聶偉柱

　　城商行跨區暫停之后，村鎮銀行成為其擴張的救命稻草。

　　“當前，城商行十分熱衷于設立村鎮銀行。”接近監管層的知情人士透露，例如，中部地區一家總資產不足千億的城商行，其2012年的規劃中，就擬設立14家省內村鎮銀行、4家省外村鎮銀行。

　　“這是跨區政策暫停后物理網點的設置需求得不到充分滿足的一種必然反應。”該知情人士還稱，對于今年城商行設立村鎮銀行一事，監管層訂立了三條原則。具體來看，其一，規劃設立村鎮銀行的城商行2011年監管評級應在2級以上。其二，投資設立村鎮銀行應與新設分行的審核原則保持一致，暫不允許城商行跨省投資設立村鎮銀行。其三，在數量上，省內允許新設1至2家村鎮銀行。

　　大行冷 小行熱

　　村鎮銀行政策的開閘始于2006年。當時，為解決農村地區銀行業金融機構網點覆蓋率低、金融供給不足、競爭不充分等問題，銀監會下發了《關于調整放寬農村地區銀行業金融機構準入政策更好支持社會主義新農村建設的若干意見》。

　　此舉旨在鼓勵各類資本到農村地區新設主要為當地農戶提供金融服務的村鎮銀行。根據上述意見，設立村鎮銀行，應有1家以上境內銀行業金融機構作為發起人，且單一境內銀行業金融機構持股比例不得低于20%。

　　行至目前，這一政策出臺已5年有余。今年9月末，全國共組建村鎮銀行799家。而截至今年6月末，全國已開業村鎮銀行資產總額3190億元，其中貸款余額達到1782億元。

　　但有意思的是，這數百家村鎮銀行大部分都是由中小銀行發起。占據中國金融業半壁江山的四大銀行，在村鎮銀行版圖中，僅是一個小“配角”。對于村鎮銀行，大銀行和小銀行的態度涇渭分明：大行冷淡，小行熱衷。

　　以包商銀行為例，目前該行在北京昌平、天津津南、大連金州、湖南武岡等地發起設立了27家村鎮銀行。與此形成對比的是，2011年末，農行發起設立的村鎮銀行僅有4家。

　　“大型銀行在全國各地，特別是縣域地區，擁有廣泛的分支機構。如果大型商業銀行設立村鎮銀行，和當地已有的分支機構容易存在業務重疊，同質化經營。”分析人士稱，因此，大行設立村鎮銀行的數量有限。

　　一位西部地區銀監人士則建議，大型銀行一定要廣泛參與到村鎮銀行的試點中來。這是為國有商業銀行國際化鋪路，控股村鎮銀行，能夠積累豐富的控股子銀行經驗。對于國際化而言，這種經驗彌足珍貴。

　　跨區“捷徑”

　　與大行不積極的態度相對比，中小銀行的積極性則一直高漲。例如，某沿海省份目前擁有的約20家村鎮銀行中，發起行幾乎全為農商行或城商行。

　　“城商行設立村鎮銀行也是在落實有關政策，發揮以城帶鄉的作用，帶動農村地區經濟發展�！鄙鲜鑫鞑康貐^銀監人士還稱，此外，跨區暫停之后，城商行自掏資本金，在當地尋找合作伙伴，設立村鎮銀行，也能使銀行業務得以外延，打響銀行品牌。

　　對小銀行而言，分支機構少，異地擴張意愿十分強烈，但暫�？鐓^設立分支機構，則堵死了這條路。異地村鎮銀行本身是一個跨區機構，相較而言，比開設分行更易獲批。由此，村鎮銀行逐漸被異化為變相跨區的一種捷徑。

　　與分支機構相比，村鎮銀行同樣可以吸收存款，也可以發放貸款，業務范圍十分相似。

　　一位股份行人士還稱，成立村鎮銀行的初衷是為農戶提供金融服務，但實際操作過程中，部分村鎮銀行主要以公司業務為主，單筆貸款往往較大。

　　截至今年6月末，全國已開業村鎮銀行資產總額3190億元，其中貸款余額1782億元，農戶貸款余額600億元，小企業貸款余額841億元。換句話說，農戶貸款占貸款余額比重僅為34%。更有甚者，據媒體引述某省銀監局相關負責人的話稱，該省19家村鎮銀行開業以來累計發放小企業貸款29.89億元，戶均小企業貸款余額1083.08萬元；累計發放農戶貸款9.6億元，戶均農戶貸款余額158.44萬元。

　　上述股份行人士還稱，在客戶的選擇上，部分村鎮銀行存在“抓大放小、嫌貧愛富”的現象，放貸的主要對象多為相對優質的農業產業化龍頭企業或中型企業。即使向農戶發放貸款，也大都選擇“企業＋農戶”的模式，要求必須有企業為農戶提供擔保。

　　權責難對等

　　“總體來看，城商行參股設立村鎮銀行，對拓展農村金融供給渠道、提升農村金融服務水平進行了有益的探索�！敝�情人士稱，在監管層看來，從審慎監管角度出發，城商行投資設立村鎮銀行也存在一定的挑戰。

　　比方說，權責不能對等的挑戰。上述知情人士解釋稱：“城商行投資設立的村鎮銀行基本上是以大股東形式進入的，其持股比例大多在50%左右，但實際上承擔了100%的村鎮銀行經營管理責任�！�

　　一般而言，城商行在設立村鎮銀行時，往往會邀請一些當地企業入股。但這些企業多限于財務投資，對村鎮銀行的具體經營難以產生影響，業務團隊大部分來自城商行。

　　該知情人士還稱，一旦村鎮銀行發生風險，出資城商行面臨的將不僅僅是幾千萬的投資損失，可能受到風險波及，產生較大的聲譽風險。

　　“中國銀行業體系中，城商行屬于第三梯隊，綜合實力無法與國有大行、股份制銀行相比。”分析人士還認為，總體來講，目前城商行風險抵補能力相對較弱，綜合管控能力不足，也沒有管理農村金融機構經驗，業務定位與農村金融機構迥異，難以有效規避風險。