編者按：由深圳證券交易所、中國證券登記結算有限公司主辦，《證券時報》法律專刊、深圳證券信息有限公司股民呼叫中心協辦的“2004年證券法宣傳日在線法律咨詢”活動，于12月3日在全景網舉行。在這次活動上，有關法律專家與眾多的投資者進行了在線交流。投資者提問中涉及券商的問題較多，這里將一些問題問答摘錄下來，以供大家參考。

    問： 個人通過交易所證券賬戶而正常購入的有價證券（未進行過委托理財），如果證券公司破產，是否屬于個人債權收購范圍而按9折收購？

    深交所法律部：即使證券公司破產，以您個人名義購入的有價證券仍然屬于您個人所有，不屬于券商對您的負債，不屬于收購范圍。

    問：我是證券公司的職員。現在因為是市場競爭，所以股民有自主選擇證券公司的權利。由于我們公司能給客戶提供更優質、高效的服務，所以現在很多股民都選擇了我們公司。由于很多股民都要求把他們的股票轉到我們公司，他們原先營業部現在就禁止股民轉到我們公司，以前轉的都加收了35元的銷戶費和撤銷指定交易費，同時還讓客戶至少跑上5趟才勉強給辦理。他們這樣做合法嗎？我們應該怎么辦？

    結算深圳公司法律部：對于原托管券商無正當理由阻撓投資者轉托管，投資者可以向當地證券監管部門進行投訴。

    問：如果某證券公司倒閉，該公司所有客戶的股票債券均打折收購，是否屬實？有法律依據嗎？ 假如本人的交易密碼無泄漏，證券公司可挪用我的債券股票嗎？

    婁建文律師：這個問題比較復雜。通常在證券公司倒閉前需由其他證券公司予以接管，應該不影響所有客戶的股票和債券，不存在將其打折收購的空間。但是，若證券公司按照有關法律破產或清算時則存在客戶持有的股票和債券不能完全收回的可能，這是因為若證券公司的財產不足于優先清償全部投資者持有的證券資金，則需按同等比例清償，就存在打折的問題，或者在公司重整時也有可能存在打折的問題。

    在通常情況下，證券公司不得挪用投資者持有的證券；在證券公司清算和重整的時候會對投資者的證券賬戶按規定作出統一安排，投資者需履行相關的配合義務，這種情形下不能稱之為挪用。

    問：如果我通過證券賬戶買入的交易所國債被券商挪用，那么我的權益能不能得到保護，我有沒有損失資金的危險？

    深交所法律部：券商挪用您的國債侵犯了您的權利，券商應對您負責，根據近日公布的“個人債權及客戶證券交易結算資金收購意見”，您的資金應該沒有危險。

    問：我的資金賬戶被證券部員工私自操作造成虧損，他又將資金取出買了別的股票造成股票套牢，我該怎么辦？

    婁建文律師：在投資者不知情的情況下，證券部員工擅自操作投資者賬戶的股票是一種欺詐客戶的違法行為，由此而給投資者造成損失，證券公司營業部應當予以賠償；他取出資金的行為同樣也是欺詐客戶的行為，給投資者造成損失應當予以賠償。證券部員工的這種行為若造成嚴重后果，則有可能受到刑事追究。

    問：我最近在某營業部辦理撒銷指定交易，可被告知說要先預約，還要5個交易日后才能辦理，說是“內部規定”。這是否合理？我該怎么辦？

    鄭名偉律師：這樣的內部規定是不合理的，也是沒有法律效力的，營業部不讓咨詢者撤銷交易，咨詢者可以收集相關的證據，起訴或投訴營業部。

    問：某營業部未經我的允許使用我的賬戶申購新股一年以上，并中簽兩只，可他們賣出后就把資金劃走了，我的交割中卻查不到，后來通過其他方式知道了，請問我該怎么辦？我應該獲得什么樣的權益？

    深交所法律部：營業部未經您的允許使用您的賬戶，已經侵犯了您的合法權益，現在的問題是證據，您可以撥打交易所的新股中簽熱線電話查詢。

    問：在某證券公司有機構賬戶。因為行情不太好，我賬戶里存有大量現金，我很擔心證券公司會不會把我資金賬戶中的錢挪用了？

    婁建文律師：首先要說這是一個事實問題，在法律上來說，如果要挪用客戶交易資金，則是受法律追究的違法行為。客戶資金在權屬上是屬于投資者所有的財產，在法律關系上，客戶與證券商之間為此形成了財產保管關系，如果證券公司經營不善，進行清算的時候不作為公司財產處理，應當將客戶資金優先返還給投資者。

    問：我在某證券公司做國債回購交易，請問個人可以做回購交易嗎？出了問題誰負責？

    深交所法律部：根據有關規定，只有機構投資者可以進行回購交易。

    問：前幾日在網站上看到了“國債回購只對機構投資者或券商自營開放”的消息，我有點擔心。因為在我們這里幾乎每家營業部都向個人開放國債回購業務，只是為防止出差錯，由券商統一報單，而且我也做了一年多了。這樣會產生什么樣的后果呢？萬一引起糾紛我們個人投資者又該怎樣保護自己的權益呢？

    深交所法律部：這種情況屬于違規操作，投資者為保護自己的合法權益不受侵犯，應避免進行此項操作。

    問：股民在二級市場買入的股票和國債到底是放在證券公司還是放在登記公司，當某證券公司破產時，還可以通過取消指定交易把股票和國債轉到其他證券公司嗎？

    結算深圳公司法律部：指定交易是上海證券市場的證券托管制度，深圳市場實行轉托管制度。投資者在二級市場買入的股票和部分國債登記在中國結算公司為股民開立的證券賬戶中，但投資者要在二級市場進行交易，需與券商建立托管關系，即通過券商進行交易。證券公司破產時，登記在投資者名下的證券賬戶中的股票和國債屬于投資者所有，不屬于券商的破產財產。

    問：如果所開戶的證券公司倒閉了，我的股票還會在嗎？

    深交所法律部：您的股票是以您的名義進行登記的，沒有特殊情況，應該會在。