機(jī)構(gòu)看板　　

　　近期選股，行業(yè)景氣的季節(jié)性、振興政策、高鐵、資產(chǎn)注入與重組、股權(quán)激勵(lì)等事件預(yù)期是主要考慮因素。　　

　　行業(yè)景氣仍處上升期

　　由于當(dāng)前房地產(chǎn)投資維持在近年最高，新開工投資處于上升趨勢(shì)中，新增固定資產(chǎn)投資維持旺盛狀態(tài)，需求的動(dòng)力仍在。機(jī)械行業(yè)投資維持高增長，銷售增長和利潤率水平處于較好狀態(tài)，前景依然樂觀，預(yù)計(jì)需求景氣將在調(diào)控政策的壓制下得以延長。尤其是工程機(jī)械所在的專用設(shè)備行業(yè)。

　　細(xì)分行業(yè)中，金屬船舶、建筑工程機(jī)械、鐵路設(shè)備、石油鉆采設(shè)備、冶金設(shè)備和金屬切削機(jī)床利潤增速最快；建筑工程機(jī)械、船舶、鐵路設(shè)備、冶金設(shè)備、金屬切削機(jī)床利潤率改善幅度最大；金切機(jī)床、空調(diào)制冷設(shè)備、紡織設(shè)備、閥門、模具等行業(yè)的景氣回升態(tài)勢(shì)明顯，值得重點(diǎn)關(guān)注。

　　細(xì)分行業(yè)的選股思路

　　近期選股，行業(yè)景氣的季節(jié)性、振興政策、高鐵、資產(chǎn)注入與重組、股權(quán)激勵(lì)等事件預(yù)期是主要考慮因素。下半年業(yè)績貢獻(xiàn)較高的行業(yè)和公司將有不錯(cuò)表現(xiàn)。振興裝備制造業(yè)政策效果將逐漸顯現(xiàn)。高鐵路線開工值得關(guān)注。邊際類公司值得進(jìn)一步挖掘。

　　工程機(jī)械　工程機(jī)械的景氣并非線性，景氣期增長往往超出大家預(yù)期，房地產(chǎn)和基建的需求是個(gè)時(shí)代的概念。幾家公司中報(bào)均處于預(yù)期之上，近期受調(diào)控影響并不明顯。堅(jiān)定配置龍頭中聯(lián)重科、安徽合力、三一重工和柳工。

　　造船業(yè)　近期船價(jià)維持高位，新訂單量大幅增長，主要企業(yè)訂單飽滿，行業(yè)景氣仍處于高漲狀態(tài)。國內(nèi)造船業(yè)近期受全球造船業(yè)的景氣影響為主，未來產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移的貢獻(xiàn)會(huì)加大，尤其是在全球景氣回落后。國內(nèi)造船效率相對(duì)日韓有很大提升空間，未來幾年將逐漸顯現(xiàn)，堅(jiān)定持有中國船舶、廣船國際。

　　機(jī)床制造　金切機(jī)床的景氣從2006年底進(jìn)入加速上升期。從全球機(jī)械制造業(yè)向國內(nèi)轉(zhuǎn)移角度看，機(jī)床的景氣剛剛開始。行業(yè)進(jìn)口替代的空間巨大，近期政策值得期待。建議增持秦川發(fā)展、昆明機(jī)床、沈陽機(jī)床。

　　國信證券金色陽光　林雄建　　

　　-板塊熱點(diǎn)　　

　　昨日資金成交前5名：房地產(chǎn)、鋼鐵、有色金屬、銀行、化工。

　　資金凈流入較大的板塊：不明顯。

　　后市中期熱點(diǎn)板塊：汽車、參股期貨公司期、化工。

　　短期熱點(diǎn)板塊：新能源、創(chuàng)投。

　　滬深300板塊資金流入較大的個(gè)股：東方航空、振華港機(jī)、梅雁水電、凱迪電力、鐵龍物流。

　　高價(jià)股(50元以上)板塊資金流入較大的個(gè)股：海螺水泥、山東黃金、中金黃金。

　　房地產(chǎn)板塊資金流入較大的個(gè)股：公用科技、天宸股份、新湖創(chuàng)業(yè)。

　　銀行板塊資金流入較大的個(gè)股：交通銀行、中信銀行。

　　電力板塊資金流入較大的個(gè)股：華電國際、岷江水電、華能國際、皖能電力。

　　有色金屬板塊資金流入較大的個(gè)股：天津宏峰、山東黃金、中金黃金、中鎢高新。

　　化工板塊資金流入較大的個(gè)股：澄星股份、遼通化工、太化股份。

　　新能源板塊資金流入較大的個(gè)股：航天機(jī)電、京能熱電、維科精華。　(萬隆提供)