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證監會規范保薦調查 為IPO保薦人市場敲響警鐘


http://whmsebhyy.com 2006年05月31日 01:14 北京現代商報

   商報訊 (記者 李壯) 新股開閘箭在弦上,沉寂已久的保薦人市場再度活躍,大量企業準備排隊上市,而保薦人也成了炙手可熱的香餑餑。有圈內人士透露,很多排隊企業紛紛展開公關工作,甚至不擇手段“搞定”保薦人,以求順利上市。

  昨日午后,證監會官方網站掛出的一則新規定,為火爆的保薦人市場敲響了警鐘!證監會發布《保薦人盡職調查工作準則》,以嚴格規范新股上市保薦過程中的隱藏漏洞。從以
往來看,IPO新股發行牽扯各方利益,企業向保薦人“送紅包”、“送禮物”也成了業內行規,部分保薦人的職業操守不佳,放松了新股上市過程中的審核工作,使部分違規企業蒙混上市,給資本市場造成惡劣影響。比如,中小板新八股中的江蘇瓊花,上市后曝出造假丑聞,相關保監人受到嚴厲處罰。

  那么,本次出臺的《保薦人盡職調查工作準則》又有哪些亮點值得關注呢?業內專家表示,該規定對上市公司的重組工作審核尤其嚴格,比如,規章第13條強調,“若企業存在重組行為,監管人應調查發行人重組動機、內容、程序和完成情況,分析重組行為對發行人業務、控制權、高管人員、財務狀況和經營業績等方面的影響,判斷重組行為是否導致發行人主營業務和經營性資產發生實質變更。”

  北京群豐投資高級研究員王朝烽認為,該政策是配合新股IPO發行的組合政策工具之一,有利于規范企業的上市行為,同時力爭將不合格的企業排除在股市大門之外。


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