重要提示

　　本基金的托管人中國農業銀行已于2003年3月25日復核了本報告。

　　本基金的管理人、托管人愿就本報告中所載資料的真實性、準確性、完整性負責。本報告書中的內容由基金管理人負責解釋。

　　一、長盛成長價值證券投資基金簡介

　　(一)基金名稱：長盛成長價值證券投資基金

　　基金代碼：080001

　　基金類型：契約型開放式

　　基金成立時間：2002年9月18日

　　首次募集總份額：3,166,886,000.00份

　　基金存續期限：不定期

　　(二)基金管理人

　　法定名稱：長盛基金管理有限公司

　　注冊地址：深圳市福田區華富路航都大廈13C

　　辦公地址：北京市朝陽區北三環東路8號靜安中心22層

　　郵政編碼：100028

　　國際互聯網網址：http：//www.csfunds.com.cn

　　法定代表人：王其華

　　總經理：蔣月勤

　　負責信息管理事務人員：李燕敏

　　聯系地址：北京市朝陽區北三環東路8號靜安中心22層

　　電話：010-64689198-651

　　傳真：010-64689471

　　(三)基金托管人

　　法定名稱：中國農業銀行

　　注冊地址：北京市復興路甲23號

　　辦公地址：北京市復興路甲23號

　　郵政編碼：100037

　　國際互聯網網址：www.abchina.com

　　法定代表人：尚福林

　　基金托管部負責人：郭輝

　　信息事務聯系人：李芳菲

　　聯系地址：北京市海淀區西三環北路100號金玉大廈8層

　　電話：010-68424199

　　傳真：010-68424181

　　(四)會計師事務所

　　法定名稱：普華永道中天會計師事務所有限公司

　　注冊地址：上海市浦東新區沈家弄325號

　　辦公地址：上海市淮海中路333號瑞安廣場12樓

　　法定代表人：Kent Watson

　　經辦注冊會計師：肖峰、陳玲

　　(五)律師事務所

　　法定名稱：信利律師事務所

　　注冊地址：北京市建國門內大街18號恒基中心1座609室

　　辦公地址：北京市建國門內大街18號恒基中心1座609室

　　法定代表人：江山

　　經辦律師：謝思敏、丁志鋼

　　二、主要財務指標

　　2002年

　　基金本期凈收益530,192.04元

　　單位基金本期凈收益0.0003元

　　基金可分配凈收益-40,862,901.18元

　　單位基金可分配凈收益-0.0203元

　　期末基金資產總值1,985,479,755.29元

　　期末基金資產凈值1,970,579,961.90元

　　單位基金資產凈值0.980元

　　基金資產凈值收益率0.03%

　　本期基金資產凈值增長率-2.00%

　　基金累計資產凈值增長率-2.00%

　　注：以上財務指標中＂本期＂指2002年9月18日(基金成立日)至2002年12月31日止期間

　　其中：

　　基金可分配凈收益＝基金當期實現凈收益＋以前年度未分配收益＋申購贖回損益平準金-未實現資本利得損失

　　基金資產凈值收益率＝當期單位凈收益/調整后期初單位基金資產凈值

　　本期基金資產凈值增長率＝期末單位凈值/期初單位凈值-1

　　基金累計資產凈值增長率＝(第1年度凈值增長率＋1)?(第2年度凈值增長率＋1)?(第3年度凈值增長率＋1)?…?(上年度凈值增長率＋1)?(本期凈值增長率＋1)-1

　　三、基金管理人報告

　　(一)基金經理人報告

　　1、2002年中國經濟與證券市場回顧

　　2002年對中國來說無疑是一個重要的年份。經濟方面,在國際經濟低迷的環境下,中國經濟依然保持了高速增長,全年GDP的增長率達到8%,經濟增長的主要動力來自投資和出口。98年以來為擴大內需而實行的積極財政政策使投資對經濟的拉動作用在2002年得到了充分體現,而在中國加入WTO的第一年,進出口貿易額的迅猛增長更成為中國經濟增長的重要力量。政治方面,黨的十六大勝利召開,完成了新老領導人的順利交接,會議所確定的全面建設小康社會的宏偉藍圖為中國經濟今后二十年的持續發展指明了方向,在這樣一個大背景下,證券市場也加快了自身結構調整的步伐,在規范中不斷發展的新興證券市場正在為中國經濟的制度變革發揮越來越重要的作用。

