|
位于北京西單路口的中國(guó)銀行大樓如往日一樣寧?kù)o，但是樓內(nèi)的場(chǎng)景卻是緊張有序，用一位中行內(nèi)部員工的話來(lái)說(shuō)，在負(fù)責(zé)中行上市的上市重組辦公室里，工作人員們已經(jīng)忙得“四腳朝天”了。
按《財(cái)經(jīng)》雜志預(yù)期，中國(guó)證監(jiān)會(huì)在4月中旬向中行發(fā)出允許其境外上市的批文(目前尚未有公開(kāi)資料顯示證監(jiān)會(huì)已下達(dá)該批文)，之后中國(guó)銀行在4月底或5月初在港交所完成上
市聆訊，5月中旬在香港公開(kāi)招股，5月底掛牌。
4月10日，中行行長(zhǎng)助理朱民在上海宣布，在經(jīng)歷了“打掃干凈財(cái)務(wù)報(bào)表”、“股份制改造”和“迎接戰(zhàn)略合作伙伴”等三個(gè)階段后，中行上市已進(jìn)入“緊鑼密鼓階段”。
拉網(wǎng)檢查掃清上市障礙
同在4月10日，中行新聞發(fā)言人王兆文對(duì)外界透露，中行去年對(duì)轄下全部逾11300家經(jīng)營(yíng)性分支機(jī)構(gòu)進(jìn)行了三次大規(guī)模的檢查業(yè)務(wù)，共查處52宗案件，責(zé)任人已全部處理。
王兆文表示，針對(duì)這三次覆蓋率為100%的拉網(wǎng)式檢查中發(fā)現(xiàn)的問(wèn)題，中行已對(duì)經(jīng)營(yíng)性分支機(jī)構(gòu)實(shí)行了前、中、后臺(tái)分離，組建了營(yíng)運(yùn)中心及后督中心，加強(qiáng)事中檢查和事后監(jiān)督；同時(shí)，上收二級(jí)分行以下經(jīng)營(yíng)性機(jī)構(gòu)的授信審批權(quán)，二級(jí)分行及以下機(jī)構(gòu)作為營(yíng)銷窗口，不再有授信審批權(quán)。
而今年以來(lái)，中行再次進(jìn)行了拉網(wǎng)式大檢查，目的是促進(jìn)基層機(jī)構(gòu)全面執(zhí)行和落實(shí)內(nèi)控制度。“在這次檢查中也發(fā)現(xiàn)個(gè)別分支機(jī)構(gòu)存在內(nèi)控程序不嚴(yán)密、管理方法不科學(xué)、操作流程不規(guī)范等問(wèn)題，我們已及時(shí)采取了整改措施。”王兆文說(shuō)。
他同時(shí)也坦，承“中國(guó)銀行在基礎(chǔ)建設(shè)、基層管理方面仍然存在薄弱環(huán)節(jié)”，因此“下一步還要加大案件專項(xiàng)治理的力度”。
分析人士指出，正緊鑼密鼓準(zhǔn)備上市的中行，主動(dòng)向外界披露銀行案件治理情況，無(wú)疑是希望投資者了解中行風(fēng)險(xiǎn)控制的能力，為其上市“加分”。
業(yè)務(wù)整合步伐加快
而隨著赴港上市日子臨近，中國(guó)銀行也加快了與其子公司之間的業(yè)務(wù)整合步伐。4月11日，中銀香港(控股)有限公司與中銀集團(tuán)保險(xiǎn)有限公司簽署協(xié)議，中銀香港將斥資9億元港幣有條件購(gòu)入中銀集團(tuán)人壽保險(xiǎn)有限公司51%的股份。
王兆文表示，此次中銀香港對(duì)中銀保險(xiǎn)的收購(gòu)是實(shí)現(xiàn)其向全能性金融集團(tuán)目標(biāo)發(fā)展的重要一步，將極大增強(qiáng)中銀香港的產(chǎn)品設(shè)計(jì)能力，擴(kuò)大服務(wù)范圍，提升整體盈利能力，有利于中銀香港的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。
目前中國(guó)銀行共持有中銀香港65.97%的股權(quán)，中國(guó)銀行赴港上市就要按照規(guī)定先理清與子公司中銀香港之間的利益關(guān)系。從中國(guó)銀行制定赴港上市計(jì)劃時(shí)起，如何調(diào)整中銀香港的業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)一直是擺在中銀香港高層面前的一個(gè)問(wèn)題。
