獨家獲悉，眾多核心細節的平深整合預案已于7月23日經董事會通過后上報監管機構，平深業務整合，將推遲到明年

　　理財周報記者 施維/文

　　“關于平安銀行和深圳發展銀行的重組，目前正在與監管機構溝通，一旦有確定的方案，我們會在第一時間披露。”8月25日下午，中國平安董事長兼CEO馬明哲在2010年中期業績說明會上如是說，其余高管亦然。

　　理財周報記者獨家獲悉，涉及資產定價等眾多核心細節的平深整合預案已于7月23日經平安銀行董事會通過后上報監管機構，何時批復尚需等待。而勢在必行的平深業務整合，將推遲到明年。“今年一切按既定目標照常進行。”一位核心人士透露，“平深的交叉銷售目前還未開始。”

　　中報顯示，上半年平安集團總資產突破1萬億元，凈利潤同比增27.9%至98.66億元，其中銀行業務貢獻了11.04億元。其中包含平安銀行上半年9億元的凈利潤，以及作為平安聯營公司的深發展帶來的2.04億元利潤。此外，深發展上半年盈利30.33億元，同比增長幅度為31%，低于平安銀行的56%。

　　馬明哲說，“共享5000萬個人客戶和200萬多萬企業客戶，在綜合金融平臺上的保險、銀行和投資的交叉銷售，是我們未來最大的優勢。”事實上，上半年交叉銷售的確表現不俗，且版圖明顯擴大。

　　平安銀行上半年新增公司業務存款中，交叉銷售貢獻占比由2009年的10.4%提升至22.0%；新增零售存款中，交叉銷售貢獻占比由2009年的5.2%提升至17%；信用卡新發卡109.7萬張，其中61.9%來自于交叉銷售，目前信用卡累計發卡已近500萬張。

　　對于兩行整合后的未來，馬明哲抱有極大的信心。他說，“整合后的銀行，除了傳統銀行業務，交叉銷售將是最大的亮點。”

　　馬明哲：兩行整合后交叉銷售將是最大亮點

　　8月25日的業績說明會上，平安銀行與深發展的重組進展再度成為媒體關注的焦點。

　　“已經有媒體報道，平安銀行將注入深發展，采取5股換1股的對價方案，是這樣嗎？”“中國平安到底何時復牌？”“平安銀行注入深發展的可能性有多大？”面對這些問題，平安集團高管們回答的口徑一致：“目前正在與監管機構溝通，一切都在正常進行中，一旦有確定的方案，我們會在第一時間披露。”

　　但理財周報記者注意到，平安集團總經理張子欣在回答上述相關問題時，在反復強調“對于市場傳聞不予評論，一切以公告為準”的同時還提到，“我們也希望很快會有結果。”

　　理財周報記者還獨家獲悉，涉及資產定價等眾多核心細節的平深整合預案已于7月23日經平安銀行董事會通過后上報監管機構。“由于關系到眾多人的利益，又是中國無先例的最大銀行并購案，何時會被批復，現在各方都在等。”一平安內部人士私下透露。

　　當日的業績說明會上，對平安集團并購深發展一役，平安高管們均態度積極。中國平安副董事長兼副首席執行官、平安銀行董事長孫建一表示，中國平安在深發展的戰略投資方面獲得了重大進展。

　　“上半年中國平安對深發展的戰略投資，獲得監管機構和社會各界的充分理解和支持，完成了和新僑的換股和認購深發展增發的兩項交易。中國平安現在已成為深發展第一大股東，持股29.99%。”孫建一說，“深發展于2010年5月開始成為平安聯營公司，為平安集團帶來2.04億元的利潤貢獻。”

　　對于兩行整合的前景，平安集團高管們在憧憬的同時，措辭嚴謹。孫建一表示，“我們深知，投資的完成僅僅是個開始，如何使平安銀行、深發展兩家銀行優勢互補，如何充分發揮綜合金融的協同效應才是真正創造價值的關鍵。未來，在合法合規、創造多贏的前提下，我們將大力推動平安銀行和深發展的重組整合工作。”

