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基金績效全面走低

http://whmsebhyy.com 2005年05月23日 13:31 證券時報

    從上周的績效情況來看,友邦華泰盛世是唯一一只周凈值增長率為正值的基金。不過,這只成立不足一個月的基金,目前凈值只有0.9949元,即成立以來暫時折損0.51%。

    偏股型基金平均凈值損失幅度為0.72%,有8只基金的周凈值增長率為正值。在績效表現落后的基金中,前期多數時間績效表現較好的華安創新近一個月來
突然轉差,不僅吐出了前期的全部贏利,今年以來的凈值增長率還是負的0.95%;平衡型基金平均凈值損失幅度為0.55%,國聯安基金管理公司的德盛小盤和德盛穩健凈值損失的幅度都較小,而存在著一定程度的資產同質化嫌疑;8只偏債型基金上周的平均凈值損失幅度為0.15%,有3只基金的凈值增長率為正值;11只債券型基金的凈值損失幅度很小,只有0.07%,不過,類屬基金的績效落差巨大,既有像國泰金龍債券這樣周凈值增長率為1.22%的基金,也有像鵬華普天債券、招商債券這樣凈值損失幅度達到0.84%和0.7%的基金;保本基金是上周唯一周凈值增長率為正值的基金類別,周凈值增長率為0.19%;指數基金上周的平均凈值損失幅度是0.64%,原因在于多數具有增強投資成分的指數基金,其增強投資的部分不僅沒有起到提升績效的作用,反而起到了“增弱”績效的作用。

    自本周開始,我們將貨幣市場基金的績效表現分為兩類來展示,一類是A級貨幣市場基金,即傳統意義上的貨幣市場基金;另一類是B級基金,即銷售服務費為0.01%,只有500萬元以上客戶可以購買的“貴族基金”。從貨幣市場基金的績效情況來看,七日年化收益率目前已經全部回落到3%以下了。基于貨幣市場基金良好的流動性來看,這仍是一個理想的收益率,貨幣市場基金仍然可以作為定期兩年以下銀行存款的替代品種。

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