàn)國家自主創(chuàng)新戰(zhàn)略中發(fā)揮更大、更重要的作用。

　　謝謝大家！