中金擬赴港上市并非空穴來風 幾大股東分歧所致 | |||||||||
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http://whmsebhyy.com 2006年02月19日 13:30 21世紀經濟報道 | |||||||||
本報記者 鄒愚 深圳報道 日前,記者從消息人士處獲悉,中國國際金融公司已經決定2007年在香港上市。 據透露,年初召開的中金董事會通過了上市的決議。記者就此消息向中金公司公關部人士求證,公關部人士不愿給予置評,但是未對此消息做出否認。
中金公司掛牌成立于1995年6月25日,成立之初股東包括中國建銀投資(此前為中國建設銀行)、摩根士丹利、中國經濟技術投資和擔保公司、新加坡政府投資公司、名力集團。其中建銀投資持股43.35%,摩根士丹利持股34.3%,外資持股總體比例超過50%。 僅僅在半年多以前,也就是2005年9月16日中金公司成立10周年的媒體見面會上,中金董事長汪建熙還反復表示:“從目前的情況看,我們認為,還沒有完全具備公開發行的條件。所以目前階段,我們正在考慮,如果可能的話,進行適當的增資擴股,滿足下一步發展的需要,條件成熟的情況下,再考慮公開發行上市。” 自1995年成立以來,中金公司的業務發展一直呈現突飛猛進的勢頭。截至2004年6月底,中金公司完成了累計約400億美元的股本融資、約80億美元的債務融資以及550多億美元的兼并收購項目。 然而,中金集團1.25億美元的注冊資本金顯然制約著它的發展,與25億注冊資本金(2004年底數據)的中信證券相比要相形見絀不說,就是和中投證券相比,注冊資本金也要差5億左右。 2003年起,中金開始受到國內券商的挑戰,在融資額高達百億的長江電力IPO項目中,中金公司敗于中信證券,這一年,中信證券以120億元的主承銷金額排名第一,而當年中金公司僅以26.16億元排名第十位。2004年,盡管中金公司先后承銷了招商銀行的65億可轉債項目和中國聯通45億元的配股項目,以135.13億元的承銷金額居所有券商之首,但當年最大的武鋼90億增發項目還是敗于中信證券。在海外,2004年平安保險香港上市的主承銷商名單里,中銀國際也取代了中金公司一貫的位置。 尤其是按照中國“入世”承諾,投資銀行業將在2006年年底全面解禁,而實際在此之前,外資早已曲線進入,如高盛與曾任中金公司首屆副總裁的方風雷合資設立高華證券、瑞銀入股北京證券,摩根大通意欲入股山西證券等。中金面臨挑戰更巨。 汪建熙當時表示,中金有限考慮的是增資擴股,但是此次董事會決定上市,有關人士分析,可能與幾家股東之間意見不一有關,其中,摩根士丹利就因為一直無法控制中金,而有意控股山西證券。 盡管中金方面不愿對上市與否做出正面回應,但是據一家基金分析員表示,此前早就有中金上市的傳聞,其中包括在美國以預托存證(CDR)方式發行以及香港主板上市等,從目前情況看,應當不會是空穴來風。 |