　　理財周報記者獨家獲悉，考慮到業務發展、穩定客戶及員工等眾多因素，平深兩行的業務層面的整合將推遲到明年。“今年一切按既定目標照常進行，已經完成了全年指標的也被要求要再創佳績。”一位核心人士透露，“在財富管理等業務方面，平深的交叉銷售目前還未正式開始，我們依靠的還是原來的渠道。”

　　在被問及“與保險相比，銀行業務在規模上還遠無法與之匹配，在兩行重組之后會否加快速度發展銀行業務”時，馬明哲回答說，“你可以看到，平安銀行和保險進行交叉銷售的數據相當不錯，業務模式已經成熟。未來兩行整合完成之后，我們會根據監管層的規定穩健發展，除了傳統銀行業務，交叉銷售將是最大的亮點。”

　　據了解，平安集團已經有超過40萬個人壽險業務員，其中業績特別優秀且客戶資源豐富的一部分，目前正從保險代理人員向客戶經理的角色轉變。“雖然他們的主業還是銷售保險產品，但通過他們這條紐帶，會有更多客戶成為集團銀行、證券、信托等多種金融業務的享用者。”平安集團一內部人士透露。

　　此外，為了加大銀保交叉銷售力度，平安集團正在大量招聘銀保人員，現在每周二都有一個廣東銀保編內員工公開招聘會，招募客戶經理、主管、講師、銀行保險財富保障策劃經理等等。“還有一個大型的招聘會，很快要召開。”另一平安人士說。

　　平安銀行利潤增6成，盯住中產做財富管理

　　“2010年6月平安銀行惠州分行正式開業，成為平安銀行在全國范圍內開設的第9家分行。”孫建一表示，平安銀行上半年取得了不錯的業績，凈利潤由去年同期的5.77億元增加56%至9億元。

　　在業務快速發展的同時，平安銀行資本充足率保持在11.8%，不良貸款率控制在0.45%。“平安銀行在控制不良貸款率、保持資本充足率、防控案件等方面表現良好，為業務長期穩健發展奠定了堅實的基礎。”孫建一說。

　　上半年，平安銀行的凈利息收入由去年同期的15.08億元增加62.9%至24.57億元，凈利差由去年同期的1.7%提高至2.0%，凈息差也由1.8%提高至2.1%。存款總額1678.39億元，較2009年底增長12.6%，其中廣州、杭州分行存款增速均位列當地首位。

　　中報還顯示，該行手續費及傭金凈收入由去年同期的1.86億元增加72.0%至3.20億元，主要原因是平安銀行信用卡業務發展迅速，以及在銀團貸款、企業理財、資產管理等方面有所突破并取得較多手續費收入。

　　交叉銷售成效顯現，渠道、產品不斷拓展和創新，不負眾望。眾所周知，平安銀行的信用卡業務是交叉銷售最大的受益者，上半年新發卡109.7萬張，其中61.9%來自于交叉銷售，累計發卡已近500萬張。

　　此外，該行公司業務加強行業專業化管理和批量營銷，推動渠道合作，新增公司業務存款中，交叉銷售貢獻占比由2009年的10.4%升至22.0%；零售業務推出新一貸、存貸通等創新產品，同時，新增零售存款中來自于壽險交叉銷售貢獻占比由2009年的5.2%提升至17%。

　　孫建一稱，從平安銀行的經營指標來看，營業收入增長率是42.6%，營業費用經過過去三年投入期，2010年上半年平安銀行取得不錯的投產平衡。成本收入比從54.4%下降到50.5%，營業費用同比增長33.3%，比營業收入的增長要低。

　　“整合客戶資源、深度開發客戶需求，通過一個賬戶為客戶提供全方位的金融服務，這就是我們的發展方向。”張子欣指出，“未來平安集團還會加強個人財富管理業務的發展，這是個快速發展的市場，前景廣闊。”