　　2002年的我國證券市場的走勢表現出平衡市的特征。年初上證指數探至3年來的最低點1339點后,在降息、證券交易傭金浮動制等一系列穩定市場的措施出臺后,股指反復走高,并于6月24日國務院頒布停止在國內證券市場減持國有股的政策后,創出了年內新高1748點。下半年股指呈單邊下跌走勢,其間雖有國有股法人股向外資轉讓條例及QFII條例等重大政策出臺,但大盤股的陸續發行使證券市場的價值中樞不斷下移,投資者的信心受挫,上證指數在年底時跌至1348點。2002的股市運行顯示出以下幾個特點：一、隨著股價中樞的不斷下移,市場的系統性風險得到較大釋放,部分上市公司的投資價值凸現。二、投資者結構的變化使市場原有的盈利模式不能滿足機構投資者間博弈的需要,投資者在尋找新的贏利模式的過程中不斷強化組合管理和流動性管理。三、QFII制度的引進使投資者更理性的看待中國股市的轉軌歷程,理性投資獲取＂陽光利潤＂正成為以基金為代表的機構投資者的共識。四、政策效應的弱化顯示市場的投資行為日趨成熟。

　　2、基金運作回顧：

　　長盛成長價值證券投資基金成立于9月18日,成立伊始我們就制定了詳細的操作計劃,基金經理小組從證券市場的供求兩方面及股價的決定機制入手,系統分析了中國股市新興加轉軌的市場特征,得到了如下結論：一、在市場供給方面,大盤股的低價發行將引發市場股價重心的下移,組合投資模式在這一階段并不能有效的回避市場風險,另一方面部分上市公司的法人治理結構通過MBO或外資并購的方式可以得到較大改善。二、市場需求方面,投資者結構和資金供給渠道還有待完善,人們的入市意愿在股權分割問題沒有解決之前難以得到有效提高。三、股價結構的形成依然具有資金推動型的特征,市場整體的系統性風險仍然較高。四、從中國經濟發展的階段和上市公司的基本面分析,部分上市公司的股價即使進行國際比較也具備了較高的投資價值。在這些結論的基礎上,我們制定了嚴格控制股票倉位,適度集中投資那些具有行業增長前景,主業清晰,預期法人治理結構有較大改善、業績優良上市公司的防御型策略,并重點關注新股發行和增發所帶來的市場機會,同時加大債券市場的投資力度,重點投資于中短期國債。實踐證明,這種操作策略使本基金在第四季度股票市場持續下跌的過程中保持了凈值的相對穩定,而本基金在下跌的市況中不斷吸納從而降低持股成本的策略,為市場轉暖時為本基金凈值的平穩增長奠定了良好的基礎。當然,在具體操作過程中,我們也存在著增倉不夠堅決、行業配置重點不夠突出的不足,希望在新的一年中加以改善。

　　3、2003年展望

　　2003年中國經濟在以下幾個方面的變化值得關注,首先是我國經濟增長正在走出主要依靠財政支出拉動增長的時代,逐步過渡到以汽車、住房等消費帶動增長的新階段。其次,央行從2002年2季度開始放松貨幣供應,CPI的降幅不斷收窄也預示者中國經濟可能走出通貨緊縮的局面。第三、民營經濟的活力隨著市場經濟法制體系的健全將進一步發揮出來。第四,國有資產管理新體制的建立將使國有企業的產權制度改革深化,國退民進的步伐進一步加快。我們認為這幾方面的變化將使中國經濟的增長質量得到較大提高,反映到證券市場上將使投資者有更多的機會分享中國經濟的增長成果。在新的一年中本基金將持續關注那些與國民經濟增長相關度高的行業例如金融、汽車、與外貿相關的服務業、鋼鐵行業,其中法人治理結構趨于完善、業績優良、財務透明的上市公司會不斷的進入我們的組合。另外隨著經濟結構的變化、利益格局的調整,中國經濟還將出現很多新的亮點,我們將在充分研究論證的基礎上對其中的一些熱點進行波段式的操作。在債券投資方面,除了繼續重點投資中短期國債以外,我們預計企業債和可轉換債券將在2003年得到快速發展,其中信用度高、收益率有優勢的品種將進入我們的組合。

