券商不良資產可能超2500億 證監會再頒自查令

　　1月下旬，證監會發出券商2004年會計審計工作有關事項的通知，主要內容之一就是要券商做好自查摸底工作。業內人士稱，這已是去年下半年以來證監會嚴令券商自查的“第三道令牌”。

　　通知要求，券商必須于2005年4月30日前將自查報告以書面和電子文檔方式報送證監會機構監管部、會計部和注冊地證監局，同時將年度報告與審計報告抄報公司主要業務發生地 證監局。至此，證監會三次通令、持續半年之久的券商自查摸底工作有望結束。

　　根據此前天則所的一份報告，券商的不良資產規模可能超過2500億元。

　　再查委托理財

　　與以往自查不同，此次自查內容主要集中在券商的賬外經營和客戶資產管理兩項。

　　前述通知要求，券商應對賬外經營事項進行清理規范。對各證券公司在自查、證監局核查及審計過程中發現的賬外經營事項，必須納入表內統一核算。對表內核算無法完全解決或存在爭議的問題或事項，應在年度報告及相關報告中進行揭示，或補充提供專項報告。

　　同時，券商還要對客戶資產管理業務進行清理規范。券商應按照客戶類型(機構／個人)、合同編號、合同金額、合同簽訂日期、合同到期日等情況，編制客戶資產管理業務明細表和客戶資產管理業務情況匯總表，并由會計師事務所在依照審計準則和相關規則履行必要的審計查驗程序的基礎上，出具客戶資產管理業務專項審核報告。

　　券商要將自查摸底中發現的問題、整改計劃的進展情況在年度報告、審計報告、內部控制評審報告、客戶資金安全專項審核報告、凈資本專項審核報告、客戶資產管理業務專項審核報告等報告中予以充分揭示和反映。

　　證監會方面表示，如果在核查或日后監管中，發現此次未完成自查摸底工作，或自查摸底報告未如實反映公司情況，或會計、審計質量存在嚴重問題的，中國證監會將要求證券公司另行聘請會計師事務所進行復審或調查，并根據有關規定對有關證券公司、會計師事務所及相關責任人進行嚴肅處理。

    證監會鐵腕整頓？

　　“從此次通知看，證監會明顯加強了語氣。”上海某券商研究所負責人向記者表示，“而從我們的角度來說，這次也說了實話。”

　　事實上，從去年下半年開始，券商問題暴露越來越多，從大鵬證券巨虧，到海通、申萬等老牌券商巨額委托理財虧損，都說明券商在經營上出現了很多問題。

　　但是，作為業內一個潛規則，盡管問題普遍存在，但在日常檢查中常常被很好的隱藏了起來，所以此次證監會要連發“三道金牌”督促券商自查。

　　對于此次檢查，虎杰投資首席分析員張寅認為，主要是證監會要對券商經營情況進行摸底，為后續政策出臺打基礎。

　　“下一步怎么辦，一個極端的情況是進行收縮，就像以前信托業行整頓那樣，重新注冊登記，來一次徹底的換血運動。”張寅表示。

　　不過，比較而言，張寅認為應該采取相對穩妥的辦法，即“倒一批、救一批、合資一批”。“關閉一批經營情況很差的券商，大連證券就是一個例子；救一批券商，比如南方證券；合資一批券商，讓美林、高盛進入我國證券市場就是例子。”還有一個選擇是進行混業經營，允許包括四大國有銀行在內的金融機構從事證券業。

　　“從目前的情況來看，具體采取什么措施救券商，證監會還舉棋不定，但市場狀況已經到了必須解決問題的關頭了。”張寅表示。