新浪財經(jīng)訊 招行6月27日召開股東大會，招行收購永隆銀行議案獲股東大會97.77%高贊成票通過。公司發(fā)行次級債券特別議案獲得90.85%贊成票通過。

　　相關(guān)報道：

　　招商證券宮少林：永隆的網(wǎng)絡(luò)對國內(nèi)銀行很重要

　　相關(guān)專題：

　　招商銀行并購香港永隆銀行

　　新浪財經(jīng)訊 6月27日上午，招商銀行2007年度股東大會將在深圳召開，此次股東大會將審議關(guān)于收購招商信諾人壽保險有限公司部分股權(quán)、關(guān)于收購永隆銀行、在境內(nèi)及(或)境外市場發(fā)行次級債券等13項議案，新浪財經(jīng)將對股東大會情況進行滾動直播。

　　今年5月，招商銀行斥資193億港元(172億元人民幣)收購永隆銀行53.12%的股權(quán)，以156.5港元/股的收購單價計算，招行此舉創(chuàng)下了過去7年來香港銀行業(yè)最昂貴的一次收購。永隆銀行是香港一家中等規(guī)模老牌銀行，總資產(chǎn)排名香港本土銀行第4位、香港上市銀行第10位。

　　現(xiàn)場直播：

　　[09: 13] 8點30分左右人們開始陸續(xù)進場，全國各地的股東及H股股東專程飛抵深圳參加此次股東大會。

　　[09: 14] 招行此次股東大會對人員的審核極其嚴格，會場內(nèi)也將屏蔽一切手機信號以及無線網(wǎng)絡(luò)信號。

　　[09: 20] 9點，股東大會正式開始，會場內(nèi)座無虛席。

　　[09: 21] 由于出席的股東眾多，會上后排又添加了多排椅子，提供給遠程趕來的各位股東。

　　[09: 26] 一位來自上海的先生表示，此次是專程趕來參加招行的股東大會，他主要關(guān)心招行并購后永隆銀行對招行的盈利及招行今后的發(fā)展會有什么影響。

　　[09: 26] 據(jù)悉，來參加股東大會的眾多散戶都是為招行并購永隆銀行這一議案而來。

　　[09: 29]： 出席股東大會的股東十分謹慎，多數(shù)股東隨身攜帶電腦，以便記錄下股東大會的會場信息。

　　[09: 41]： 股東大會現(xiàn)場，各位股東正在把自己準備的資料與招行分發(fā)的資料做比對。

　　[11: 10] 馬蔚華今日在招行股東大會上表示，招行收購永隆銀行對招行核心資本無影響，影響的只是附屬資本。收購價格不能只看現(xiàn)在價值，還要看未來。國際化競爭環(huán)境下招行遲早要走出去，兩家銀行有很強的互補效應(yīng)，開放環(huán)境下銀行制造產(chǎn)品能力更強。

　　[11: 11] 馬蔚華今日在招行股東大會上表示,招行收購永隆銀行價格合理,物超所值。將來回頭看是里程碑事件。招行收購永隆價格是由市場供求關(guān)系決定。控股與參股價格不同,溢價50-70%很正常。馬蔚華稱，招行收購永隆對招行攤簿效益微乎其微。

　　[11: 55] 新浪財經(jīng)訊 招商銀行股東大會現(xiàn)場投資者代表林耀平表示，很多投資者關(guān)注招行永隆銀行并購案而來到股東大會現(xiàn)場，擔(dān)憂會不會造成攤薄相關(guān)的利潤。現(xiàn)場目測大概有三四百人。林耀平表示，他個人持中性態(tài)度，覺得沒有必要問。這個收不收購管理層比投資者更專業(yè)，所以我覺得對我來講，我只關(guān)注這個公司管理層是不是可信的，這個公司決策機制是不是完善，這個公司制衡機制文化是不是讓我關(guān)心，我只關(guān)心這些東西，我到現(xiàn)場參加大會也是關(guān)注這個東西，至于銀行本身我不關(guān)心，只要管理層可信，管理制度文化方面是放心，剩下東西我就放心了。

　　[12：15] 新浪財經(jīng)訊 對于馬蔚華表示收購對招行是里程碑的事件。林耀平表示從現(xiàn)場感覺，有些股東還是認同的，遲早要走出去，有些股東還是質(zhì)疑，對于招商銀行沒有在境外管理經(jīng)驗，你收購了它你能不能跟它有點擔(dān)憂，有這么一種擔(dān)憂聲音在。

