長江電力股改方案正式出臺

　　●公司推出送股、派現(xiàn)、權(quán)證等綜合方案，流通股股東每10股約獲得2.93股

　　●上港集箱、蘇寧電器、宏盛科技、中化國際等四公司改革方案今日同時出爐

　　本報(bào)訊 (記者 常山) 備受關(guān)注的長江電力(資訊 行情 論壇)股權(quán)分置改革方案今日正式出臺。該方案對價支付包括：向流通股股東每10股送1.25股，派現(xiàn)5.88元，同時流通股股

東還可享受三峽總公司支持葛洲壩電站電價提高帶來的收益增加。據(jù)其保薦機(jī)構(gòu)提供的對價分析報(bào)告，上述措施可折算為非流通股股東向流通股股東每10股送2.27股，流通股股東實(shí)際獲利相當(dāng)于每10股可獲得2.93股。

　　具體來看，長江電力的對價措施包括：(1)以目前股本結(jié)構(gòu)為基礎(chǔ)，以資本公積金每10股轉(zhuǎn)增0.421股，非流通股股東將獲轉(zhuǎn)增股份全部送給流通股股東，流通股股東每10股獲送1股，每10股實(shí)得1.421股；(2)三峽總公司擬以減征部分三峽基金為代價，置換提高長江電力所屬葛洲壩電站銷往湖北省外電量的電價，折算全部上網(wǎng)電量綜合上網(wǎng)電價0.02元/千瓦時，長江電力每股收益可提高約0.025元；(3)長江電力以經(jīng)審計(jì)的2005年第一季度財(cái)務(wù)報(bào)告為基礎(chǔ)，以目前的總股本為基數(shù)，向全體股東每10股派送現(xiàn)金1.74元，非流通股股東將所獲現(xiàn)金轉(zhuǎn)送流通股股東，流通股股東每10股獲送4.14元，每10股實(shí)得5.88元；(4)其他非流通股股東按目前持股量的10%送股給流通股股東，流通股股東每10股獲送0.2496股。

　　三峽總公司承諾，所持長江電力股份自獲得上市流通權(quán)之日起2年內(nèi)不上市交易或轉(zhuǎn)讓；在2015年之前持有長江電力股份不低于55%。

　　方案中還說，若獲得股東大會審議通過，并經(jīng)有關(guān)部門核準(zhǔn)，公司將實(shí)施認(rèn)股權(quán)證計(jì)劃：即向全體股東每10股派發(fā)1.5份、存續(xù)期為24個月的歐式認(rèn)股權(quán)證，行權(quán)價格為每股5.5—6元。

　　又訊　　今日，除長江電力外，上港集箱、蘇寧電器、宏盛科技、中化國際等4家公司也公布了股權(quán)分置改革方案。至此，第二批試點(diǎn)公司中已有25家公布了股改方案。

　　上港集箱(資訊 行情 論壇)5家非流通股股東一致同意向流通股股東支付股票和現(xiàn)金對價，流通股股東每10股獲付1.5股股票和10元現(xiàn)金。非流通股股東支付股票總額6300萬股和現(xiàn)金總額42000萬元。

　　公司控股股東上海國際港務(wù)(集團(tuán))股份有限公司承諾，所持非流通股份自獲得上市流通權(quán)之日起2年內(nèi)不通過證券交易所掛牌交易出售股份，在前項(xiàng)承諾期期滿后的1年內(nèi)，通過證券交易所掛牌交易出售股份的數(shù)量占上港集箱股份總數(shù)的比例不超過5%。為給予流通股股東信心，港務(wù)集團(tuán)承諾將在長期內(nèi)(不少于5年)保持對上港集箱的絕對控股地位(控股51%以上)。另外，港務(wù)集團(tuán)承諾將在股東大會上提議，上港集箱今后每年的利潤分配比例將不低于當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的可分配利潤的50%。

　　蘇寧電器(資訊 行情 論壇)非流通股股東為其持有的非流通股獲得流通權(quán)向流通股股東支付對價，流通股股東每10股獲付2.5股。

　　同時，公司前兩大股東———張近東和江蘇蘇寧電器有限公司承諾：將禁售期延長至24個月，禁售期滿后減持價格不低于50元；在方案通過后的2個月內(nèi)，如蘇寧電器連續(xù)兩個交易日收盤價低于每股25.8元，前兩大股東將增持不超過500萬股。

　　中化國際(資訊 行情 論壇)非流通股股東向流通股股東支付的對價為每10股送1.5股和5.58元現(xiàn)金。另外，改革方案中還包括管理層股權(quán)激勵計(jì)劃。中化集團(tuán)將從向流通股股東支付對價后所余股票中劃出2000萬股作為公司管理層期權(quán)，并根據(jù)具體情況分階段實(shí)施。根據(jù)方案，管理層期權(quán)的認(rèn)購價格為每份0.5元，行權(quán)價格為5.00元。管理層期權(quán)的行權(quán)成本為每股5.5元。

　　中化集團(tuán)承諾，在股權(quán)分置改革方案實(shí)施后的2個月內(nèi)，將根據(jù)中化國際股價波動情況，擇機(jī)通過上證所集中競價的交易方式增持公司社會公眾股份，投入資金不超過8億元，增持規(guī)模不超過1.2億股。在增持股份計(jì)劃完成后的6個月內(nèi)，中化集團(tuán)將不出售增持的股份并將履行相關(guān)信息披露義務(wù)。

　　公司全體非流通股股東承諾，其持有的非流通股份自獲得上市流通權(quán)之日起1年內(nèi)不上市交易或者轉(zhuǎn)讓。中化集團(tuán)同時承諾，方案實(shí)施后，中化集團(tuán)所持股份自取得流通權(quán)之日起，在1年“禁售期“滿后，截至2007年12月31日之前，除2000萬股用于中化國際管理層股權(quán)激勵計(jì)劃外，所余股份均不上市交易(不包括中化集團(tuán)實(shí)施股份增持計(jì)劃購入的中化國際股票)；自取得流通權(quán)之日起3年內(nèi)，通過證券交易所掛牌交易出售的股票數(shù)量不超過中化國際總股本的10%。

　　根據(jù)宏盛科技(資訊 行情 論壇)的股權(quán)分置改革方案，控股股東和六家發(fā)起人股東向流通股股東支付每10股送5股的對價以獲得流通權(quán)，支付股份總數(shù)為6745205股，募集法人股東不支付對價也不獲得對價。

　　原非流通股股東承諾其持有的宏盛科技股票自獲得上市流通權(quán)之日起，至少在12個月內(nèi)不上市交易或者轉(zhuǎn)讓。控股股東上海宏普實(shí)業(yè)投資有限公司承諾在上述承諾期滿后，其通過上證所掛牌交易出售股份的數(shù)量占宏盛科技股份總數(shù)的比例在12個月內(nèi)不超過5%，在24個月內(nèi)不超過10%。(黃　婷　徐　飛　劉欲曉)