　　在新的一年中,長盛成長價值證券投資基金將本著＂取信于市場、取信于社會＂的宗旨,通過不斷的學習提高基金的操作水平,力求為基金持有人獲取最大的收益。

　　(二)內部監察稽核報告

　　基金運作合規性聲明

　　本基金管理人在本報告期內按照《證券投資基金管理暫行辦法》及其各項實施準則、《長盛成長價值證券投資基金基金契約》和其他有關法律法規的規定,以為基金投資人謀求基金資產的長期穩定增值的原則,管理和運用基金資產。通過進一步完善法人治理結構,加強內部管理、規范基金運作,在控制和防范風險的前提下,為基金持有人創造最大的投資回報。長盛成長價值證券投資基金投資組合符合有關法規及基金契約的約定,無損害基金持有人利益的行為。

　　內部監察稽核工作報告

　　本基金管理人進一步完善了法人治理結構和內部制衡機制,參照國外同行的管理經驗和通常做法,在公司董事會下設合規控制委員會,監督公司嚴格履行契約承諾,強化內控機制和紀律程序,保護基金持有人的合法權益。

　　本基金管理人從防范運作風險、保障基金持有人利益出發,確立了＂嚴格控制風險,穩健運營＂的經營原則,建立了以＂內部風險控制制度＂、＂監察稽核制度＂和＂信息披露制度＂為主干的全方位的風險控制和監察稽核制度體系,并設立了風險控制委員會、督察員和監察稽核部,從組織上保證內部風險的控制和各項制度的貫徹與實施。

　　在內部監察稽核工作中,我們的工作重點包括與基金投資運作有關的各個環節。由內部負責監察稽核工作的人員獨立對基金投資運作各環節的具體情況進行檢查,以定期和臨時檢查相結合的方式和程序,通過采用各種工作方法和步驟,檢查基金投資運作的合法合規情況；定期作出監察稽核報告,發現違規隱患及時向管理層和監管部門報告,并及時督促整改,并將整改情況及時向管理層和監管部門報告。

　　內部控制的重點是確保本管理人所管理基金運作的獨立性,防范內幕交易、操縱市場行為,以及有損于基金投資人利益的關聯交易。根據有關法律法規和基金契約,公司進一步加強對投資決策流程的內部控制和風險管理,重新檢討和改進了相關的流程：明確了投資決策委員會對基金經理小組的授權；將風格資產劃分引入股票池制度,形成了公司完整的和有特點的基金股票投資備選庫制度。最大限度地降低投資運作中的風險性,以確保基金運作的合規性。

　　在本報告期內,本基金運作中無不當內幕交易和關聯交易,保障了基金持有人的利益。

　　本基金管理人將按照證監會發布的內控指導意見的要求,找出自身差距,完善科學的內部控制制度,繼續強化管理規章制度的教育和落實,建立科學合理、控制嚴密、運行高效的內部控制體系,防范和化解風險。同時,繼續通過積極推進電腦預警系統、投資監測系統的建設,使風險控制的全面性、及時性和有效性得到實質性的提高。本基金管理人將提高公司員工的職業素養和守法意識,嚴格行為規范,增強和促進員工遵守法律和公司規章制度的自覺性和主動性。本基金管理人將取信于市場,取信于社會,誠實信用,勤勉盡責,以專業化的經營方式管理和運用基金資產,為基金持有人謀求最佳利益并使本基金管理公司穩步、健康發展。

　　四、長盛成長價值證券投資基金托管人報告

　　本基金托管人--中國農業銀行,根據《長盛成長價值證券投資基金基金契約》和《長盛成長價值證券投資基金托管協議》,在對長盛成長價值證券投資基金的托管過程中,嚴格遵守《證券投資基金管理暫行辦法》、《開放式證券投資基金試點辦法》及各項法規規定,對長盛成長價值證券投資基金管理人--長盛基金管理有限公司在2002年會計年度基金的投資運作,進行了認真、獨立的會計核算和必要的投資監督,認真履行了托管人的義務。

　　本托管人認為,長盛基金管理有限公司在長盛成長價值證券投資基金的投資運作、信息披露等方面符合《證券投資基金管理暫行辦法》、《開放式證券投資基金試點辦法》及其相關法規的規定,基金管理人在2002年度所編制和披露的長盛成長價值證券投資基金財務報告、資產凈值公告等各項基金信息真實、完整,未發現有損害基金持有人利益的行為。

