中國(guó)證監(jiān)會(huì)上市部副主任趙立新表示，全流通市場(chǎng)環(huán)境下，上市公司監(jiān)管面臨著新的形勢(shì)和挑戰(zhàn)，監(jiān)管部門(mén)將通過(guò)調(diào)整監(jiān)管模式，創(chuàng)新監(jiān)管手段，更有效地應(yīng)對(duì)新形勢(shì)下違法違規(guī)行為的新變化，具體將從六個(gè)方面著手加強(qiáng)對(duì)上市公司的監(jiān)管。

　　趙立新表示，全流通市場(chǎng)環(huán)境下上市公司監(jiān)管面臨的新形勢(shì)和新挑戰(zhàn)主要體現(xiàn)在三個(gè)方面：一是上市公司及相關(guān)市場(chǎng)主體的行為動(dòng)機(jī)和行為模式發(fā)生重要變化；二是股價(jià)信息形成過(guò)程較復(fù)雜難辨，有效監(jiān)管的難度加大；三是市場(chǎng)主體違規(guī)手段更加隱蔽，方法日趨復(fù)雜。

　　對(duì)此，趙立新表示，監(jiān)管部門(mén)將通過(guò)調(diào)整監(jiān)管模式，創(chuàng)新監(jiān)管手段，采取更加有效措施來(lái)應(yīng)對(duì)新形勢(shì)下違法違規(guī)行為的新變化。一是建立健全監(jiān)管聯(lián)動(dòng)機(jī)制，實(shí)施快速反應(yīng)，應(yīng)對(duì)信息披露違規(guī)和二級(jí)市場(chǎng)違規(guī)相結(jié)合等變化；二是依法履行監(jiān)管職責(zé)，及時(shí)查處市場(chǎng)關(guān)注度高、影響大的個(gè)案；三是進(jìn)一步規(guī)范信息披露行為，提高信息披露的有效性和質(zhì)量；四是構(gòu)筑上市公司規(guī)范運(yùn)行長(zhǎng)遠(yuǎn)基礎(chǔ)，標(biāo)本兼治，抓緊推進(jìn)公司治理專(zhuān)項(xiàng)活動(dòng)；五是進(jìn)一步規(guī)范上市公司并購(gòu)重組，促進(jìn)上市公司提高質(zhì)量。

　　趙立新表示，下一步，上市公司監(jiān)管工作的總體思路是：轉(zhuǎn)變觀念、調(diào)整理念、突出重點(diǎn)、綜合治理、標(biāo)本兼治、遠(yuǎn)近結(jié)合，重在效果。具體將從六個(gè)方面著手加強(qiáng)對(duì)上市公司的監(jiān)管：

　　一是進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)股價(jià)形成信息的監(jiān)管力度，打擊內(nèi)幕交易和市場(chǎng)操縱行為。健全聯(lián)動(dòng)快速反應(yīng)機(jī)制，進(jìn)一步規(guī)范市場(chǎng)主體信息披露行為，促進(jìn)上市公司和相關(guān)市場(chǎng)主體提高規(guī)范運(yùn)作程度。

　　二是繼續(xù)深入落實(shí)轄區(qū)監(jiān)管責(zé)任制，推進(jìn)綜合監(jiān)管體系的進(jìn)一步完善。全流通后，繼續(xù)堅(jiān)持轄區(qū)監(jiān)管責(zé)任制不動(dòng)搖，同時(shí)加快完善綜合監(jiān)管體系建設(shè)，要善于“借力監(jiān)管”，在現(xiàn)有體制下形成“綜合治理、共同治理”的局面。

　　三是進(jìn)一步落實(shí)信息披露管理辦法，出臺(tái)配套規(guī)定，規(guī)范上市公司信息披露及相關(guān)各方的行為。細(xì)化《上市公司信息披露管理辦法》配套規(guī)則，盡快發(fā)布保險(xiǎn)、銀行、證券等特殊行業(yè)上市公司的持續(xù)信息披露特別規(guī)定。同時(shí)，出臺(tái)相關(guān)政策進(jìn)一步規(guī)范上市公司并購(gòu)重組重大信息披露前后的停復(fù)牌制度，并通過(guò)總結(jié)前一階段的監(jiān)管經(jīng)驗(yàn)，運(yùn)用好停復(fù)牌制度，提高監(jiān)管實(shí)際效果。

