□晨報記者劉志飛

　　央行決定從3月18日起，上調金融機構人民幣存貸款基準利率，1年期存款基準利率上調0.27個百分點。受此影響，這兩天去銀行網點辦理定轉存業務的市民多了起來。銀行理財師提醒，市民在轉存的時候，應計算好時間成本，以免得不償失，另外受加息影響，銀行固定收益類人民幣理財產品的收益率，有望水漲船高。

　　加息令市民忙轉存

　　昨天一大早，王大爺就跑到家附近的銀行網點，要求把年前存的一筆定期存款轉存。王大爺算了一筆賬，以10萬元1年期整存整取為例，加息前存和加息后存，在交完利息稅后，1年的利息收入將相差216元。與王大爺想法類似的市民并不少，昨天銀行網點確實有不少市民要求轉存。對此銀行理財師提醒，定期存款提前支取，會有利息損失，如果存了時間較長后再提前支取，可能會得不償失。業內有一種計算方式：360天×所選存期×（新定期年息－老定期年息）÷（新定期年息－活期年息）＝“經濟”轉存時限。以一年定期存款為例，360×1×（2.79－2.52）÷（2.79－0.72）＝47天。也就是說，1年定期存入時間超過47天，轉存反而不“經濟”了（具體參見附表）。

　　

理財師還表示，市民為了多爭取那一點利息而去轉存，有一定的合理性，卻未必最合適。將資金存在銀行里固然安全，但是在當前的金融環境下，市民將閑余資金購買些銀行的穩定收益類

理財產品，其風險也很小，而收益率卻明顯高于定期存款。

　　理財產品替代存款

　　目前銀行發行的收益相對穩定的理財產品，通常投資于央行票據、短期債券和信托等方向，年收益率在3.2％—3.7％左右。由于現在資金運作經常涉及信托產品，加上

銀監會對產品收益風險的相關規定，現在各家銀行原來固定收益率的產品，也變成預期收益率了。銀行理財師表示，如果沒有特殊的金融波幅，這類產品的預期收益率多數能夠實現。上海銀行相關人士向記者透露，這次加息后，市場上的央票、國債等投資產品的利率，也有可能隨之上浮，該銀行每個月都會推出穩定收益類理財產品，因此下一期同類產品的收益率也將進一步提高。

　　另外，央行上一次加息是在2006年8月19日，與此次加息剛好時隔7個月。至于下一次加不加息，何時加息都是未知數。為了保證手中理財產品的收益不因加息而受損，理財師建議，最好購買一些1年以內的短期理財產品。因為這類收益穩定的理財產品，最大缺陷是流動性比較差，一般都是銀行有權提前終止，而客戶無權提前終止。如果購買期限較長的產品，以當時的收益率將來再碰上加息期，可能就會有較大損失。