　　中國農業銀行證券投資基金托管部

　　2003年3月25日

　　五、基金年度財務報告

　　長盛成長價值證券投資基金全體持有人：

　　我們接受委托,審計了長盛成長價值證券投資基金以下簡稱(＂長盛成長價值基金＂)2002年12月31日的資產負債表及2002年9月18日(基金成立日)至2002年12月31日止期間的經營業績表和基金凈值變動表。這些會計報表由長盛成長價值基金管理人長盛基金管理有限公司負責,我們的責任是對這些會計報表發表審計意見。我們的審計是依據中國注冊會計師獨立審計準則進行的。在審計過程中,我們結合長盛成長價值基金的實際情況,實施了包括抽查會計記錄等我們認為必要的審計程序。

　　我們認為,長盛成長價值基金會計報表符合中華人民共和國企業會計準則、《證券投資基金會計核算辦法》、《長盛成長價值證券投資基金基金契約》和中國證券監督管理委員會允許的如會計報表附注所列示的基金行業實務操作的有關規定,在所有重大方面公允地反映了長盛成長價值基金2002年12月31日的財務狀況及2002年9月18日(基金成立日)至2002年12月31日止期間的經營成果和凈值變動情況。

　　普華永道中天注冊會計師肖峰

　　會計師事務所有限公司注冊會計師陳玲

　　2003年1月10日

　　(一)基金會計報告書(見附表)

　　(二)基金會計報告書附注

　　1、基金簡介

　　長盛成長價值證券投資基金(以下簡稱＂本基金＂)由基金發起人長盛基金管理有限公司依照《證券投資基金管理暫行辦法》及其實施細則、《開放式證券投資基金試點辦法》等有關規定和《長盛成長價值證券投資基金基金契約》發起,經中國證券監督管理委員會證監基金字〖2002〗57號文批準,于2002年9月18日募集成立。本基金為契約型開放式,存續期限不定,首次設立募集規模為3,166,886,000份基金單位。本基金的基金管理人為長盛基金管理有限公司,基金托管人為中國農業銀行。

　　根據《證券投資基金管理暫行辦法》及其實施細則、《開放式證券投資基金試點辦法》和《長盛成長價值證券投資基金基金契約》的有關規定,本基金的投資范圍為國內依法公開發行、上市的股票、債券及中國證券監督管理委員會批準的允許基金投資的其他金融工具。

　　2、會計報表編制基礎

　　本基金的會計報表按照中華人民共和國財政部發布的企業會計準則、《證券投資基金會計核算辦法》及中國證券監督管理委員會允許的如主要會計政策所述的基金行業實務操作約定編制。

　　3、主要會計政策

　　(a)會計年度

　　為公歷1月1日起至12月31日止。本期會計報表的實際編制期間為2002年9月18日(基金成立日)至2002年12月31日。

　　(b)記帳本位幣

　　以人民幣為記帳本位幣。

　　(c)記帳基礎和計價原則

　　本基金的會計核算以權責發生制為記帳基礎,除股票投資和債券投資按市值計價外,所有報表項目均以歷史成本計價。

　　(d)股票投資

　　買入股票于成交日確認為股票投資。股票投資成本按成交日應支付的全部價款入帳。

　　賣出股票于成交日確認股票差價收入。出售股票的成本按移動加權平均法于成交日結轉。

　　股票包括上市交易股票和未上市交易股票。上市交易的股票按其估值日在證券交易所掛牌的市場交易收盤價估值；估值日無交易的,以最近交易日的市場交易收盤價估值。首次公開發行但未上市的股票,按成本估值；由于配股和增發形成的暫時流通受限制的股票,按估值日在證券交易所掛牌的同一股票的市場交易收盤價估值。實際成本與估值的差異計入＂未實現利得/(損失)＂科目。

　　(e)債券投資

　　買入證券交易所交易的債券于成交日確認為債券投資；買入銀行同業間市場交易的債券于實際支付價款時確認為債券投資。債券投資按成交日應支付的全部價款入帳,其中所包含債券起息日或上次除息日至購買日止的利息,作為應收利息單獨核算,不構成債券投資成本。

　　賣出證券交易所交易的債券于成交日確認債券差價收入；賣出銀行同業間市場交易的債券于實際收到全部價款時確認債券差價收入。出售債券的成本按移動加權平均法于成交日結轉。

　　上市流通債券按其估值日在證券交易所掛牌的市場交易收盤價估值；估值日無交易的,以最近交易日的市場交易收盤價估值。未上市流通債券按成本估值。實際成本與估值的差異計入＂未實現利得/(損失)＂科目。

