解放碑某銀行門前的理財產品收益率廣告

    （記者 錢波） 攝編者按 投資也是一種消費。只是，它與吃飯穿衣等的不同之處在于，“消費”的是金融理財產品。

　　每年“3·15”是廣大消費者的節日，但對于廣大投資和理財者來說，他們恰恰缺少一個這方面的“3·15”。

　　在又一個消費者權益日即將來臨之際，本報特別推出“3·15”系列報道，把關注的目光投向百姓投資，把援助的力量投向理財——關注投資者的關注，援助理財者的無助。

　　今日起，投資者無論是買基金、買國債、買人民幣理財產品，還是買財產保險、人身保險、分紅保險，只要在理財過程中遭遇不公平待遇甚至受到委屈，都可撥打重晚財經“3·15熱線”：63820315給我們反映，本報將在第一時間予以關注。

　　“預期最高年收益率可達22%”、“定期小投入也可做百萬富翁”……理財產品花樣百出的時候，一些銀行正想方設法在宣傳上“做”文章吸引投資者。本月7日至9日，記者對市內9家銀行暗訪發現，一些銀行在宣傳理財產品時很假很浮夸，投資者一不留神就可能被誤導。

　　承諾收益率暗藏玄機

　　某國有商業銀行南坪騎龍山莊附近一網點，工作人員向投資者介紹說，該行正在銷售的增強型信托融資理財產品，按投資期限分為三個檔次，最低年收益率可達4%，最高年收益率可達15%，而且本金沒有風險。

　　該行進門處的廣告牌上，對三款理財產品收益白紙黑字寫著“收益率”，不像其他理財產品寫的是“預期年收益率”。三款理財產品中，六個月期限理財產品說明書上的收益計算方法為：理財產品到期收益=投資本金×預期年收益率/2。

　　記者以投資者身份就“收益率及計算方法”向工作人員詳細了解，對方道出了個中玄機——宣傳材料上的收益率只是預測，投資者到底能拿到多少收益是未知數。由于實際收益與到期收益率有關，所以計算收益時可能不會用宣傳材料中的公式。

　　盡管工作人員口頭宣稱“本金沒得風險”，但該產品說明書中卻寫道：客戶面臨信托融資項目借款人違約，并且擔保人也沒有履行連帶擔保責任的風險，若出現上述情況，投資本息可能遭受損失。換句話說，如果項目借款人出現違約情況，投資者的本金就無法保證。

　　只談產品優勢避談風險

　　某股份制商業銀行重慶分行營業部，工作人員得知記者欲購買中長期型理財產品，極力介紹各銀行爭先恐后銷售的基金定投。稱“如果你堅持每月存1000元，三十年后便有270多萬元�！�

　　據稱，基金定投的好處在于：價格低時買入份額較多，價格高時買入份額較少；分期投資可有效降低風險；積少成多，讓小錢變成大錢；有儲蓄和投資雙重功能，充分享受中國經濟成長的成果。該工作人員高談闊論基金定投優勢，卻對其可能面臨的風險，比如利率變動風險、人民幣幣值風險、通貨膨脹風險等只字不提。

　　記者隨后向其他銀行咨詢基金定投產品，四家銀行只有一家有此提醒：買基金定投也要注意風險，比如不能選擇聲譽不好、管理能力不強的基金公司；不能在凈值比較高時進行基金定投等。

　　此外，銀行在新股申購理財產品、代賣保險理財產品等方面，宣傳也基本是如出一轍：大談產品優勢，避談產品風險。某銀行渝中區較場口支行工作人員給投資者介紹一款“財富精選計劃”的保險理財產品，按理說她應知道該理財產品有一個賬戶用于投資資本市場，卻只給投資者介紹獲得的收益有多少，絲毫不提示投資者本金可能面臨損失。

　　預期收益率越“喊”越高

　　理財產品的宣傳普遍存在浮夸。記者所調查的9家銀行，宣傳理財產品的預期收益率一個比一個“喊”得高——某銀行打廣告稱理財產品預期年收益率5%左右，某國有商業銀行的同類理財產品則稱預期年收益率12%左右，個別銀行甚至把普通理財產品預期年收益率“喊”到15%左右。

　　還有，打新股理財產品的預期收益也是“蒸蒸日上”。某國有商業銀行宣稱“打新股理財產品預期年化收益率5%至15%”，另一國有商業銀行稱“我行打新股理財產品年化收益率為7%至20%”，一家股份制商業銀行則稱“預期年化收益率22%左右”。

　　銀行理財產品的預期收益與實際收益究竟怎樣呢？以某股份制商業銀行重慶分行營業部為例，進門處放著的廣告牌上寫著，一年期理財產品預期年收益率4.85%。事實上，該行此前發行的好幾款理財產品，投資者實際年收益率僅1%左右，還有幾款理財產品因收益率太低運作中途被迫中止。

　　另有部分銀行，此前曾發行了幾款理財產品，當時宣傳的預期年收益率多在5%以上，投資者實際獲得的收益率為零。 記者 張彬

　　網絡編輯：王敏