在中國證券市場擴大對外開放的前夕,給國內一批資產質量良好、風險控制能力和內控能力較強的券商以創新試點資格,不僅對這些券商本身的發展具有重要而積極的意義,也對證券行業的生存和發展具有重要的戰略意義。在獲得創新試點資格之際,招商證券董事長宮少林在接受記者采訪時如是表示。

    創新是解決問題的有效途徑

    宮少林董事長認為,按照我國加入世界貿易組織的承諾,2005年,我國金融證券領域將進一步對外開放。屆時,中國券商面臨的不僅僅是國內市場的競爭,而且還包括來自國際投行巨頭的競爭壓力,他們無論在規模、管理經驗,還是在風險控制能力、業務創新能力和市場拓展能力上都遠遠高于國內券商。如果我們不能在有限的時間里盡快縮短與國際先進投行之間的差距,在中國證券市場全面開放之時,中國券商將面臨整體被淘汰出局的危險。

    當前,中國券商面臨一系列的問題需要解決。除了股權分置、市場層次欠缺、交易品種單一、缺乏有效規避系統性風險的手段等體制性問題外,自身還存在著業務模式單一、經營管理能力、風險控制能力、業務創新能力和市場營銷能力不足的問題,企業盈利過分依賴于市場行情,少數券商甚至在治理結構和內控機制上存在嚴重缺陷,誠信度較差,違規事件頻發,導致券商整體的信用危機。

    宮少林董事長認為,不管是市場本身的問題還是券商自身的問題,大力推動創新都是最有效的解決問題的途徑。在推進創新活動的過程中,券商自身會通過對外交流與合作,學習和吸收成熟市場的成功經驗,結合本土市場的實際加以運用,可以大大提高中國券商能力成長的速度,縮短與境外成熟市場券商之間的差距。

    在當前證券行業整體面臨經營困局的背景下,創新更有其特殊的意義。有效的業務創新,將拓寬券商的收入來源,改造券商的盈利模式,增強券商抵御市場波動風險的能力；積極的組織創新,將為券商實現專業化管理、集團化運作、風險隔離以及吸收境外券商先進經營管理技術提供新的契機；正確的經營方式創新,能夠進一步提高券商的經營效率和經濟效益,并為整個證券行業帶來新的發展機會。因此,積極開展創新試點,推進證券業的創新活動,對證券行業的生存和發展具有重要的戰略意義。

    宮少林董事長結合招商證券發展歷程,闡述了創新對券商能力建設的重大意義。從推出國內第一張多功能證券帳戶卡------牛卡,到創建集網上交易和證券資訊功能為一體的專業證券網站------牛網,再到建成我國大型券商中首個全面集中交易系統,以及聯袂招商銀行(資訊 行情 論壇)推出的"招商受托理財計劃"產品,這些創新活動在招商證券的發展歷史上都發揮了十分關鍵的作用,一些創新活動已構成了招商證券的核心競爭力；另外,創新活動還豐富了招商證券的風險控制手段,形成了新的業務模式和收入來源,為公司未來的低成本擴張創造了條件。

    創新必須堅持積極穩妥原則

    宮少林董事長認為,創新意味著走出一條別人不曾走過的新路,既有成功的希望,也蘊涵著失敗的可能,因為其新,無人嘗試,所以風險更大。因此,創新必須堅持積極穩妥的原則,在加強風險控制的基礎上,大膽創新。

    談到未來的創新活動,宮少林董事長指出,招商證券將堅持證監會關于"法制、監管、自律、規范"的要求,采取切合實際的措施,防范和控制創新過程中可能出現的重大風險；創新業務規模要與公司的風險控制能力和風險承受能力相適應,創新活動必須在其風險可測、可控、可承受的前提下進行；必須針對創新業務進行全面的風險評估,在此基礎上制定切實可行的內控制度和風險控制措施,建立量化的風險監控指標體系,必要時還要根據創新活動的特點制定風險承擔準備方案；在制定風險管理相關措施時,要重點關注客戶交易結算資金是否安全、完整、透明以及客戶資產管理、債券回購的合規經營情況等問題。

    試點券商擔負探索者的角色

    宮少林董事長認為,既然稱創新試點,就意味著在試點取得成功后會在整個行業推廣,試點券商擔負的是探索者的角色,因此,創新必須具有普遍意義,必須推動公司發展和行業進步。招商證券在確定開展創新活動的原則時,將"創新活動應有利于提高客戶服務質量,改善公司的盈利模式,并對推進證券行業的整體發展具有較好的指導意義"作為遵循的原則之一,體現的就是公司作為行業中的一分子所應承擔的責任和義務。

    宮少林董事長指出,創新要堅持市場導向。市場是檢驗產品成敗的試金石,沒有市場的創新既毫無意義,也必然要失敗,同樣,不能滿足客戶需求的產品注定沒有前途。招商證券將堅持市場需要、客戶需求、公司自身發展需求和公司實際情況相結合的原則開展創新活動。因此,未來公司的新產品開發將緊緊圍繞市場、客戶和公司定位來進行。

    招商證券最近重新修訂了五年發展戰略規劃,提煉出了"敦行致遠"的核心價值觀,希望以創新為契機,通過誠信、勤勉、務實的行為,達到"建設擁有一流人才、一流業務能力和一流服務的現代化金融企業,成為富有特色的中國證券行業民族精品"的目標。

    宮少林董事長表示,證券市場是一個由監管部門、上市公司、投資者和中介機構共同構成的一個有機整體,每一個方面都是其中不可或缺的部分,招商證券愿借創新試點的機會,以實際行動作出表率,與國內同行一道,共同推動證券市場的發展,共同開創中國證券市場的美好未來。