漳澤電力(000767)針對日元貸款匯兌損失問題采取積極應(yīng)對措施。

　　公司今日公告稱,鑒于目前掉期交易未能規(guī)避日元匯率風(fēng)險,公司將實施外匯債務(wù)置換方案的情況,公司于2003年10月31日對掉期保值交易進行了平盤。平盤后,負(fù)債恢復(fù)為原來的本金和利率水平,并獲得平盤收益21萬美元(人民幣金額為173萬元)。公告表示,公司將密切關(guān)注外匯市場的變化,擇機實施外匯債務(wù)置換方案。

　　針對日元貸款匯兌損失對公司三季度業(yè)績的沖擊,記者電話采訪了漳澤電力董事會秘書王一峰。王一峰表示,由于公司在2005年之前不必歸還日元本金,目前產(chǎn)生的匯兌損益雖影響到賬面利潤指標(biāo),但并不構(gòu)成實際損益,也不影響現(xiàn)金流。

　　王一峰介紹說,公司所屬河津發(fā)電廠兩臺350MW發(fā)電機組主機為日本三菱設(shè)備,進口設(shè)備所需資金利用中國進出口銀行轉(zhuǎn)貸的日本海外協(xié)力基金銀行貸款,貸款本金共217.77億日元(最終貸款數(shù)額),其中年利率為2.6%的借款本金100.84億日元,年利率為2.3%的借款本金116.93億日元。本金歸還時間為2005年至2025年,每類借款每年分兩次支付。

　　他說,由于美國逐步放棄美元強勢政策,導(dǎo)致從2002年開始西方主要貨幣對美元大幅升值,日元兌美元升值尤為明顯。2003年9月中旬還是1美元兌117日元,而月末跌至1美元兌付109日元,導(dǎo)致日元兌人民幣大幅升值,給公司造成11485.42萬元的匯兌損失。

　　王一峰告訴記者,公司針對日元匯率波動幅度大,匯兌損益對業(yè)績影響大的問題,做了大量工作。首先,向政府部門申請變更公司匯兌損益的核算方法。2002年7月至8月,針對公司不在還款期限內(nèi),不應(yīng)進行匯兌損益會計核算的實際情況,多次向財政部反映,申述了公司的理由和面臨的實際困難。其次,在公司上述申請未被批準(zhǔn)的情況下,積極與多家金融部門和中介機構(gòu)進行探討、論證和測算,提出了掉期保值實施方案。經(jīng)董事會同意,公司于2002年12月5日同工商銀行簽訂了外匯貨幣互換、利率互換、遠期利率協(xié)議、貨幣期權(quán)、利率期權(quán)等貨幣掉期交易協(xié)議。他說,由于我國掉期保值業(yè)務(wù)的會計核算規(guī)范尚未出臺,對于貨幣掉期后美元貸款本金所產(chǎn)生的匯兌損益,現(xiàn)在還不能予以確認(rèn)。

　　據(jù)他介紹,今年以來,公司組織有關(guān)部門在多方調(diào)研的基礎(chǔ)上,本著加強外債風(fēng)險管理,降低財務(wù)成本的原則,著手準(zhǔn)備外匯債務(wù)置換業(yè)務(wù)操作方案。即:轉(zhuǎn)貸美元提前償還未到期的日元債務(wù),將原來的日元債務(wù)轉(zhuǎn)換為美元債務(wù)。據(jù)悉,提前歸還日元貸款現(xiàn)已得到中國進出口銀行的批準(zhǔn),公司不必為此支付額外費用和違約金。王一峰說,外匯債務(wù)置換方案已經(jīng)董事會批準(zhǔn),但由于目前日元匯率較高、置換成本較高,方案尚未實施。

　　王一峰稱,漳澤電力1--9月扣除匯兌損失后,每股收益已經(jīng)達到0.4029元,其中7--9月完成每股收益0.1392元。他說,今年以來,漳澤電力主營業(yè)務(wù)保持了良好的增長態(tài)勢。1-9月份累計發(fā)電96.13億千瓦時,向電網(wǎng)售電88.89億千瓦時,分別比上年同期增長19.59%和19.41%；實現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入153,671.83萬元,比上年同期增長31.89%；業(yè)務(wù)利潤比上年同期增長52.19％,主營業(yè)務(wù)利潤的增幅高于售電量32.89個百分點。

　　他介紹,今年1-9月份,公司抓住有利時機,對漳澤電廠6#、1#機進行了設(shè)備大修和主要設(shè)施的技術(shù)改造。目前,公司已對漳澤電廠的5臺機組的DCS、汽輪機通流等主要部分進行了較為全面的技術(shù)改造。對河津電廠2#機進行了擴大性中修。通過對設(shè)備的大修和技術(shù)改造,進一步提高了公司設(shè)備健康水平,確保了安全穩(wěn)發(fā)和電力市場的需求。1-9月份,供電煤耗完成351.03克/千瓦時,比上年同期下降3.87克/千瓦時；廠用電率完成7.09%,比上年同期下降0.28個百分點；設(shè)備利用小時完成5521小時,比上年同期提高902個小時。中國證券報記者張德斌