盡管中銀香港副總裁林炎南表示，此次收購(gòu)與中行上市無(wú)關(guān)，是獨(dú)立商業(yè)決定。但分析師認(rèn)為，收購(gòu)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)正是中銀香港在謀求業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，同時(shí)也為中國(guó)銀行的上市掃清障礙。
而德意志銀行發(fā)布的報(bào)告評(píng)價(jià)說(shuō)：“中銀香港收購(gòu)中銀人壽，除了改善其業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)之外，更重要的是，在中行上市的同時(shí)，避免削弱中銀香港對(duì)投資者的吸引力。”
積極迎接戰(zhàn)略合作伙伴
在健全內(nèi)控建設(shè)、進(jìn)行業(yè)務(wù)整合的同時(shí)，中行與各個(gè)境外投資者的實(shí)質(zhì)性戰(zhàn)略合作也在陸續(xù)展開(kāi)。各個(gè)境外投資者在和中行合作中扮演的角色漸漸清晰，它們和中行合作的側(cè)重點(diǎn)和領(lǐng)域也各有不同。
目前，中行已經(jīng)引入了四個(gè)境外投資者，分別是蘇格蘭皇家銀行集團(tuán)、新加坡淡馬錫控股、瑞銀集團(tuán)和亞洲開(kāi)發(fā)銀行。
中行行長(zhǎng)助理朱民日前表示，目前中行和蘇格蘭皇家銀行的合作重點(diǎn)主要放在信用卡業(yè)務(wù)上，同時(shí)蘇格蘭皇家銀行也會(huì)在風(fēng)險(xiǎn)管理和財(cái)務(wù)管理方面提供技術(shù)支持，根據(jù)雙方的協(xié)議，該行還將委派一名董事進(jìn)入中行的董事會(huì)。
淡馬錫控股將主要在公司治理、人才庫(kù)建設(shè)和信息技術(shù)等方面為中行提供協(xié)助。而瑞銀將在風(fēng)險(xiǎn)管理和資產(chǎn)負(fù)債管理方面為中行提供支持，雙方在投資銀行業(yè)務(wù)和證券產(chǎn)品等方面開(kāi)展合作，中行將在公司業(yè)務(wù)與投資銀行結(jié)合方面借鑒瑞銀的成熟經(jīng)驗(yàn)。
朱民表示，在四個(gè)戰(zhàn)略投資者中入股最少的亞洲開(kāi)發(fā)銀行將主要在內(nèi)部控制、反洗錢、公司治理和環(huán)境保護(hù)的政策和程序制定方面等為中行提供幫助。
所得稅優(yōu)惠政策提振IPO價(jià)格
4月11日，國(guó)家財(cái)政部和國(guó)家稅務(wù)總局公布《關(guān)于中國(guó)銀行股份有限公司財(cái)務(wù)重組有關(guān)企業(yè)所得稅政策問(wèn)題的通知》，宣布了對(duì)中國(guó)銀行財(cái)務(wù)重組有關(guān)企業(yè)所得稅政策的具體安排：對(duì)中行2004年已在企業(yè)所得稅稅前扣除的103億元呆賬損失，除58億元可在企業(yè)所得稅稅前扣除外，其余45億元不得在企業(yè)所得稅稅前扣除，具體由中行總行統(tǒng)一做出納稅調(diào)整。
此前已在香港上市的交通銀行就曾享受到這種優(yōu)惠措施，截至2005年12月31日，交行凈利潤(rùn)為92.49億元，超過(guò)招股說(shuō)明書(shū)里所承諾的78.74億元的目標(biāo)，也遠(yuǎn)勝證券界預(yù)測(cè)的90億元上限。凈利潤(rùn)的大幅增長(zhǎng)，主要是因?yàn)樨?cái)政部及稅務(wù)總局批準(zhǔn)確認(rèn)集團(tuán)累計(jì)虧損為110.02億元的遞延所得稅資產(chǎn)扣減。
分析人士認(rèn)為，這是國(guó)家財(cái)政給予中行的優(yōu)惠措施，中行的盈利將很可能增加，從而影響到中行上市時(shí)的股價(jià)。
本報(bào)記者:李圓
| 