　　(f)收入確認

　　股票差價收入于賣出股票成交日按賣出股票成交總額與其成本和相關費用的差額確認。

　　證券交易所交易的債券差價收入于賣出成交日確認；銀行同業間市場交易的債券差價收入于實際收到全部價款時確認。債券差價收入按應收取全部價款與其成本、應收利息和相關費用的差額確認。

　　債券利息收入按債券票面價值與票面利率計算的金額扣除應由債券發行企業代扣代繳的個人所得稅后的凈額確認,在債券實際持有期內逐日計提。

　　存款利息收入按存款的本金與適用利率逐日計提。

　　股利收入按上市公司宣告的分紅派息比例計算的金額扣除應由上市公司代扣代繳的個人所得稅后的凈額于除息日確認。

　　買入返售證券收入按融出資金額及約定利率,在證券持有期內采用直線法逐日計提。

　　(g)基金管理人報酬

　　根據《長盛成長價值證券投資基金基金契約》的規定,基金管理人報酬按前一日基金資產凈值1.5%的年費率逐日計提。

　　(h)基金托管費

　　根據《長盛成長價值證券投資基金基金契約》的規定,基金托管費按前一日基金資產凈值0.25%的年費率逐日計提。

　　(i)賣出回購證券支出

　　賣出回購證券支出按融入資金額及約定利率,在回購期限內采用直線法逐日計提。

　　(j)實收基金

　　每份基金單位面值為1元。實收基金為對外發行的基金單位總額。由于申購和贖回引起的實收基金變動分別于基金申購確認日及基金贖回確認日認列。

　　(k)未實現利得/(損失)

　　未實現利得/(損失)包括因投資估值而產生的未實現估值增值/(減值)和未實現利得平準金。

　　未實現利得平準金指在申購或贖回基金單位時,申購或贖回款項中包含的按未實現利得/(損失)占基金凈值比例計算的金額。未實現利得平準金于基金申購確認日或基金贖回確認日認列。

　　(l)損益平準金

　　損益平準金指在申購或贖回基金單位時,申購或贖回款項中包含的按未分配基金凈收益/(累計基金凈損失)占基金凈值比例計算的金額。損益平準金于基金申購確認日或基金贖回確認日認列,并于期末全額轉入未分配基金凈收益/(累計基金凈損失)。

　　(m)基金的收益分配原則

　　每一基金單位享有同等分配權。本基金收益以現金形式分配,但投資人可選擇現金紅利或將現金紅利按紅利發放日的基金單位凈值自動轉為基金單位進行再投資。基金收益分配每年至少一次,收益分配比例不低于基金凈收益的90%；若當年成立未滿3個月,則不需分配收益。基金當期收益先彌補上一年度虧損后,方可進行當年收益分配。基金當年虧損,則不進行收益分配。基金收益分配后,每基金單位凈值不能低于面值。

　　4、主要稅項

　　根據財稅字〖1998〗55號文、〖2001〗年61號文《關于證券投資基金稅收問題的通知》、財稅字〖2002〗128號文《關于開放式證券投資基金有關稅收問題的通知》及其他相關稅務法規和實務操作,主要稅項列示如下：

　　(a)以發行基金方式募集資金,不屬于營業稅征收范圍,不征收營業稅。

　　(b)基金買賣股票、債券的差價收入,在2003年底前暫免征收營業稅。

　　(c)對基金買賣股票、債券的差價收入,在2003年底前暫免征收企業所得稅；對基金取得的股票的股息、紅利收入,債券的利息收入,由上市公司、發行債券的企業在向基金支付上述收入時代扣代繳20%的個人所得稅。

　　(d)基金買賣股票按照0.2%的稅率征收印花稅。

　　5、應收利息

　　2002年12月31日

　　應收債券利息6,856,597

　　應收銀行存款利息106,368

　　應收清算備付金利息1,042

　　6,964,007

　　6、待攤費用

　　根據《長盛成長價值證券投資基金發行公告》的約定,本基金發行中所發生的與基金有關的法定信息披露費、律師費及會計師費等費用由成立后的基金承擔,并在一年內攤銷。本基金發行中發生的該類費用共計1,829,930元,從本基金成立日起按12個月逐日攤銷,截止于年末的攤銷后余額為1,306,144元。

