周闖 畢綱 王峰

　　銀行儲蓄作為安全、便捷和穩(wěn)妥的財富管理方式，在任何時候都有其積極性意義，這是投資股票與購買基金等方式所不具備也無法取代的優(yōu)勢所在。

　　在滬深股市放量大幅增長并一舉突破4000點大關(guān)的背景下，相當(dāng)多的投資者蜂擁入市，五一長假后每天新入市開戶的客戶數(shù)量超過30萬戶，以投資股票為題材的基金銷售也十分火爆，新基金發(fā)售十分順利甚至是按比例限售。在這樣狂熱的牛市行情下，不少投資者不僅拿出了自己積攢多年的儲蓄存款投資入市，而且有部分老年人將養(yǎng)老錢拿出來炒股，甚至有個別膽大者在國家明令禁止貸款炒股的規(guī)定下，通過經(jīng)營性貸款、房產(chǎn)抵押貸款等途徑“曲線救國”，根本不考慮股市的風(fēng)險和較高的投機性。

　　事實上，在股市行情較好的情況下，通過拓寬直接融資渠道，適當(dāng)分流巨額銀行儲蓄，正是調(diào)整金融資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的良好時機，既有利于從宏觀上緩解調(diào)節(jié)直接融資與間接融資的比例問題，又有利于居民個人及家庭改變一味依賴銀行儲蓄的傳統(tǒng)理念，賦予居民更多更好的投資渠道。

　　但是，銀行儲蓄作為安全、便捷和穩(wěn)妥的財富管理方式，在任何時候都有其積極性意義，這是投資

　　其一，銀行儲蓄安全性具有充分保證。股市風(fēng)云變幻，股價高企、直線攀升固然可喜，但是股價低迷、持續(xù)下跌也客觀存在。按照辯證法的觀點，有漲就有落，有高潮就會有低谷，任何股票的價格不可能永遠處于上升狀態(tài)。一旦投資者在高位接棒，股價下跌后就會被套牢，如果急需使用資金就要被迫割肉，形成風(fēng)險損失。基金特別是投資于股票的股票型基金也會因為股市的調(diào)整而導(dǎo)致基金的凈值變動，原值一元的基金跌破面值在前些年也相當(dāng)常見。而銀行儲蓄則不然，盡管收益相對較低，但是只要是在正規(guī)銀行辦理儲蓄業(yè)務(wù)，本金和利息的安全性將會得到充分保證，不會產(chǎn)生風(fēng)險。

　　其二，銀行儲蓄的便捷性具有充分保證。股票交易特別是想賣個好價錢必須找準(zhǔn)時機，而且股市的交易時間有限制，每周五天，每天從上午九點到下午三點，不是隨時想賣就能賣的，現(xiàn)在國家取消銀證通以后即使是賣了股票也要等到第二天清算后才能拿到現(xiàn)金，開放式基金贖回就更是實行“T+X”的交易制度，往往要等到贖回基金后的五至七天才能拿到資金。這就導(dǎo)致居民在急需用錢時取不到錢，只能望錢興嘆干著急。記者就曾遇到過一位老人，由于突發(fā)心肌梗塞住院開刀需要交納近十萬元的保證金，但老人大部分資產(chǎn)都購買了開放式基金，一下子拿不出來，眼看生命危在旦夕，幸虧老人的子女多、東挪西借臨時拼湊起十萬元及時繳納到醫(yī)院，這才通過及時手術(shù)保住了性命。后來病愈出院后，老人聽從在銀行工作的兒子的勸慰，贖回了部分開放式基金，將三分之一的養(yǎng)老錢拿出來放在銀行儲蓄。老人逢人便說，銀行儲蓄盡管利息低點，但拿起來方便，白天銀行柜臺能取錢，晚上可以到自助銀行取款，萬一需要的錢多只要卡上有錢在醫(yī)院也能刷卡結(jié)算。

　　其三，銀行儲蓄的收益性其實可以巧妙規(guī)劃安排。人們都說儲蓄存款利率低，這是事實，但是只要認(rèn)真研究銀行儲蓄特別是現(xiàn)在很多銀行推出來的與銀行儲蓄掛鉤聯(lián)系或是以儲蓄種類設(shè)計的理財套餐，收益還是能夠提高的。比如民生銀行除了不時推出高收益的本外幣理財產(chǎn)品外，日常還有錢生錢A、錢生錢B等理財套餐可供客戶選擇。錢生錢A套餐就是通過客戶自主設(shè)計安排三個月、半年、九個月、一年、兩年、三年等不同種類的定期儲蓄的比例，一旦客戶賬戶資金超過約定的余額時，銀行就自動幫助客戶按比例分配存取，使客戶不到銀行來辦理轉(zhuǎn)存手續(xù)也能獲得定期儲蓄的收益，這對經(jīng)常發(fā)工資、發(fā)獎金或是有子女定期給老人匯寄養(yǎng)老金的客戶來說就特別適用。錢生錢B套餐的原理基本與錢生錢A套餐類似，所不同的只是儲蓄種類換成了通知存款，起點金額要超過5萬元，客戶可以約定辦理一天通知存款還是七天通知存款，只要賬戶資金增加銀行就按照一天或七天一循環(huán)的方式自動為客戶按約定通知和存取，無須客戶親自前來銀行柜面或者通過電話銀行、網(wǎng)上銀行等電子渠道辦理通知手續(xù)，這對近期有大額資金支出但又無法確定支出時間比如準(zhǔn)備購買或

　　其四，銀行定期儲蓄可以質(zhì)押貸款和開具存款證明。盡管定期儲蓄提前支取可能損失利息，但是現(xiàn)在幾乎所有銀行都開辦了定期儲蓄質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)，以定期儲蓄資金為質(zhì)押解決臨時性的資金融通需求，只要支付少量貸款利息即可不影響定期儲蓄的利息。而股票和開放式基金質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)至今尚未聽說國家政策允許開辦。儲蓄存款能夠開具存款證明，這在出國簽證或出境旅游、出國留學(xué)方面用處很多。

　　因此，奉勸對股市和基金情有獨鐘的投資者適當(dāng)考慮一下個人金融資產(chǎn)配置的多樣性，不要把所有的雞蛋都放在一個籃子里這句金玉良言仍然要牢記。對于正值盛年的職業(yè)族來講，三分之一投股市、三分之一買基金，還有三分之一要保證放在安全性和流動性較具優(yōu)勢的銀行儲蓄里；對于退出工作崗位、完全依靠養(yǎng)老金的老年人來說，用來養(yǎng)老的錢絕大部分仍應(yīng)放在國債、儲蓄這類保險系數(shù)高的投資品種上，萬一急用也可以隨時提前支取或者是質(zhì)押融資，這對于身體容易患病的老年人來講絕對考慮的首要因素，這應(yīng)該不是一句很時尚前衛(wèi)但很簡單實用的話。