江玲娣

　　城市建設項目貸款雖然有較大的市場價值和一定的發展前景，但也存在著一些不容疏忽的問題，如果不能及時有效地解決，將會影響各商業銀行基礎設施貸款的運行質量

　　隨著上海市經濟的快速發展，國家宏觀經濟政策環境的寬松，尤其是上海獲得了舉辦 世博會的主辦權，上海的各大金融機構紛紛將信貸重點投向當地的城市基礎設施建設項目，其中以道路、橋梁、隧道、軌道交通、工業開發園區等項目為主。

　　但是，在實踐中，對城市建設項目的貸款雖然有較大的市場價值和一定的發展前景，但也存在著一些不容疏忽的問題，如果不能及時有效地解決，將會影響各商業銀行基礎設施貸款的運行質量。

　　六大問題

　　一、政府的有關批文存在著一定的滯后性。此類貸款多屬于固定資產貸款，有些項目在申請銀行貸款時，國家政府的整體規劃、有權審批部門的項目立項都沒有完全落實，使得銀行在審批此類貸款時缺乏完整的審批依據。

　　二、借款主體的資格問題。各市、區政府在進行城市基礎設施建設項目時都另外成立了具有獨立法人資格的企業，這些企業一般是政府對外舉債的融資窗口，自身實力并不一定符合銀行借款的資格。

　　三、貸款用途銀行難以監控。由于此類貸款的用途多數涉及到政府的實事項目，而還款的資金來源又是由政府財政資金進行統借統還的，因此借款人的貸款用途一般不會跟著每個項目走，尤其是在項目較多的情況下，更是統籌調度，給銀行在監管資金用途上造成一定的困難。

　　四、貸款可能短貸長用。由于此類貸款時間長、規模大，產生的經濟效益較少，產生的大多是社會效益，因此由于受某些政策的影響，有些項目貸款到期后續貸由技術改造貸款變成流動資金貸款，可能會出現企業短貸長用或貸款用途發生變化。

　　五、貸款的擔保能力有限。由于此類貸款規模大，難以找到與其規模相匹配的擔保單位，因此第三方擔保往往是與市、區政府相關的經營企業，擔保人的擔保能力往往較弱，因此銀行在審批貸款時更注重市、區財政現有的實力和發展潛力，因此銀行在貸款發放前要先取得政府部門出具的承諾函。

　　六、同業競爭激烈。此類貸款雖然建設周期長，有一定的政策風險，但由于政府出面承諾和財政資金存款等因素，因此同業競爭十分激烈，為了爭取到客戶，在利率條件上爭相下浮，使銀行的獲利空間降到最低。

　　五點建議

　　由于此類貸款在借款主體、貸款用途、貸款擔保和還款來源等方面有一定的特殊性，因此他的貸后管理也較其他貸款不同。我們應加強與政府部門的溝通，掌握國家的整體經濟發展形勢，密切關注政府的人事變動及相關制度的連續性，對貸款可能出現的風險及時預警，規范貸款的操作規程，避免銀行間的無序競爭。具體表現為：

　　一、重視企業自有資金率。銀行應從資格主體上更應強調借款人自有資金的充足率，若是固定資產項目則應保證30％的自有資金率，應多方籌集資金，而不應過分依賴銀行的貸款。

　　二、監督企業的貸款用途。雖然政府的財政資金是統借統還的，但還是應盡可能要求貸款資金跟著項目走，做到項目資金專項專用，便于銀行對貸款資金的跟蹤。這在相當程度上需要政府部門的積極配合。

　　三、規范貸款的操作規程。由于城市建設項目效益主要體現在社會效益上，因此貸款償還期一般較長，銀行應根據項目評估測定的年限結合實際情況來合理地確定貸款期限，而不應以貸款審批權限的原因來人為縮短貸款期限，以此避免可能出現的短貸長用。

　　四、由于此類貸款與政府部門息息相關，政府承諾書是否具有法律效力還值得探討，銀行與政府協商，盡可能落實第二還款來源，采取切實可靠的風險防范措施。

　　五、規范同業競爭的秩序。目前對于該類貸款在銀行資金較為充裕的前提下仍是營銷的主要對象，有的先是降低貸款利率，再是降低項目的自有資金率，片面降低貸款的發放條件，忽視貸款的風險意識。針對這一現象銀行應進行有序地競爭，逐步走上較為規范的競爭軌道。

　　《國際金融報》 (2003年12月17日 第三版)