從3月18日起，央行提高了人民幣存貸款利率。許多市民都到銀行提前取存款，然后以新利率轉(zhuǎn)存。根據(jù)現(xiàn)行的《儲蓄管理條例》，定期儲蓄存款在存期內(nèi)遇有利率調(diào)整，按存單開戶日掛牌公告的相應(yīng)定期儲蓄存款利率計付利息。這就意味著定期儲蓄的收益不能“水漲船高”，那么有哪些理財產(chǎn)品可以不用你操心呢？

　　貨幣市場基金影響小

　　在利率上升的市場環(huán)境下，貨幣市場基金因其特有的投資組合結(jié)構(gòu)，使其能較好地規(guī)避利率風(fēng)險的同時，更能享受利率上升的好處。貨幣市場基金主要是投資一年期以內(nèi)的短期債券等投資工具，流動性較好。加息以后，貨幣市場基金所投資的短期債券的收益率會有所提高，但是中長期債券的收益率則由于市場提前消化了加息預(yù)期而漲幅相對較小，因此，加息對近期新發(fā)行的貨幣市場基金尤其有利。

　　從歷史上加息后的個人投資

理財市場來看，貨幣市場基金無疑是最大的受益者。從長期投資角度分析，在進入加息周期以后，持幣觀望的投資方式比較消極，投資者選擇買貨幣基金最穩(wěn)妥，既可以增值，又可以回避加息風(fēng)險，保持資金靈活性。值得注意的是，對于評價貨幣市場基金的業(yè)績來看，一般要在加息后的三至六個月，貨幣基金的7日年化年收益率水平能夠達到新水平，這時進行比較才具有實際意義。

　　固定房貸利率最實惠

　　加息之后，個人房貸的月供將有所增加，雖然數(shù)量不大，但畢竟會產(chǎn)生非常大的心理因素，這無疑將使得固定利率房貸更加受到市場的關(guān)注。由于這類產(chǎn)品不管利率如何調(diào)整，借款人都以約定的利率償還銀行貸款，客戶每月供款額將維持不變，其特別的優(yōu)越性，在加息周期中顯現(xiàn)得尤為明顯。

　　值得一提的是，目前各大銀行在固定利率房貸產(chǎn)品設(shè)計上花樣頻出，這也讓房貸者不僅要看貸款利率，更要看看申請之后的服務(wù)。農(nóng)行上海分行推出了10年期定息房貸利率調(diào)整選擇權(quán)，即一旦貸款利率下調(diào)，且下調(diào)幅度達1%以上，客戶可相應(yīng)同水平地降低固定利率。此外，光大、農(nóng)行、中行等還提供混合利率貸款（固定期+浮動期）。對于長期限的貸款者可以通過固定期和浮動期的自由組合，實現(xiàn)貸款優(yōu)化。

　　相關(guān)

理財產(chǎn)品機會大

　　除了上述兩種理財產(chǎn)品之外，銀行的部分理財產(chǎn)品以及保險公司的投資型險種，也能讓你分享加息帶來的收益。

　　從銀行的角度看，為了規(guī)避加息帶來的影響，其會發(fā)行直接掛鉤轉(zhuǎn)央行票據(jù)的理財產(chǎn)品，不僅有利于減少風(fēng)險，還能同時給商業(yè)銀行和客戶帶來穩(wěn)定的收益。在人民幣理財產(chǎn)品中，三個月或者半年的產(chǎn)品，能夠有針對性地滿足投資者要求穩(wěn)健的財務(wù)需求，尤其適合有養(yǎng)老需求和不能承受風(fēng)險的人士，而且投資新產(chǎn)品要比老產(chǎn)品好。在外匯理財產(chǎn)品中，以歐元為結(jié)算貨幣的理財產(chǎn)品為首選，其次是以美元結(jié)算的、掛鉤

股票市場的結(jié)構(gòu)類產(chǎn)品。

　　投資類保險中，特別是萬能險和分紅險將可及時分享加息所帶來的收益。加息對提高資金運用有正面作用。據(jù)了解，目前，我國保險資金主要還是用于與利率相關(guān)的投資，加息無疑將提高這部分資金的收益率。目前一些保險公司已經(jīng)提高相應(yīng)險種的預(yù)期收益率。

　　但無論是銀行的理財產(chǎn)品，還是投資型保險，在投資上都有一定的風(fēng)險，雖然預(yù)期收益都能“水漲船高”，但最終能拿到多少還要看實際收益。

　　袁非