選固定房貸小兩口六年支出一目了然

　　固定利率與浮動利率還貸利息比較

　　分類情況第10年利息利息總支出（元）差額（元）

　　固定利率6．18％6．18％308000

　　浮動利率首年不加息，以后隔年加25個點7．245％33730031300

　　浮動利率首年不加息，以后每年加25個點8．37％36230056300

　　浮動利率首年不加息，以后每年加50個點10．62％418500112500

　　家庭背景戴先生夫婦都是普通白領階層，結婚后在光大銀行選擇10年按揭買了房子，每月要還7000多元的房貸，貸款期限還剩6年。兩人每月收入共有15000元左右，支出在5000元左右，夫妻二人都有基本的保險，每年大約有30000元的年底分紅收入。

　　王先生屬于中庸型的投資者，曾嘗試過不同的投資方式，投資業績大致正負相抵。目前由于身負較重的還款壓力，王先生想選擇一種穩健的投資方式。王先生認為自己和妻子兩人的單位僅代理員工上了基本三險，不足以防范家庭未來可能出現的風險，還想認購一些商業保險，面臨的問題一是不知道如何選擇，二是聽說保險行業新的生命表已出臺，今年的保險產品費率要提高。

　　廣東發展銀行

　　理財分析戴先生家庭收入較高，現金流穩定，但房貸的還款壓力也較大，扣除每月的固定支出，房貸占到了盈余資金的70％，由于兩人目前還沒有孩子，家庭無其他額外壓力，目前的現金流狀況應該可以滿足生活的需求。但是，一旦未來房貸加息，每月的供款額增加，并且隨著將來孩子的出生，生活費用上升帶來現金流變化，很可能使戴先生的家庭生活捉襟見肘。

　　理財建議保險隨著保險業新生命表的出臺，從理論上講，由于死亡率有所降低，對以死亡為基礎條件的產品來說，價格應下降；以給付為條件的產品，比如養老金、年金產品，價格應略有上升。具體表現在，對定期壽險為代表的保障型保險價格可能下降；對死亡率不敏感的儲蓄型保險，價格的變化可能很小；而對年金型保險產品則很有可能會漲價。

　　對于戴先生來說，由于單位已給夫婦二人繳納了基本的保險，所需補充的應為健康險、意外險及養老險。這三個險種中除養老險外，受新生命表出臺的影響不大，就是養老險，也會由于市場競爭的壓力而被壓縮漲價的空間，從而使戴先生很難感覺到新生命表對價格的影響。建議戴先生無需搶購保險，可以在貨比三家，綜合考慮保險公司的信譽、服務和價格后，再行買入。

　　房貸房貸還款是戴先生應該格外注意的問題。戴先生目前每月供款額占家庭收入比重過高，一旦家庭支出增長，就會影響生活質量。建議戴先生可選擇近期光大銀行將在北京、上海地區為客戶推出的固定利率還款方式。

　　固定利率房貸產品將主要分為三個期限檔次:1—5年、5—10年、10—20年，利率將參考目前的浮動利率水平。這樣一來，在普遍有加息預期的市場環境下，戴先生每月有穩定的收入，利率固定后，就不受利率浮動的影響，除了有可能實打實的節省利息支出外，更重要的是可以對未來的還款及生活計劃有一個明確的打算。

　　當然，固定利率的還貸方式也有一定的風險。在升息環境下，貸款人采用固定利率償還房貸比浮動利率更為劃算。但如果進入降息期，選擇固定利率房貸的市民就無法享受降息帶來的實惠。考慮到目前我國的宏觀形勢及所剩不多的還款期限，應該不會為戴先生帶來損失。

　　投資至于戴先生的低風險投資選擇上，我們推薦戴先生可以嘗試封閉式基金，在人民幣升值時代，封閉式基金很有可能成為外資進入股市后的首選。

　　封閉式基金具有較高的折價率，且有部分基金已面臨到期，我們取上證綜指1000點時的封閉式基金凈值和2005年10月25日封閉式基金在二級市場上的收盤價做比較可以發現，封閉式基金最高的收益甚至可達到年收益7.92％。

　　由于一般封閉式基金的