　　[12：16]新浪財經(jīng)訊 招商銀行股東大會現(xiàn)場投資者代表林耀平表示，現(xiàn)場唯一讓他覺得不是太滿意的地方，是給的時間太短，只有不到40分鐘的交流時間，問的問題就問了五六個問題就結(jié)束了，非常匆忙，其他股東大會都交流時間一兩個小時，也導(dǎo)致現(xiàn)場很多股東不滿意。因為提問時間不夠后面還有一個股東當場提出抗議，進入投票階段，鬧出了一個小小的事件，馬蔚華行長跑下去把他帶到休息室跟他聊。

　　[12: 47] 9:25-9:35 董秘宣布第7項到第十項。

　　[12: 50] 9:35分 宣布與鼎尊訂立股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議，同意自鼎尊收購其于招商信諾50%股權(quán)，代價為141865000元。

　　[12: 52] 9:40分 宣布收購永隆銀行議案。

　　[12: 53] 招行收購永隆銀行理由：1.標的銀行，具有75年歷史，經(jīng)營穩(wěn)健，銀行管理良好。

　　[12: 53] 2.這是一次控股權(quán)的收購，在香港市場上這種機會很少，以后會更少。

　　[12: 54] 3.招行和永隆銀行網(wǎng)點的互補性、業(yè)務(wù)和客戶的互補性都很強。有助于增強協(xié)同效應(yīng)，發(fā)揮香港與內(nèi)地聯(lián)動優(yōu)勢。

　　[12: 55]4.國際化和綜合化經(jīng)營是招行下一步發(fā)展的重點，而此次收購的主要意義正在此，這是招行致力于國際化發(fā)展的重要里程碑。

　　[12: 57] 馬蔚華回答股東關(guān)于為何要收購永隆的提問：未來要大力發(fā)展零售業(yè)務(wù)，這是未來發(fā)展的重中之重。

　　[12: 57] 馬蔚華回答收購永隆價格問題：價格是由供求關(guān)系決定的，是市場供需關(guān)系導(dǎo)致的，第一輪報價，招行是被淘汰的，這是要看看有沒有意義。

　　[12: 57] 馬蔚華回答收購永隆價格問題：價格是由供求關(guān)系決定的，是市場供需關(guān)系導(dǎo)致的，第一輪報價，招行是被淘汰的，這是要看看有沒有意義。

　　[12: 59] 馬蔚華：永隆香港客戶和招行內(nèi)地客戶，需要構(gòu)筑兩地互通關(guān)系，這也符合對香港發(fā)展的需求。

　　[12: 59] 馬蔚華：當初開通港股直通車，很多招行客戶到建行開戶，是因為招行在香港沒有分支機構(gòu)。此次收購永隆銀行，相當于招行在香港構(gòu)建了零售網(wǎng)點。

　　[13: 00] 馬蔚華：永隆在香港有很多高端客戶，符合招行的發(fā)展戰(zhàn)略。香港有別于內(nèi)地，未來通過永隆可以設(shè)計更多的理財產(chǎn)品，更多滿足內(nèi)地客戶的需要。

　　[13: 00] 馬蔚華表示：控股和參股價格不一樣，這是控股權(quán)的收購，七年一次，且甚至可能是100%股權(quán)的收購，機會難得。在國際慣例中，控股與參股價格不同，溢價50-70%很正常。此前收購都是超過了三倍，招行溢價2.91倍不算高。

　　[13: 02] 馬蔚華表示：不能單看現(xiàn)在價值，而是要看未來價值，馬蔚華表示，不收購過小日子，但是將來招行不可能永遠在國內(nèi)，要走出去，通過香港走向世界。為了未來發(fā)展現(xiàn)在需要付出代價。收購永隆銀行之后并沒有攤薄效應(yīng)，對ROE帶來的影響微乎其微。

　　[13: 04] 招商銀行今天上午在深圳舉行特別股東大會，討論收購香港永隆銀行事宜。最后A股股東大比數(shù)通過收購永隆。招行早前宣布向香港伍氏家族購入永隆53.12%股權(quán)，總代價193.02億元，每股作價156.5元，相當于永隆去年年底經(jīng)審核資產(chǎn)凈值的2.91倍。

　　[13: 13] 在股東大會現(xiàn)場，很多投資者認為，投資招行就是親身體驗它的服務(wù)和業(yè)務(wù)，通過服務(wù)和業(yè)務(wù)體驗，就可以判斷公司是否具有投資價值，至于投資方向，就交給管理層好了。參加股東大會，是希望能從細節(jié)來觀察，通過管理層的言行舉止，能夠反映出一個公司的風(fēng)貌。 同時希望能從細節(jié)來觀察，通過管理層的言行舉止，能夠反映出一個公司的風(fēng)貌。