江淮汽車(600418)2005年第1季度報告

　　1.1本公司董事會及其董事保證本報告所載資料不存在任何虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性負個別及連帶責任。

　　1.2 公司全體董事以通訊方式參加董事會會議。

　　1.3公司第一季度財務報告未經審計。

　　1.4公司負責人左延安，主管會計工作負責人安進，會計機構負責人(會計主管人員)賀佩珍聲明：保證季度報告中財務報告的真實、完整。

　　§2 公司基本情況簡介

　　2.1 公司基本信息

　　2.2 財務資料

　　2.2.1 主要會計數據及財務指標

　　幣種：人民幣

　　2.2.2 利潤表

　　單位：元 幣種：人民幣 審計類型：未經審計

　　2.3 報告期末股東總數及前十名流通股股東持股表

　　單位：股

　　2.4 可轉換公司債券情況

　　1、本報告期轉債持有人情況

　　2、可轉換公司債券情況的說明

　　(一)轉股價格歷次調整的情況

　　(1)實施2003年度每股分配現金紅利0.48元的方案，根據募集說明書轉股價格調整的有關規定，公司于2004年4月28日調整轉股價格，調整后的轉股價格為16.65元人民幣。(詳見2004年4月24日的《上海證券報》、《中國證券報》)。

　　(2)實施2004年中期每10股轉增8股的資本公積轉增股本方案，根據募集說明書轉股價格調整的有關規定，公司于2004年10月28日調整轉股價格，調整后的轉股價格為9.25元人民幣。(詳見2004年10月22日的《上海證券報》、《中國證券報》)。

　　(3)第一次向下修正可轉債轉股價格，根據募集說明書轉股價格調整的有關規定，公司于2004年11月29日調整轉股價格，調整后的轉股價格為7.39元人民幣。(詳見2004年11月27日的《上海證券報》、《中國證券報》)。

　　(4)第二次向下修正可轉債轉股價格，根據募集說明書轉股價格調整的有關規定，公司于2005年1月28日調整轉股價格，調整后的轉股價格為5.90元人民幣。(詳見2005年1月28日的《上海證券報》、《中國證券報》)。

　　截止本報告期末，轉債的最新轉股價格為5.90元人民幣。

　　(二)可轉債發行后累計轉股情況

　　截止本報告期末，已有4，275，000元人民幣的本公司發行的可轉換債券轉成公司股票，累計轉股數為722，914股，占轉股前公司已發行股份總數的0.175%；尚有875，725，000元人民幣的轉債未轉股，占轉債發行總量的99.51%。

　　§3 管理層討論與分析

　　3.1 公司報告期內經營活動總體狀況的簡要分析

　　報告期內，公司生產經營環境及政策法規未發生重大變化。報告期內，公司不斷強化質量效益型經營理念和手段，全面推行TPS(精益生產)，圍繞產品品質提升、成本費用控制、市場服務和品牌建設，按照年度經營目標積極實施各項經營措施，有效緩解各項成本壓力，經營業績雖有增長，但離年度目標尚有差距。報告期內，公司銷售各類汽車及汽車底盤38，839輛，同比增長17.11%，其中：銷售瑞風商務車7，035輛，同比增長7.4%，銷售輕型載貨汽車26，909臺，同比增長23.41%；銷售客車底盤4，880輛，同比增長1.46%。報告期內，公司財務狀況良好，實現主營業務收入23.08億元，實現凈利潤1.16億元，實現經營活動現金凈流量3.19億元，分別較上年同期增長7.97%、79.26%、20.45%，但應收賬款增長明顯。公司于2004年底收購的重卡業務，目前地產化的推進和各項配套工作進展順利，預計2季度重卡將批量推出市場。SRV及柴、汽油發動機項目按計劃有效推進，新產品研發和技術改造成效顯著，可轉債項目也已經產生部分效益。

　　3.1.1 占主營收入或主營業務利潤總額10%以上的主營行業或產品情況

　　√適用不適用 單位：元 幣種：人民幣 審計類型：未經審計

　　3.1.2 公司經營的季節性或周期性特征

　　適用√不適用

　　3.1.3報告期利潤構成情況(主營業務利潤、其他業務利潤、期間費用、投資收益、補貼收入與營業外收支凈額在利潤總額中所占比例與前一報告期相比的重大變動及原因的說明)

　　適用√不適用

　　3.1.4 主營業務及其結構與前一報告期相比發生重大變化的情況及原因說明

　　適用√不適用

　　3.1.5 主營業務盈利能力(毛利率)與前一報告期相比發生重大變化的情況及其原因說明

　　適用√不適用

　　3.2 重大事項及其影響和解決方案的分析說明

　　√適用不適用

　　一、關聯交易事項

　　公司二屆十八次董事會對公司與集團及其下屬子公司2005年擬發生的關聯交易進行了預計，詳見刊登在2005年3月25日《中國證券報》、《上海證券報》上的“安徽江淮汽車(資訊 行情 論壇)股份有限公司關聯交易公告”。

　　報告期內，公司與各關聯方實際發生的關聯交易符合預計情況，未出現明顯差異。

　　1、購買商品、接受勞務的重大關聯交易

　　單位：萬元

　　2、銷售商品、提供勞務的重大關聯交易

　　單位：萬元

　　二、重大資產收購事項

　　2004年12月31日，本公司向本公司母公司的控股子公司合肥江淮汽車有限公司購買與生產重型載貨汽車相關的經營性資產，已于2004年12月31日與合肥江淮汽車有限公司完成了收購資產的交割，并將1億元人民幣的收購價款劃至合肥江淮汽車有限公司的指定賬戶，相關產權變更或登記過戶手續正在辦理之中。具體情況祥見2005年2月3日刊登在《中國證券報》、《上海證券報》的“關于收購合肥江淮汽車有限公司資產實施情況的說明”。

　　三、可轉債事項

　　本公司轉債的擔保人是招商銀行(資訊 行情 論壇)合肥分行、中國銀行安徽省分行、中國建設銀行安徽省分行，報告期內，三家擔保銀行的盈利能力、資產狀況和信用狀況未發生重大變化。

　　本公司轉債的發行人是安徽江淮汽車股份有限公司，報告期內，公司資信狀況未發生變化，截至2005年3月31日公司總資產45.01億元，資產負債率63.25%，公司可轉換債券尚有875，725，000元未轉股。

　　根據公司在可轉換債券募集說明書中的償債計劃和措施，公司對未來年度還債的安排如下：(1)安排相應的資金，在每年的利息支付日，支付可轉債利息。(2)全力搞好生產經營，提升綜合實力，增強投資者信心，促使其轉股。如可轉債到期不能實現全部轉股，公司將憑借自身的償債能力、融資能力及擔保人的支持，籌措相應的資金，履行償債義務。

　　3.3 會計政策、會計估計、合并范圍變化以及重大會計差錯的情況及原因說明

　　適用√不適用

　　3.4 經審計且被出具＂非標意見＂情況下董事會和監事會出具的相關說明

　　適用√不適用

　　3.5 預測年初至下一報告期期末的累計凈利潤可能為虧損或者與上年同期相比發生大幅度變動的警示及原因說明

　　√適用不適用

　　據公司財務部門初步預測，預計2005年1？6月份公司累計凈利潤與上年同期相比將增長50%以上。

　　3.6 公司對已披露的年度經營計劃或預算的滾動調整情況

　　適用√不適用

　　公司名稱： 安徽江淮汽車股份有限公司

　　法定代表人： 左延安

　　日期： 2005年4月13日上海證券報