　　“中國的經濟在快速發展，家庭的財富積累也很快。我們會重點關注沿海地區的中產及以上家庭，先通過設計好的產品來吸引和獲取客戶，然后用長期的投資組合、風險管理、專業服務留住客戶。”張子欣說，“我們希望我客戶長遠規劃，他第一次可能只投入300萬，但之后3-5年愿意將1000萬，甚至3000萬都放在我們這里，做10年以上的投資。”

　　深發展零售發力，售理財產品337億翻4倍

　　8月25日，深發展公告中期業績并繼續停牌。20日，深發展行長辦公室相關負責人告訴理財周報記者，“這次我們不召開業績發布會，因為與平安的整合還沒有結果，暫時不便對外發表意見。”

　　中報顯示，2010年上半年深發展實現凈利潤30.33億元，同比增31%；每股收益0.98元，同比增31%。與年初相比，該行總資產增6%至6244億元；一般性貸款增12%至3533億元；存款總額增11%至5060億元。

　　深發展資產質量保持穩定：截至上半年底不良貸款余額22.9億元，不良貸款率0.61%；撥備覆蓋率由一季度末的188%進一步上升至224%。該行向平安人壽的非公開發行于2010年6月完成，共募集資金約69億元，提升資本充足率至10.41%，核心資本充足率7.20%。

　　理財周報記者注意到，上半年深發展沒有新增營業網點，目前全國的網點數仍為303家。零售業務方面，中間業務收入水平得到改善，手續費及傭金凈收入總額達7.5億元，同比增幅57%，在營業收入中的占比由上年同期的6.4%上升到本年度的8.8%。

　　深發展在中期業績報告中稱，“以新的前線銷售與服務模式的推廣及落地為契機，在專業化經營的基礎上全面推進綜合銷售體系建設，提升網點的整體銷售力；以客戶分層經營和交叉銷售為依托，制定了全面推動零售業務發展系列舉措，以全面提升客戶對本行的依存度。”

　　一位知情人士透露，由麥肯錫擔任顧問的網點前線作業模式改革快速推進，目前已經完成南京、深圳和北京的100多家網點的流程再造，年底會完成200家。數據表明，通過執行這項“飛躍計劃”，深發展的中間業務開始發力。

　　上半年，深發展個人貸款(含信用卡)增11%至1084億元，個人貸款(不含信用卡)不良率0.21%，較去年底下降12個基點；信用卡有效卡量達392萬張，不良率為1.23%。

　　讓人眼前一亮的是，該行上半年理財產品銷售量同比增427%達337億元，超過了去年全年的銷售總額。其中，債券類理財產品銷售量達259億元，較去年同期增長458%。早在今年一季度時，該行分管零售業務的副行長劉寶瑞就告訴理財周報記者，爭取今年在財富管理方面有所突破。

　　8月26日，深發展零售銀行總監袁丹旭告訴理財周報記者，上半年理財產品爆發是這兩年持續投入的結果。“針對股市震蕩等情況，我們適時開發了3天至180天、中短期相結合的理財產品，風險低，方便客戶資金管理。2月份首次推出‘金娃娃’創新產品備受青睞，T+0到賬的高流動性產品——‘日添利’持續熱銷，‘聚財寶’尊貴計劃優質信托貸款類系列產品留住了中高端客戶。”

　　“我們在嘗試通過整體策略的調整，提高中間業務的占比。從產品的開發到前端網點的銷售，我們都做了細致調查和督導。”袁丹旭說，“我行上半年已經完成了全年的業績指標，全年理財產品銷售額有望突破800億元。”

　　此外，深發展零售存款平穩增長，余額達799億元，較年初增長13%。受制于信貸緊縮、房地產調控以及兩行業務整合等眾多原因，上半年該行一向強勢的個人貸款增速明顯放慢。

　　截至2010年6月30日，深發展個人貸款余額達1023億元(不含信用卡)，較年初增長10%；1-6月份累計發放個人貸款270億元，比去年同期增長0.88個百分點，其中，新發放汽車消費貸款37億元，比去年同期增長15億元，增幅70%。