民生銀行：外企白領夫婦的穩健投資方案

　　去年，結婚才半年的邵奇和妻子朱茜回到國內。目前邵奇是一家外資銀行IT部門經理，妻子也在某知名外企做財務控制。兩人在國外工作的時候就有一定的積蓄，但是對投資理財，兩人以前都沒有多大在意，直到最近才重視起來。由于長期生活在國外，對國內的投資理財方面的項目和規定不是很熟悉，所以想請專家給出個穩妥的，有一定回報的，比較明確的投資方案。

　　家底殷實，無負債

　　由于很早就在國外發展，工作雖然辛苦，但兩人也有了積蓄不少，歸國后不久就在長壽路買了一套四室兩廳的新房，現價值180萬元，已經一次性付清。

　　夫妻倆現在住著一套老式公房，現值30萬元左右，位于普陀區武寧路。邵奇計劃在未來2～3個月內對新房進行裝修，預備資金10萬元左右。然后搬入新家，把現住的房子出租出去，收取租金。

　　尋求穩妥投資方案

　　目前邵奇的現金和存款共有近50萬元，在銀行吃利息。他很希望把這部分閑散資金充分利用起來。邵奇認為，近年來的投資熱點如房地產，都已經過熱，風險較大。而邵奇希望的是穩定的投資回報率，要求回報率在5%以上。生性穩重的邵奇對風險性大的投資方案不予考慮。近期初步計劃想投資基金等有著穩定回報而且風險分散的項目。

　　在股票市場，邵奇很早就開始炒股，雖然有虧有嬴，但是也沒有出現過大的套牢和虧損情況。股市里有資金20萬元左右。

　　對于現在的投資困惑，邵奇希望理財專家給出比較具體明確的穩健的投資方案，充分利用身邊閑散資金。

　　考慮育兒養老計劃

　　在家庭方面，夫妻雙方父母都有固定的養老金，無需兩人贍養。但是兩人計劃在明年的時候生一個小baby。

　　作為海歸人士，邵奇的收入和福利都比較好，同時兩人的開銷卻并不多，夫妻倆的月收入為17000元左右，劃出每月的基本開銷，月結余在15000元左右。再加上年終獎金20000元，家庭的年結余在15萬左右。

　　在福利方面，由于是外企，夫妻雙方的工作單位都有良好的商業醫療保險。但是邵奇希望自己未來的生活安逸而穩定，所以一直都在考慮買一份人壽養老保險。邵奇希望理財顧問為他設計一份合理的人壽保險計劃，對紅利沒有要求，目標是用于將來養老之用。計劃年保費2萬左右。另外還就想買一些意外險，預防突發性事件。

　　每月收支狀況 單位/元

　　收入 支出

　　本人收入：8000 基本生活開銷：3000

　　配偶收入：9000

　　其他收入：1000

　　總計：18000 總計：3000

　　結余：15000

　　年度性收支狀況 單位/元

　　收入 支出

　　年終獎金：20000 汽車保險：3500

　　利息和股息：5000

　　合計：25000 總計：3500

　　結余：21500

　　家庭資產負債狀況 單位/元

　　家庭資產 家庭負債

　　現金：200000

　　定期存款：300000

　　股票：200000

　　房地產(現住)：300000

　　房產(新房)：1800000

　　資產總計：2800000

　　理財建議一：家庭資產配置

　　一、客戶基本情況分析

　　從邵先生提供的資料來看

　　1， 邵家為比較典型的“海歸”人士：家底殷實，無負債，而對于未來有比較高的家庭目標(期望值比較高)。

　　2， 邵先生從事的職業也是目前熱門的行業，收入較高，福利較好，收入的增長和個人發展空間都比較穩定。

　　3， 邵先生家庭收入豐厚，家庭支出較小，考慮育兒養老計劃，希望設計一份人壽保險計劃，預防突發性計劃。

　　4， 由于邵先生希望專家給出比較具體穩健的投資方案，對風險大的投資不予考慮，

　　二、家庭收支分析

　　目前，該家庭年收入295000元，屬于中高檔收入家庭，每年現金流入總量達200000元，即使客戶用每年20000元購買商業保險，再加上客戶撫育孩子所用去每年20000元，尚有160000左右的現金節余。若充分利用可以擴大客戶的投資收益。

　　該家庭的主要收入來自于夫妻雙方的工資收入，該部分占比例為91.5%。其中，先生的職業和收入的風險按照目前的行業發展趨勢而言相對較低，夫人收入的增長性和穩定性也較好。所以我們預計，如果沒有特殊情況發生，客戶在未來的若干年內的收入年增長將比較穩定，這樣就可以支持客戶的理財計劃。

　　三、家庭資產情況

　　客戶現有較多的個人流動資產可以投資，其中：現金20萬元，定期存款 30萬元，股票20萬元，房地產(現住)30萬元，新置房產180萬元，資產總計280萬元，即使除開客戶將要用于裝修的10萬元，銀行存款還有40萬元。

　　客戶目前的股票持有數量已經比較高了，我們不再建議客戶在該方面的追加投資，尤其是該客戶比較厭惡投資風險。

　　在假設客戶每年節余160000元的基礎上。考慮到客戶的理財目標，我們建議客戶加大在債券基金、信托產品和指數基金方面的投資。目前首先考慮的是信托投資計劃。該類投資產品起點比較高，每份通常在30萬元以上。這樣的投資回報一般都在4%以上且多有大的企業進行相關的擔保，風險較低。我們認為這樣的產品最適合該客戶。

　　對于目前客戶的資產配置，我們建議：

　　首先將300000元的銀行定期存款轉化為信托投資計劃(或銀行委托貸款)，4.5%的年收益自然要比1.98%(含稅)的銀行利率要高許多。

　　其次，我們建議客戶，以后，將一年現金流入的部分中30%投資于債券基金；30%投資于指數基金(該部分投資為中長線投資)；30%投資于信托計劃或委托貸款；10%存入銀行。這樣的比例分配主要是出于提高客戶資產流動性和提高中長線綜合收益的考慮。我們初步預計這樣的投資組合產生的收益可以達到平均每年5%左右，其中：債券(債券基金)部分3.5%；指數基金8%；信托計劃(委托貸款)4.5%；銀行利率收益1.5%左右。這當然有一定的風險，但是這樣的投資組合，風險要比全部買股票要小許多。(民生銀行理財中心)