深交所發(fā)布股改認(rèn)沽權(quán)證行權(quán)預(yù)存資金通知

　　深圳2006-08-22(中國商業(yè)電訊)——日前，深交所發(fā)布關(guān)于股改認(rèn)沽權(quán)證行權(quán)預(yù)存資金的通知，全文如下：

　　各股改認(rèn)沽權(quán)證發(fā)行人、履約擔(dān)保人、保薦人：

　　為了確保股改認(rèn)沽權(quán)證發(fā)行人在行權(quán)前預(yù)存足額的資金，促進(jìn)股改認(rèn)沽權(quán)證的順利

行權(quán)，深圳證券交易所（以下簡稱“本所”）特就股改認(rèn)沽權(quán)證發(fā)行人（以下簡稱“發(fā)行人”）行權(quán)預(yù)存資金相關(guān)事項(xiàng)規(guī)定如下：

　　1．股改認(rèn)沽權(quán)證行權(quán)起始日前三個交易日，保薦人應(yīng)協(xié)助發(fā)行人計(jì)算認(rèn)沽權(quán)證的Delta值，并上報(bào)本所核準(zhǔn)。Delta值的計(jì)算辦法應(yīng)遵照如下規(guī)定：

　�。�1）Delta值的計(jì)算公式應(yīng)符合Black-Scholes期權(quán)定價模型的要求；

　　（2）無風(fēng)險(xiǎn)收益率按照當(dāng)前的一年期銀行

　　（3）標(biāo)的

　　計(jì)算辦法如需調(diào)整，發(fā)行人應(yīng)提供充足理由并報(bào)本所認(rèn)可。

　　2．股改認(rèn)沽權(quán)證行權(quán)起始日前兩個交易日，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)將行權(quán)所需資金劃撥至其開立的行權(quán)專用資金賬戶，初次預(yù)存資金不得低于下列最低標(biāo)準(zhǔn)：

　　初次預(yù)存資金最低標(biāo)準(zhǔn)＝權(quán)證上市數(shù)量×行權(quán)價格×行權(quán)比例×Delta值的絕對值。

　　3．保薦人計(jì)算出的Delta值的絕對值如低于0.01，則初次預(yù)存資金最低標(biāo)準(zhǔn)計(jì)算公式中的Delta值的絕對值取0.01。

　　4．在行權(quán)期的任一交易日（T日）清算后，如認(rèn)沽權(quán)證行權(quán)預(yù)存資金不能滿足T+1日行權(quán)交收所需，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)在T+1日16:00前將所需資金的缺口補(bǔ)足，并追加存放行權(quán)資金。

　　5．發(fā)行人每次追加的預(yù)存金額不得低于初次預(yù)存資金，但如本次擬追加的預(yù)存資金加上累計(jì)預(yù)存資金超過權(quán)證上市數(shù)量×行權(quán)價格×行權(quán)比例，則最后一次應(yīng)追加的預(yù)存資金數(shù)量＝（權(quán)證上市數(shù)量×行權(quán)價格×行權(quán)比例）－累計(jì)預(yù)存資金。

　　6．發(fā)行人如帳面資金不足，履約擔(dān)保人應(yīng)按照履約擔(dān)保協(xié)議的要求，盡快履行不可撤銷的履約連帶責(zé)任，及時補(bǔ)足行權(quán)所需資金，確保權(quán)證行權(quán)的順利進(jìn)行。

　　特此通知

　　深圳證券交易所

　　二○○六年八月二十一日