撰文 傅燁珉

　　時(shí)下，各商業(yè)銀行紛紛推出外匯理財(cái)產(chǎn)品，不僅差異性較大，且專(zhuān)業(yè)性甚強(qiáng)。對(duì)不少并不精通金融專(zhuān)業(yè)知識(shí)的投資者來(lái)說(shuō)，如何選擇購(gòu)買(mǎi)適合自己的品種就成了一件難事。在此，銀行理財(cái)專(zhuān)家提出，不妨使用四招方法來(lái)搞定。

　　抓產(chǎn)品本質(zhì)不同的外匯理財(cái)產(chǎn)品在幣種、收益率、期限等方面各不相同，究其本質(zhì)，最大的差別應(yīng)是參照產(chǎn)品在利率、匯率或其他等基本面上的不同，尤其要注意參照產(chǎn)品需要具體達(dá)到的條件。

　　看風(fēng)險(xiǎn)承受力目前市場(chǎng)上的外匯理財(cái)產(chǎn)品包括有固定收益和浮動(dòng)收益兩類(lèi)。對(duì)于保守型投資者，固定收益產(chǎn)品是個(gè)不錯(cuò)的選擇，其收益穩(wěn)定，且比同期存款利率高，風(fēng)險(xiǎn)也小。浮動(dòng)收益產(chǎn)品則適合能承受高風(fēng)險(xiǎn)、期待高收益的投資者，但這類(lèi)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)較復(fù)雜，投資者應(yīng)對(duì)金融市場(chǎng)和金融產(chǎn)品有所了解，對(duì)國(guó)際經(jīng)濟(jì)走勢(shì)有一定判斷。

　　看清收益率浮動(dòng)收益產(chǎn)品的收益率下限甚低，但上限普遍較高，借以吸引投資者。但需注意，高收益率背后隱藏較大風(fēng)險(xiǎn)，所謂最佳收益率和預(yù)期收益率并不等于實(shí)際收益率。因?yàn)樽罴咽找媛屎皖A(yù)期收益率是要達(dá)到一定條件才能實(shí)現(xiàn)，即產(chǎn)品收益參照的匯率、利率、黃金價(jià)格或指數(shù)等要達(dá)到協(xié)議所規(guī)定的水平。投資者在期待高收益率的同時(shí)，也要承擔(dān)這些觀察指標(biāo)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

　　掌握贖回權(quán)有些外匯理財(cái)產(chǎn)品規(guī)定銀行有提前終止權(quán)，投資者處于被動(dòng)地位。由于銀行享有信息上的優(yōu)勢(shì)，所以投資者也處于不利地位。另有些產(chǎn)品只賦予投資者有提前終止權(quán)，但收益率往往大打折扣。由于投資者不可能把與產(chǎn)品相關(guān)的所有方面都仔細(xì)研究，因此大多也都不履行此項(xiàng)權(quán)利。