　　7、實收基金

　　2002年12月31日

　　基金單位數

　　本期認購3,166,886,000 3,166,886,000

　　本期申購45,893,287 45,893,287

　　本期贖回-1,201,336,424 -1,201,336,424

　　期末數2,011,442,863 2,011,442,863

　　根據《長盛成長價值證券投資基金基金契約》的有關規定,本基金自2002年10月18日起開始辦理申購和贖回業務。

　　8、其他收入

　　其他收入主要包括本基金設立募集期認購資金產生的利息收入、因新股申購及國債認購而產生手續費返還款項等。

　　2002

　　基金設立募集期認購資金產生的利息收入554,766

　　國債認購手續費返還186,800

　　新股申購手續費返還32,357

　　其他1,680

　　775,603

　　9、未實現損失

　　2002

　　未實現估值減值變動數-37,481,190

　　本期申購基金單位的未實現利得平準金-430,438

　　本期贖回基金單位的未實現利得平準金-3,626,888

　　-41,538,516

　　10、重大關聯方關系及關聯交易

　　(a)關聯方

　　關聯方名稱與本基金的關系

　　長盛基金管理有限公司基金發起人、基金管理人、

　　基金注冊與過戶登記人、基金銷售機構

　　中國農業銀行基金托管人、基金代銷機構

　　中信證券股份有限公司(＂中信證券＂)基金管理人的股東、基金代銷機構

　　長江證券有限責任公司(＂長江證券＂)基金管理人的股東

　　天津北方國際信托投資股份有限公司

　　(＂天北國投＂)基金管理人的股東

　　國元證券有限責任公司(＂國元證券＂)基金管理人的股東

　　下述關聯交易均在正常業務范圍內按一般商業條款訂立。

　　(b)通過關聯方席位進行的交易

　　2002年9月18日(基金成立日)

　　至2002年12月31日止期間

　　買賣股票成交量買賣債券成交量傭金

　　成交量占本期成交成交量占本期成交傭金占本期傭金

　　人民幣元量的比例人民幣元量的比例人民幣元總量的比例

　　國元證券125,955,122 17.79% 102,432,273 15.70% 95,251 17.88%

　　長江證券92,664,141 13.09% 25,283,171 3.87% 75,725 14.21%

　　上述傭金以扣除由中國證券登記結算有限責任公司收取,并由券商承擔的證券結算風險基金后的凈額列示。

　　(c)基金管理人報酬

　　支付基金管理人長盛基金管理有限公司的基金管理人報酬按前一日的基金資產凈值1.5%的年費率計提,逐日累計至每月月底,按月支付。其計算公式為：日基金管理人報酬＝前一日基金資產凈值X 1.5% /當年天數。

　　本基金在本會計期間需支付基金管理人報酬10,948,815元。

　　(d)基金托管費

　　支付基金托管人中國農業銀行的托管費按前一日的基金資產凈值0.25%的年費率計提,逐日累計至每月月底,按月支付。其計算公式為：

　　日基金托管費＝前一日基金資產凈值X 0.25% /當年天數。

　　本基金在本會計期間需支付基金托管費1,824,802元。

　　(e)銀行存款余額

　　本基金的銀行存款由基金托管人中國農業銀行保管。基金托管人于2002年12月31日保管的銀行存款余額為224,526,777元。本會計期間由基金托管人保管的銀行存款產生的利息收入為7,086,088元。

　　(f)與基金托管人之間通過銀行同業間市場進行的債券交易

　　本基金在本會計期間與基金托管人中國農業銀行通過銀行同業間市場進行的債券現券交易和債券回購業務的情況如下：

　　2002

　　賣出債券結算金額(面值為100,000,000元) 100,192,658

　　賣出回購證券支出(協議金額為600,000,000元) 305,096

　　(g)關聯方持有的基金份額

　　本基金的關聯方在本會計期間認購并于2002年12月31日持有本基金的情況如下：

　　2002年12月31日

　　基金單位數

　　國元證券60,000,000 58,800,000

　　中信證券50,000,000 49,000,000

　　天北國投30,000,000 29,400,000

　　11、流通受限制不能自由轉讓的基金資產

　　(a)基金獲配新股,從新股獲配日至新股上市日或以下規定期間,為流通受限制而不能自由轉讓的資產。

　　根據中國證券監督管理委員會的政策規定,2000年5月18日起新股發行時不再單獨向基金配售新股。基金可使用以基金名義開設的股票帳戶,比照個人投資者和一般法人、戰略投資者參與新股認購。其中基金作為一般法人或戰略投資者認購的新股,根據基金與上市公司所簽訂申購協議的規定,在約定期限內不能自由流通。

