如果有一盤葡萄，一半是酸的，另一半是甜的，你會(huì)選擇先吃哪一半？

　　如果先吃甜葡萄，后吃酸葡萄，余味是酸的，不免有點(diǎn)由奢入簡的沒落感；而先吃酸葡萄，后吃甜葡萄，就可以享受苦盡甘來收獲的幸福感。

　　猶如浮動(dòng)利率和固定利率。固定利率前期比浮動(dòng)利率稍高一點(diǎn)，但在加息周期下，已選擇的固定利率可能還要比當(dāng)時(shí)的浮動(dòng)利率低，對(duì)于借款者來說，是不折不扣的省息省錢。

　　今年央行已連續(xù)7次提高存款準(zhǔn)備金，從年初的9.0%，上調(diào)至現(xiàn)在的12.5%，很多人預(yù)測：央行又要加息了。

　　自2002年以來，央行持續(xù)加息9次，雖然每次幅度都不大，但積少成多，累計(jì)已上調(diào)1.8個(gè)白分點(diǎn)。加息初期人們沸沸揚(yáng)揚(yáng)，街頭巷尾都在議論，可最近一次加息，人們似乎已經(jīng)麻木。究竟，利息的

　　在加息周期下，可以不受加息困擾的就是選擇了固定利率貸款的借款者。

　　所謂的固定利率貸款，是指銀行為購買住房(商業(yè)用房)的借款人提供的在一定期間的貸款利率保持固定不變的人民幣貸款業(yè)務(wù)，固定利率貸款分為3年期、5年期和10年期3大類。(各銀行略有不同)借款人在貸款合同簽訂時(shí)即設(shè)定好固定的利率，不論貸款期內(nèi)市場利率如何變動(dòng)，借款人都按照固定的利率支付利息。

　　以今年剛剛推出定息房貸的中國銀行為例，此次加息后， 固定利率1到3年期為7.20%，3到5年為7.38%，5年以上為7.56%。 而現(xiàn)行浮動(dòng)基準(zhǔn)利率為7.56%，享受15%的利率下浮后為6.43%。

　　如果滿足利率下浮的條件，現(xiàn)在選擇三年期的固定利率要比浮動(dòng)利率高0.77%，但國內(nèi)已連續(xù)加息5年，且在短期內(nèi)仍有加息的可能，如果按照最近兩年5年以上貸款，每年0.72%的增幅比例計(jì)算，3年間總體算下來，固定利率的利息總額還是要比浮動(dòng)利率的利息總額少得多。

　　如果不滿足利率下浮的條件，選擇5年內(nèi)固定利率反而比浮動(dòng)還要低，還是很劃算的。另外，固定利率還款方式靈活多樣，根據(jù)借款者的需求，可提前還款，也可與浮動(dòng)利率互相轉(zhuǎn)換。是一種非常方便的信貸產(chǎn)品。

　　但是，固定利率貸款也是有一定的風(fēng)險(xiǎn)，如果利率下調(diào)就意味著多支付利息，對(duì)于借款者來說就是一個(gè)損失；而且，固定利率貸款如果提前還款是要繳納一定比例的違約金。所以貸款人在選擇時(shí)，要對(duì)當(dāng)先乃至今后的市場作出一定的有效預(yù)測，權(quán)衡好各種利弊。盡量降低風(fēng)險(xiǎn)。

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