隨著銀行、地產、鋼鐵等大類行業上市公布2007年業績預告，基金市場日常波動也會給投資者帶來一個“套利”之策：如果根據一些“白馬股”的業績預告以及信息，投資者提前在“白馬股”停牌時介入重倉持有這些股票的ETF、LOF、封閉基金等基金品種，這將會在相關個股復牌后的上漲過程中，獲得一定的收益。

　　以近幾周的盤面情況為例，浦發銀行（600000.SH）、中信證券（600030.SH）、招商銀行（600036.SH）公布年報業績預告之后，這些個股復牌后大多得到了市場的正面響應，股價隨即上漲，這對于此前布局其中的部分ETF、LOF類基金來說，無疑是則利好消息，基金盤中價格也都迅即出現了不同程度的上漲。

　　在一般情況下，基金的價格波動基本圍繞著基金凈值上下波動。而且，基金價格波動的主要方向和趨勢與其資產配置方向以及重倉個股有關。當ETF、LOF價格出現偏離凈值過大的情況時，就會引發場內和場外因為價格不一致而產生的“套利機會”。因此，從理論上說，一旦其重倉品種發生價格大幅度波動時，將直接牽動基金價格波動。

　　以上述年報業績預告為例，由于這批公布相關信息的都是基金組合中的大類資產，因此，這些個股的價格波動將對其所在的成份股指數產生較為明顯帶動作用。所以，當這些個股價格有較大幅度變化時，作為被動跟蹤指數以及重倉股運動方向性質的ETF和LOF類基金自然就會有所反應。另外，由于ETF、LOF基金在場內交易手續費用相當低廉，所以即使只出現幾個點的波動，投資者也會有所盈利。

　　不過，一些機構投資者在接受《第一財經日報》采訪時表示，上述“套利”方法只在大型權重股披露年報業績預告時有用，而對那些中小市值品種可能會“失效”。