　　根據中國證券監督管理委員會證監發行字〖2002〗54號文《關于向二級市場投資者配售新股有關問題的補充通知》,自2002年5月20日起,恢復向二級市場投資者配售新股。基金以持有的上市流通股票市值參與配售,但累計申購總額不得超過基金按規定可申購的總額。獲配新股從新股獲配日至新股上市日之間不能自由流通。

　　本基金截至2002年12月31日止流通受限制的股票情況如下：

　　股票名稱成功申購日期上市日期可流通日期申購價格年末估價成功申購股數成本市值

　　中國聯通2002.09.26 2002.10.09 2003.04.09 2.30 2.69 27,181,232 62,516,834 73,117,514

　　皖通高速2002.12.26 2003.01.07 2003.01.07 2.20 2.20 154,000 338,800 338,800

　　62,855,634 73,456,314

　　(b)基金認購新發行債券,從債券認購日至債券上市日期間,暫無法流通。本基金截至2002年12月31日止流通受限制的債券情況如下：

　　債券名稱起息日期上市日期可流通日期認購價格年末估價認購數量成本市值

　　02中移(15) 2002.10.28 2003.01.22 2003.01.22 100.00 100.00 300,000 30,000,000 30,000,000

　　(三)基金投資組合

　　1、行業分類的股票投資組合(見附表)

　　2、債券投資合計(不包括國債)

　　截止2002年12月31日,長盛成長價值證券投資基金持有債券投資(不包括國債)328,700,000.00元,占基金資產凈值16.68%。

　　3、基金投資前十名股票明細見(四)1。

　　4、國債、貨幣資金合計

　　截止2002年12月31日,長盛成長價值證券投資基金持有國債及貨幣資金為935,297,064.81元,占基金資產凈值的47.46%。其中國債投資710,664,585.84元,占基金資產凈值36.06%。

　　5、報告附注

　　(1)報告項目的計價方法

　　本基金持有上市證券采用公告內容截止日的市場收盤價計算,已發行未上市股票采用成本價計算。

　　(2)基金持有每只股票的價值(按成本價計算)均不超過基金資產凈值的10%。

　　(3)基金應收利息、應收國債利息、應收申購款、待攤費用、應付贖回款、應付贖回費、應付管理費、托管費、傭金、預提費用、證券清算款及其他應付款等應收、應付款項合計為借方余額8,995,637.46元,與股票市值697,587,259.63元,國債及貨幣資金合計935,297,064.81元、債券投資合計(不包括國債)328,700,000.00元相加后等于基金凈值。

　　(四)截止2002年12月31日,本基金持倉股票、本期新增股票及清倉股票：

　　1、持倉股票(見附表)

　　2、本期新增股票(見附表)

　　注：其他中包括送股及增發股票。

　　3、本期清倉股票(見附表)

　　六、重要事項揭示

　　1、本基金管理人、托管人在本期內未發生任何訴訟事項。

　　2、根據有關法規的規定,基金管理公司的董事長不得在其他經營性機構兼任董事長及其他高級管理職務。長盛基金管理有限公司已嚴格遵循上述有關法規規定,執行董事長或其他高級管理人員的任職事宜。

　　3、根據長盛基金管理有限公司2002年股東會決議,確定潘金友先生、霍津義先生、丁楹先生為第二屆公司監事。此項任職已報中國證監會備案。

　　4、根據長盛基金管理有限公司第一屆董事會第七次會議決議,同意張佑君先生辭去公司總經理職務,同意聘請蔣月勤先生擔任公司總經理職務。根據長盛基金管理有限公司第一屆董事會第六次會議決議,同意楊軍鳥女士辭去公司副總經理職務。根據長盛基金管理有限公司第二屆董事會第一次會議決議,同意楊光啟先生辭去公司副總經理職務,同意聘請鄧瑞祥先生、楊文清先生擔任公司副總經理職務。上述事項已按規定報中國證監會審核并經證監基金字［2002］16號文批準同意。

　　5、根據《長盛基金管理有限公司章程》的規定,公司聘請的四位獨立董事已審核同意了本基金2002年度的審計報告。

　　6、長盛基金管理有限公司第二屆董事會第三次會議(以通訊方式召開)做出決議,繼續聘請丁楹先生擔任長盛成長價值證券投資基金基金經理,新聘王新艷女士、常昊先生擔任長盛成長價值證券投資基金基金經理。此決議已報中國證券監督管理委員會備案。

