發(fā)行地點初定新加坡，債轉(zhuǎn)股初始轉(zhuǎn)換價格暫定14港元，相關(guān)操作細(xì)則仍在討論中

　　【《財經(jīng)》網(wǎng)專稿/記者 周瓊】在首次發(fā)債遇阻三個月之后，碧桂園控股有限公司(香港交易所代碼：2007，下稱碧桂園)再度傳出融資消息。碧桂園一位高層在接受《財經(jīng)》記者采訪時證實，碧桂園擬發(fā)行5億美元以上可轉(zhuǎn)債，具體操作細(xì)則仍在擬訂中。

　　碧桂園2月15日下午宣布停牌。市場立即有消息稱，碧桂園正在醞釀再次向債市融資。

　　當(dāng)天下午，碧桂園所有高層均在開會，知情人士稱會議討論的正是發(fā)債事宜。

　　此前據(jù)道瓊斯透露，碧桂園此次擬發(fā)可轉(zhuǎn)債為5年期債券，初始轉(zhuǎn)換價格介于9.05-9.71港元，年收益率為5.75%-6.25%。集資所得將為新項目融資和償還銀行貸款。

　　消息還稱，為增加債券的吸引力，此次發(fā)債將以人民幣計值，以美元結(jié)算。

　　對于消息提及的“最多集資5億美元”，上述碧桂園高層告訴《財經(jīng)》記者，碧桂園此次發(fā)債額“可能在5億美元以上，具體要看情況。”

　　他表示目前相關(guān)細(xì)則仍在討論中，“發(fā)行地點初步定在新加坡，債轉(zhuǎn)股初始轉(zhuǎn)換價格暫定在14港元。”

　　這位高層表示，碧桂園隨后將公布進(jìn)一步消息。

　　在午市停牌前，碧桂園股票報6.71港元，下跌1.61%。而在2007年10月，碧桂園股價最高曾攀升至每股14.18港元。

　　這是碧桂園上市后第二次試圖發(fā)債。2007年10月29日，碧桂園曾宣布向海外發(fā)行一次性還款的優(yōu)先票據(jù)，最初意向規(guī)模為15億美元，后壓縮至10億美元，用于開發(fā)新項目和償還中銀香港15億港元短期借款。但受美國次貸危機(jī)影響，此次發(fā)債運(yùn)作僅一周后即受困，部分已認(rèn)購者退出，還有部分買家持觀望態(tài)度，發(fā)債成本一度上升。

　　2007年11月15日，碧桂園發(fā)布公告稱，“由于金融市場情況不穩(wěn)定”，原定的優(yōu)先票據(jù)發(fā)行計劃被推遲。

　　碧桂園目前是中國擁有最多土地儲備的房產(chǎn)商。自2007年4月在香港IPO成功募得近150億港元后，碧桂園在各地積極拿地，加快開發(fā)與銷售，行高速擴(kuò)張之路，意欲成為中國市場占有份額最大的房產(chǎn)商，并爭取在全國各個二三線城市布局落子。

　　據(jù)《財經(jīng)》記者了解，碧桂園目前在銀行獲得且未用完的授信額度尚有近200億元人民幣。但受當(dāng)前金融政策影響，要在近期從銀行貸出大筆款項支持其擴(kuò)張計劃極為困難。

　　碧桂園此次提出5億美元發(fā)債計劃并不能滿足其發(fā)展及償債需要，但在上次發(fā)債遇阻后，這或許出于其對市場現(xiàn)狀審慎考慮的結(jié)果。

　　市場人士分析，如此次發(fā)債成功，已持續(xù)下跌三個月的碧桂園股價將現(xiàn)回暖。