　　四是針對(duì)全流通形勢(shì)下控股股東走向前臺(tái)的變化，進(jìn)一步規(guī)范控股股東和董監(jiān)事高管的行為。擇機(jī)發(fā)布《上市公司董事、監(jiān)事、高管人員行為準(zhǔn)則》，研究制定《控股股東及實(shí)際控制人行為準(zhǔn)則》、《上市公司內(nèi)控指引》等，規(guī)范上市公司董監(jiān)事高管、控股股東或?qū)嶋H控制人的行為；建立對(duì)新上市的公司和新重組的公司董事長(zhǎng)談話(huà)制度，構(gòu)建良好的教育引導(dǎo)機(jī)制；加強(qiáng)對(duì)上市公司董監(jiān)事高管及上市公司控股股東或?qū)嶋H控制人的日常監(jiān)管工作；加大對(duì)上市公司高管人員和控股股東的培訓(xùn)力度。

　　五是加強(qiáng)對(duì)中介機(jī)構(gòu)，特別是財(cái)務(wù)顧問(wèn)和保薦人的監(jiān)管。出臺(tái)《上市公司并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)管理辦法》，規(guī)范和引導(dǎo)財(cái)務(wù)顧問(wèn)發(fā)揮積極作用，遏制內(nèi)幕交易；研究建立對(duì)并購(gòu)重組財(cái)務(wù)顧問(wèn)實(shí)行資格管理的工作機(jī)制，明確監(jiān)管的工作流程，建立財(cái)務(wù)顧問(wèn)資格監(jiān)管體系。研究制訂保薦人持續(xù)監(jiān)管工作規(guī)程，建立誠(chéng)信檔案庫(kù)，建立健全責(zé)任追究機(jī)制，充分發(fā)揮保薦人的監(jiān)督作用。加強(qiáng)與會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)、律師協(xié)會(huì)、評(píng)估協(xié)會(huì)等自律性組織的溝通，尋求積極配合，實(shí)現(xiàn)“共同治理，綜合治理”。

　　六是進(jìn)一步規(guī)范并購(gòu)重組活動(dòng)。一是繼續(xù)加強(qiáng)制度建設(shè)，盡快出臺(tái)《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》、《上市公司吸收合并管理辦法》等規(guī)章。二是認(rèn)真總結(jié)向特定對(duì)象發(fā)行股份購(gòu)買(mǎi)資產(chǎn)、吸收合并等創(chuàng)新試點(diǎn)工作的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，切實(shí)有效規(guī)范并購(gòu)重組市場(chǎng)。三是加強(qiáng)對(duì)并購(gòu)重組公司的全過(guò)程和相關(guān)信息披露的監(jiān)管，加大事前防范、事中跟蹤、事后查處的力度，逐步形成市場(chǎng)約束機(jī)制和外部監(jiān)管相結(jié)合的局面，有效遏制違規(guī)炒作現(xiàn)象的發(fā)生。

　　趙立新表示，中小企業(yè)板設(shè)立3年多來(lái)，特別是今年來(lái)，中小企業(yè)板得到了快速發(fā)展。目前，上市公司家數(shù)已達(dá)164家，累計(jì)籌資530多億元，總市值達(dá)8000多億元，實(shí)現(xiàn)了重大的跨越。與此同時(shí)，中小企業(yè)板上市公司的監(jiān)管也積累了豐富的經(jīng)驗(yàn)，創(chuàng)新了監(jiān)管理念，探索出了許多行之有效的監(jiān)管措施，取得顯著的成效。例如，積極開(kāi)展誠(chéng)信建設(shè)，實(shí)行募集資金專(zhuān)戶(hù)存儲(chǔ)制度，率先實(shí)行年度業(yè)績(jī)快報(bào)制度，進(jìn)行了臨時(shí)報(bào)告實(shí)時(shí)披露和退市制度改革，強(qiáng)化了對(duì)大股東和股價(jià)異動(dòng)的監(jiān)管，推動(dòng)中小企業(yè)公司治理的完善等等。隨著這些措施的進(jìn)一步完善，相信中小企業(yè)板發(fā)展的基礎(chǔ)將更加牢固，市場(chǎng)發(fā)展的空間也將進(jìn)一步拓寬。