　　7、根據中國人民銀行〖《2000》199號〗《關于天津市信托投資公司整頓方案的復函》和天津市政府《關于天津北方信托投資公司與天津濱海信托投資有限公司重組問題的復函》(〖2001〗16號)文件精神,天津北方國際信托投資有限公司與天津濱海信托投資有限公司合并重組后,依法變更設立為天津北方國際信托投資股份有限公司。該公司已于2002年7月18日完成工商登記工作。

　　8、根據長盛基金管理有限公司2001年股東會第一次會議決議,公司注冊資本由8000萬元人民幣調增至10000萬元人民幣。公司股東中信證券股份有限公司、長江證券有限責任公司、天津北方國際信托投資公司、國元證券有限責任公司按原出資比例等額增資。各股東出資額由2000萬元人民幣增至2500萬元人民幣,各占25%。增資部分由2000年度分配利潤轉增形成,并經安永華明會計師事務所驗資報告確認。上述增資方案已報中國證監會審核并經證監基金字〖2002〗14號文批復同意。本調整事項已按規定在國家工商行政管理局辦理了注冊變更手續。

　　9、根據中國證監會《關于加強證券投資基金監管有關問題的通知》的有關要求,經我公司認真研究,我們選擇了大通證券股份有限公司、海通證券股份有限公司、國元證券有限責任公司、廣發證券股份有限公司、長江證券有限責任公司和平安證券有限責任公司六家券商租用交易席位。我們選擇證券經營機構的標準是：

　　(1)資力雄厚,信譽良好。

　　(2)財務狀況良好,各項財務指標顯示公司經營狀況穩定。

　　(3)經營行為規范,最近兩年未因重大違規行為而受到中國證監會和中國人民銀行處罰。

　　(4)內部管理規范、嚴格,具備健全的內控制度,并能滿足基金運作高度保密的要求。

　　(5)具備基金運作所需的高效、安全的通訊條件,交易設施符合代理本基金進行證券交易的需要,并能為本基金提供全面的信息服務。

　　(6)研究實力較強,有固定的研究機構和專門研究人員,能及時為本基金提供高質量的咨詢服務,包括宏觀經濟報告、行業報告、市場走向分析、個股分析報告及其他專門報告,并能根據基金投資的一定要求,提供專門研究報告。

　　2002年1-12月各券商股票交易量及傭金情況如下：

　　公司名稱股票年交易量(元)占交易量比例年傭金(元)占傭金比例

　　大通證券股份有限公司148,588,824.92 20.98% 100,399.13 18.85%

　　海通證券股份有限公司265,768,872.41 37.53% 203,936.11 38.28%

　　國元證券有限責任公司125,955,121.81 17.79% 95,251.44 17.88%

　　廣發證券股份有限公司23,051,851.68 3.26% 16,666.24 3.13%

　　長江證券有限責任公司92,664,141.38 13.09% 75,724.54 14.21%

　　平安證券有限責任公司52,103,436.63 7.35% 40,771.47 7.65%

　　合計708,132,248.83 100.00% 532,748.93 100.00%

　　2002年1-12月各券商債券、回購交易量情況如下：

　　公司名稱債券年交易量(元)占交易量比例回購年交易量(元)占交易量比例

　　大通證券股份有限公司80,632,328.00 12.36% 1,955,100,000.00 54.90%

　　海通證券股份有限公司223,296,349.90 34.22% 906,700,000.00 25.46%

　　國元證券有限責任公司102,432,272.60 15.70% 699,500,000.00 19.64%

　　廣發證券股份有限公司220,880,518.00 33.85% - -

　　長江證券有限責任公司25,283,170.80 3.87% - -

　　合計652,524,639.30 100.00% 3,561,300,000.00 100.00%

　　由于本公司與部分券商的業務關系逐步建立,部分券商交易席位陸續開通,造成交易量的差異。因此,上述部分席位交易量分配與券商服務考評結果無直接關系。

　　七、備查文件目錄

　　1、關于同意長盛成長價值證券投資基金設立的批復

　　2、長盛成長價值證券投資基金契約

　　3、長盛成長價值證券投資基金托管協議

　　4、報告期內披露的各項公告原件

　　5、長盛基金管理有限公司營業執照和公司章程

　　中國農業銀行證券投資基金托管部長盛基金管理有限公司

　　二○○三年三月二十七日二○○三年三月二十七日