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本月，券商被置身于資本市場的中心，頗受矚目。近期出臺的多項政策都表明監管層的意圖：通過市場化的方式扶優限劣，整治券業頑疾。
國慶長假過后，證券監管部門向各證券公司下發通知，要求立即對資產管理業務進行全面清理規范并上報業務開展的詳細情況以及違規占用客戶資產的情況。此次清查對券商資產管理業務帶來不小的壓力，據悉，一些證券公司已經同客戶取消委托理財協議，并開始
從股市上撤出部分資金。
隨后證券業協會出乎意料地頒布出首批三家券商創新試點資格，盡管此前一周，證監會下令證券公司清查資產管理業務，然而業內仍然預期，此次獲批的三家券商的創新突破將在集合資產管理業務上。果然，證監會今日又發布了《關于證券公司開展集合資產管理業務有關問題的通知》。有業內人士分析，監管部門會對券商資產管理業務開辟新的合規的發展道路，創新試點券商是進行合規資產管理業務的排頭兵，他們本身優良的素質有助于把風險控制在一定范圍內，為如何開展資產管理業務進行有益探索。
本周一有關機構明確對違規金融機構的個人債權及客戶交易結算資金進行收購的原則，周二央行和證監會就證券公司融資分別發布和修訂相關辦法，拓寬券商的融資渠道。這在業界掀起不小的波瀾，眾多業內人士視此為利好消息，并認為這是監管層支持券商發展的一個信號，但此次的支持是建立在市場化手段的基礎之上的。一方面，降低券商融資門檻，為券商提供更為寬松的融資環境；另一方面，包括定價在內諸多事項均由市場來決定，這無疑是徹底引入優勝劣汰的市場機制。從投資者角度看，由于風險自擔，投資者自然會根據成本、收益、風險三平衡的原則來選擇信譽良好的券商的債券進行投資；從券商角度看，成本收益法則同樣適用。若只能以較高的融資成本發行短期融資券或債券，券商就應該考慮一番，是否應該尋求其它融資途徑。這樣，市場機制充分發揮甄別優劣的作用，如此的制度建設正是成熟市場需要的，有助于監管手段脫離單一的行政命令，轉為更加靈活多變的方式。
證監會國際顧問委員會提出要健全優勝劣汰機制、提高投資者的風險意識。這一系列的政策和觀點實際上有著相當緊密的聯系，一松一緊、一硬一軟，揭示出監管層的些許用意：合規、守法是券商發展的正道，走上正道，才能有更為寬松的制度環境，在競爭中才能博得投資者的青睞，贏得市場。上海證券報曹翊君
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